中国航发动力控制股份有限公司2019年年度报告全文

中国航发动力控制股份有限公司2019年年度报告全文 第四节经营情况讨论与分析 、概述 报告期内,面对国内外复杂多变的经济形势,公司积极贯彻落实公司战略,坚持稳中求进,全力聚焦航空发动机和燃气 轮机主业,狠抓自主硏发、科硏生产、质量管控、提质增效,“两机”专项和重点型号研制再创佳绩,均衡生产能力不断提 升,产品交付再创新高,外场服务保障及时有力,AEOS体系(运营管理体系)建设扎实推进,产品质量保持稳定,成本工程 各项工作深入落实,经济运行效益和质量进一步改善,可持续发展动力更加强劲。2019年,公司实现营业收入309,249万元, 同比增长12.60%;实现利润总额31,057万元,同比增长3.81%:实现归属于母公司净利润28,128万元,同比增长8.47%。 航空发动机控制系统及衍生产品方面:2019年,科研型号研制整体进入“加速”阶段,公司坚持创新驱动,基础技术研 究进展顺利,仿真技术应用稳步开展,工艺技术研究扎实推进,试验技术研究取得突破,自主研发与创新能力逐步增强。通 过强化项目管理,建立风险防控机制,加快技术质量问题攻关,科硏仼务全面完成。坚持聚焦用户需求,强化过程管控,破 解产能瓶颈,承担的批产修理任务出色完成,高标准高质量完成了建国70周年阅兵等专项保障仼务。航空发动机控制系统及 衍生产品全年实现营业收入253,605万元,同比增长16.64%,约占公司年度营业收入的82.01%,聚焦主业效果显现。 国际合作方面:一是加快国际转包新订单产品研制,实现转批生产:二是开拓国际合作市场,深化合作层次,争取了更 多高精产品市场订单,拉动新经济增长点,国际合作全年实现收入37,560万元,同比增长19.30% 非航空产品及衍生业务方面:2019年,公司进一步优化产品结构,积极开发与主业相关及微型阀、传感器等高附加值产 品,其中电液控制产品实现系列化发展,无级驱动市场得到有效拓展。清理与主业关联不高、附加值低的民品业务。非航空 产品及衍生业务全年实现营业收入18,084万元,同比减少29.71%,但产品利润率实现提升 主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 (1)营业收入构成 单位 2019年 2018年 同比增减 金额 占营业收入比重 占营业收入比重 营业收入合计 3,092,49149580 100%2,746,40765737 100% 1260% 分行业 制造业 3,092,49149580 2,746,407,65737 1260% 分产品 发动机控制系统及 2,536,048,10121 664% 衍生产品 8209%132 chin乡 www.cninfocom.cn

中国航发动力控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 第四节经营情况讨论与分析 一、概述 报告期内，面对国内外复杂多变的经济形势，公司积极贯彻落实公司战略，坚持稳中求进，全力聚焦航空发动机和燃气 轮机主业，狠抓自主研发、科研生产、质量管控、提质增效，“两机”专项和重点型号研制再创佳绩，均衡生产能力不断提 升，产品交付再创新高，外场服务保障及时有力，AEOS体系（运营管理体系）建设扎实推进，产品质量保持稳定，成本工程 各项工作深入落实，经济运行效益和质量进一步改善，可持续发展动力更加强劲。2019年，公司实现营业收入309,249万元， 同比增长12.60%；实现利润总额31,057万元，同比增长3.81%；实现归属于母公司净利润28,128万元，同比增长8.47%。 航空发动机控制系统及衍生产品方面：2019年，科研型号研制整体进入“加速”阶段，公司坚持创新驱动，基础技术研 究进展顺利，仿真技术应用稳步开展，工艺技术研究扎实推进，试验技术研究取得突破，自主研发与创新能力逐步增强。通 过强化项目管理，建立风险防控机制，加快技术质量问题攻关，科研任务全面完成。坚持聚焦用户需求，强化过程管控，破 解产能瓶颈，承担的批产修理任务出色完成，高标准高质量完成了建国70周年阅兵等专项保障任务。航空发动机控制系统及 衍生产品全年实现营业收入253,605万元，同比增长16.64%，约占公司年度营业收入的82.01%，聚焦主业效果显现。 国际合作方面：一是加快国际转包新订单产品研制，实现转批生产；二是开拓国际合作市场，深化合作层次，争取了更 多高精产品市场订单，拉动新经济增长点，国际合作全年实现收入37,560万元，同比增长19.30%。 非航空产品及衍生业务方面：2019年，公司进一步优化产品结构，积极开发与主业相关及微型阀、传感器等高附加值产 品，其中电液控制产品实现系列化发展，无级驱动市场得到有效拓展。清理与主业关联不高、附加值低的民品业务。非航空 产品及衍生业务全年实现营业收入18,084万元，同比减少29.71%，但产品利润率实现提升。 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 3,092,491,495.80 100% 2,746,407,657.37 100% 12.60% 分行业 制造业 3,092,491,495.80 100.00% 2,746,407,657.37 100.00% 12.60% 分产品 发动机控制系统及 衍生产品 2,536,048,101.21 82.01% 2,174,273,370.78 79.17% 16.64%

中国航发动力控制股份有限公司2019年年度报告全文 国际合作 37560.65599 314849,32877 l1.46% 19.30% 航空产品及其他 180.84273860 257,284,95782 937% 境内销售 2,716,890,839.81 87.86 2431,558,328.60 88.54% 11.73% 外销售 37560.65599 12.14%314,849,328.77 1146% 19.30% (2)占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √适用口不适用 单位:元 营业收入 营业 毛利率营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 同期增减 同期增减 期增减 分行业 制造业 3,092,491495.802,294,1062573 25.82% 1260% 1489 148% 分产品 发动机控制系统 2,536,048,101.211,895,795,109.14 25.259 1664% 21.71 3.11% 及衍生产品 国际合作 37560065599273,81461880 27.10% 19.30% 9.88% 625 非航空产品及其 180,842,73860124496,49779 3116% 9.71 34.46% 4.99% 分地区 境内销售 2716890,83981202029160693 1561% 境外销售 37560065599273.81461880 6.25% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 (3)公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是口否 业分类 项目 单位 2019年 2018年 同比增减 制造业 销售量 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 口适用√不适用 (4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 口适用V不适用 12 chin乡 www.cninfocom.cn

中国航发动力控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 国际合作 375,600,655.99 12.14% 314,849,328.77 11.46% 19.30% 非航空产品及其他 180,842,738.60 5.85% 257,284,957.82 9.37% -29.71% 分地区 境内销售 2,716,890,839.81 87.86% 2,431,558,328.60 88.54% 11.73% 境外销售 375,600,655.99 12.14% 314,849,328.77 11.46% 19.30% （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 制造业 3,092,491,495.80 2,294,106,225.73 25.82% 12.60% 14.89% -1.48% 分产品 发动机控制系统 及衍生产品 2,536,048,101.21 1,895,795,109.14 25.25% 16.64% 21.71% -3.11% 国际合作 375,600,655.99 273,814,618.80 27.10% 19.30% 9.88% 6.25% 非航空产品及其 他 180,842,738.60 124,496,497.79 31.16% -29.71% -34.46% 4.99% 分地区 境内销售 2,716,890,839.81 2,020,291,606.93 25.64% 11.73% 15.61% -2.49% 境外销售 375,600,655.99 273,814,618.80 27.10% 19.30% 9.88% 6.25% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2019 年 2018 年 同比增减 制造业 销售量 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用

中国航发动力控制股份有限公司2019年年度报告全文 (5)营业成本构成 产品分类 产品分类 单位:元 2019年 2018年 产品分类 项目 同比增减 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 发动机控制系统 1,895,795,109.14 8264%1,55758224118 78.01 21.71% 及衍生产品 273.814.618.80 1194%249,19920012 9.8% 「非航空产品及其 2449649779 543%189,953,767.57 51% 34.46% 说明 分行业成本项目构成本期金额本期占总成本比例上期金额上期占总成本比本期金额较上年 (万元) 例(%) 同期变动比例 制造业值接材料 24.82 53,859 直接人工 14.82 334 1.5 制造费用 138.46 60.36 23.26 (6)报告期内合并范围是否发生变动 √是口否 截至报告期末,纳入合并财务报表范围的二级子公司5家,三级子公司3家,较上年度合并财务报表范围,本期减少 级公司1家,系二级子公司中国航发红林于本报告期内吸收合并三级子公司通诚公司所致。 (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 615,583,092 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 8457% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 73.74% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 中国航发系统内单位 2,149056,516.65 13 chin乡 www.cninfocom.cn

中国航发动力控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 （5）营业成本构成 产品分类 产品分类 单位：元 产品分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 发动机控制系统 及衍生产品 1,895,795,109.14 82.64% 1,557,582,241.18 78.01% 21.71% 国际合作 273,814,618.80 11.94% 249,199,200.12 12.48% 9.88% 非航空产品及其 他 124,496,497.79 5.43% 189,953,767.57 9.51% -34.46% 说明 分行业 成本项目构成 本期金额 （万元） 本期占总成本比例 （%） 上期金额 （万元） 上期占总成本比 例（%） 本期金额较上年 同期变动比例 （%） 制造业 直接材料 56,950 24.82 53,859 26.97 5.74% 直接人工 33,996 14.82 33,478 16.77 1.55% 制造费用 138,465 60.36 112,337 56.26 23.26% （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 截至报告期末，纳入合并财务报表范围的二级子公司 5 家，三级子公司 3 家，较上年度合并财务报表范围，本期减少 三级公司1家，系二级子公司中国航发红林于本报告期内吸收合并三级子公司通诚公司所致。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 2,615,583,092.69 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 84.57% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 例 73.74% 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 中国航发系统内单位 2,149,056,516.65 69.49%

中国航发动力控制股份有限公司2019年年度报告全文 航空工业系统内单位 278.61969696 901% 80,141,68778 2.59% 61,997,701.0 2.00% 45.767.490.25 148% 2,615,583,09269 84.57% 主要客户其他情况说明 口适用√不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 393,455,496.7 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 45.399 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 3219% 比例 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 中国航发系统内单位 93,908,04269 1083% 航空工业系统内单位 256,090,343.05 供应商一 15,385,200.61 14,896,910.36 供应商三 13.175000.00 1.52% 计 39345549671 45.39% 主要供应商其他情况说明 口适用√不适用 费用 019年 2018年 同比增减 重大变动说明 主要是售后服务费增加454万元 旅费增加252万元委托代销费增加 销售费用 32,073,26428 21,456,50.20 4948% 94万元展览费增加49万元样品及产 品损耗增加55万 管理费用 312,412,413.97 296,063,413.14 5.52% 公司外部带息负债减少使得利息支 出较上年同期减少462万元:公司结 财务费用 192162851 44967%构性存款减少使利息收入下降883万 ,汇率变动使得汇兑收益较上年减 少502万元 chin乡 www.cninfocom.cn

中国航发动力控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 14 2 航空工业系统内单位 278,619,696.96 9.01% 3 客户一 80,141,687.78 2.59% 4 客户二 61,997,701.05 2.00% 5 客户三 45,767,490.25 1.48% 合计 -- 2,615,583,092.69 84.57% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 393,455,496.71 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 45.39% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 比例 32.19% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 中国航发系统内单位 93,908,042.69 10.83% 2 航空工业系统内单位 256,090,343.05 29.54% 3 供应商一 15,385,200.61 1.78% 4 供应商二 14,896,910.36 1.72% 5 供应商三 13,175,000.00 1.52% 合计 -- 393,455,496.71 45.39% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 32,073,264.28 21,456,530.20 49.48% 主要是售后服务费增加 454 万元，差 旅费增加 252 万元,委托代销费增加 94万元,展览费增加49万元,样品及产 品损耗增加 55 万元。 管理费用 312,412,413.97 296,063,413.14 5.52% 财务费用 10,562,706.31 1,921,628.51 449.67% 公司外部带息负债减少使得利息支 出较上年同期减少 462 万元；公司结 构性存款减少使利息收入下降 883 万 元，汇率变动使得汇兑收益较上年减 少 502 万元

中国航发动力控制股份有限公司2019年年度报告全文 研发费用 136,343,75971 108,247,06227 4、研发投入 √适用口不适用 2019年度公司研发项目投入总额为14,038.49万元,较2018年度10,824.71万元增加29.69%,主要是由于本期项目科研投 入增加 公司研发投入情况 019年 2018年 变动比例 发人员数量(人) 1,266 1.63 发人员数量占比 16.71% 1651% 发投入金额(元) 140,384,896.40 108,247,06227 2969% 研发投入占营业收入比例 4.54% 394% 0.60% 研发投入资本化的金额(元) 4.041.136.69 本化研发投入占研发投入 2.88 000% 2.88% 比例 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 口适用√不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 口适用√不适用 、现金流 项目 2019年 2018年 同比增减 营活动现金流入小计 3,857,063,377.50 2.151.323.830.06 营活动现金流出小计 ,692,666,21601 2,497,333291.64 经营活动产生的现金流量净 1,164,397,16149 346.009461.58 投资活动现金流入小计 34,336,00739 115,577,60944 70.29% 投资活动现金流出小计 592,648,44560 369437439.74 投资活动产生的现金流量净 558,312,43821 253,859830.30 活动现金流入小计 806534439871 608,130,000.00 3263% 筹资活动现金流出小计 657,124,55570 742.803,1542 11.53% 筹资活动产生的现金流量净 14940984.17 134673,15422 现金及现金等价物净增加额 7569979758 -729,592,402.76 chin乡 www.cninfocom.cn

中国航发动力控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 研发费用 136,343,759.71 108,247,062.27 25.96% 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 2019年度公司研发项目投入总额为14,038.49万元，较2018年度10,824.71万元增加29.69%，主要是由于本期项目科研投 入增加。 公司研发投入情况 2019 年 2018 年 变动比例 研发人员数量（人） 1,266 1,287 -1.63% 研发人员数量占比 16.71% 16.51% 0.20% 研发投入金额（元） 140,384,896.40 108,247,062.27 29.69% 研发投入占营业收入比例 4.54% 3.94% 0.60% 研发投入资本化的金额（元） 4,041,136.69 0.00 资本化研发投入占研发投入 的比例 2.88% 0.00% 2.88% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2019 年 2018 年 同比增减 经营活动现金流入小计 3,857,063,377.50 2,151,323,830.06 79.29% 经营活动现金流出小计 2,692,666,216.01 2,497,333,291.64 7.82% 经营活动产生的现金流量净 额 1,164,397,161.49 -346,009,461.58 投资活动现金流入小计 34,336,007.39 115,577,609.44 -70.29% 投资活动现金流出小计 592,648,445.60 369,437,439.74 60.42% 投资活动产生的现金流量净 额 -558,312,438.21 -253,859,830.30 筹资活动现金流入小计 806,534,439.87 608,130,000.00 32.63% 筹资活动现金流出小计 657,124,555.70 742,803,154.22 -11.53% 筹资活动产生的现金流量净 额 149,409,884.17 -134,673,154.22 现金及现金等价物净增加额 756,999,797.58 -729,592,402.76