股票简称:首开股份 股票代码:600376 北京首都开发股份有限公司 (北京市东城区安定门外大街183号京宝花园二层) 公开发行2014年公司债券 上市公告书 证券简称:14首开债 证券代码:122377 发行总额:人民币40亿元 上市时间:2015年7月14日 上市地:上海证券交易所 保荐人/主承销商/簿记管理人 中信证券股份有限公司 CITIC SECURITIES CO., LTD 中信证券股份有限公司 (广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场(二期)北座) 签署日期:2015年7月13日
股票简称：首开股份 股票代码：600376 北京首都开发股份有限公司 （北京市东城区安定门外大街 183 号京宝花园二层） 公开发行 2014 年公司债券 上市公告书 证券简称：14 首开债 证券代码：122377 发行总额：人民币 40 亿元 上市时间：2015 年 7 月 14 日 上 市 地：上海证券交易所 保荐人/主承销商/簿记管理人： 中信证券股份有限公司 （广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座） 签署日期：2015 年 7 月 13 日
北京首都开发股份有限公司公开发行2014年公司债券上市公告书 第一节绪言 重要提示 北京首都开发股份有限公司(简称“发行人”、“公司”或“首开股份”)董事会成 员或者高级管理人员已批准本上市公告书,保证其中不存在任何虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏,并对其真实性、准确性、完整性承担个别的和连带的法律责任。 上海证券交易所(以下简称“上交所”)对公司债券上市的核准,不表明对该债券 的投资价值或投资者的收益做出实质性判断或保证。因发行人经营与收益的变化等引致 的投资风险,由购买债券的投资者自行负责。 北京首都开发股份有限公司2014年公司债券(以下简称“本次债券”)信用等级为 AA+;本次债券上市前,截至2015年3月31日发行人经审计合并报表净资产为16801 亿元,资产负债率为8334%;发行人最近三个会计年度实现的年均可分配利润为1512 亿元(2012年度、2013年度和2014年度经审计的合并报表中归属于母公司所有者的净 利润平均值),不少于本次债券一年利息的15倍。 根据《上海证券交易所公司债券上市规则(2015年修订)》和《关于发布《上海证 券交易所债券市场投资者适当性管理办法》的通知》等规则,本次债券的投资者适当性 管理继续适用《上海证券交易所债券市场投资者适当性管理暂行办法》的规定。 第二节发行人简介 发行人基本信息 1、中文名称:北京首都开发股份有限公司 英文名称: BEIJING CAPITAL DEVELOPMENT,CO,LTD 2、注册地址:北京市东城区安定门外大街183号京宝花园二层 3、办公地址:北京市西城区复兴门内大街156号招商国际金融中心D座 4、法定代表人:潘利群
北京首都开发股份有限公司公开发行 2014 年公司债券上市公告书 1 第一节 绪 言 重 要 提 示 北京首都开发股份有限公司（简称“发行人”、“公司”或“首开股份”）董事会成 员或者高级管理人员已批准本上市公告书，保证其中不存在任何虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别的和连带的法律责任。 上海证券交易所（以下简称“上交所”）对公司债券上市的核准，不表明对该债券 的投资价值或投资者的收益做出实质性判断或保证。因发行人经营与收益的变化等引致 的投资风险，由购买债券的投资者自行负责。 北京首都开发股份有限公司 2014 年公司债券（以下简称“本次债券”）信用等级为 AA+；本次债券上市前，截至 2015 年 3 月 31 日发行人经审计合并报表净资产为 168.01 亿元，资产负债率为 83.34%；发行人最近三个会计年度实现的年均可分配利润为 15.12 亿元（2012 年度、2013 年度和 2014 年度经审计的合并报表中归属于母公司所有者的净 利润平均值），不少于本次债券一年利息的 1.5 倍。 根据《上海证券交易所公司债券上市规则（2015 年修订）》和《关于发布《上海证 券交易所债券市场投资者适当性管理办法》的通知》等规则，本次债券的投资者适当性 管理继续适用《上海证券交易所债券市场投资者适当性管理暂行办法》的规定。 第二节 发行人简介 一、发行人基本信息 1、中文名称：北京首都开发股份有限公司 英文名称：BEIJING CAPITAL DEVELOPMENT, CO., LTD. 2、注册地址：北京市东城区安定门外大街 183 号京宝花园二层 3、办公地址：北京市西城区复兴门内大街 156 号招商国际金融中心 D 座 4、法定代表人：潘利群
北京首都开发股份有限公司公开发行2014年公司债券上市公告书 5、董事会秘书:王怡 联系地址:北京市西城区复兴门内大街156号招商国际金融中心D座13层 电话:010-66428156 传真:010-66428061 电子信箱:bcdc@abcd.com.cn 邮政编码:100031 6、经营范围:房地产开发、商品房销售;房屋租赁;建筑工程咨询;室内外装饰 装璜;技术开发、技术服务;销售自行开发的产品:购销建筑材料、化工轻工材料、 工艺美术品、家具、机械电器设备(汽车除外)、五金交电、纺织品、百货、计算机软 硬件、日用杂品:经贸信息咨询;劳务服务。 7、成立日期:1993年12月29日 8、注册资本:224,201.25万元 9、企业法人营业执照注册号:110000020731 10、股票上市情况 股票上市地:上海证券交易所 股票简称:首开股份 股票代码:600376 11、互联网网址:www.shoukaigufen.com 发行人基本情况 (一)发行人的主要业务经营情况 发行人的主营业务为房地产开发与经营以及酒店物业经营等。 (1)主营业务收入分业务类别构成情况 最近三年,发行人主营业务收入分业务类别构成情况如下表所示 2
北京首都开发股份有限公司公开发行 2014 年公司债券上市公告书 2 5、董事会秘书：王怡 联系地址：北京市西城区复兴门内大街 156 号招商国际金融中心 D 座 13 层 电话：010-66428156 传真：010-66428061 电子信箱：bcdc@bcdh.com.cn 邮政编码：100031 6、经营范围：房地产开发、商品房销售；房屋租赁；建筑工程咨询；室内外装饰 装璜；技术开发、技术服务；销售自行开发的产品；购销建筑材料、化工轻工材料、 工艺美术品、家具、机械电器设备（汽车除外）、五金交电、纺织品、百货、计算机软 硬件、日用杂品；经贸信息咨询；劳务服务。 7、成立日期：1993 年 12 月 29 日 8、注册资本：224,201.25 万元 9、企业法人营业执照注册号：110000005020731 10、股票上市情况： 股票上市地：上海证券交易所 股票简称：首开股份 股票代码：600376 11、互联网网址：www.shoukaigufen.com 二、发行人基本情况 （一）发行人的主要业务经营情况 发行人的主营业务为房地产开发与经营以及酒店物业经营等。 （1）主营业务收入分业务类别构成情况 最近三年，发行人主营业务收入分业务类别构成情况如下表所示：
北京首都开发股份有限公司公开发行2014年公司债券上市公告书 单位:万元 014年度 2013年度 2012年度 项目 比例 比例 房屋销售 203255025976491,254548.129316%12258586796919 土地开发、转让 3951865 190%57418:02 酒店物业经营等 960632 046% 34.631.53 2.57% 34.137.68 2.70 合计 1,346597.66 100.00%1,265,933.93100.00% (2)主营业务收入分地区构成情况 最近三年,发行人主营业务收入分地区构成情况如下表所示 单位:万元 2014年度 2013年度 2012年度 项目 比例金额比例金额比例 北京地区 1,302,768.14 6258%863,881.83 64l5%1,004,02224 京外地区 778,907. 3742%482715831 261,911 20.69% 2,08167522100.00%1,3465976610001265933931000 (3)房地产开发经营情况 最近三年及一期,发行人房地产开发经营情况如下表所示: 单位:万平方米、亿元 2015年3月3日2014年12月31日2013年1月31日2012年12月3日 /2015年1-3月 2014年度 2013年度 2012年度 开工面积 工面积 在施面积 签约销售面积 1541 141 13 约销售金额 注:销售面积含车库销售面积。 近年来尽管宏观经济运行复杂多变,房地产调控政策总体趋紧,但是发行人秉承“现 金为王、销售为先、效率为本”的经营原则,严格实施“促销售、广合作、慎扩张、控 风险”的经营方针,保证了公司持续健康发展。在销售方面,发行人通过实施积极灵活 的定价策略,优化项目营销推广策略,合理安排销售节奏,并有针对性地推出适合刚需 人群的产品和户型,实现销售面积快速增长。最近三年及一期,发行人签约销售面积分
北京首都开发股份有限公司公开发行 2014 年公司债券上市公告书 3 单位：万元 项 目 2014 年度 2013 年度 2012 年度 金 额 比 例 金 额 比 例 金 额 比 例 房屋销售 2,032,550.25 97.64% 1,254,548.12 93.16% 1,226,858.67 96.91% 土地开发、转让 39,518.65 1.90% 57,418.02 4.26% 4,937.58 0.39% 酒店物业经营等 9,606.32 0.46% 34,631.53 2.57% 34,137.68 2.70% 合 计 2,081,675.22 100.00% 1,346,597.66 100.00% 1,265,933.93 100.00% （2）主营业务收入分地区构成情况 最近三年，发行人主营业务收入分地区构成情况如下表所示： 单位：万元 项 目 2014 年度 2013 年度 2012 年度 金 额 比 例 金 额 比 例 金 额 比 例 北京地区 1,302,768.14 62.58% 863,881.83 64.15% 1,004,022.24 79.31% 京外地区 778,907.08 37.42% 482,715.83 35.85% 261,911.69 20.69% 合 计 2,081,675.22 100.00% 1,346,597.66 100.00% 1,265,933.93 100.00% （3）房地产开发经营情况 最近三年及一期，发行人房地产开发经营情况如下表所示： 单位：万平方米、亿元 项 目 2015 年 3 月 31 日 /2015 年 1-3 月 2014 年 12 月 31 日 /2014 年度 2013 年 12 月 31 日 /2013 年度 2012 年 12 月 31 日 /2012 年度 新开工面积 0 252 174 214 竣工面积 11 201 190 120 在施面积 707 908 846 796 签约销售面积 23 154 141 135 签约销售金额 36 206 186 178 注：销售面积含车库销售面积。 近年来尽管宏观经济运行复杂多变，房地产调控政策总体趋紧，但是发行人秉承“现 金为王、销售为先、效率为本”的经营原则，严格实施“促销售、广合作、慎扩张、控 风险”的经营方针，保证了公司持续健康发展。在销售方面，发行人通过实施积极灵活 的定价策略，优化项目营销推广策略，合理安排销售节奏，并有针对性地推出适合刚需 人群的产品和户型，实现销售面积快速增长。最近三年及一期，发行人签约销售面积分
北京首都开发股份有限公司公开发行2014年公司债券上市公告书 别为135万平方米、141万平方米、154万平方米和23万平方米;分别实现签约销售金 额178亿元、186亿元、206亿元和36亿元。同时,发行人采取了多种手段,优化和控 制开发成本,提高运作水平。在工程建设方面,发行人不断加大成本控制力度,完善工 程招标采购和材料设备集中采购,加强工程质量管理。在计划执行方面,加强组织领导, 落实经营责任制,同时严格执行绩效考核指标。最近三年及一期末,发行人房地产开发 项目在施面积分别为796万平方米、846万平方米、908万平方米和707万平方米,总 体保持了温和、稳定的增长态势,为公司持续发展提供了有力支撑。 在巩固北京地区房地产业务的同时,发行人持续深耕拓展京外地区项目,京外项目 销售面积持续快速增长,有力地支持了公司的业务发展。此外,截至2014年12月31 日发行人京外地区在建、拟建项目的规划建筑面积(扣除竣工面积)已达到1,241万平 方米,占到总量的7527%,预计未来北京以外地区将逐渐成为公司收入和利润的重要 来源。最近三年及一期,发行人房地产业务分地区经营情况如下表所示 单位:万平方米、亿元 2015年1-3月 2014年度 2013年度 2012年度 销售面积|签约金额销售面积签约金额销售面积|签约金额销售面积|签约金额 此京地 京外地区 154 141 135 同时,发行人秉承“责任地产”理念,保持了较大的保障性住房建设力度。最近三 年及一期,发行人保障性住房项目经营情况如下表所示: 单位:万平方米、亿元 项目 2015年3月31日2014年12月3日2013年12月31日2012年12月31日 2015年13月 2014年度 2013年度 2012年度 新开工面积 在施面积 约销售面积 约销售金额 最近三年及一期末,发行人保障性住房项目在施面积分别为68万平方米、37万平 方米、77万平方米和52万平方米。由于发行人开发的大兴康庄限价房项目整体竣工
北京首都开发股份有限公司公开发行 2014 年公司债券上市公告书 4 别为 135 万平方米、141 万平方米、154 万平方米和 23 万平方米；分别实现签约销售金 额 178 亿元、186 亿元、206 亿元和 36 亿元。同时，发行人采取了多种手段，优化和控 制开发成本，提高运作水平。在工程建设方面，发行人不断加大成本控制力度，完善工 程招标采购和材料设备集中采购，加强工程质量管理。在计划执行方面，加强组织领导， 落实经营责任制，同时严格执行绩效考核指标。最近三年及一期末，发行人房地产开发 项目在施面积分别为 796 万平方米、846 万平方米、908 万平方米和 707 万平方米，总 体保持了温和、稳定的增长态势，为公司持续发展提供了有力支撑。 在巩固北京地区房地产业务的同时，发行人持续深耕拓展京外地区项目，京外项目 销售面积持续快速增长，有力地支持了公司的业务发展。此外，截至 2014 年 12 月 31 日发行人京外地区在建、拟建项目的规划建筑面积（扣除竣工面积）已达到 1,241 万平 方米，占到总量的 75.27%，预计未来北京以外地区将逐渐成为公司收入和利润的重要 来源。最近三年及一期，发行人房地产业务分地区经营情况如下表所示： 单位：万平方米、亿元 项 目 2015 年 1-3 月 2014 年度 2013 年度 2012 年度 销售面积 签约金额 销售面积 签约金额 销售面积 签约金额 销售面积 签约金额 北京地区 8 20 80 124 64 102 64 113 京外地区 15 16 74 82 77 84 71 65 合 计 23 36 154 206 141 186 135 178 同时，发行人秉承“责任地产”理念，保持了较大的保障性住房建设力度。最近三 年及一期，发行人保障性住房项目经营情况如下表所示： 单位：万平方米、亿元 项 目 2015 年 3 月 31 日 /2015 年 1-3 月 2014 年 12 月 31 日 /2014 年度 2013 年 12 月 31 日 /2013 年度 2012 年 12 月 31 日 /2012 年度 新开工面积 0 46 2 15 竣工面积 2 17 0 30 在施面积 52 77 37 68 签约销售面积 2 30 12 4 签约销售金额 6 22 9 2 最近三年及一期末，发行人保障性住房项目在施面积分别为 68 万平方米、37 万平 方米、77 万平方米和 52 万平方米。由于发行人开发的大兴康庄限价房项目整体竣工