广深铁路股份有限公司2017年年度报告.pdf_P16-P20

广深铁路股份有限公司2017年年度报告续推进广深Ⅲ、Ⅳ线广州东至新塘段改建工程、新塘站区广州东部综合交通枢纽等大型项目建设, 力争尽快建成投产,努力开拓新的客运增长点;四是进一步改善客运服务环境,提升旅客服务体验,促进客运提质增效。 3、货运业务方面:一是继续落实铁路供给侧改革措施,加强与大企业的战略合作,与管内钢电厂等大型企业建立战略合作关系,稳定货源及扩大大宗货物运量:二是继续开发新的白货班列,加强既有班列货源组织,提高白货班列开行效益 4、经营管理方面:一是强化经营效益意识,提高预算管理水平,严控成本费用支出;二是强化资金预算管理和集中管理,确保资金安全,降低资金成本,提高资金效率;三是按照行业主管部门的统一部署,加强对铁路土地综合开发政策和项目的硏究,努力盘活铁路土地资源,提高公司资产收益。四)可能面对的风险 √适用口不适用风险类型风险描述应对措施铁路运输业是与宏观经济发展状况密切本公司将密切关注国际和国内宏观经济形宏观经泳相关的行业,受宏观经济景气度的影响势的变化,加强对影响铁路运输行业相关因风险较大。如果未来宏观经济景气度下降,素的分析和研究,及时根据市场环境的变化可能会对本公司的经营业绩和财务状况调整公司发展战略,努力实现公司生产经营造成不利影响的稳定。铁路运输业是受政策法规影响较大的行业,随着国内外经济环境的变化、铁路本公司将积极参与行业政策法规制定完善政策法规|运输业的改革和发展,相关的法律法规|的各种研讨,研究政策法规的最新变化,把风险和产业政策可能会进行相应的调整,这握政策法规修订带来的发展机遇,审慎应对些变化给本公司未来的业务发展和经营政策法规变化带来的不确定性业绩带来一定的不确定性运输安全是铁路运输行业维持正常运营丨本公司积极参加行业主管部门定期召开的运输安全/和良好声誉的前提和基础。恶劣天气、运输安全会议,及时掌握本公司运输安全状风机械故障、人为差错以及其他不可抗力态,部署运输安全管理工作,建立完善安全事件等都可能对本公司的运输安全造成风险管理及监控机制,并加强运输人员安全不利影响知识和能力的培训。航空、公路及水运等其他运输方式与铁本公司将积极应对市场竞争,在客运方面努路运输在部分市场存在一定的竞争,此力发挥铁路运输“安全、舒适、方便准点市场竞争/外,随着铁路运输行业的发展,一系列的优势,改善服务设施,提高服务质量;在高速铁路和城际铁路陆续建成投产,铁|货运方面努力提高装卸车效率和货运列车风险路运输业内部的竞争亦有所加大,本公/的周转率加大货运列车的发车频率。此外, 加强对铁路运输市场的分析和研究,积极向司未来可能面临较大的竞争压力,进而行业主管部门申请增开高速铁路尚未覆盖对本公司的经营业绩造成影响地区的长途车本公司的经营活动面临各种财务风险,本公司已建立一套财务风险管理程序,专注于金融市场的不可预见性,力争将有关风险财务风险例如外汇风险、利率风险、信用风险和对本公司财务表现的潜在不利影响最小化流动性风险更详尽分析,请参阅“财务报表附注三”。四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因,未按准则披露的情况和原因说明口适用√不适用五、其他披露事项 (一)流动性和资金来源 16/113

广深铁路股份有限公司 2017 年年度报告 16 / 113 续推进广深Ⅲ、Ⅳ线广州东至新塘段改建工程、新塘站区广州东部综合交通枢纽等大型项目建设，力争尽快建成投产，努力开拓新的客运增长点；四是进一步改善客运服务环境，提升旅客服务体验，促进客运提质增效。 3、货运业务方面：一是继续落实铁路供给侧改革措施，加强与大企业的战略合作，与管内钢厂、电厂等大型企业建立战略合作关系，稳定货源及扩大大宗货物运量；二是继续开发新的白货班列，加强既有班列货源组织，提高白货班列开行效益。 4、经营管理方面：一是强化经营效益意识，提高预算管理水平，严控成本费用支出；二是强化资金预算管理和集中管理，确保资金安全，降低资金成本，提高资金效率；三是按照行业主管部门的统一部署，加强对铁路土地综合开发政策和项目的研究，努力盘活铁路土地资源，提高公司资产收益。 (四) 可能面对的风险 √适用 □不适用风险类型风险描述应对措施宏观经济风险铁路运输业是与宏观经济发展状况密切相关的行业，受宏观经济景气度的影响较大。如果未来宏观经济景气度下降，可能会对本公司的经营业绩和财务状况造成不利影响。本公司将密切关注国际和国内宏观经济形势的变化，加强对影响铁路运输行业相关因素的分析和研究，及时根据市场环境的变化调整公司发展战略，努力实现公司生产经营的稳定。政策法规风险铁路运输业是受政策法规影响较大的行业，随着国内外经济环境的变化、铁路运输业的改革和发展，相关的法律法规和产业政策可能会进行相应的调整，这些变化给本公司未来的业务发展和经营业绩带来一定的不确定性。本公司将积极参与行业政策法规制定完善的各种研讨，研究政策法规的最新变化，把握政策法规修订带来的发展机遇，审慎应对政策法规变化带来的不确定性。运输安全风险运输安全是铁路运输行业维持正常运营和良好声誉的前提和基础。恶劣天气、机械故障、人为差错以及其他不可抗力事件等都可能对本公司的运输安全造成不利影响。本公司积极参加行业主管部门定期召开的运输安全会议，及时掌握本公司运输安全状态，部署运输安全管理工作，建立完善安全风险管理及监控机制，并加强运输人员安全知识和能力的培训。市场竞争风险航空、公路及水运等其他运输方式与铁路运输在部分市场存在一定的竞争，此外，随着铁路运输行业的发展，一系列高速铁路和城际铁路陆续建成投产，铁路运输业内部的竞争亦有所加大，本公司未来可能面临较大的竞争压力，进而对本公司的经营业绩造成影响。本公司将积极应对市场竞争，在客运方面努力发挥铁路运输“安全、舒适、方便、准点” 的优势，改善服务设施，提高服务质量；在货运方面努力提高装卸车效率和货运列车的周转率，加大货运列车的发车频率。此外，加强对铁路运输市场的分析和研究，积极向行业主管部门申请增开高速铁路尚未覆盖地区的长途车。财务风险本公司的经营活动面临各种财务风险，例如外汇风险、利率风险、信用风险和流动性风险。本公司已建立一套财务风险管理程序，专注于金融市场的不可预见性，力争将有关风险对本公司财务表现的潜在不利影响最小化。更详尽分析，请参阅“财务报表附注三”。四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用五、其他披露事项 (一) 流动性和资金来源

广深铁路股份有限公司2017年年度报告报告期内,公司的资金来源主要为经营活动收入,资金运用主要为经营及资本性支出、缴纳税款等。公司现金流量充足,公司认为有足够的营运资金、银行信贷及其他资金来源满足经营发展的需要。于报告期末,公司无任何形式的借款。有关截止报告期末公司的资本性承诺和经营性承诺事项,已列载于财务报表附注九于报告期末,公司无任何资产抵押或担保情况,亦无任何委托存款,公司资产负债率(按负债期末余额除以总资产期末余额计算)为15.70% (二)汇率波动风险及相关对冲公司承受的外汇风险主要与美元及港币有关。除进口采购业务及对境外投资者的股利支付以外币进行结算外,公司的其他主要业务活动均以人民币结算。人民币不可自由兑换为其他外币其兑换受到中国政府所颁布的汇率及外汇管制法规的限制。所有以外币计价的货币性资产及负债均受到外币汇率波动风险的影响。公司并未使用任何金融工具对冲外汇风险,目前主要通过监控外币交易和外币资产及负债的规模来最大程度降低面临的外汇风险 (三)税项公司于报告期内所适用税项的详情,已列载于财务报表附注四。四)资本化利息报告期内,公司无计入固定资产及在建工程的利息。 (五)物业及固定资产报告期内,公司持有的物业均作为发展之用,且其百分比率(按《上市规则》第1404(9)条所界定)未超过5%,有关报告期内公司所持物业及固定资产的变动情况,已列载于财务报表附注五 (大)未分配利润公司未分配利润于报告期内的变动情况,已列载于股东权益变动表和财务报表附注五(29)。 (七)盈余公积公司盈余公积于报告期内的变动情况,已列载于股东权益变动表和财务报表附注五(28)。 (八)附属公司于报告期末,公司所拥有的主要附属公司之详情,已列载于财务报表附注六。 (九)持有的重大投资、附属公司及联营公司的重大收购及出售情况,以及未来作重大投资或购入资本资产的计划报告期内,除本年度报告所披露者外,公司没有持有任何重大投资,没有进行有关附属公司及联营公司的任何重大收购及出售,亦没有任何重大投资或购入资本资产的确实计划 (十)或有负债于报告期末,公司无或有负债。 (十一)固定息率于报告期末,公司没有任何按固定息率所作的借贷。 (十二)法律及规则情况报告期内,公司已遵守对公司有重大影响的所有有关法律及规则。 7/113

广深铁路股份有限公司 2017 年年度报告 17 / 113 报告期内，公司的资金来源主要为经营活动收入，资金运用主要为经营及资本性支出、缴纳税款等。公司现金流量充足，公司认为有足够的营运资金、银行信贷及其他资金来源满足经营发展的需要。于报告期末，公司无任何形式的借款。有关截止报告期末公司的资本性承诺和经营性承诺事项，已列载于财务报表附注九。于报告期末，公司无任何资产抵押或担保情况，亦无任何委托存款，公司资产负债率（按负债期末余额除以总资产期末余额计算）为 15.70%。 (二)汇率波动风险及相关对冲公司承受的外汇风险主要与美元及港币有关。除进口采购业务及对境外投资者的股利支付以外币进行结算外，公司的其他主要业务活动均以人民币结算。人民币不可自由兑换为其他外币，其兑换受到中国政府所颁布的汇率及外汇管制法规的限制。所有以外币计价的货币性资产及负债均受到外币汇率波动风险的影响。公司并未使用任何金融工具对冲外汇风险，目前主要通过监控外币交易和外币资产及负债的规模来最大程度降低面临的外汇风险。 (三)税项公司于报告期内所适用税项的详情，已列载于财务报表附注四。 (四) 资本化利息报告期内，公司无计入固定资产及在建工程的利息。 (五) 物业及固定资产报告期内，公司持有的物业均作为发展之用，且其百分比率（按《上市规则》第14.04(9)条所界定）未超过5%，有关报告期内公司所持物业及固定资产的变动情况，已列载于财务报表附注五 (10)。 (六) 未分配利润公司未分配利润于报告期内的变动情况，已列载于股东权益变动表和财务报表附注五(29)。 (七) 盈余公积公司盈余公积于报告期内的变动情况，已列载于股东权益变动表和财务报表附注五(28)。 (八) 附属公司于报告期末，公司所拥有的主要附属公司之详情，已列载于财务报表附注六。 (九) 持有的重大投资、附属公司及联营公司的重大收购及出售情况，以及未来作重大投资或购入资本资产的计划报告期内，除本年度报告所披露者外，公司没有持有任何重大投资，没有进行有关附属公司及联营公司的任何重大收购及出售，亦没有任何重大投资或购入资本资产的确实计划。 (十) 或有负债于报告期末，公司无或有负债。 (十一) 固定息率于报告期末，公司没有任何按固定息率所作的借贷。 (十二) 法律及规则情况报告期内，公司已遵守对公司有重大影响的所有有关法律及规则

广深铁路股份有限公司2017年年度报告 (十三)附属公司的董事于报告期末,公司附属公司中除东莞市常盛实业有限公司、深圳市南铁工程建设监理有限公司和增城荔华股份有限公司外,其他公司均未成立董事会。上述三家附属公司的董事会成员名单列示如下: 公司名称董事会成员名单东莞市常盛实业有限公司罗建成、李应棠、邓辉、林闻生、黄锐斌、尹锦文、任卓权深圳市南铁工程建设监理有限公司穆安云、吴岳芳、金蓉、方雷、邓荣君增城荔华股份有限公司罗建成、邓辉、林闻生、黄剑、朱小强 (十四)公司有重要关系的人士报告期内,除本年度报告所披露者外,公司与其雇员、顾客及供货商没有涉及一般与雇员顾客及供货商以外的关系,亦没有人士会对公司的业务构成严重影响。 (十五)物业权益或有形资产的评估报告期内,公司未曾根据《上市规则》第五章对物业或其他有形资产进行评估 (十六)管理合约报告期内,公司没有订立任何载有以下条款的合约:合约的另一方按该合约承担该公司的全部或任何重大部分业务的管理及行政;及该合约并非与该公司的任何董事或任何全职雇员所订立的服务合约。 (十七)给予某实体的贷款报告期内,公司没有给予任何实体贷款。 (十八)获准许的补偿条文于报告期末,公司无任何曾惠及或正在惠及任何一名公司的、或有联系的公司的董事(包括前任董事)的补偿条文。第五节重要事项、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一)现金分红政策的制定、执行或调整情况 √适用口不适用根据中国证监会、深圳证监局《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》的相关规定,公司于2012年对《公司章程》中有关利润分配的条款进行了修订,修订后的《公司章程》对公司现金分红标准、比例、相关决策程序以及利润分配政策调整的具体条件、决策程序和机制进行了明确规定,为独立董事尽职履责和中小股东充分表达诉求提供了制度保障,充分维护了中小股东的合法权益。公司自19%6年上市以来,始终坚持持续、稳定的利润分配政策,重视对投资者的合理回报并兼顾公司的可持续发展。报告期内,公司实施了2016年度利润分配,即以2016年度末总股本为基数,向全体股东每10股派发现金股利人民币0.80元(含税),共计派发股息人民币566682,9 兀 (二)公司近三年(含报告期)的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案单位:元币种:人民币分红每10股送每10股派「每10股转「现金分红的分红年度合并占合并报表中年度红股数息数(元)增数(股)数额报表中归属于归属于上市公 18/113

广深铁路股份有限公司 2017 年年度报告 18 / 113 (十三) 附属公司的董事于报告期末，公司附属公司中除东莞市常盛实业有限公司、深圳市南铁工程建设监理有限公司和增城荔华股份有限公司外，其他公司均未成立董事会。上述三家附属公司的董事会成员名单列示如下：公司名称董事会成员名单东莞市常盛实业有限公司罗建成、李应棠、邓辉、林闻生、黄锐斌、尹锦文、任卓权深圳市南铁工程建设监理有限公司穆安云、吴岳芳、金蓉、方雷、邓荣君增城荔华股份有限公司罗建成、邓辉、林闻生、黄剑、朱小强 (十四) 公司有重要关系的人士报告期内，除本年度报告所披露者外，公司与其雇员、顾客及供货商没有涉及一般与雇员、顾客及供货商以外的关系，亦没有人士会对公司的业务构成严重影响。 (十五) 物业权益或有形资产的评估报告期内，公司未曾根据《上市规则》第五章对物业或其他有形资产进行评估。 (十六) 管理合约报告期内，公司没有订立任何载有以下条款的合约：合约的另一方按该合约承担该公司的全部或任何重大部分业务的管理及行政；及该合约并非与该公司的任何董事或任何全职雇员所订立的服务合约。 (十七) 给予某实体的贷款报告期内，公司没有给予任何实体贷款。 (十八) 获准许的补偿条文于报告期末，公司无任何曾惠及或正在惠及任何一名公司的、或有联系的公司的董事（包括前任董事）的补偿条文。第五节重要事项一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 √适用 □不适用根据中国证监会、深圳证监局《关于进一步落实上市公司现金分红有关事项的通知》的相关规定，公司于 2012 年对《公司章程》中有关利润分配的条款进行了修订，修订后的《公司章程》对公司现金分红标准、比例、相关决策程序以及利润分配政策调整的具体条件、决策程序和机制进行了明确规定，为独立董事尽职履责和中小股东充分表达诉求提供了制度保障，充分维护了中小股东的合法权益。公司自 1996 年上市以来，始终坚持持续、稳定的利润分配政策，重视对投资者的合理回报并兼顾公司的可持续发展。报告期内，公司实施了 2016 年度利润分配，即以 2016 年度末总股本为基数，向全体股东每 10 股派发现金股利人民币 0.80 元（含税），共计派发股息人民币 566,682,960 元。 (二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案单位：元币种：人民币分红年度每 10 股送红股数每 10 股派息数(元) 每 10 股转增数（股）现金分红的数额分红年度合并报表中归属于占合并报表中归属于上市公

广深铁路股份有限公司2017年年度报告 (股 (含税 (含税)上市公司普通司普通股股东股股东的净利的净利润的比率(%) 2017年 0.80 05666829601015360963 55.81 2016年 0 0.80 0566829601,158253,789 48.93 0.80 05666829601.070.822950 2017年利润分配预案的说明:董事会建议以2017年12月31日的总股本7,083,537000股为基数,向全体股东派发2017年度末期现金股息每股人民币0.08元(含税),总额为人民币 66,682,960元。上述预案将提呈公司2017年度股东周年大会审议批准,如若审议通过,公司将在该预案审议通过之日起两个月内完成利润分配工作对于公司A股股东,有关发放2017年度末期现金股息的具体安排,请及时留意并认真阅读公司即时发布的《2017年度分红派息实施公告》的相关内容。对于公司H股股东,有关发放2017年度末期现金股息的具体安排,请及时留意并认真阅读公司在联交所披露易网站(htp!/ vww. hkexnews hk)即将发布的《2017年度股东周年大会通知》和将于股东大会召开当日发布的《2017年度股东周年大会投票结果》等公告的相关内容,公司将于股东大会审议通过之日起两个月内完成股息派发工作。就公司所知,截至本报告披露之日,不存在有关股东放弃或同意放弃2017年度拟派发之末期股息的安排。 (三)以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况口适用√不适用四)报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正,但未提出普通股现金利润分配方案预案的,公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划口适用√不适用、承诺事项履行情况 ()公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告 √适用口不适用承诺承诺承诺承诺承诺时是否有是否及背景类型方内容间及期履行期时严格履行广铁集团及其下属的任何其它成员将不会解决在公司运营的线路范围内,以任何方式直接与首同业广铁或间接从事任何在铁路运输及相关业务上次公竞争/集团对公司有竞争的业务活动广铁集团及其下属的任何其它成员在广坪段铁路运营资产开发行相及业务收购后也不与公司存在同业竞争。关的广铁集团在与公司的经营往来中,将尽量减承诺关联广铁|交易,广铁集团将本着公开、公正、公平的交易/集团原则履行关联交易,不会滥用大股东地位作出损害公司利益的行为。其他广铁集团对广坪段占用土地在以授权经营司中/其他/广铁形式取得后租予公司。广铁集团与公司签订20年是对公集团《土地租赁协议》,自2007年1月1日正小股式生效,约定广铁集团将广州至坪石段铁路 19/113

广深铁路股份有限公司 2017 年年度报告 19 / 113 （股）（含税）（含税）上市公司普通股股东的净利润司普通股股东的净利润的比率(%) 2017 年 0 0.80 0 566,682,960 1,015,360,963 55.81 2016 年 0 0.80 0 566,682,960 1,158,253,789 48.93 2015 年 0 0.80 0 566,682,960 1,070,822,950 52.92 2017 年利润分配预案的说明：董事会建议以 2017 年 12 月 31 日的总股本 7,083,537,000 股为基数，向全体股东派发 2017 年度末期现金股息每股人民币 0.08 元（含税），总额为人民币 566,682,960 元。上述预案将提呈公司 2017 年度股东周年大会审议批准，如若审议通过，公司将在该预案审议通过之日起两个月内完成利润分配工作。对于公司 A 股股东，有关发放 2017 年度末期现金股息的具体安排，请及时留意并认真阅读公司即时发布的《2017 年度分红派息实施公告》的相关内容。对于公司 H 股股东，有关发放 2017 年度末期现金股息的具体安排，请及时留意并认真阅读公司在联交所披露易网站（http://www.hkexnews.hk）即将发布的《2017 年度股东周年大会通知》和将于股东大会召开当日发布的《2017 年度股东周年大会投票结果》等公告的相关内容，公司将于股东大会审议通过之日起两个月内完成股息派发工作。就公司所知，截至本报告披露之日，不存在有关股东放弃或同意放弃 2017 年度拟派发之末期股息的安排。 (三) 以现金方式要约回购股份计入现金分红的情况 □适用 √不适用 (四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配方案预案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 □适用 √不适用二、承诺事项履行情况 (一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告期内的承诺事项 √适用 □不适用承诺背景承诺类型承诺方承诺内容承诺时间及期限是否有履行期限是否及时严格履行与首次公开发行相关的承诺解决同业竞争广铁集团广铁集团及其下属的任何其它成员将不会在公司运营的线路范围内，以任何方式直接或间接从事任何在铁路运输及相关业务上对公司有竞争的业务活动。广铁集团及其下属的任何其它成员在广坪段铁路运营资产及业务收购后也不与公司存在同业竞争。 - 否是解决关联交易广铁集团广铁集团在与公司的经营往来中，将尽量减少与公司的关联交易，对于必不可少的关联交易，广铁集团将本着公开、公正、公平的原则履行关联交易，不会滥用大股东地位，作出损害公司利益的行为。 - 否是其他对公司中小股其他广铁集团广铁集团对广坪段占用土地在以授权经营形式取得后租予公司。广铁集团与公司签订《土地租赁协议》，自 2007 年 1 月 1 日正式生效，约定广铁集团将广州至坪石段铁路 20 年是是