宁波旭升汽车技术股份有限公司2019年年度报告.pdf_P11-P15

2019年年度报告 3、销售模式公司客户通常会对公司进行厂商认证考核,通过后,方可成为对方合格供应商。公司主要采用订单式销售,产品为客户定制产品,一般直接销售给客户或其指定的采购商。客户提出采购意向后,公司根据其技术要求与客户进行同步研发,最终共同确定产品设计方案。方案审定后,公司综合考虑研发投入、生产工艺、市场供求等情况,双方协商后确定价格。公司一般给予客户两到三个月的信用期。外销业务主要采用现汇结算方式,内销业务主要采用银行汇款结算方式。 (三)行业情况 2019年,面对国内外风险挑战明显上升的复杂局面,在党中央坚强领导下,坚持稳中求进工作总基调,坚持新发展理念,坚持以供给侧结构性改革为主线,国民经济运行总体平稳,发展质量稳步提升,主要预期目标较好实现。 1、汽车产量销量降幅扩大 2019年,我国汽车行业在转型升级过程中,受中美经贸摩擦、环保标准切换、新能源补贴退坡等因素的影响,产业面临的压力进一步加大,产销量与行业主要经济效益指标均呈现负增长根据汽车工业协会发布的数据,全年汽车产销分别完成25721万辆和2,5769万辆,同比分别下降7.5%和82%,产销量继续蝉联全球第 2、新能源汽车同比继续下降根据汽车工业协会发布的数据,2019年,受新能源补贴退坡影响,下半年呈现大幅下降态势全年新能源汽车产销分别完成1242万辆和1206万辆,同比分别下降23%和40%其中纯电动汽车生产完成102万辆,同比增长34%;销售完成972万辆,同比下降12%;插电式混合动力汽车产销分别完成220万辆和232万辆,同比分别下降225%和145%;燃料电池汽车产销分别完成2833辆和2737辆,同比分别增长855%和79,2% 3、汽车零部件企业普遍业绩承压伴随着行业需求的下行,大部分汽车零部件企业面临终端销售承压。零部件作为整车上游企业,其业绩与客户销量挂钩,优质客户的绑定和深化合作有利于缓解行业下行带来的业绩下滑。此外重研发、技术领先、市场占有率高的优质公司有望在行业变革中提升自身议价能力,在细分行业中重塑竞争格局。二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明口适用√不适用三、报告期内核心竞争力分析 √适用口不适用公司经过多年发展,凭借领先的技术水平、优质的产品品质、稳健的内控管理,在铝压铸汽车零部件制造领域树立了良好的口碑,综合竞争能力突出,公司的竞争优势主要体现在以下几个方面: 1、新能源汽车市场先发优势 11/223

2019 年年度报告 11 / 223 3、销售模式公司客户通常会对公司进行厂商认证考核，通过后，方可成为对方合格供应商。公司主要采用订单式销售，产品为客户定制产品，一般直接销售给客户或其指定的采购商。客户提出采购意向后，公司根据其技术要求与客户进行同步研发，最终共同确定产品设计方案。方案审定后，公司综合考虑研发投入、生产工艺、市场供求等情况，双方协商后确定价格。公司一般给予客户两到三个月的信用期。外销业务主要采用现汇结算方式，内销业务主要采用银行汇款结算方式。（三）行业情况 2019 年，面对国内外风险挑战明显上升的复杂局面，在党中央坚强领导下，坚持稳中求进工作总基调，坚持新发展理念，坚持以供给侧结构性改革为主线，国民经济运行总体平稳，发展质量稳步提升，主要预期目标较好实现。 1、汽车产量销量降幅扩大 2019 年，我国汽车行业在转型升级过程中，受中美经贸摩擦、环保标准切换、新能源补贴退坡等因素的影响，产业面临的压力进一步加大，产销量与行业主要经济效益指标均呈现负增长。根据汽车工业协会发布的数据，全年汽车产销分别完成 2,572.1 万辆和 2,576.9 万辆，同比分别下降 7.5%和 8.2%，产销量继续蝉联全球第一。 2、新能源汽车同比继续下降根据汽车工业协会发布的数据，2019 年，受新能源补贴退坡影响，下半年呈现大幅下降态势。全年新能源汽车产销分别完成 124.2 万辆和 120.6 万辆，同比分别下降 2.3%和 4.0%。其中纯电动汽车生产完成 102 万辆，同比增长 3.4%；销售完成 97.2 万辆，同比下降 1.2%；插电式混合动力汽车产销分别完成 22.0 万辆和 23.2 万辆，同比分别下降 22.5%和 14.5%；燃料电池汽车产销分别完成 2833 辆和 2737 辆，同比分别增长 85.5%和 79.2%。 3、汽车零部件企业普遍业绩承压伴随着行业需求的下行，大部分汽车零部件企业面临终端销售承压。零部件作为整车上游企业，其业绩与客户销量挂钩，优质客户的绑定和深化合作有利于缓解行业下行带来的业绩下滑。此外重研发、技术领先、市场占有率高的优质公司有望在行业变革中提升自身议价能力，在细分行业中重塑竞争格局。二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 □适用 √不适用三、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用公司经过多年发展，凭借领先的技术水平、优质的产品品质、稳健的内控管理，在铝压铸汽车零部件制造领域树立了良好的口碑，综合竞争能力突出，公司的竞争优势主要体现在以下几个方面： 1、新能源汽车市场先发优势

2019年年度报告公司是国内较早开发新能源汽车铝制零部件的企业之一,并形成了明显的先发优势,2013年开始与 Tesla合作,其所生产的 Model s、 Model X是电动汽车的高端产品,具有行业标杆地位。公司抓住市场机遇,成功进入 Tesla的供应链,在新能源汽车市场实现了突破,至2014年与 Tesla 全面合作,从供应个别零部件起步,全面发展到供应传动系统、悬挂系统、电池系统等核心系统零部件,并进一步将零件组装为油泵等总成部件,延伸了公司产业链,建立了同步研发、共同成长的牢固合作关系。公司通过与 Tesla的合作,积累了新能源汽车零部件的设计、研发、生产技术,占据了新能源汽车领域压铸零部件的制高点 2、技术优势公司一直致力于精密铝制汽车零部件和工业零部件的生产技术和开发研究,尤其是在新能源汽车零部件领域具有显著的技术优势。公司拥有独立的研发、压铸、铸锻及机加技术中心,具备独立的压铸模具设计与制造能力,曾作为第一起草单位参与了《压铸模零件第19部分:定位元件》(GB/T467819-2017)国家标准的修订。公司模具制造过程中自主开发多种自有技术,并形成专利,制定了模具标准化管理制度,开发的模具具有使用寿命长、压铸产品质量高、产能稳定、模具维修保养方便等特点。公司在铝压铸过程中使用行业先进的压铸设备,引进或自主开发形成了汽车配件摩擦搅拌焊、新能源汽车电池系统壳体、新能源汽车变速箱箱体及总成生产技术等核心技术,使得公司产品能满足下游客户的要求。公司在新品开发与制造过程中,自行设计并开发工装夹具和刀具,提升了产能与产品质量。 3、研发优势公司拥有专业化的研发团队,在本行业积累了丰富的经验,并聘请业内知名专家为公司研发提供技术支持,使公司的研发实力得到了进一步提升。由于现代汽车产品更新换代较快,公司建立了快速反应的研发机制,缩短了新产品的开发周期,保证了时间要求,得到了客户的充分认可公司通过不断开发新产品、新工艺,获得了9项发明专利和79项实用新型专利,改善了公司的产品结构,提升了公司的生产效率,为公司的业务拓展提供了可靠的保障 4、客户优势公司拥有不同领域的国内国际客户群体,稳定优质的客户群优化了公司的资源配置,有利于提高公司的抗风险、抗周期能力,增强未来发展潜力。目前Tesa是公司的第一大客户,除此之外,依据市场开拓战略,公司分别在“北美、欧洲、亚太”三大区域对重点客户进行布局并设立子公司,目前与公司合作的客户有北极星、采埃孚、宝马、宁德时代、广汽、法雷奥-西门子等国内外知名厂商。未来公司将继续专注新能源汽车市场,不断开拓新客户,拓展业务宽度,增强公司盈利和抗风险的能力。 5、设备和人才优势公司采用技术先进的生产设备,包括瑞士布勒、德国富莱、日本东芝、日本宇部等全自动压铸机,巨浪、日本森精机、马扎克、牧野、德玛吉等加工设备:检测中心配有德国蔡司三坐标测量仪、光谱仪等先进检测仪器。先进的设备优势使公司可以生产高精密、高质量、高附加值的产品。公司拥有专业化的研发和生产经营管理团队,在本行业积累了丰富的运营经验。公司通过聘请国内外知名专家,培养和引进高级专业人才等方式,持续推进技术和产品创新,塑造公司核心竞争能力,进一步提升可持续发展能力。 12/223

2019 年年度报告 12 / 223 公司是国内较早开发新能源汽车铝制零部件的企业之一，并形成了明显的先发优势，2013 年开始与 Tesla 合作，其所生产的 Model S、Model X 是电动汽车的高端产品，具有行业标杆地位。公司抓住市场机遇，成功进入 Tesla 的供应链，在新能源汽车市场实现了突破，至 2014 年与 Tesla 全面合作，从供应个别零部件起步，全面发展到供应传动系统、悬挂系统、电池系统等核心系统零部件，并进一步将零件组装为油泵等总成部件，延伸了公司产业链，建立了同步研发、共同成长的牢固合作关系。公司通过与 Tesla 的合作，积累了新能源汽车零部件的设计、研发、生产技术，占据了新能源汽车领域压铸零部件的制高点。 2、技术优势公司一直致力于精密铝制汽车零部件和工业零部件的生产技术和开发研究，尤其是在新能源汽车零部件领域具有显著的技术优势。公司拥有独立的研发、压铸、铸锻及机加技术中心，具备独立的压铸模具设计与制造能力，曾作为第一起草单位参与了《压铸模零件第 19 部分：定位元件》（GB/T4678.19-2017）国家标准的修订。公司模具制造过程中自主开发多种自有技术，并形成专利，制定了模具标准化管理制度，开发的模具具有使用寿命长、压铸产品质量高、产能稳定、模具维修保养方便等特点。公司在铝压铸过程中使用行业先进的压铸设备，引进或自主开发形成了汽车配件摩擦搅拌焊、新能源汽车电池系统壳体、新能源汽车变速箱箱体及总成生产技术等核心技术，使得公司产品能满足下游客户的要求。公司在新品开发与制造过程中，自行设计并开发工装夹具和刀具，提升了产能与产品质量。 3、研发优势公司拥有专业化的研发团队，在本行业积累了丰富的经验，并聘请业内知名专家为公司研发提供技术支持，使公司的研发实力得到了进一步提升。由于现代汽车产品更新换代较快，公司建立了快速反应的研发机制，缩短了新产品的开发周期，保证了时间要求，得到了客户的充分认可。公司通过不断开发新产品、新工艺，获得了 9 项发明专利和 79 项实用新型专利，改善了公司的产品结构，提升了公司的生产效率，为公司的业务拓展提供了可靠的保障。 4、客户优势公司拥有不同领域的国内国际客户群体，稳定优质的客户群优化了公司的资源配置，有利于提高公司的抗风险、抗周期能力，增强未来发展潜力。目前 Tesla 是公司的第一大客户，除此之外，依据市场开拓战略，公司分别在“北美、欧洲、亚太”三大区域对重点客户进行布局并设立子公司，目前与公司合作的客户有北极星、采埃孚、宝马、宁德时代、广汽、法雷奥-西门子等国内外知名厂商。未来公司将继续专注新能源汽车市场，不断开拓新客户，拓展业务宽度，增强公司盈利和抗风险的能力。 5、设备和人才优势公司采用技术先进的生产设备，包括瑞士布勒、德国富莱、日本东芝、日本宇部等全自动压铸机，巨浪、日本森精机、马扎克、牧野、德玛吉等加工设备；检测中心配有德国蔡司三坐标测量仪、光谱仪等先进检测仪器。先进的设备优势使公司可以生产高精密、高质量、高附加值的产品。公司拥有专业化的研发和生产经营管理团队，在本行业积累了丰富的运营经验。公司通过聘请国内外知名专家，培养和引进高级专业人才等方式，持续推进技术和产品创新，塑造公司核心竞争能力，进一步提升可持续发展能力

2019年年度报告第四节经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 2019年,面对国内外风险挑战明显上升的复杂局面,我国国民经济运行总体平稳,发展质量稳步提升,主要预期目标较好实现。汽车行业在转型升级过程中,受中美经贸摩擦、环保标准切换、新能源补贴退坡等因素的影响,承受了较大压力。全年汽车产销分别完成2,5721万辆和2,5769 万辆,同比分别下降75%和82%,产销量继续蝉联全球第一,其中新能源汽车受退坡影响,产销分别完成1242万辆和1206万辆,同比分别下降2.3%和40%。 2019年,公司实现营业收入109,719.86万元,同比增长0.15%:实现营业利润为24,07401 万元,同比下降2963%;实现净利润为20659,11万元,同比下降2966%:截至报告期末,公司总资产2497亿元,较期初增长3.62%,归属于上市公司股东的净资产15.53亿元,较期初增长 7.44% 重点完成以下工作 (一)深耕国内外市场,优化市场布局,提升开拓力度报告期内,公司明确以“北美、欧洲、亚太”三大区域为市场开拓战略,通过设立德国、美国及日本子公司,充分利用新能源汽车先发优势,精准营销,不断优化客户结构,市场开拓力度进一步提升报告期内,公司北美区域客户以 Tesla和 POLARIS为重点,其中 Tesla为全球新能源汽车标杆企业,汽车销量全球领先,2019年交付量达到3675万辆,同比增长50%。2019年,公司对 Tesla实现销售收入58,91100万元,占营业收入比例为5369%。未来随着Tesa国产化的加速以及 Model y的逐步量产,预计营业收入将继续保持增长。2019年度公司对 POLARIS销售增长迅猛,实现销售收入765394万元,占公司营业收入比例提升至698%‰。此外,北美地区新拓展的客户有 Space-x、 Harley、LUCD、Zoox等,目前处于项目合作的不同阶段。欧洲区域是公司未来市场开拓的重点,目前合作的客户包括ZF、法雷奥-西门子、马瑞利、埃贝赫、伟创力等,201 年公司取得了ZF多个定点项目。亚太区域目前以中国大陆为开拓重点,报告期内,长城汽车宁德时代、精进电动、蔚来汽车等部分定点产品逐步实现量产,并取得了宝马、广汽等客户多个定点项目,为未来公司的发展储备了新的增长点。 (二)筹划非公开发行,持续完善产业布局公司董事会立足铝制汽车零部件产业,紧紧围绕“新能源汽车和汽车轻量化市场”为根本方向, 密切关注行业政策及国际形势变化,加快落实公司战略,持续完善产业布局。2019年公司筹划非公开发行股票事项,募集资金投冋“新能源汽车精密铸锻件项目(二期)”和“汽车轻量化零部件制造项目”,有利于优化公司资本结构,提升公司盈利能力。截至目前,本次非公开发行股票项目已报中国证监会换发核准批文。 (三)继续加强公司治理,落实内控体系建设,提升规范运作水平报告期内,公司董事会结合经营情况,根据上市公司规范治理的要求,进一步加强制度建设, 不断优化公司治理体系,继续完善各项规章制度,对《公司章程》、《股东大会议事规则》及《董事会议事规则》等制度进行修订完善,保障公司持续规范运行。随着公司经营规模的不断扩大, 13/223

2019 年年度报告 13 / 223 第四节经营情况讨论与分析一、经营情况讨论与分析 2019 年，面对国内外风险挑战明显上升的复杂局面，我国国民经济运行总体平稳，发展质量稳步提升，主要预期目标较好实现。汽车行业在转型升级过程中，受中美经贸摩擦、环保标准切换、新能源补贴退坡等因素的影响，承受了较大压力。全年汽车产销分别完成 2,572.1 万辆和 2,576.9 万辆，同比分别下降 7.5%和 8.2%，产销量继续蝉联全球第一，其中新能源汽车受退坡影响，产销分别完成 124.2 万辆和 120.6 万辆，同比分别下降 2.3%和 4.0%。 2019 年，公司实现营业收入 109,719.86 万元，同比增长 0.15%；实现营业利润为 24,074.01 万元，同比下降 29.63%；实现净利润为 20,659.11 万元，同比下降 29.66%；截至报告期末，公司总资产 24.97 亿元，较期初增长 3.62%，归属于上市公司股东的净资产 15.53 亿元，较期初增长 7.44%。重点完成以下工作：（一）深耕国内外市场，优化市场布局，提升开拓力度报告期内，公司明确以“北美、欧洲、亚太”三大区域为市场开拓战略，通过设立德国、美国及日本子公司，充分利用新能源汽车先发优势，精准营销，不断优化客户结构，市场开拓力度进一步提升。报告期内，公司北美区域客户以 Tesla 和 POLARIS 为重点，其中 Tesla 为全球新能源汽车标杆企业，汽车销量全球领先，2019 年交付量达到 36.75 万辆，同比增长 50%。2019 年，公司对 Tesla 实现销售收入 58,911.00 万元，占营业收入比例为 53.69%。未来随着 Tesla 国产化的加速以及 Model Y 的逐步量产，预计营业收入将继续保持增长。2019 年度公司对 POLARIS 销售增长迅猛，实现销售收入 7,653.94 万元，占公司营业收入比例提升至 6.98%。此外，北美地区新拓展的客户有 Space-X、Harley 、LUCID、Zoox 等，目前处于项目合作的不同阶段。欧洲区域是公司未来市场开拓的重点，目前合作的客户包括 ZF、法雷奥-西门子、马瑞利、埃贝赫、伟创力等，2019 年公司取得了 ZF 多个定点项目。亚太区域目前以中国大陆为开拓重点，报告期内，长城汽车、宁德时代、精进电动、蔚来汽车等部分定点产品逐步实现量产，并取得了宝马、广汽等客户多个定点项目，为未来公司的发展储备了新的增长点。（二）筹划非公开发行，持续完善产业布局公司董事会立足铝制汽车零部件产业，紧紧围绕“新能源汽车和汽车轻量化市场”为根本方向，密切关注行业政策及国际形势变化，加快落实公司战略，持续完善产业布局。2019 年公司筹划非公开发行股票事项，募集资金投向“新能源汽车精密铸锻件项目（二期）”和“汽车轻量化零部件制造项目”，有利于优化公司资本结构，提升公司盈利能力。截至目前，本次非公开发行股票项目已报中国证监会换发核准批文。（三）继续加强公司治理，落实内控体系建设，提升规范运作水平报告期内，公司董事会结合经营情况，根据上市公司规范治理的要求，进一步加强制度建设，不断优化公司治理体系，继续完善各项规章制度，对《公司章程》、《股东大会议事规则》及《董事会议事规则》等制度进行修订完善，保障公司持续规范运行。随着公司经营规模的不断扩大

2019年年度报告为有效防范公司经营管理风险,确保公司健康发展,董事会高度重视内控体系建设。公司在日常管理工作中继续推进实施内部重大信息报告制度,严格执行内幕信息知情人登记管理制度,严格实施用章登记审核,建立健全各项内控制度和业务流程,有效保障公司的平稳持续发展。 (四)有序推进募投项目建设,提高募集资金使用效率报告期内,公司严格执行募集资金管理制度,募集资金使用程序符合有关法律法规的规定, 不存在违法违规行为。同时在保证募投项目建设进度不受影响的前提下,利用闲置募集资金暂时补充流动资金、募集资金现金管理等方式,提高募集资金使用效率。截至2019年末,公司稳步推进募投项目建设,首次公开发行募投项目“轻量化及环保型铝镁合金汽车零部件制造项目”已投入使用,可转换公司债券募投项目“新能源汽车精密铸锻件项目”处于建设期,项目尚未达产。五)加强投资者关系管理,进一步提升信息披露质量报告期内,公司进一步完善投资者关系管理工作机制,通过与机构投资者、中小投资者、中介机构、监管部门、同行业等沟通交流,汲取投资者管理经验:信息披露方面,公司严格按照《公司信息披露管理办法》及其他相关法律法規制度的要求,切实做到真实、准确、完整、公平、及时的披露信息,进一步提高信息披露质量,增强信息披露透明度,树立公司良好的资本市场形象。 (六)完善人才培养体系,塑造企业文化报告期内,公司持续完善人才培养体系,通过搭建科学的人才梯队,打造公司未来发展的后备军,为公司可持续发展提供夯实的基础。报告期内,公司通过新员工技能道场培训、大学生竞聘、各类专项作业培训等实现资源优化配置:公司重视企业文化建设,通过举行基层、中层、高层团建活动,增强员工凝聚力和向心力,塑造旭升特色企业文化。报告期内主要经营情况报告期内,公司实现营业收入1097,198,58499元,较去年同期增长0.15%:营业利润为 240,740,05276元,较去年同期下降2963%;净利润为206,591,10971元,较去年同期下降2966% 归属于母公司所有者的净利润为206,591,109.71元,较去年同期下降2966% (一)主营业务分析 1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表单位:元币种:人民币科目本期数上年同期数变动比例(%) 营业收入 1,097,198,584991.095,594.10632 0.15 营业成本 724,071,65842 661,215,171.56 销售费用 20,546,34366 60.43 管理费用 60,994,01643 41,477,980.75 47.05 研发费用 47,160,78682 43,672,97645 7.99 财务费用 9.226.49645 9.49142734 197.21 经营活动产生的现金流量净额 485.816.618.53 392041.638.81 23.92 投资活动产生的现金流量净额 29624698589714541,70648 58.54 14/223

2019 年年度报告 14 / 223 为有效防范公司经营管理风险，确保公司健康发展，董事会高度重视内控体系建设。公司在日常管理工作中继续推进实施内部重大信息报告制度，严格执行内幕信息知情人登记管理制度，严格实施用章登记审核，建立健全各项内控制度和业务流程，有效保障公司的平稳持续发展。（四）有序推进募投项目建设，提高募集资金使用效率报告期内，公司严格执行募集资金管理制度，募集资金使用程序符合有关法律法规的规定，不存在违法违规行为。同时在保证募投项目建设进度不受影响的前提下，利用闲置募集资金暂时补充流动资金、募集资金现金管理等方式，提高募集资金使用效率。截至 2019 年末，公司稳步推进募投项目建设，首次公开发行募投项目“轻量化及环保型铝镁合金汽车零部件制造项目”已投入使用，可转换公司债券募投项目“新能源汽车精密铸锻件项目”处于建设期，项目尚未达产。（五）加强投资者关系管理，进一步提升信息披露质量报告期内，公司进一步完善投资者关系管理工作机制，通过与机构投资者、中小投资者、中介机构、监管部门、同行业等沟通交流，汲取投资者管理经验；信息披露方面，公司严格按照《公司信息披露管理办法》及其他相关法律法规制度的要求，切实做到真实、准确、完整、公平、及时的披露信息，进一步提高信息披露质量，增强信息披露透明度，树立公司良好的资本市场形象。（六）完善人才培养体系，塑造企业文化报告期内，公司持续完善人才培养体系，通过搭建科学的人才梯队，打造公司未来发展的后备军，为公司可持续发展提供夯实的基础。报告期内，公司通过新员工技能道场培训、大学生竞聘、各类专项作业培训等实现资源优化配置；公司重视企业文化建设，通过举行基层、中层、高层团建活动，增强员工凝聚力和向心力，塑造旭升特色企业文化。二、报告期内主要经营情况报告期内，公司实现营业收入 1,097,198,584.99 元，较去年同期增长 0.15%；营业利润为 240,740,052.76 元，较去年同期下降 29.63%；净利润为 206,591,109.71 元，较去年同期下降 29.66%；归属于母公司所有者的净利润为 206,591,109.71 元，较去年同期下降 29.66%。 (一) 主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表单位:元币种:人民币科目本期数上年同期数变动比例（%）营业收入 1,097,198,584.99 1,095,594,106.32 0.15 营业成本 724,071,658.42 661,215,171.56 9.51 销售费用 20,546,343.66 12,806,907.08 60.43 管理费用 60,994,016.43 41,477,980.75 47.05 研发费用 47,160,786.82 43,672,976.45 7.99 财务费用 9,226,496.45 -9,491,427.34 197.21 经营活动产生的现金流量净额 485,816,618.53 392,041,638.81 23.92 投资活动产生的现金流量净额 -296,246,985.89 -714,541,706.48 58.54