部备红 招商银行2010年度报告(A股) 下表列出2010年度本集团主要损益项目变化对税前利润的影响。 税前利润变化 (人民币百万元) 2009年税前利润 22.384 2010年变化 净利息收入 16.712 手续费及佣金净收入 其他净收入 业务及管理费 (5,403 营业税及附加 (1024) 资产减值损失 (2,530) 采险申索准备 营业外收支净额 2010年税前利润 33,343 522营业收入 2010年,本集团实现营业收入713.77亿元,比2009年上升38.74%其中净利息收入的占比为7996% 比2009年增加1.50个百分点,非利息净收入的占比为2004%,比2009年降低1.50个百分点。 下表列出本集团营业收入构成的近三年的同期比较 2010年(%) 2009年(%) 2008年(%) 净利息收入 7996 46 77 手续费及佣金净收入 1587 15.54 其他净收入 4.17 合计 100.00 100.00 100.00 报告期内主营业务收入的构成情况 报告期内本集团不存在对利润产生重大影响的其他业务经营活动,主营业务也未发生较大变化。 按业务种类划分的主营业务收入构成如下: 业务种类 主营业务收入 所占比例 人民币百万元 (%) 贷款 66,842 66.91 存放中央银行 3,546 拆借、存放等同业业务 4.94 债券投资 9,178 手续费及佣金收入 12409 1242 其他业务 合计
招商银行 2010 年度报告（A 股） 16 下表列出2010年度本集团主要损益项目变化对税前利润的影响。 税前利润变化 （人民币百万元） 2009年税前利润 22,384 2010年变化 净利息收入 16,712 手续费及佣金净收入 3,337 其他净收入 (118) 业务及管理费 (5,403) 营业税及附加 (1,024) 资产减值损失 (2,530) 保险申索准备 77 营业外收支净额 (92) 2010年税前利润 33,343 5.2.2 营业收入 2010年，本集团实现营业收入713.77亿元，比2009年上升38.74%。其中净利息收入的占比为79.96%， 比2009年增加1.50个百分点，非利息净收入的占比为20.04%，比2009年降低1.50个百分点。 下表列出本集团营业收入构成的近三年的同期比较。 2010年（%） 2009年（%） 2008年（%） 净利息收入 79.96 78.46 84.77 手续费及佣金净收入 15.87 15.54 14.00 其他净收入 4.17 6.00 1.23 合计 100.00 100.00 100.00 报告期内主营业务收入的构成情况 报告期内本集团不存在对利润产生重大影响的其他业务经营活动，主营业务也未发生较大变化。 按业务种类划分的主营业务收入构成如下： 业务种类 主营业务收入 (人民币百万元) 所占比例 (%) 贷款 66,842 66.91 存放中央银行 3,546 3.55 拆借、存放等同业业务 4,947 4.95 债券投资 9,178 9.19 手续费及佣金收入 12,409 12.42 其他业务 2,971 2.98 合计 99,893 100.00
部备红 招商银行2010年度报告(A股) 523净利息收入 2010年,本集团净利息收入为57076亿元,比2009年增长4140%,主要原因包括:一是生息资产 规模稳步扩张:二是在贷款风险定价能力提升、加息周期基本确立的情况下,生息资产收益率有明显 提高,而同时计息负债低成本优势继续得到有效保持 下表列出所示期间本集团资产负债项目平均余额、利息收入/利息支出及平均收益/成本率情 况。生息资产及计息负债项目平均余额为日均余额 2010年 2009年 平均余额利息收入 收益率%平均余额利息收入平均 平均 收益率% 生息资产 (人民币百万元,百分比除外) 贷款和垫款 1,371,641 66.842 487 1,176,5892,02 4.42 债券投资 318,471 9,178 2.88 275.702 8,5523.10 存放中央银行款项 246,000 3,546 196.619 2,957 存拆放同业和其他金融机构款项214503 4,947 2.31 157333 2.307 147 生息资产及利息收入总额 2,150,61584,5133.931,806,24365,8383.65 平均 平均 平均余额利息支出成本率%平均余额利息支出成本率% 计息负债 (人民币百万元,百分比除外) 客户存款 1,67250020,7241.241,407,731 196141.39 同业和其他金融机构存拆放款项 4.842 1.64 250.885 39281.57 已发行债务 40,082 1,871 4.67 39,376 19324.91 计息负债及利息支出总额 2,008,402 27,437 1.37 1,697,99225,4741.50 净利息收入 57,076 净利差 / 2.15 净利息收益率 2.65 2.23
招商银行 2010 年度报告（A 股） 17 5.2.3 净利息收入 2010年，本集团净利息收入为570.76亿元，比2009年增长41.40%，主要原因包括：一是生息资产 规模稳步扩张；二是在贷款风险定价能力提升、加息周期基本确立的情况下，生息资产收益率有明显 提高，而同时计息负债低成本优势继续得到有效保持。 下表列出所示期间本集团资产负债项目平均余额、利息收入／利息支出及平均收益／成本率情 况。生息资产及计息负债项目平均余额为日均余额。 2010 年 2009 年 平均余额 利息收入 平均 收益率% 平均余额 利息收入 平均 收益率% 生息资产 （人民币百万元，百分比除外） 贷款和垫款 1,371,641 66,842 4.87 1,176,589 52,022 4.42 债券投资 318,471 9,178 2.88 275,702 8,552 3.10 存放中央银行款项 246,000 3,546 1.44 196,619 2,957 1.50 存拆放同业和其他金融机构款项 214,503 4,947 2.31 157,333 2,307 1.47 生息资产及利息收入总额 2,150,615 84,513 3.93 1,806,243 65,838 3.65 平均余额 利息支出 平均 成本率% 平均余额 利息支出 平均 成本率% 计息负债 （人民币百万元，百分比除外） 客户存款 1,672,500 20,724 1.24 1,407,731 19,614 1.39 同业和其他金融机构存拆放款项 295,820 4,842 1.64 250,885 3,928 1.57 已发行债务 40,082 1,871 4.67 39,376 1,932 4.91 计息负债及利息支出总额 2,008,402 27,437 1.37 1,697,992 25,474 1.50 净利息收入 / 57,076 / / 40,364 / 净利差 / / 2.56 / / 2.15 净利息收益率 / / 2.65 / / 2.23
部备红 招商银行2010年度报告(A股) 下表列出所示期间本集团由于规模变化和利率变化导致利息收入和利息支出变化的分布情况:规 模变化以平均余额(日均余额)变化来衡量;利率变化以平均利率变化来衡量,由规模变化和利率变 化共同引起的利息收支变化,计入规模变化对利息收支变化的影响金额 2010年对比2009年 增(减)因紊 增(减) 规模 利率 净值 (人民币百万元) 资产 贷款和垫款 9525 14.820 债券投资 1,233 (607) 存放中央银行款项 存拆放同业和其他金融机构款项 1,318 1.322 2.640 利息收入变动 12783 18,675 负债 客户存款 (2,112) 1,110 同业和其他金融机构存拆放款项 738 176 914 已发行债务 利息支出变动 3.993 (2,030) 1,963 净利息收入变动 8.790 7,922 16.712 524利息收入 2010年,本集团实现利息收入845.13亿元,比209年增长2837%,主要是由于生息资产规模扩张 及收益率提高。贷款和垫款利息收入仍然是本集团利息收入的最大组成部分 贷款利息收入 2010年本集团贷款和垫款利息收入为66842亿元,比上年增加14820亿元,增幅2849%。2010 受益于贷款风险定价水平的持续提升以及加息影响的逐渐显现,本集团贷款和垫款平均收益率 为487%,比上年提高了045个百分点 下表列出所示期间本集团贷款和垫款各组成部分的平均余额、利息收入及平均收益率情况 10年 2009年 平均余额利息收入平均 平均 收益率%平均余额利息收入收益率% (人民币百万元,百分比除外) 公司贷款 800,990 39,723496 628,12731,728.05 零售贷款 444,447 22.426 5.05 294.616 票据贴现 3.72 53.846 5,615 2.21 贷款和垫款 1,371,64166,8424871,176,5892,022442
招商银行 2010 年度报告（A 股） 18 下表列出所示期间本集团由于规模变化和利率变化导致利息收入和利息支出变化的分布情况：规 模变化以平均余额（日均余额）变化来衡量；利率变化以平均利率变化来衡量，由规模变化和利率变 化共同引起的利息收支变化，计入规模变化对利息收支变化的影响金额。 2010年对比2009年 增（减）因素 增（减） 规模 利率 净值 （人民币百万元） 资产 贷款和垫款 9,525 5,295 14,820 债券投资 1,233 (607) 626 存放中央银行款项 707 (118) 589 存拆放同业和其他金融机构款项 1,318 1,322 2,640 利息收入变动 12,783 5,892 18,675 负债 客户存款 3,222 (2,112) 1,110 同业和其他金融机构存拆放款项 738 176 914 已发行债务 33 (94) (61) 利息支出变动 3,993 (2,030) 1,963 净利息收入变动 8,790 7,922 16,712 5.2.4 利息收入 2010年，本集团实现利息收入845.13亿元，比2009年增长28.37%，主要是由于生息资产规模扩张 及收益率提高。贷款和垫款利息收入仍然是本集团利息收入的最大组成部分。 贷款利息收入 2010年本集团贷款和垫款利息收入为668.42亿元，比上年增加148.20亿元，增幅28.49%。2010 年，受益于贷款风险定价水平的持续提升以及加息影响的逐渐显现，本集团贷款和垫款平均收益率 为4.87%，比上年提高了0.45个百分点。 下表列出所示期间本集团贷款和垫款各组成部分的平均余额、利息收入及平均收益率情况。 2010 年 2009 年 平均余额 利息收入 平均 收益率% 平均余额 利息收入 平均 收益率% （人民币百万元，百分比除外） 公司贷款 800,990 39,723 4.96 628,127 31,728 5.05 零售贷款 444,447 22,426 5.05 294,616 14,679 4.98 票据贴现 126,204 4,693 3.72 253,846 5,615 2.21 贷款和垫款 1,371,641 66,842 4.87 1,176,589 52,022 4.42
部备红 招商银行2010年度报告(A股) 债券投资利息收入 2010年本集团债券投资利息收入比上年增加626亿元,增幅为7.32%,债券投资平均收益率为 2.88%,较上年下降0.22个百分点 存拆放同业和其他金融机构款项利息收入 2010年本集团存拆放同业和其他金融机构款项利息收入比上年增加2640亿元,增幅为11443% 存拆放同业和其他金融机构款项平均收益率为231%,比上年提高了0.84个百分点。主要因为存拆放 同业和其他金融杋构款项规模增加,以及在流动性日趋紧张的市场环境下同业资金利率逐渐上升。 52.5利息支出 2010年,本集团利息支出为27437亿元,比上年增加1963亿元,增幅771%。主要是受客户存款 规模增长因素影响。 客户存款利息支出 2010年本集团客户存款利息支出比上年增加11.10亿元,增幅566%。一方面,客户存款平均余额 较上年增长18:81%;另一方面,客户存款中定期存款占比下降,活期存款占比上升,使得客户存款平 均成本率较上年下降了0.15个百分点,两项相抵客户存款利息支出与上年相比变化较小。 下表列出所示期间本集团企业存款及零售存款的平均余额、利息支出和平均成本率。 10年 平均余额利息支出 平均 平均余额利息支出 平均 成本率% 成本率9 人民币百万元,百分比除外 企业客户存款 活期 560,923 3516 063417710 定期 476,989 9392 430.478 8.943 小计 1,037,912 12,908 1.24848,188 11496 零售客户存款 活期 357,082 1.842 0.52283,102 1.356 定期 小计 634,588 7816 客户存款总额 1,672,500 0,724 1.241407731 19614 1.39 同业和其他金融机构存拆放款项利息支出 2010年本集团同业和其他金融机构存拆放款项利息支出比上年增长23.27%,主要由于同业和其他 金融机构存放款项规模增加,平均成本率也较上年上升了0.07个百分点
招商银行 2010 年度报告（A 股） 19 债券投资利息收入 2010年本集团债券投资利息收入比上年增加6.26亿元，增幅为7.32%，债券投资平均收益率为 2.88%，较上年下降0.22个百分点。 存拆放同业和其他金融机构款项利息收入 2010年本集团存拆放同业和其他金融机构款项利息收入比上年增加26.40亿元，增幅为114.43%， 存拆放同业和其他金融机构款项平均收益率为2.31%，比上年提高了0.84个百分点。主要因为存拆放 同业和其他金融机构款项规模增加，以及在流动性日趋紧张的市场环境下同业资金利率逐渐上升。 5.2.5 利息支出 2010年，本集团利息支出为274.37亿元，比上年增加19.63亿元，增幅7.71%。主要是受客户存款 规模增长因素影响。 客户存款利息支出 2010年本集团客户存款利息支出比上年增加11.10亿元，增幅5.66%。一方面，客户存款平均余额 较上年增长18.81%；另一方面，客户存款中定期存款占比下降，活期存款占比上升，使得客户存款平 均成本率较上年下降了0.15个百分点，两项相抵客户存款利息支出与上年相比变化较小。 下表列出所示期间本集团企业存款及零售存款的平均余额、利息支出和平均成本率。 2010 年 2009 年 平均余额 利息支出 平均 成本率% 平均余额 利息支出 平均 成本率% （人民币百万元，百分比除外） 企业客户存款 活期 560,923 3,516 0.63 417,710 2,553 0.61 定期 476,989 9,392 1.97 430,478 8,943 2.08 小计 1,037,912 12,908 1.24 848,188 11,496 1.36 零售客户存款 活期 357,082 1,842 0.52 283,102 1,356 0.48 定期 277,506 5,974 2.15 276,441 6,762 2.45 小计 634,588 7,816 1.23 559,543 8,118 1.45 客户存款总额 1,672,500 20,724 1.24 1,407,731 19,614 1.39 同业和其他金融机构存拆放款项利息支出 2010年本集团同业和其他金融机构存拆放款项利息支出比上年增长23.27%，主要由于同业和其他 金融机构存放款项规模增加，平均成本率也较上年上升了0.07个百分点
部备红 招商银行2010年度报告(A股) 已发行债务利息支出 2010年已发行债务利息支出比上年下降3.16%,已发行债务规模和平均成本率与上年相比变化较 52.6净利差及净利息收益率 2010年本集团净利差为256%,比2009年上升41个基点。生息资产平均收益率为393%,较上年上 升28个基点,计息负债平均成本率为1.37%,较上年下降13个基点。 在生息资产平均收益率提高、计息负债平均成本率得到有效控制的双重带动下,2010年本集团净 利息收益率为265%,比2009年上升42个基点。 52.7手续费及佣金净收入 2010年本集团手续费及佣金净收入比2009年增加33.37亿元,增幅41.75%,主要是银行卡手续费、 代理服务手续费增加。下表列出所示期间本集团手续费及佣金净收入的主要组成部分。 (人民币百万元) 续费及佣金收入 12,409 银行卡手续费 3,710 2,599 结算与清算手续费 1077 代理服务手续费 3,062 2.477 信贷承诺及贷款业务佣金 托管及其他受托业务佣金 1,793 1.541 其他 1,344 手续费及佣金支出 (1,079) (1,160) 手续费及佣金净收入 11,30 7,993 银行卡手续费比上年增加11.11亿元,增长42.75%,主要受信用卡POS收入稳步上升影响。 结算与清算手续费比上年增加3.09亿元,增长2869%。主要由于业务规模及客户群的稳步扩大使 汇款、结算业务交易量增加 代理服务手续费比上年增加5.85亿元,增长2362%。主要是代理保险、代理发行债券收入增长较 快,代理基金收入也实现了稳定增长。 信贷承诺及贷款业务佣金收入比上年增加391亿元,增长5408%,主要是受国际保函、国际保理、 个贷及其他承诺业务手续费增长影响 托管及其他受托业务佣金收入比上年增加252亿元,增长16.35%,主要是受托理财业务收入增长 的影响。 其他手续费及佣金收入比上年增加608亿元,增长8261%,主要是财务顾问收入增长较快
招商银行 2010 年度报告（A 股） 20 已发行债务利息支出 2010年已发行债务利息支出比上年下降3.16%，已发行债务规模和平均成本率与上年相比变化较 小。 5.2.6 净利差及净利息收益率 2010年本集团净利差为2.56%，比2009年上升41个基点。生息资产平均收益率为3.93%，较上年上 升28个基点，计息负债平均成本率为1.37%，较上年下降13个基点。 在生息资产平均收益率提高、计息负债平均成本率得到有效控制的双重带动下，2010年本集团净 利息收益率为2.65%，比2009年上升42个基点。 5.2.7 手续费及佣金净收入 2010年本集团手续费及佣金净收入比2009年增加33.37亿元，增幅41.75%，主要是银行卡手续费、 代理服务手续费增加。下表列出所示期间本集团手续费及佣金净收入的主要组成部分。 2010年 2009年 （人民币百万元） 手续费及佣金收入 12,409 9,153 银行卡手续费 3,710 2,599 结算与清算手续费 1,386 1,077 代理服务手续费 3,062 2,477 信贷承诺及贷款业务佣金 1,114 723 托管及其他受托业务佣金 1,793 1,541 其他 1,344 736 手续费及佣金支出 (1,079) (1,160) 手续费及佣金净收入 11,330 7,993 银行卡手续费比上年增加11.11亿元，增长42.75%，主要受信用卡POS收入稳步上升影响。 结算与清算手续费比上年增加3.09亿元，增长28.69%。主要由于业务规模及客户群的稳步扩大使 汇款、结算业务交易量增加。 代理服务手续费比上年增加5.85亿元，增长23.62%。主要是代理保险、代理发行债券收入增长较 快，代理基金收入也实现了稳定增长。 信贷承诺及贷款业务佣金收入比上年增加3.91亿元，增长54.08%，主要是受国际保函、国际保理、 个贷及其他承诺业务手续费增长影响。 托管及其他受托业务佣金收入比上年增加2.52亿元，增长16.35%，主要是受托理财业务收入增长 的影响。 其他手续费及佣金收入比上年增加6.08亿元，增长82.61%，主要是财务顾问收入增长较快