山西杏花村汾酒厂股份有限公司2013年年度报告

山西杏花村汾酒厂股份有限公司2013年年度报告 研发支出总额占营业收入比例(%) 0.19 (二)行业、产品或地区经营情况分析 1、公司主营业务及其经营状况 单位:元币种:人民币 毛利营业收营业成 营业收入 营业成本 率 入比上本比上毛利率比上年增减 年增减年增减 (%) (%) (%) 主营业务分行业情况 食品制造行业|603928868659148949565156734-6277:1增加042个百分点 主营业务分产品情况 白酒 5,684,019,301921,333,703,597.8676.54 530增加0.15个百分点 配制酒 355269,384.671557920197056.152563-24.90减少043个百分 2、主营业务分地区情况 单位:元币种:人民币 营业收入 营业收入比上年增减(%) 3627,72313295 -2.13 2,411,565,553.64 1189 (三)资产、负债情况分析 资产负债情况分析表 单位:元币种:人民币 上期期末本期期末金 本期期末数 项目名称 数占总资额较上期期 本期期末数 占总资产的上期期末数 产的比例末变动比例 比例(%) (%) (%) 货币资金 98485192792 16932480804,314.29 40.59 60.30 应收账款 1012.045.72 0.02 18879,202.80 0.31 存货 1.866808821.32 32091422,801,19330 23.28 31.21 其他流动资产 1,60749382 0.03 -100.00 在建工程 506,577,304.11 8.71 263,824375.10 4.32 无形资产 215886,819.66 3.71 147,823,21124 2.42 46.04 递延所得税资产 8982195343 1.54 68453,445.67 1.12 31.22 其他非流动资产 109357511.29 1.88 26.032,053.0 0.43 应付票据 179,970,670.20 130,150,000.00 应付账款 322.945,884.92 5.55 194,703,40603 3.19 6587 预收款项 377509,382.2 641,213,443,097 1985 -68.89

山西杏花村汾酒厂股份有限公司 2013 年年度报告 11 研发支出总额占营业收入比例（%） 0.19 （二）行业、产品或地区经营情况分析 1、公司主营业务及其经营状况 单位：元    币种：人民币 营业收入 营业成本 毛利 率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上年增减 （%） 主营业务分行业情况 食品制造行业 6,039,288,686.59 1,489,495,617.56 75.34 ‐6.27 ‐7.81 增加 0.42 个百分点 主营业务分产品情况 白酒 5,684,019,301.92 1,333,703,597.86 76.54 ‐4.72 ‐5.30 增加 0.15 个百分点 配制酒 355,269,384.67 155,792,019.70 56.15 ‐25.63 ‐24.90 减少 0.43 个百分点 2、主营业务分地区情况 单位：元    币种：人民币 地    区 营业收入 营业收入比上年增减（％） 省    内 3,627,723,132.95 ‐2.13 省    外 2,411,565,553.64 ‐11.89 （三）资产、负债情况分析 资产负债情况分析表 单位：元 币种：人民币 项目名称 本期期末数 本期期末数 占总资产的 比例（%） 上期期末数 上期期末 数占总资 产的比例 （%） 本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） 货币资金 984,851,927.92 16.93 2,480,804,314.29 40.59  ‐60.30 应收账款 1,012,045.72 0.02 18,879,202.80 0.31  ‐94.64 存货 1,866,808,821.32 32.09 1,422,801,193.30 23.28 31.21 其他流动资产 ‐‐ ‐‐ 1,607,493.82 0.03  ‐100.00 在建工程 506,577,304.11 8.71 263,824,375.10 4.32 92.01 无形资产 215,886,819.66 3.71 147,823,211.24 2.42 46.04 递延所得税资产 89,821,953.43 1.54 68,453,445.67 1.12 31.22 其他非流动资产 109,357,511.29 1.88 26,032,053.00 0.43 320.09 应付票据 179,970,670.20 3.09 130,150,000.00 2.13 38.28 应付账款 322,945,884.92 5.55 194,703,406.03 3.19 65.87 预收款项 377,509,382.27 6.49 1,213,443,097.59 19.85  ‐68.89

山西杏花村汾酒厂股份有限公司2013年年度报告 专顼储备 16540.58648028771367065013143 盈余公积 471,792,757.35 8.11 353,184948.69 5.78 33.58 (1)货币资金减少主要系本年预收款项减少、分红增加、客户结算大量使用承兑汇票所致; (2)应收账款减少主要系本年收回关联方所欠货款所致 (3)存货增加主要系年末主要原料采购量增加、单价上升及陈酿酒库存增加所致 (4)其他流动资产减少主要系本年无待抵扣进项税所致 (5)在建工程增加主要系本年保健酒扩建项目投入增加所致 (6)无形资产增加主要系本年新增保健酒扩建项目用地所致 (7)递延所得税资产增加主要系本年工资薪酬及以后年度费用增加确认的递延所得税增加所 (8)其他非流动资产增加主要系本年预付工程、设备、征地款增加所致 (9)应付票据增加主要系本年大量使用承兑票据结算所致; (10)应付账款增加主要系本年应付材料供应商货款增加所致; (11)预收款项减少主要系年初预收客户货款在本期确认为销售收入以及本年预收客户货款减 少所致; (12)专项储备增加主要系本年按规定提取的安全生产费用增加所致 (13)盈余公积增加主要系本年按净利润的10%提取法定盈余公积金所致 (四)核心竞争力分析 公司酿酒历史源远流长,文化底蕴深厚凝重,拥有“杏花村”、“竹叶青”“汾”三枚中国驰名 商标,在市场竞争中拥有巨大的文化优势和品牌优势;汾酒作为清香型白酒的鼻祖,清香醇厚,纯 净淡雅,卫生指标最优,且拥有接近国际口感的先天优势,并且清香型白酒的消费回归使得公司拥 有广阔的市场发展空间;竹叶青酒为国内历史悠久的保健名酒,其天然养生之功效更符合消费者健 康、绿色的消费理念:另外,公司坚持以开展“创建标准化良好行为企业”活动为契机,逐步探索 建立具有汾酒特色的科学高效管理体系,不断释放管理潜能,提升员工素质,内因驱动或成为汾酒 未来发展最大动力。 (五)投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 报告期内,公司无新增对外股权投资。 (1)证券投资情况 本年度公司无证券投资情况。 (2)持有其他上市公司股权情况 公司未持有其他上市公司股权

山西杏花村汾酒厂股份有限公司 2013 年年度报告 12 专项储备 16,540,586.48 0.28 7,713,670.65 0.13 114.43 盈余公积 471,792,757.35 8.11 353,184,948.69 5.78 33.58 （1）货币资金减少主要系本年预收款项减少、分红增加、客户结算大量使用承兑汇票所致； （2）应收账款减少主要系本年收回关联方所欠货款所致； （3）存货增加主要系年末主要原料采购量增加、单价上升及陈酿酒库存增加所致； （4）其他流动资产减少主要系本年无待抵扣进项税所致； （5）在建工程增加主要系本年保健酒扩建项目投入增加所致； （6）无形资产增加主要系本年新增保健酒扩建项目用地所致； （7）递延所得税资产增加主要系本年工资薪酬及以后年度费用增加确认的递延所得税增加所 致； （8）其他非流动资产增加主要系本年预付工程、设备、征地款增加所致； （9）应付票据增加主要系本年大量使用承兑票据结算所致； （10）应付账款增加主要系本年应付材料供应商货款增加所致； （11）预收款项减少主要系年初预收客户货款在本期确认为销售收入以及本年预收客户货款减 少所致； （12）专项储备增加主要系本年按规定提取的安全生产费用增加所致； （13）盈余公积增加主要系本年按净利润的 10%提取法定盈余公积金所致。 （四）核心竞争力分析 公司酿酒历史源远流长，文化底蕴深厚凝重，拥有“杏花村”、“竹叶青”、“汾”三枚中国驰名 商标，在市场竞争中拥有巨大的文化优势和品牌优势；汾酒作为清香型白酒的鼻祖，清香醇厚，纯 净淡雅，卫生指标最优，且拥有接近国际口感的先天优势，并且清香型白酒的消费回归使得公司拥 有广阔的市场发展空间；竹叶青酒为国内历史悠久的保健名酒，其天然养生之功效更符合消费者健 康、绿色的消费理念；另外，公司坚持以开展“创建标准化良好行为企业”活动为契机，逐步探索 建立具有汾酒特色的科学高效管理体系，不断释放管理潜能，提升员工素质，内因驱动或成为汾酒 未来发展最大动力。 （五）投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 报告期内，公司无新增对外股权投资。 （1）证券投资情况 本年度公司无证券投资情况。 （2）持有其他上市公司股权情况 公司未持有其他上市公司股权

山西杏花村汾酒厂股份有限公司2013年年度报告 (3)持有非上市金融企业股权情况 所持对象最初投资金额 报告期报告期所 名称 (元) 持有数量(股)/占该公司期末账面价 股权比例值(元) 损益/有者权益/会计核股份 元)变动(元)算科目来源 申银万国 证券股份1,000000010000001%以下1,0000000 长期股 有限公司 权投资/购买 上海宝鼎 投资股份 长期股股票 28.744.78 2874781%以下 28,744.784313100 有限公司 权投资|股利 合计1,028714.78|1,02874.78 -1028744784313100 2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 (1)委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 (2)委托贷款情况 本年度公司无委托贷款事项。 (3)其他投资理财及衍生品投资情况 报告期内,公司没有发生其他投资理财及衍生品投资。 3、募集资金使用情况 报告期内,公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况 4、主要子公司、参股公司分析 单位:万元币种:人民币 注册/本公司 单位名称主要产品或服务|资本/比总资产净资产营业收入营业利润净利润 例 山西杏花村 饮料酒及相关产 限责任公司品的开发及销售/80090%1028540342,7730|55305326|4515232503595 汾酒销售有 山西杏花村 竹叶青酒营 预包装食品的销 售及酒类包装、装2,0090%10,139752,0004032,664291361022 销有限责任 潢材料的销售 公司 设计、代理国内 纸、广播、电视、 山西牧童广印刷品、路牌、灯 10060% 62.22 18143 011.40 11.40 告有限公司箱广告及发布国 内印刷品、路牌、 灯箱广告等

山西杏花村汾酒厂股份有限公司 2013 年年度报告 13 （3）持有非上市金融企业股权情况 所持对象 名称 最初投资金额 （元） 持有数量（股）占该公司 股权比例 期末账面价 值（元） 报告期 损益 （元） 报告期所 有者权益 变动（元） 会计核 算科目 股份 来源 申银万国 证券股份 有限公司 1,000,000.00 1,000,000.00 1%以下 1,000,000.00 0 0 长期股 权投资 购买 上海宝鼎 投资股份 有限公司 28,744.78 28,744.78 1%以下 28,744.78 4313.10 0 长期股 权投资 股票 股利 合    计 1,028,744.78 1,028,744.78 ‐‐ 1,028,744.78 4313.10 0  ‐‐ ‐‐ 2、非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 （1）委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 （2）委托贷款情况 本年度公司无委托贷款事项。 （3）其他投资理财及衍生品投资情况 报告期内，公司没有发生其他投资理财及衍生品投资。 3、募集资金使用情况 报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。 4、主要子公司、参股公司分析 单位：万元    币种：人民币 单位名称 主要产品或服务 注册 资本 本公司 持股比 例 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 山西杏花村 汾酒销售有 限责任公司 饮料酒及相关产 品的开发及销售 8,000 90% 102,854.03 42,775.30 557,053.26 45,115.23 25,035.95 山西杏花村 竹叶青酒营 销有限责任 公司 预包装食品的销 售及酒类包装、装 潢材料的销售 2,000 90% 10,139.75 2,000.40 32,664.29 13.61 0.22 山西牧童广 告有限公司 设计、代理国内报 纸、广播、电视、 印刷品、路牌、灯 箱广告及发布国 内印刷品、路牌、 灯箱广告等 100 60% 362.22 181.43 0  ‐11.40 ‐11.40

山西杏花村汾酒厂股份有限公司2013年年度报告 包装装潢印刷品 生产销售(筹建项 目相关服务);包 装技术和防伪技 山西杏花村 术的研发;包装设 包装有限责 1,000100% 891.21 891.21 41.83 任公司 备及模具的研发 防伪瓶盖、防伪标 签、胶带纸、木制 品及包装附件的 设计、生产、销售 高科技农业新技 山西杏花村术推广;粮食、农 汾酒原粮基作物及新品种的 地管理有限研发、种植、管理、 550095.55%5550175518.00500024.051801 责任公司技术服务和信息 咨询 5、非募集资金项目情况 单位:万元币种:人民币 项目名称 项目金额项目进度(%本年度投入金额累计实际投入金额项目收益情况 保健酒扩建项目 240.600.00 6855361 注:为适应公司战略发展需要,扩大产能规模,公司召开第五届董事会第二十一次会议,审议 通过保健酒园区扩建项目,并经2011年度股东大会批准。 二、董事会关于公司未来发展的讨论与分析 (一)行业竞争格局和发展趋势 随着国内经济増速驱缓,白酒行业经营环境发生深刻变化并进入了深度调整期,白酒消费总量 增速放缓,消费结构也发生较大变化;业外资本的大量进入及白酒企业过度扩张,使白酒产能结构 性过剩问题凸显,整个白酒行业的竞争更加激烈。 2014年,白酒行业或将进入理性健康发展阶段,白酒消费逐步从生产企业主导向消费者主导 从政商务消费主导向大众消费主导转变。国家食品药品监督管理总局于2013年底出台了《关于进一 步加强白酒质量安全监督管理工作的通知》,该规定将有利于进一步规范白酒行业竞争环境,企业调 整将更加市场化,跨区域运营和收购兼并逐步増多,有利于加快推动白酒行业优胜劣汰进程:高端 白酒消费日趋理性,中低端白酒竞争愈加激烈;新型商业模式和电子商务将进一步发展壮大,产品 品质卓越、结构合理、营销网络健全的名优白酒企业或将迎来新的发展机遇。 (二)公司发展战略 面对错综复杂的白酒市场,公司坚持以汾酒文化等核心竞争优势为依托,充分把握有利因素

山西杏花村汾酒厂股份有限公司 2013 年年度报告 14 山西杏花村 包装有限责 任公司 包装装潢印刷品 生产销售（筹建项 目相关服务）；包 装技术和防伪技 术的研发；包装设 备及模具的研发； 防伪瓶盖、防伪标 签、胶带纸、木制 品及包装附件的 设计、生产、销售 1,000 100% 891.21 891.21 0  ‐41.83 ‐41.83 山西杏花村 汾酒原粮基 地管理有限 责任公司 高科技农业新技 术推广；粮食、农 作物及新品种的 研发、种植、管理、 技术服务和信息 咨询 5500 95.55% 5550.17 5518.00 50.00 24.05 18.01 5、非募集资金项目情况 单位：万元    币种：人民币 项目名称 项目金额 项目进度（%） 本年度投入金额 累计实际投入金额 项目收益情况 保健酒扩建项目 240,600.00 28.49 36,639.46 68,553.61  ‐‐ 注：为适应公司战略发展需要，扩大产能规模，公司召开第五届董事会第二十一次会议，审议 通过保健酒园区扩建项目，并经 2011 年度股东大会批准。 二、董事会关于公司未来发展的讨论与分析 （一）行业竞争格局和发展趋势 随着国内经济增速驱缓，白酒行业经营环境发生深刻变化并进入了深度调整期，白酒消费总量 增速放缓，消费结构也发生较大变化；业外资本的大量进入及白酒企业过度扩张，使白酒产能结构 性过剩问题凸显，整个白酒行业的竞争更加激烈。 2014 年，白酒行业或将进入理性健康发展阶段，白酒消费逐步从生产企业主导向消费者主导、 从政商务消费主导向大众消费主导转变。国家食品药品监督管理总局于 2013 年底出台了《关于进一 步加强白酒质量安全监督管理工作的通知》，该规定将有利于进一步规范白酒行业竞争环境，企业调 整将更加市场化，跨区域运营和收购兼并逐步增多，有利于加快推动白酒行业优胜劣汰进程；高端 白酒消费日趋理性，中低端白酒竞争愈加激烈；新型商业模式和电子商务将进一步发展壮大，产品 品质卓越、结构合理、营销网络健全的名优白酒企业或将迎来新的发展机遇。 （二）公司发展战略 面对错综复杂的白酒市场，公司坚持以汾酒文化等核心竞争优势为依托，充分把握有利因素

山西杏花村汾酒厂股份有限公司2013年年度报告 强化基础管理,创新文化传播,实现市场突破,努力把汾酒建设成管理机制和人才结构与国际接轨、 有较强市场开拓能力、效益良好、具备较强核心竞争力和品牌知名度的现代化企业;把汾酒打造成 具有国际影响力、最具文化力的“山西名片”,打造成世界酒文化第一品牌;加快产业发展与资本运 作有机结合,使公司成为山西省转型发展的轻骑兵、跨越发展的先锋队、国际化经营的先行者。 (三)经营计划 2014年,公司将围绕“营销创新、管理提升、文化引领、运营良好”的经营方针,以打造行业 管理标杆为目标,积极创新营销和管理体制机制,逐步提高运营质量,优化良性运营格局,努力实 现业绩平稳增长 1、加强管理,积极打造行业管理标杆 积极推进汾酒标杆管理建设,不断完善标杆管理框架制度,找准对标目标并细化对标内容,严 格对标管理;牢固树立“市场导向、质量保证”生产服务意识,组建生产调度统一指挥系统,实现 各系统间的有序衔接和资源的高效配置:制定定额管理办法,完善基本业务预算体系,全面推进计 量管理系统,构建量化管理模式降本増效;探索人力资源管理新模式,推进人才队伍建设取得新突 2、严抓质量,强化质量管理和保证食品安全 继续推进创建“标准化良好行为企业”活动,参照国际食品安全卫生标准,建立健全配套的检 测方法标准;推进绿色食品认证各项工作,前移对原辅材料、包装材料供应商质量管理,建立检验 检测的监督检査和问责机制,确保公司产品“从田间到餐桌”产业链全面受控;加强对产品生产过 程监控和责任追究,保证生产工艺和技术标准的执行力度,有效防范产品质量与食品安全风险 3、创新体制,集中优势资源奋力开拓市场 不断完善营销组织建设,加快市场反应,贴近消费终端,提高团队执行效率:细化战略分层, 拓展新型渠道,找准市场卖点,实施差异化营销策略;优化产品结构,坚持传播资源对核心产品聚 焦,提高传播资源利用效率:加强市场深度硏判,强化产销信息交流,提高营销决策的准确及时性; 激发信心和强化管理并举,创新营销考核激励办法,加强失职问责及淘汰力度:狠抓价格管控,加 强窜货假货打击力度,最大限度净化公司产品和市场环境,维护公司形象 4、品牌引领,全面推行中国酒魂理论体系 通过进一步深入挖掘汾酒文化内涵,丰富“中国酒魂”理论体系。在传统和新型营销渠道大力 宣传汾酒文化,提高和强化潜在消费者对汾酒品牌的认同度;围绕“汾酒·中国酒魂”和“汾酒·国 际香型”两大主题,全面传播汾酒文化内涵,营造浓厚的文化营销氛围;充分利用体育文化产业平 台加强汾酒文化宣传,进一步提升品牌价值 (四)公司因维持当前业务并完成在建投资项目的资金需求 2014年公司资金需求主要包括两方面:一是日常生产经营方面的资金需求;二是项目投资的资 金需求。为实现2014年经营发展目标,公司一方面加强流动资金的管理,提高自有资金的使用效率

山西杏花村汾酒厂股份有限公司 2013 年年度报告 15 强化基础管理，创新文化传播，实现市场突破，努力把汾酒建设成管理机制和人才结构与国际接轨、 有较强市场开拓能力、效益良好、具备较强核心竞争力和品牌知名度的现代化企业；把汾酒打造成 具有国际影响力、最具文化力的“山西名片”，打造成世界酒文化第一品牌；加快产业发展与资本运 作有机结合，使公司成为山西省转型发展的轻骑兵、跨越发展的先锋队、国际化经营的先行者。 （三）经营计划 2014 年，公司将围绕“营销创新、管理提升、文化引领、运营良好”的经营方针，以打造行业 管理标杆为目标，积极创新营销和管理体制机制，逐步提高运营质量，优化良性运营格局，努力实 现业绩平稳增长。 1、加强管理，积极打造行业管理标杆 积极推进汾酒标杆管理建设，不断完善标杆管理框架制度，找准对标目标并细化对标内容，严 格对标管理；牢固树立“市场导向、质量保证”生产服务意识，组建生产调度统一指挥系统，实现 各系统间的有序衔接和资源的高效配置；制定定额管理办法，完善基本业务预算体系，全面推进计 量管理系统，构建量化管理模式降本增效；探索人力资源管理新模式，推进人才队伍建设取得新突 破。 2、严抓质量，强化质量管理和保证食品安全 继续推进创建“标准化良好行为企业”活动，参照国际食品安全卫生标准，建立健全配套的检 测方法标准；推进绿色食品认证各项工作，前移对原辅材料、包装材料供应商质量管理，建立检验 检测的监督检查和问责机制，确保公司产品“从田间到餐桌”产业链全面受控；加强对产品生产过 程监控和责任追究，保证生产工艺和技术标准的执行力度，有效防范产品质量与食品安全风险。 3、创新体制，集中优势资源奋力开拓市场 不断完善营销组织建设，加快市场反应，贴近消费终端，提高团队执行效率；细化战略分层， 拓展新型渠道，找准市场卖点，实施差异化营销策略；优化产品结构，坚持传播资源对核心产品聚 焦，提高传播资源利用效率；加强市场深度研判，强化产销信息交流，提高营销决策的准确及时性； 激发信心和强化管理并举，创新营销考核激励办法，加强失职问责及淘汰力度；狠抓价格管控，加 强窜货假货打击力度，最大限度净化公司产品和市场环境，维护公司形象。 4、品牌引领，全面推行中国酒魂理论体系 通过进一步深入挖掘汾酒文化内涵，丰富“中国酒魂”理论体系。在传统和新型营销渠道大力 宣传汾酒文化，提高和强化潜在消费者对汾酒品牌的认同度；围绕“汾酒·中国酒魂”和“汾酒·国 际香型”两大主题，全面传播汾酒文化内涵，营造浓厚的文化营销氛围；充分利用体育文化产业平 台加强汾酒文化宣传，进一步提升品牌价值。 （四）公司因维持当前业务并完成在建投资项目的资金需求 2014 年公司资金需求主要包括两方面：一是日常生产经营方面的资金需求；二是项目投资的资 金需求。为实现 2014 年经营发展目标，公司一方面加强流动资金的管理，提高自有资金的使用效率；