广东温氏食品集团股份有限公司2017年年度报告全文

广东温氏食品集团股份有限公司2017年年度报告全文 12|禽4型腺病开展禽4型腺病毒流行监测,建立病原及项目正在实施中。现已开展禽4型续监测疫病流行动态,有 流行监抗体快速诊断技术,制定合理免疫程序腺病毒流行监测及基因序列分析,提高公司对禽4型腺病毒的防 测及防控为解决生产问题提供技术支撑 建立了普通PCR、荧光定量PCR快技术手段,同时大大降低 技术研究 束诊断方法和抗体诊断方法 采购使用成本,保障公司 于临床样品检测。免疫攻毒保护禽业的稳定发展 评估不同厂家灭活疫苗,筛选出兔 疫效果好的疫苗应用于大生产。 13|矮小化麻矮小化品系公鸡与麻羽品系进行杂交项目正在实施中。合成的矮小化麻在黄脚麻鸡品种中引入dw基 鸡合成合成,培育出矮小化麻羽品系,在黄脚离已于2017年4月7日进苗一批因,培育优质矮小型母本品 麻鸡品种中引入dw基因,培育优质矮小90混苗,目前正在提纯复壮。天露麻鸡的配套,以克服 型母本品系参与天露麻鸡的配套,以克 制种成本较高的缺点,提升 服其制种成本较高的缺点,提升天露麻 露麻鸡品种竞争力。 鸡呜品种竞争力。 14质鸡的公司优质鸡为材料,通过屠幸测定获陨目正在实施中已经完成三个品障选出有效降低优质鸡腹脂 度脂选择腹脂表型数据,结合系谱信息,估计系1个世代的脂肪屠宰测定工作。量的育种方法,并将其应用 其遗传参数:基于动物模型BLUP法估计通过腹脂率估计育种值,选留低脂自种实践,有效降低优质鸡 同胞的育种值,选留低脂个体。 候选个体,组建下世代核心群。腹脂率,主选品系腹脂率 0%50%。加公司速优质鸡 业的发展进程 5黑羽番鸭同进黑羽番鸭素材,应用育种选择技术项目正在实施中。完成父系6个批陪育一个综合性能较强的黑 新品系及选育黑羽番鸭父母系各1个:从而培育出次的选育,对该品系主要选择性状羽番鸭配套系,满足公司相 配套系培合市场需求、具有较强竞争力的黑羽进行选育,群体羽毛黑度较零世代产业发展的需要 番鸭配套系,满足一体化养殖公司的相有较大进展;同时引进一批黑羽番 关产业发展的需要。 鸭作为母系进行选育 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2017年 2016年 2015年 研发人员数量(人) 研发人员数量占比 3.01% 274 研发投入金额(元) 233231,89641 190,021,911.04 182733.452.83 研发投入占营业收入比例 0.42% 0.32% 0.38 研发支出资本化的金额(元) 0 资本化研发支出占研发投入 0.00% 0.00 0.00% 的比例 资本化研发支出占当期净利 0.00% 0.00% 0.00% 润的比重 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 口适用√不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明

广东温氏食品集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 31 12 禽4型腺病 毒流行监 测及防控 技术研究 开展禽4型腺病毒流行监测，建立病原及 抗体快速诊断技术，制定合理免疫程序， 为解决生产问题提供技术支撑。 项目正在实施中。现已开展禽4型 腺病毒流行监测及基因序列分析， 建立了普通PCR、荧光定量PCR快 速诊断方法和抗体诊断方法，并应 用于临床样品检测。免疫攻毒保护 评估不同厂家灭活疫苗，筛选出免 疫效果好的疫苗应用于大生产。 持续监测疫病流行动态，有效 提高公司对禽4型腺病毒的防 控技术手段，同时大大降低疫 苗采购使用成本，保障公司养 禽业的稳定发展。 13 矮小化麻 鸡合成 用矮小化品系公鸡与麻羽品系进行杂交 合成，培育出矮小化麻羽品系，在黄脚 麻鸡品种中引入dw基因，培育优质矮小 型母本品系参与天露麻鸡的配套，以克 服其制种成本较高的缺点，提升天露麻 鸡品种竞争力。 项目正在实施中。合成的矮小化麻 鸡已于2017年4月7日进苗一批 9022混苗，目前正在提纯复壮。 在黄脚麻鸡品种中引入dw基 因，培育优质矮小型母本品系 与天露麻鸡的配套，以克服其 制种成本较高的缺点，提升天 露麻鸡品种竞争力。 14 优质鸡的 腹脂选择 以公司优质鸡为材料，通过屠宰测定获 取腹脂表型数据，结合系谱信息，估计 其遗传参数；基于动物模型BLUP法估计 同胞的育种值，选留低脂个体。 项目正在实施中。已经完成三个品 系1个世代的脂肪屠宰测定工作。 通过腹脂率估计育种值，选留低脂 候选个体，组建下世代核心群。 筛选出有效降低优质鸡腹脂 量的育种方法，并将其应用于 育种实践，有效降低优质鸡的 腹脂率，主选品系腹脂率下降 30%-50%。加公司速优质鸡产 业的发展进程。 15 黑羽番鸭 新品系及 配套系培 育 引进黑羽番鸭素材，应用育种选择技术 选育黑羽番鸭父母系各1个；从而培育出 适合市场需求、具有较强竞争力的黑羽 番鸭配套系，满足一体化养殖公司的相 关产业发展的需要。 项目正在实施中。完成父系6个批 次的选育，对该品系主要选择性状 进行选育，群体羽毛黑度较零世代 有较大进展；同时引进一批黑羽番 鸭作为母系进行选育。 培育一个综合性能较强的黑 羽番鸭配套系，满足公司相关 产业发展的需要。 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2017 年 2016 年 2015 年 研发人员数量（人） 1,524 1,349 1,265 研发人员数量占比 3.01% 2.74% 2.87% 研发投入金额（元） 233,231,896.41 190,021,911.04 182,733,452.83 研发投入占营业收入比例 0.42% 0.32% 0.38% 研发支出资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00 资本化研发支出占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 资本化研发支出占当期净利 润的比重 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明

广东温氏食品集团股份有限公司2017年年度报告全文 口适用√不适用 5、现金流 单位:元 2017年 2016年 同比增减 经营活动现金流入小计 54,15,319275.51 59125640,223871 经营活动现金流出小计 46,521,300,830.55 44,472,896,504.01 经营活动产生的现金流量净额 7994,018,444.96 14,652,743,719.86 -45.4% 投资活动现金流入小计 2,602,861,162.4 2,312,361,170.89 12.56% 投资活动现金流出小计 11,367,420,138.46 10892,593,72367 4.36% 投资活动产生的现金流量净额 -8,764,558,975.98 -8,580,232,552.78 -2.15% 筹资活动现金流入小计 6,251,677,87945 5,326,94867 24,583.90% 筹资活动现金流出小计 5,139,756,604.34 6,803,595,86.17 24.46% 筹资活动产生的现金流量净额 l,111,921,275.1l -6,778,268,237.50 l16.40% 金及现金等价物净增加额 337,418,570.33 701,631,65935 14809% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √适用口不适用 经营活动产生的现金流量净额同比减少454%,主要是公司主营产品肉猪价格下降,收入减少,公司经营 业绩下滑,且公司应付款项减少所致。 筹资活动产生的现金流量净额同比增加11640%,主要是公司扩大业务规模,资金需求增加,同时为了优 化融资结构,增加对外融资 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 口适用√不适用 三、非主营业务情况 口适用√不适用 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况

广东温氏食品集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 32 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2017 年 2016 年 同比增减 经营活动现金流入小计 54,515,319,275.51 59,125,640,223.87 -7.80% 经营活动现金流出小计 46,521,300,830.55 44,472,896,504.01 4.61% 经营活动产生的现金流量净额 7,994,018,444.96 14,652,743,719.86 -45.44% 投资活动现金流入小计 2,602,861,162.48 2,312,361,170.89 12.56% 投资活动现金流出小计 11,367,420,138.46 10,892,593,723.67 4.36% 投资活动产生的现金流量净额 -8,764,558,975.98 -8,580,232,552.78 -2.15% 筹资活动现金流入小计 6,251,677,879.45 25,326,948.67 24,583.90% 筹资活动现金流出小计 5,139,756,604.34 6,803,595,186.17 -24.46% 筹资活动产生的现金流量净额 1,111,921,275.11 -6,778,268,237.50 116.40% 现金及现金等价物净增加额 337,418,570.33 -701,631,659.35 148.09% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 经营活动产生的现金流量净额同比减少 45.44%，主要是公司主营产品肉猪价格下降，收入减少，公司经营 业绩下滑，且公司应付款项减少所致。 筹资活动产生的现金流量净额同比增加 116.40%，主要是公司扩大业务规模，资金需求增加，同时为了优 化融资结构，增加对外融资。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务情况 □ 适用 √ 不适用 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位：元

广东温氏食品集团股份有限公司2017年年度报告全文 2017年末 2016年末 占总资产比 占总资产比比重增减 重大变动说明 金额 额 货币资金 1,129,248,47953 2.309%791829,90920 1.91% 立收账款 172.570.169.37 0.35%143,846,113.17 0.35% 0.009 存货 11328456483672310%010.547,5088332025 2.35%公司规模扩大所致 投资性房地产 106,1799 0.099 47,599192.321 0.11% 长期股权投资 671,065,753.63 137%658,729,448.20 1.59% 0.22% 固定资产 14.438,372,29796 2944%11370,522,731.1227449 2.00%公司规模扩大所致 在建工程 608,117,242.l1 736%1,94569051807 4.70% 266%公司规模扩大所致 短期借款 公司规模扩大、优化融资 2,500,000,00000 510% 510% 结构所致 公司规模扩大、优化融资 长期借款 895,000000.00 1.83% 183% 结构所致 可供出售金融资 5497,916,85183 1121%4,303852,1857910.3990829 生产性生物资产3,205487,27571 654%3091,091.04558746%-092 公司规模扩大、优化融资 应付债券 2,481,750,448.09 5.06 506% 结构所致 2、以公允价值计量的资产和负债 √适用口不适用 单位: 计入权益的累 期初数本期公允价值 本期计提的减 项目 计公允价值变 本期购买金额本期出售金额期末数 变动损益 值 金融资产 以公允价值计量 且其变动计入当 148,351536.1 4206688209422569,7570115763145.8 期损益的金融资 1,433,517.53 产(不含衍生金融 资产) 2,8243799502,8088766 衍生金融资产 3可供出售金融资2900159,785 1,574,447,1351662,902,422|2,718,908,923 81,485,800.9 388440.00 金融资产小计3048512114335175581485800903884400:814959064894348.7942.346720

广东温氏食品集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 33 2017 年末 2016 年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 1,129,248,479.53 2.30% 791,829,909.20 1.91% 0.39% 应收账款 172,570,169.37 0.35% 143,846,113.17 0.35% 0.00% 存货 11,328,456,483.67 23.10% 10,547,508,833.20 25.45% -2.35% 公司规模扩大所致 投资性房地产 42,106,179.97 0.09% 47,599,192.32 0.11% -0.02% 长期股权投资 671,065,753.63 1.37% 658,729,448.20 1.59% -0.22% 固定资产 14,438,372,297.96 29.44% 11,370,522,731.12 27.44% 2.00% 公司规模扩大所致 在建工程 3,608,117,242.11 7.36% 1,945,690,518.07 4.70% 2.66% 公司规模扩大所致 短期借款 2,500,000,000.00 5.10% 5.10% 公司规模扩大、优化融资 结构所致 长期借款 895,000,000.00 1.83% 1.83% 公司规模扩大、优化融资 结构所致 可供出售金融资 产 5,497,916,851.83 11.21% 4,303,852,185.79 10.39% 0.82% 生产性生物资产 3,205,487,227.57 6.54% 3,091,091,045.58 7.46% -0.92% 应付债券 2,481,750,448.09 5.06% 5.06% 公司规模扩大、优化融资 结构所致 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价值 变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 本期计提的减 值 本期购买金额 本期出售金额 期末数 金融资产 1.以公允价值计量 且其变动计入当 期损益的金融资 产（不含衍生金融 资产） 148,351,536.1 3 1,433,517.53 420,668,820.9 7 422,569,757.0 2 115,763,145.8 4 2.衍生金融资产 2,824,379,950. 00 2,808,876,615. 00 3.可供出售金融资 产 2,900,159,785. 63 81,485,800.90 388,440.00 1,574,447,135. 27 1,662,902,422. 49 2,718,908,923. 85 金融资产小计 3,048,511,321. 1,433,517.53 81,485,800.90 388,440.00 4,819,495,906. 4,894,348,794. 2,834,672,069

广东温氏食品集团股份有限公司2017年年度报告全文 上述合计 30485112111435158485.809384294.:19.99064894,348,7942,834672069 金融负债 其他说明:公司衍生金融资产的本期购买金额、本期售出金额为期货合约金额(名义金额),非实际投资 金额 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 是√ 3、截至报告期末的资产权利受限情况 本报告期末公司无资产权利受限情况。 五、投资状况分析 总体情况 √适用口不适用 报告期投资额(元) 上年同期投资额(元) 变动幅度 7431,257,836.83 4386,077213.59 6943% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 口适用√不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 口适用√不适用 4、以公允价值计量的金融资产 适用口不适用 单位 计入权益的累 资产类别初始投资本期公允价 报告期内购入报告期内售累计投资收 成本|值变动损|/计公允价值变 期末金额资金来源 金额 出金额 2,248,568 股票 249/13418221460551.46.89781.1588021853950249 83.55 x3/自有资金

广东温氏食品集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 34 76 24 51 69 上述合计 3,048,511,321. 76 1,433,517.53 81,485,800.90 388,440.00 4,819,495,906. 24 4,894,348,794. 51 2,834,672,069. 69 金融负债 其他说明：公司衍生金融资产的本期购买金额、本期售出金额为期货合约金额（名义金额），非实际投资 金额。 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 3、截至报告期末的资产权利受限情况 本报告期末公司无资产权利受限情况。 五、投资状况分析 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（元） 上年同期投资额（元） 变动幅度 7,431,257,836.83 4,386,077,213.59 69.43% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、以公允价值计量的金融资产 √ 适用 □ 不适用 单位：元 资产类别 初始投资 成本 本期公允价 值变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 报告期内购入 金额 报告期内售 出金额 累计投资收 益 期末金额 资金来源 股票 2,248,568, 243.98 1,341,832.20 194,460,559.1 5 1,462,886,278. 74 1,315,880,2 83.55 182,595,602 .13 2,445,926,5 79.37 自有资金

广东温氏食品集团股份有限公司2017年年度报告全文 基金 501,62856 129472991s46985 91,68533 532,229,6 自有资金 3.24 期货 2,824,37995028088766-5684599 自有资金 8072/143517584858090/4.819499064.8943487134274.05928346720 2,750,196 6969 其他说明:期货在报告期内购入金额、报告期内售出金额均为期货合约金额(名义金额),非实际投资金 5、募集资金使用情况 √适用口不适用 (1)募集资金总体使用情况 √适用口不适用 募集年份|募集方式/募集资金/本期己使已累计使 变更用途用途的募用途的募/尚未使/的位:万元 总额用募集资用募集资 的募集资集资金总集资金总/集企/奪集资企/闲置两年 以上募集 金总额金总额 总额用途及去 资金金额 金总额 额比例 除用于现 金管理外, 其他暂未 公开发行 使用的募 2011年人民币普141,271.091023371|11806861 000%23,20248 集资金均 通股 存放在公 司募集资 金专户 141,271.09102337111806861 000%23,20248 募集资金总体使用情况说明 大华农经中国证券监督管理委员会“证监许可[2011236号”文核准,向社会公开发行人民币普通股(A股)6,700 万股,每股面值人民币100元,每股发行价为人民币2200元,募集资金总额为人民币14740000,扣除发行费 用人民币61,28910000元,实际募集资金净额为人民币1412,710,90000元。上述募集资金已于2011年3月2日全部到位, 经广东正中珠江会计师事务所有限公司验证,并出具了广会所验字【2011第0900604035号验资报告 2015年9月29日根据中国证券监督管理委员会“证监许可[015217号文《关于核准广东温氏食品集团股份有限公 吸收合并广东大华农动物保健品股份有限公司的批复》(以下简称“217号文”),公司以换股方式吸收合并大华农(该 易以下简称“吸收合并”)。公司作为存续公司承接了大华农募集资金专户剩余的资金 截至2017年12月31日,公司累计直接投入项目运用的募集资金1,000686,12202元(其中包括以募集资金置换预

广东温氏食品集团股份有限公司 2017 年年度报告全文 35 基金 501,628,56 3.24 91,685.33 -112,974,758.2 5 532,229,677.50 769,591,895 .96 -42,636,943 .41 388,745,490 .32 自有资金 期货 2,824,379,950. 00 2,808,876,6 15.00 -5,684,599. 20 自有资金 合计 2,750,196, 807.22 1,433,517.53 81,485,800.90 4,819,495,906. 24 4,894,348,7 94.51 134,274,059 .52 2,834,672,0 69.69 -- 其他说明：期货在报告期内购入金额、报告期内售出金额均为期货合约金额（名义金额），非实际投资金 额。 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2011 年 公开发行 人民币普 通股 141,271.09 10,233.71 118,068.61 0 0 0.00% 23,202.48 除用于现 金管理外， 其他暂未 使用的募 集资金均 存放在公 司募集资 金专户。 0 合计 -- 141,271.09 10,233.71 118,068.61 0 0 0.00% 23,202.48 -- 0 募集资金总体使用情况说明 大华农经中国证券监督管理委员会“证监许可［2011］236 号”文核准，向社会公开发行人民币普通股（A 股）6,700 万股，每股面值人民币 1.00 元，每股发行价为人民币 22.00 元，募集资金总额为人民币 1,474,000,000.00 元，扣除发行费 用人民币 61,289,100.00 元，实际募集资金净额为人民币 1,412,710,900.00 元。上述募集资金已于 2011 年 3 月 2 日全部到位， 经广东正中珠江会计师事务所有限公司验证，并出具了广会所验字【2011】第 09006040235 号验资报告。 2015 年 9 月 29 日根据中国证券监督管理委员会“证监许可[2015]2217 号文”《关于核准广东温氏食品集团股份有限公 司吸收合并广东大华农动物保健品股份有限公司的批复》（以下简称“2217 号文”），公司以换股方式吸收合并大华农（该项 交易以下简称“吸收合并”）。公司作为存续公司承接了大华农募集资金专户剩余的资金。 截至 2017 年 12 月 31 日，公司累计直接投入项目运用的募集资金 1,000,686,122.02 元（其中包括以募集资金置换预