2019年年度报告 第三、在建机组 截至本报告日,本公司主要在建机组情况如下: [机组类型 计划装机容量(兆瓦) 「燃煤发电机组 「燃气发电机组 风力发电机组 1.7573 太阳能发电机组 2021 4212.5 本公司将根据国家和地方能源政策、电力市场情况及本公司整体战略把握项目建设和投产节奏 4.发电效率情况分析 V适用口不适用 于报告期内,本公司发电厂用电率完成525%,比去年同期下降029个百分点。 于报告期内,本公司发电机组设备的全年利用小时为3,978,比去年同期减少286小时。其中:燃煤发电机组4,512小时,同比减少337小时:天然气发 电机组2,053小时,同比增长450小时:水电3973小时,同比增长487小时:风电1,695小时,同比减少200小时:太阳能发电1,37小时,同比增加 于报告期内,本公司供电煤耗为29528克/千瓦时,低于去年同期3.93克汘千瓦时。烟尘、二氧化硫、氮氧化物平均排放绩效分别为001克/千瓦时、0.08 克/千瓦时、0.13克/千瓦时。 5.资本性支出情况 √适用口不适用 于报告期内,本公司完成资本性支出约人民币1188亿元用于基建工程投资,约人民币3724亿元用于一般技改、环保技改和小型基建投资,约人民币 656亿元用于参股股权投资。所用资金主要源于本公司自有资金、银行贷款
2019 年年度报告 25 第三、在建机组 截至本报告日，本公司主要在建机组情况如下： 机组类型 计划装机容量（兆瓦） 燃煤发电机组 510 燃气发电机组 1,633 水力发电机组 292 风力发电机组 1,757.3 太阳能发电机组 20.2 合计 4,212.5 本公司将根据国家和地方能源政策、电力市场情况及本公司整体战略把握项目建设和投产节奏。 4. 发电效率情况分析 √适用 □不适用 于报告期内，本公司发电厂用电率完成 5.25%，比去年同期下降 0.29 个百分点。 于报告期内，本公司发电机组设备的全年利用小时为 3,978，比去年同期减少 286 小时。其中：燃煤发电机组 4,512 小时，同比减少 337 小时；天然气发 电机组 2,053 小时，同比增长 450 小时；水电 3,973 小时，同比增长 487 小时；风电 1,695 小时，同比减少 200 小时；太阳能发电 1,337 小时，同比增加 19 小时。 于报告期内，本公司供电煤耗为 295.28 克/千瓦时，低于去年同期 3.93 克/千瓦时。烟尘、二氧化硫、氮氧化物平均排放绩效分别为 0.01 克/千瓦时、0.08 克/千瓦时、0.13 克/千瓦时。 5. 资本性支出情况 √适用 □不适用 于报告期内，本公司完成资本性支出约人民币 118.8 亿元用于基建工程投资，约人民币 37.24 亿元用于一般技改、环保技改和小型基建投资，约人民币 6.56 亿元用于参股股权投资。所用资金主要源于本公司自有资金、银行贷款
2019年年度报告 6.电力市场化交易 V适用口不适用 本年度 同比变动 市场化交易的总电量 1,081.8 860.8 「总上网电量 95992 占比 53:7% 43.92% 增加9.78个百分点 7.售电业务经营情况 √适用口不适用 推进售电公司实体化运营。一是深化营销管理体系。以市场为导向,以客户需求为中心,以提高市场占有率和区域效益最大化为目标,制定推行营 略、客户管理、价格管理、渠道管理、绩效管理等工作体系,不断做实区域售电公司,提升综合竞争力。二是打造品牌战略体系。以公众开放日 增值服务和企业文化为载体,打造集责任品牌、服务品牌和文化品牌于一体的品牌体系,提高公司品牌美誉度和市场认知度。 本公司先后在山东、安徽、河南、宁夏、河北、广东、湖北、重庆、浙江9个区域设立10家全资专业化售电公司,其中7家售电公司开展实质业务 坚持客户至上,提高客户服务质量。一是强化服务管控。加强客户分类管理,定期开展走访调硏,开展用户故障诊断和设备检修等服务。二是开展 网络营销,拓宽用户服务渠道,提高客户服务体验。加强区域客户统一管理,有效规避内部竞争,实现客户营销一站式服务,工作效率不断提升。三是 发挥公司技术特长,以大数据为支撑,精准预测电力负荷,减免客户偏差电量考核。 三、深入λ推进公司市场营销工作规范化管理。一是根据各区域电力市场实际情况规范市场竞争决策流程,强化市场交易管控,防范市场风险。二是掌握 电网运行方式,研究分析区域机组特性,做好发电负荷预测,硏判报价应对策略,制定中长期和现货交易营销策略,保障公司利益 8.其他说明 口适用√不适用
2019 年年度报告 26 6. 电力市场化交易 √适用 □不适用 本年度 上年度 同比变动 市场化交易的总电量 1,081.8 860.8 25.67 总上网电量 2,014.37 1,959.92 2.78 占比 53.7% 43.92% 增加 9.78 个百分点 7. 售电业务经营情况 √适用 □不适用 一、推进售电公司实体化运营。一是深化营销管理体系。以市场为导向，以客户需求为中心，以提高市场占有率和区域效益最大化为目标，制定推行营 销战略、客户管理、价格管理、渠道管理、绩效管理等工作体系，不断做实区域售电公司，提升综合竞争力。二是打造品牌战略体系。以公众开放日、 增值服务和企业文化为载体，打造集责任品牌、服务品牌和文化品牌于一体的品牌体系，提高公司品牌美誉度和市场认知度。 本公司先后在山东、安徽、河南、宁夏、河北、广东、湖北、重庆、浙江 9 个区域设立 10 家全资专业化售电公司，其中 7 家售电公司开展实质业务。 二、坚持客户至上，提高客户服务质量。一是强化服务管控。加强客户分类管理，定期开展走访调研，开展用户故障诊断和设备检修等服务。二是开展 网络营销，拓宽用户服务渠道，提高客户服务体验。加强区域客户统一管理，有效规避内部竞争，实现客户营销一站式服务，工作效率不断提升。三是 发挥公司技术特长，以大数据为支撑，精准预测电力负荷，减免客户偏差电量考核。 三、深入推进公司市场营销工作规范化管理。一是根据各区域电力市场实际情况规范市场竞争决策流程，强化市场交易管控，防范市场风险。二是掌握 电网运行方式，研究分析区域机组特性，做好发电负荷预测，研判报价应对策略，制定中长期和现货交易营销策略，保障公司利益。 8. 其他说明 □适用 √不适用
2019年年度报告 (五)投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 √适用口不适用 本公司2019年12月31日的长期股权投资为人民币1176亿元,比年初增加人民币6.76亿元,增 幅6.1%,主要原因是本公司当期参股单位收益增加的影响 (1)重大的股权投资 √适用口不适用 单位名称 业务范围 持股比|变动(单变动幅 例(%)位:千元)度(%) 华电煤业集团有限公司 煤炭产业开发和煤炭供应 129828721421.36 内蒙古福城矿业有限公司 矿石、钢材销售 13163819 鄂托克前旗长城煤矿有限公司「煤矿机械设备及配件销售 91,99313.76 大唐乡城唐电水电开发有限公水电站的投资、建设和经营 管理 -43,825-2573 (2)重大的非股权投资 口适用√不适用 (3)以公允价值计量的金融资产 √适用口不适用 单位:千元币种:人民币 项目 期末余额 指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 279439 其中:权益工具投资 279439 合计 279439 (大)重大资产和股权出售 口适用V不适用 (七)主要控股参股公司分析 √适用口不适用 报告期内,对本公司净利润影响达到10%以上的主要子公司的情况如下: 单位:千元币种:人民币 公司 业务范围 于2019年12月于2019年12月2019年营「2019年净 31日的总资产31日的净资产业收入 利润 湖北公司 发电及售电 19.060.743 7816083126158641,266084 莱州公司 发电及售电 11,930,465 3,791,2274,333349738,278 (八)公司控制的结构化主体情况 口适用√不适用 、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一)行业格局和趋势 √适用口不适用
2019 年年度报告 27 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 √适用 □不适用 本公司 2019 年 12 月 31 日的长期股权投资为人民币 117.6 亿元，比年初增加人民币 6.76 亿元，增 幅 6.1%，主要原因是本公司当期参股单位收益增加的影响。 (1) 重大的股权投资 √适用 □不适用 单位名称 业务范围 持股比 例(%) 变 动 ( 单 位：千元) 变动幅 度(%) 华电煤业集团有限公司 煤炭产业开发和煤炭供应 12.98 287,214 21.36 内蒙古福城矿业有限公司 矿石、钢材销售 35 131,638 19.94 鄂托克前旗长城煤矿有限公司 煤矿机械设备及配件销售 35 91,993 13.76 大唐乡城唐电水电开发有限公 司 水电站的投资、建设和经营 管理 49 -43,825 -25.73 (2) 重大的非股权投资 □适用 √不适用 (3) 以公允价值计量的金融资产 √适用 □不适用 单位：千元 币种：人民币 项目 期末余额 指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 279,439 其中：权益工具投资 279,439 合计 279,439 (六) 重大资产和股权出售 □适用 √不适用 (七) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 报告期内，对本公司净利润影响达到 10%以上的主要子公司的情况如下： 单位：千元 币种：人民币 公司 业务范围 于 2019 年 12 月 31 日的总资产 于 2019 年 12 月 31 日的净资产 2019 年营 业收入 2019 年净 利润 湖北公司 发电及售电 19,060,743 7,816,083 12,615,864 1,266,084 莱州公司 发电及售电 11,930,465 3,791,227 4,333,349 738,278 (八) 公司控制的结构化主体情况 □适用 √不适用 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业格局和趋势 √适用 □不适用
2019年年度报告 电力市场方面,根据中国电力企业联合会预测,2020年,在稳中求进工作总基调和国家宏观政策 逆周期调节的大背景下,全社会用电量将延续平稳增长,在没有大范围极端气温影响的情况下, 预计全年全社会用电量同比增长4%-5%。预计2020年全国基建新增发电装机12亿千瓦左右,其 中非化石能源装机8,700万千瓦,年底全国发电装机容量约21.3亿千瓦,同比增长6%左右,非 化石能源发电装机比重继续上升。预计全年全国电力供需总体平衡,局部地区高峰时段电力供应 偏紧。受跨区送电和控煤政策影响,部分区域设备利用小时将有所下滑。经营性发用电计划全面 放开、市场化电价机制逐步形成、现货市场建设步伐加快对电力企业经营的影响愈加深刻。 煤炭市场方面,2020年,预计全国煤炭供需关系有所缓和,价格随着煤炭产能的提升、用电结构 的变化、以及国家调控的深入,存在一定幅度下降的可能。 资金市场方面,国家继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策,引导优化流动性和信贷结构 支持经济重点领域和薄弱环节,加之降杠杆减负债成果的显现,有利于融资成本进一步降低 (二)公司发展战略 √适用口不适用 以提质增效为主线,以依法治企和规范运作为根本,持续增强公司竞争力、创新力、控制力、影 响力、抗风险能力,加快推进高质量发展,确保全面完成全年各项目标任务,努力创建具有国际 知名度的一流上市公司。 (三)经营计划 √适用口不适用 在外部条件不发生较大变化的情况下,2020年本公司预计完成发电量2,100至2,200亿千瓦时左 右,发电设备利用小时预期将保持稳定或略有下降。根据各项目的实际进展情况,本公司计划2020 年将投入约人民币160亿元,用于电源项目基建,环保和节能技术改造等项目 2020年,本公司将重点抓好以下四方面的工作: 加强经营管控,全面提质增效。持续提高市场营销和燃料管理精益化水平,加强政策分析,因厂 施策,挖掘优势题材,争取有利的优先发电计划和基数电量。加快完善电力市场交易的配套机制 建设,量价统筹参与市场竞争,力争在电力市场化改革中抢占先机。研究建立电力市场交易的风 险管控机制,防范市场风险和合规风险。加强燃料采购全过程管理,做好煤炭市场分析和采购策 略硏究。持续优化进煤结构,不断提髙保供控价能力。扎实抓好资产资金管理工作,加强资金成 本控制,改善融资结构,把握有利时机、抓住有利政策,进一步降低信贷成本。 强化战略引领,推进高质量发展。加强能源电力政策分析和规划硏究,科学分析发展趋势,大力 推进项目建设。进一步加强投资计划和资本金管理,结合项目进展情况及实际需要,提升资金使 用效率,保障项目发展和基建工程需要 推进规范运作,严控监管风险。按照监管机构最新要求,进一步规范公司“三会”程序。加强动态 跟踪和监管。进一步畅通信息获知渠道,妥善做好风险管控。进一步深化依法治企工作,提升法 律管理和业务流程的融合度,不断提升法律审核把关质量,防控公司法律风险。健全完善公司内 控与合规管理体系建设,进一步完善内控评价和内控监督工作。 夯实安全基础,加强环保工作。严格落实各级安全生产责任,抓好重点排査治理,及时发现问题 隐患,切实抓好整改工作。重点抓好重点领域安全生产工作,突出风险分析预控、安全生产措施 落实、自然灾害防控、反违章管控、重点时段安全保电等关键领域和环节,切实防范化解安全风 险。有效提高环保节能工作水平,持续做好日常环保排放指标监管,确保符合国家环保要求。强 化计划管理和对标管理,确保公司能耗指标达到同类上市公司先进水平
2019 年年度报告 28 电力市场方面，根据中国电力企业联合会预测，2020 年，在稳中求进工作总基调和国家宏观政策 逆周期调节的大背景下，全社会用电量将延续平稳增长，在没有大范围极端气温影响的情况下， 预计全年全社会用电量同比增长 4%-5%。预计 2020 年全国基建新增发电装机 1.2 亿千瓦左右，其 中非化石能源装机 8,700 万千瓦，年底全国发电装机容量约 21.3 亿千瓦，同比增长 6%左右，非 化石能源发电装机比重继续上升。预计全年全国电力供需总体平衡，局部地区高峰时段电力供应 偏紧。受跨区送电和控煤政策影响，部分区域设备利用小时将有所下滑。经营性发用电计划全面 放开、市场化电价机制逐步形成、现货市场建设步伐加快对电力企业经营的影响愈加深刻。 煤炭市场方面，2020 年，预计全国煤炭供需关系有所缓和，价格随着煤炭产能的提升、用电结构 的变化、以及国家调控的深入，存在一定幅度下降的可能。 资金市场方面，国家继续实施积极的财政政策和稳健的货币政策，引导优化流动性和信贷结构， 支持经济重点领域和薄弱环节，加之降杠杆减负债成果的显现，有利于融资成本进一步降低。 (二) 公司发展战略 √适用 □不适用 以提质增效为主线，以依法治企和规范运作为根本，持续增强公司竞争力、创新力、控制力、影 响力、抗风险能力，加快推进高质量发展，确保全面完成全年各项目标任务，努力创建具有国际 知名度的一流上市公司。 (三) 经营计划 √适用 □不适用 在外部条件不发生较大变化的情况下，2020 年本公司预计完成发电量 2,100 至 2,200 亿千瓦时左 右，发电设备利用小时预期将保持稳定或略有下降。根据各项目的实际进展情况，本公司计划 2020 年将投入约人民币 160 亿元，用于电源项目基建，环保和节能技术改造等项目。 2020 年，本公司将重点抓好以下四方面的工作： 加强经营管控，全面提质增效。持续提高市场营销和燃料管理精益化水平，加强政策分析，因厂 施策，挖掘优势题材，争取有利的优先发电计划和基数电量。加快完善电力市场交易的配套机制 建设，量价统筹参与市场竞争，力争在电力市场化改革中抢占先机。研究建立电力市场交易的风 险管控机制，防范市场风险和合规风险。加强燃料采购全过程管理，做好煤炭市场分析和采购策 略研究。持续优化进煤结构，不断提高保供控价能力。扎实抓好资产资金管理工作，加强资金成 本控制，改善融资结构，把握有利时机、抓住有利政策，进一步降低信贷成本。 强化战略引领，推进高质量发展。加强能源电力政策分析和规划研究，科学分析发展趋势，大力 推进项目建设。进一步加强投资计划和资本金管理，结合项目进展情况及实际需要，提升资金使 用效率，保障项目发展和基建工程需要。 推进规范运作，严控监管风险。按照监管机构最新要求，进一步规范公司“三会”程序。加强动态 跟踪和监管。进一步畅通信息获知渠道，妥善做好风险管控。进一步深化依法治企工作，提升法 律管理和业务流程的融合度，不断提升法律审核把关质量，防控公司法律风险。健全完善公司内 控与合规管理体系建设，进一步完善内控评价和内控监督工作。 夯实安全基础，加强环保工作。严格落实各级安全生产责任，抓好重点排查治理，及时发现问题 隐患，切实抓好整改工作。重点抓好重点领域安全生产工作，突出风险分析预控、安全生产措施 落实、自然灾害防控、反违章管控、重点时段安全保电等关键领域和环节，切实防范化解安全风 险。有效提高环保节能工作水平，持续做好日常环保排放指标监管，确保符合国家环保要求。强 化计划管理和对标管理，确保公司能耗指标达到同类上市公司先进水平
2019年年度报告 (四)可能面对的风险 √适用口不适用 受当前中国经济下行压力较大以及新型冠状病毒疫情的影响,全国电力增速放缓的趋势预计仍将 持续。中东部省份在控煤减排政策和外购电量增长的影响下,燃煤发电量呈现下滑态势,部分区 域机组利用小时面临下降的风险。随着电力市场化改革的推进,受市场电量占比进一步增加,以 及工商业用户用电价格下降等因素影响,总体电价面临下降的风险。 在煤炭市场方面,预计全年需求增速放缓,供需平衡偏松,但存在区域性、阶段性的资源紧张风 险。市场价格方面,受各种因素的影响,部分地区对煤炭整体需求影响较大,煤炭市场价格存在 波动的风险。 环保政策方面,国家在大气、土壤、水污染防治方面的要求日趋严格,在碳排放受到较大约束的 背景下,煤电发展空间受到一定的影响。 对上述风险,在未来的经营和发展过程中,本公司将加快完善电力市场交易的配套机制建设,量 价统筹参与市场竞争,力争在电力市场化改革中抢占先机。深入分析形势,聚焦关键要素和重点 企业,持续完善分析监控手段,积极争取优先发电、大用户资源,提升度电效益。突出高质量发 展和项目竞争力,科学确定区域差异化发展路径,优化区域产业布局,加快调整电源结构,切实 提髙清洁能源投资占比,増增强公司抗风险能力。加强燃料采购全过程管理,做好煤炭市场分析和 采购策略硏究。超前筹划季节性储备,持续优化进煤结枃,不断提髙保供控价能力。深刻认识环 境保护的重大责任,严格执行有关环保的法律法规,有效提高环保节能工作水平,持续做好日常 环保排放指标监管,确保符合国家环保要求。强化计划管理和对标管理,确保公司能耗指标达到 同类上市公司先进水平 (五)其他 口适用√不适用 四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因,未按准则披露的情况和原因说明 口适用√不适用
2019 年年度报告 29 (四) 可能面对的风险 √适用 □不适用 受当前中国经济下行压力较大以及新型冠状病毒疫情的影响，全国电力增速放缓的趋势预计仍将 持续。中东部省份在控煤减排政策和外购电量增长的影响下，燃煤发电量呈现下滑态势，部分区 域机组利用小时面临下降的风险。随着电力市场化改革的推进，受市场电量占比进一步增加，以 及工商业用户用电价格下降等因素影响，总体电价面临下降的风险。 在煤炭市场方面，预计全年需求增速放缓，供需平衡偏松，但存在区域性、阶段性的资源紧张风 险。市场价格方面，受各种因素的影响，部分地区对煤炭整体需求影响较大，煤炭市场价格存在 波动的风险。 环保政策方面，国家在大气、土壤、水污染防治方面的要求日趋严格，在碳排放受到较大约束的 背景下，煤电发展空间受到一定的影响。 对上述风险，在未来的经营和发展过程中，本公司将加快完善电力市场交易的配套机制建设，量 价统筹参与市场竞争，力争在电力市场化改革中抢占先机。深入分析形势，聚焦关键要素和重点 企业，持续完善分析监控手段，积极争取优先发电、大用户资源，提升度电效益。突出高质量发 展和项目竞争力，科学确定区域差异化发展路径，优化区域产业布局，加快调整电源结构，切实 提高清洁能源投资占比，增强公司抗风险能力。加强燃料采购全过程管理，做好煤炭市场分析和 采购策略研究。超前筹划季节性储备，持续优化进煤结构，不断提高保供控价能力。深刻认识环 境保护的重大责任，严格执行有关环保的法律法规，有效提高环保节能工作水平，持续做好日常 环保排放指标监管，确保符合国家环保要求。强化计划管理和对标管理，确保公司能耗指标达到 同类上市公司先进水平。 (五) 其他 □适用 √不适用 四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用