北方华锦化学工业股份有限公司2014年年度报告全文

北方华锦化学工业股份有限公司2014年年度报告全文 华锦股份完成了两笔94万桶转换计价期的操作,增效9,100万元;通过协调中联化,2014年12月开始将 原油代理费从6元/吨降至3元/吨,每年可减少成本2,500万元左右。紧盯燃煤市场及时调价,全年降低 燃煤成本8,000多万元。制定了采购管理办法,进一步强化了部门职责,梳理优化了业务流程,推动了采 购工作的规范管理 (4)营销部门全力开拓市场,下半年挖潜增效近2亿元 积极开发中石油销售公司、中石化辽宁销售公司、中航油总部等重要客户,-35号柴油2014年9月到 今年2月销量达到40.8万吨,比上年同期增加16.2万吨,增效8150万元;开发油品自销渠道,积极尝 试异地分销模式,全年地付柴油销量同比增加6万吨,自主销量同比增加3万吨:努力扩大聚合物辽宁地 区销量,多产多销高附加值产品,下半年增效1.38亿元 (5)非公开发行圆满成功,争取外部资源成效显著 在兵器集团的指导和相关单位的支持下,通过半年多的艰苦努力,于12月22日完成募集资金30亿 元的工作 (6)深入推进全价值链体系化精益管理 制定了全价值链体系化精益管理实施规范,选聘精益管理专家和骨干,开展精益对标、精益检査及考 核工作,精益管理的体系进一步健全,在集团公司的年度检査中深受好评,精益管理水平有了新提升。 (7)本年度经营业绩出现亏损的原因简析 2014年,华锦股份共实现利润总额-16.5亿元,实现净利润-15.83亿元。在实现的利润总额中,化肥 板块实现利润-48,222万元,比上年同期的1,836万元减少50,058万元;石化企业实现利润-138,844万 元,比上年同期的-39,907万元减少98,937:本部及辅助企业实现利润19,964万元,比上年同期的27,755 万元减少7,790万元 同比变化的因素中,化肥板块同比减利,主要为新疆化肥扩产改造后开车较晚,全年产销量下降,产 品销售价格下滑,原料价格上涨所造成的:石化板块主要是原材料价格下降和装置生产负荷提高给企业带 来增利:但油品及液化产品市场较为低迷仍给企业带来了负面影响:同时通过企业深挖内功,调整燃煤结 构降低了煤耗减少成本支出实现了增利 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于20%以上的差异原因 口适用√不适用 主要经营模式的变化情况 口适用√不适用

北方华锦化学工业股份有限公司 2014 年年度报告全文 华锦股份完成了两笔 94 万桶转换计价期的操作，增效 9,100 万元；通过协调中联化，2014 年 12 月开始将 原油代理费从 6 元/吨降至 3 元/吨，每年可减少成本 2,500 万元左右。紧盯燃煤市场及时调价，全年降低 燃煤成本 8,000 多万元。制定了采购管理办法，进一步强化了部门职责，梳理优化了业务流程，推动了采 购工作的规范管理。 （4）营销部门全力开拓市场，下半年挖潜增效近 2 亿元。 积极开发中石油销售公司、中石化辽宁销售公司、中航油总部等重要客户，-35 号柴油 2014 年 9 月到 今年 2 月销量达到 40.8 万吨，比上年同期增加 16.2 万吨，增效 8150 万元；开发油品自销渠道，积极尝 试异地分销模式，全年地付柴油销量同比增加 6 万吨，自主销量同比增加 3 万吨；努力扩大聚合物辽宁地 区销量，多产多销高附加值产品，下半年增效 1.38 亿元。 （5）非公开发行圆满成功，争取外部资源成效显著 在兵器集团的指导和相关单位的支持下，通过半年多的艰苦努力，于 12 月 22 日完成募集资金 30 亿 元的工作。 （6）深入推进全价值链体系化精益管理 制定了全价值链体系化精益管理实施规范，选聘精益管理专家和骨干，开展精益对标、精益检查及考 核工作，精益管理的体系进一步健全，在集团公司的年度检查中深受好评，精益管理水平有了新提升。 （7）本年度经营业绩出现亏损的原因简析 2014 年，华锦股份共实现利润总额-16.5 亿元，实现净利润-15.83 亿元。在实现的利润总额中，化肥 板块实现利润-48,222 万元，比上年同期的 1,836 万元减少 50,058 万元；石化企业实现利润-138,844 万 元，比上年同期的-39,907 万元减少 98,937；本部及辅助企业实现利润 19,964 万元，比上年同期的 27,755 万元减少 7,790 万元。 同比变化的因素中，化肥板块同比减利，主要为新疆化肥扩产改造后开车较晚，全年产销量下降，产 品销售价格下滑，原料价格上涨所造成的；石化板块主要是原材料价格下降和装置生产负荷提高给企业带 来增利；但油品及液化产品市场较为低迷仍给企业带来了负面影响；同时通过企业深挖内功，调整燃煤结 构降低了煤耗减少成本支出实现了增利。 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于 20%以上的差异原因 □ 适用 √ 不适用 主要经营模式的变化情况 □ 适用 √ 不适用 11

北方华锦化学工业股份有限公司2014年年度报告全文 收入 说明: 2014年,本公司实现营业收入36,082,035,587.69元,比去年同期36,082,035,587.69元减少了 13.18% 公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是口否 行业分类 项目 单位 2014年 2013年 同比增减 销售量 4.933.90 1202% 石化行业 生产量 屯屯屯 5,134,98 5.528053 711% 库存量 274.903 73 销售量 1467465 1432568 244% 化肥行业(含尿素 液氨、甲醇等产品)生产量 597141 库存量 110769 120933% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 v口适用口不适用 库存增加是由于本期产成品销售比去年同期大幅下降形成 公司重大的在手订单情况 口适用√不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 9,952430582 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 27.58% 公司前5大客户资料 √适用口不适用 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 1中国石化销售有限公司华北分公司 4.178497.643.60 2团辽宁北方化学工业有限公司 1,781430454 3盘锦北方沥青股份有限公司 482,170,74471 4.11% 4中国石油天然气股份有限公司 1,42095232394 394% 5|辽宁锦禾农资有限责任公司 108937941505 计 9952430.58206 2758% 主要客户其他情况说明 口适用√不适用

北方华锦化学工业股份有限公司 2014 年年度报告全文 2、收入 说明： 2014 年，本公司实现营业收入 36,082,035,587.69 元，比去年同期 36,082,035,587.69 元减少了 13.18%。 公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2014 年 2013 年 同比增减 石化行业 销售量 吨 4,933,907 5,608,021 -12.02% 生产量 吨 5,134,982 5,528,053 -7.11% 库存量 吨 274,903 73,828 272.36% 化肥行业（含尿素、 液氨、甲醇等产品） 销售量 吨 1,467,465 1,432,568 2.44% 生产量 吨 1,569,774 1,440,153 9.00% 库存量 吨 110,769 8,460 1209.33% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √□ 适用 □ 不适用 库存增加是由于本期产成品销售比去年同期大幅下降形成 公司重大的在手订单情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 9,952,430,582.06 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 27.58% 公司前 5 大客户资料 √ 适用 □ 不适用 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 中国石化销售有限公司华北分公司 4,178,497,643.60 11.58% 2 辽宁北方化学工业有限公司 1,781,430,454.76 4.94% 3 盘锦北方沥青股份有限公司 1,482,170,744.71 4.11% 4 中国石油天然气股份有限公司 1,420,952,323.94 3.94% 5 辽宁锦禾农资有限责任公司 1,089,379,415.05 3.02% 合计 -- 9,952,430,582.06 27.58% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 12

北方华锦化学工业股份有限公司2014年年度报告全文 3、成本 行业分类 2014年 2013年 行业分类 项目 同比增减 金额 占营业成本比重 占营业成本比重 化肥 化肥类产品 2,02362549546 613%1,97295165940 535% 257% 石化行业石化产品 29.20444429582 8851%32,952,317,27646 8935% -11.37% 精细化工精细化工产品 1,668609699 506%1869555 塑料 塑料制品 66,173,784.7 020%5360218074 其他 其他 3330082581 010%3418476138 0.09% 259% 产品分类 2014年 产品分类 2013年 项目 金额 占营业成本比重 金额占营业成本比/同比增减 1化肥类 尿素 19282452826 584%1,854.057,917.83 503% 4.00 化肥类 液氨 4193929440 0.13% 10344,829.19 003%30541% 化肥类 甲醇 53440918 8.548.91238 石化产品原油加工及石油制品(1808232 391,827,83887 石化产品 聚烯烃类产品 2737%9868.872,03865 「石化产品 芳烃类产品 2094814,12113 635%2691617,39894 730% 2217% 精细化工产品ABS制品及副品 63168276535 191%68407524968 185 精细化工产品丁二烯 103692693430 314%118291034882 塑料制品 塑料制品 6617378471 53602,18074 2345% 其他 其他 33.30082581 010%3418476138 259% 说明:甲醇产品总成本本期发生额为53,440,912.80元,比去年同期下降了5077%,主要是本期产品 销售数量比去年同期减少266万吨形成。液氨本期发生额为41,939,29440,比去年同期上升了30541% 主要是由于本期增加液氨产品销售2.98万吨形成 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 3050443417957 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 公司前5名供应商资料 适用口不适用 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 兵器集团下属子公司 27,93381219415 9006% 中石油 1959900 386% 674506540.241 217% 4中海油 4999520146 161% 大连北方化学工业有限公司 00,12333402 0.65 30.504434.17957 9835% 主要供应商其他情况说明 口适用√不适用 13

北方华锦化学工业股份有限公司 2014 年年度报告全文 3、成本 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2014 年 2013 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 化肥 化肥类产品 2,023,625,495.46 6.13% 1,972,951,659.40 5.35% 2.57% 石化行业 石化产品 29,204,444,295.82 88.51% 32,952,317,276.46 89.35% -11.37% 精细化工 精细化工产品 1,668,609,699.65 5.06% 1,866,985,598.50 5.06% -10.63% 塑料 塑料制品 66,173,784.71 0.20% 53,602,180.74 0.15% 23.45% 其他 其他 33,300,825.81 0.10% 34,184,761.38 0.09% -2.59% 产品分类 单位：元 产品分类 项目 2014 年 2013 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 化肥类 尿素 1,928,245,288.26 5.84% 1,854,057,917.83 5.03% 4.00% 化肥类 液氨 41,939,294.40 0.13% 10,344,829.19 0.03% 305.41% 化肥类 甲醇 53,440,912.80 0.16% 108,548,912.38 0.29% -50.77% 石化产品 原油加工及石油制品 18,078,820,328.78 54.79% 20,391,827,838.87 55.29% -11.34% 石化产品 聚烯烃类产品 9,030,809,845.91 27.37% 9,868,872,038.65 26.76% -8.49% 石化产品 芳烃类产品 2,094,814,121.13 6.35% 2,691,617,398.94 7.30% -22.17% 精细化工产品 ABS 制品及副品 631,682,765.35 1.91% 684,075,249.68 1.85% -7.66% 精细化工产品 丁二烯 1,036,926,934.30 3.14% 1,182,910,348.82 3.21% -12.34% 塑料制品 塑料制品 66,173,784.71 0.20% 53,602,180.74 0.15% 23.45% 其他 其他 33,300,825.81 0.10% 34,184,761.38 0.09% -2.59% 说明：甲醇产品总成本本期发生额为 53,440,912.80 元，比去年同期下降了 50.77%，主要是本期产品 销售数量比去年同期减少 2.66 万吨形成。液氨本期发生额为 41,939,294.40，比去年同期上升了 305.41%， 主要是由于本期增加液氨产品销售 2.98 万吨形成。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 30,504,434,179.57 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 98.35% 公司前 5 名供应商资料 √ 适用 □ 不适用 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 兵器集团下属子公司 27,933,812,194.15 90.06% 2 中石油 1,195,996,909.70 3.86% 3 中石化 674,506,540.24 2.17% 4 中海油 499,995,201.46 1.61% 5 大连北方化学工业有限公司 200,123,334.02 0.65% 合计 -- 30,504,434,179.57 98.35% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 13

北方华锦化学工业股份有限公司2014年年度报告全文 、费用 (1)销售费用本期发生22,517.90万元,比上年同期下降72.79%,主要变动项目如下: 输费本年发生200万元,比上年同期下降83%。主要是由于2014年销售陆路运输量比同期下降形成 告费本期发生110万元,比上年同期的160万元下降30.67%,主要是公司加强内部控制,压缩费用支 业务招待费本期发生58.74万元,比上年同期的11.16万元下降了48.99%,主要是公司加强内部控制, 压缩费用支出形成; 产品储运费本期发生17,326.98万元,比去年同期下降了47.45%,主要是由于2014年销售陆路运输量 比同期下降形成。 (2)管理费用本期发生127,292.08万元,比上年同期下降20.30%,主要变动项目如下 其他项目发生18,823.77万元,比上年同期下降了47.67%,主要原因是其中本期河维费减少6,160万元 比上年同期降低费用10,367万元,本期支付生产服务费11,037万元,较上年同期下降了6,456万元形成 (3)财务费用本期发生91,807.14万元,比上年同期上升29.10%,主要变动项目如下 汇兑损失本期发生1,521.04万元,比上年同期的汇兑净收益增加损失22,492.58万元,主要是由于本 期人民币兑美元汇率振荡,导致公司偿还美元借款时形成汇兑损失,而去年则是人民币升值形成汇兑收益。 金融机构手续费本期发生7,270.40万元,比去年同期增加了108.83%,主要是本期借入及偿还贷款形 成 5、研发支出 本年度公司研发支出64,346,938.22元,研发支出总额占净资产比例为0.74%,占营业收入比例0.18% 6、现金流 项目 2014年 2013年 同比增减 经营活动现金流入小计 40,71024139298 48,907,72597296 1676% 经营活动现金流出小计 410747801421 47,087,130.82568 -1277% 经营活动产生的现金流量净额 364,53932123 1.82059514728 12002% 投资活动现金流入小计 000 投资活动现金流出小计 480,711107.71 131473456566 56344 投资活动产生的现金流量净额 480,7110771 131473456566 56344 筹资活动现金流入小计 27,336,13217387 22,358004208.87 筹资活动现金流出小计 24734487,720.92 24238144796 205 筹资活动产生的现金流量净额 260164445295 1880,140,199 现金及现金等价物净增加额 1,756394,02401 137427961747 14

北方华锦化学工业股份有限公司 2014 年年度报告全文 4、费用 (1)销售费用本期发生22,517.90万元，比上年同期下降72.79%，主要变动项目如下： 运输费本年发生200万元，比上年同期下降83%。主要是由于2014年销售陆路运输量比同期下降形成； 广告费本期发生110万元，比上年同期的160万元下降30.67%，主要是公司加强内部控制，压缩费用支 出形成； 业务招待费本期发生58.74万元，比上年同期的11.16万元下降了48.99%，主要是公司加强内部控制， 压缩费用支出形成； 产品储运费本期发生17,326.98万元，比去年同期下降了47.45%，主要是由于2014年销售陆路运输量 比同期下降形成。 (2)管理费用本期发生127,292.08万元，比上年同期下降20.30%，主要变动项目如下： 其他项目发生18,823.77万元，比上年同期下降了47.67%，主要原因是其中本期河维费减少6,160万元， 比上年同期降低费用10,367万元，本期支付生产服务费11,037万元，较上年同期下降了6,456万元形成。 (3)财务费用本期发生91,807.14万元，比上年同期上升29.10%，主要变动项目如下： 汇兑损失本期发生1,521.04万元，比上年同期的汇兑净收益增加损失22,492.58万元，主要是由于本 期人民币兑美元汇率振荡，导致公司偿还美元借款时形成汇兑损失，而去年则是人民币升值形成汇兑收益。 金融机构手续费本期发生7,270.40万元，比去年同期增加了108.83%，主要是本期借入及偿还贷款形 成。 5、研发支出 本年度公司研发支出64,346,938.22元，研发支出总额占净资产比例为0.74 %，占营业收入比例0.18%。 6、现金流 单位：元 项目 2014 年 2013 年 同比增减 经营活动现金流入小计 40,710,241,392.98 48,907,725,972.96 -16.76% 经营活动现金流出小计 41,074,780,714.21 47,087,130,825.68 -12.77% 经营活动产生的现金流量净额 -364,539,321.23 1,820,595,147.28 -120.02% 投资活动现金流入小计 0.00 0.00 0.00% 投资活动现金流出小计 480,711,107.71 1,314,734,565.66 -63.44% 投资活动产生的现金流量净额 -480,711,107.71 -1,314,734,565.66 -63.44% 筹资活动现金流入小计 27,336,132,173.87 22,358,004,208.87 22.27% 筹资活动现金流出小计 24,734,487,720.92 24,238,144,407.96 2.05% 筹资活动产生的现金流量净额 2,601,644,452.95 -1,880,140,199.09 -238.38% 现金及现金等价物净增加额 1,756,394,024.01 -1,374,279,617.47 -227.80% 14

北方华锦化学工业股份有限公司2014年年度报告全文 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √适用口不适用 公司经营活动产生的现金流量净额本期为-364,539,32123元,比上年同期1,820,595,147.28元降低了 12002%,主要是由于本期经营亏损形成;投资活动现金流出小计本期为480,7110771元,比去年同期 1,314,734,5656元降低了6344%,主要是去年新疆化肥增产改造支出,而本期公司无重大项目改造支出形 成;筹资活动产生的现金流量净额本期2601,644452.95元,比去年同期的-1,880,140,19909增加了23838 除公司带息负债增加15亿元外,2014年公司通过非公开发行融资30亿元也是融资增加现金流的重要原因之 现金及现金等价物净增加额比去年降低22780%的原因主要就是上述原因形成 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说 √适用口不适用 公司本期经营活动的现金流量为36,45393万元,与本年度净利润-158,28849万元相差121,83456万 元,主要原因是公司当期折旧及费用摊销形成现金流入148,877万元。 、主营业务构成情况 营业收入 营业成本 毛利率营业收入比上营业成本比上毛利率比上 年同期增减年同期增减年同期增减 分行业 化肥行业 216918.802202362549546395%191% 石化产品 314734786096829,204444582721% -1323% -11.37% 精细化工产品 1,769,17891630 1.66860969965 568% 1220% 1063% 167% 塑料制品 78,906,54269 66,173784711614% 2007% 2345% 229% 其他 9282813440 3300825816413% 768% % 产品 尿素 200981:80711.92824528826407% 1978% -2193% 液氨 40,269,711.14 4193929440415% 29484% 30541% 272% 甲醇 56,666887 534091280 69% 油加工及石油制品1936692 聚烯烃类产品 9461,097,86605 9,0308098459 4.55% 芳烃类产品 2,635,773,800.87 20948141211320.52% 1151% -22.17% 1088% ABS制品及副品 55455304890 631.68276535-1391% 390% -7.66% 463% 丁二烯 1214625867401036.926934301463% 1234% 塑料制品 78,906,54269 66,173784711614% 2007% 其他 92,828,13440 33300825816413% 768% 分地区 东北地区 2530179834920237368154975762% 129% 470% 633% 542:8:2139409618911575%25 华东地区 5110964425.63 828684849552% 48.14% 西北地区 60762261665 580949,25463439% 2466% 中南地区 95659640819 90318944022558 3056% 3614% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 15

北方华锦化学工业股份有限公司 2014 年年度报告全文 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 公司经营活动产生的现金流量净额本期为-364,539,321.23元，比上年同期1,820,595,147.28元降低了 120.02%，主要是由于本期经营亏损形成；投资活动现金流出小计本期为480,711,107.71元，比去年同期 1,314,734,565.66元降低了63.44%，主要是去年新疆化肥增产改造支出，而本期公司无重大项目改造支出形 成；筹资活动产生的现金流量净额本期2,601,644,452.95元，比去年同期的-1,880,140,199.09增加了238.38%， 除公司带息负债增加15亿元外，2014年公司通过非公开发行融资30亿元也是融资增加现金流的重要原因之 一；现金及现金等价物净增加额比去年降低227.80%的原因主要就是上述原因形成。 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 √ 适用 □ 不适用 公司本期经营活动的现金流量为-36,453.93 万元，与本年度净利润-158,288.49 万元相差 121,834.56 万 元，主要原因是公司当期折旧及费用摊销形成现金流入 148,877 万元。 三、主营业务构成情况 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上 年同期增减 分行业 化肥行业 2,106,918,480.72 2,023,625,495.46 3.95% -19.91% 2.57% -21.05% 石化产品 31,473,478,609.68 29,204,444,295.82 7.21% -13.23% -11.37% -1.94% 精细化工产品 1,769,178,916.30 1,668,609,699.65 5.68% -12.20% -10.63% -1.67% 塑料制品 78,906,542.69 66,173,784.71 16.14% 20.07% 23.45% -2.29% 其他 92,828,134.40 33,300,825.81 64.13% 7.68% -2.59% 3.78% 分产品 尿素 2,009,981,880.71 1,928,245,288.26 4.07% -19.78% 4.00% -21.93% 液氨 40,269,711.14 41,939,294.40 -4.15% 294.84% 305.41% -2.72% 甲醇 56,666,888.87 53,440,912.80 5.69% -50.70% -50.77% 0.13% 原油加工及石油制品 19,376,606,942.76 18,078,820,328.78 6.70% -14.62% -11.34% -3.45% 聚烯烃类产品 9,461,097,866.05 9,030,809,845.91 4.55% -10.73% -8.49% -2.34% 芳烃类产品 2,635,773,800.87 2,094,814,121.13 20.52% -11.51% -22.17% 10.88% ABS 制品及副品 554,553,048.90 631,682,765.35 -13.91% -3.90% -7.66% 4.63% 丁二烯 1,214,625,867.40 1,036,926,934.30 14.63% -15.53% -12.34% -3.11% 塑料制品 78,906,542.69 66,173,784.71 16.14% 20.07% 23.45% -2.29% 其他 92,828,134.40 33,300,825.81 64.13% 7.68% -2.59% 3.78% 分地区 东北地区 25,301,798,349.20 23,373,681,549.75 7.62% 1.29% 4.70% 6.33% 华北地区 3,544,328,884.12 3,309,467,008.37 6.63% -18.91% -15.75% 25.53% 华东地区 5,110,964,425.63 4,828,866,848.49 5.52% -48.14% -46.35% 53.66% 西北地区 607,622,616.65 580,949,254.63 4.39% 24.66% 60.30% -20.27% 中南地区 956,596,408.19 903,189,440.22 5.58% -30.56% -28.62% 36.14% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 15