2019年年度报告 ZJ-TCMI806 补充申请 完成ⅣV期临床全部入组 6789 TCM1310 中药6类 启动Ⅱ期临床研究 TCM1004 中药6类 推动Ⅱ期临床研究 TCM1208 中药6类 推动Ⅱ期临床研究 Y-TCM1408-1 中药6类 推动Ⅱ期临床研究 TCM1540 中药6类 推动Ⅱ期临床研究 Bl140 治疗用生物制品1类 申报资料撰写及提交 治疗用生物制品1类完成Mia临床parl及pat2部分 治疗用生物制品1类 临床前研究 B1961 治疗用生物制品1类 临床前研究 B1963 治疗用生物制品1类 临床前研究 SH-B1858 治疗用生物制品1类 申报临床 CMI1302 化药4类 获批生产 7890123456 CMI1414 化药3类 获批生产 CM003 化药4类 申报生产 CMI1408 化药3类 申报生产 CMI08O1 化药4类 申报生产 CMI1102 化药3类 申报生产 CMI1204 化药4类 申报生产 Y-CMIl 808 化药23类 启动Ⅲ期临床 CMI1502 化药1类 推动I期临床 CMIl806 化药1类 启动I期临床 注:公司新年度拟开展研发项目众多,上表仅列示了重点推进的研发项目的基本情况 3.公司药(产)品生产、销售情况 (1).按治疗领域划分的公司主营业务基本情况 √适用囗不适用 单位:万元币种:人民币 治疗 营业 营业 毛利率营业收入营业成本 领域 收入 成本 (%) 比上年增比上年增毛利率比上 减(%)减(%)年增减(%) 心脑血管 425,774.12 05,716.6875 -5. 2.21 抗肿瘤 94,418.82 17,179.69 81.80 18.25 8.10 5.22 感冒发烧 17,552.63 8,727.88 -56.91 47.93 -8.57 胼病治疗 33,456.21 7,6628777.10-2.71-16.35-1.74 50,340.64 18,396.5063.46 医药工业小计 157,683.62 59 0.90 医药商业小计1,271,705.911,1443187210.02 18.01 0.02 [合计 1,893,248.331,302,00.3531.23 5.74 13.80 4.87 情况说明 √适用口不适用 单位:万元币种:人民币 证券代码 证券简称 营业收入 医药工业毛利率整体毛利率 000999 华润三九 1,342,774.62 71.25% 69.0 2% 000538 云南白药 2,670,821.35 63.79% 600085 同仁堂 1,420,863.64 51.39% 600332 43.13% 4% 002603 以岭药业 481,455 6.19% 66.13% 36/206
2019 年年度报告 36 / 206 6 ZJ-TCM1806 补充申请 完成 IV 期临床全部入组 7 TCM1310 中药 6 类 启动 II 期临床研究 8 TCM1004 中药 6 类 推动 II 期临床研究 9 TCM1208 中药 6 类 推动 II 期临床研究 10 Y-TCM1408-1 中药 6 类 推动 II 期临床研究 11 TCM1540 中药 6 类 推动 II 期临床研究 12 B1140 治疗用生物制品 1 类 申报资料撰写及提交 13 T601 治疗用生物制品 1 类 完成 I/Iia 临床 part1 及 part2 部分 14 B1962 治疗用生物制品 1 类 临床前研究 15 B1961 治疗用生物制品 1 类 临床前研究 16 B1963 治疗用生物制品 1 类 临床前研究 17 SH-B1858 治疗用生物制品 1 类 申报临床 18 CMI1302 化药 4 类 获批生产 19 CMI1414 化药 3 类 获批生产 20 CMI1003 化药 4 类 申报生产 21 CMI1408 化药 3 类 申报生产 22 CMI0801 化药 4 类 申报生产 23 CMI1102 化药 3 类 申报生产 24 CMI1204 化药 4 类 申报生产 25 Y-CMI1808 化药 2.3 类 启动 III 期临床 26 CMI1502 化药 1 类 推动 I 期临床 27 CMI1806 化药 1 类 启动 I 期临床 注：公司新年度拟开展研发项目众多，上表仅列示了重点推进的研发项目的基本情况。 3. 公司药（产）品生产、销售情况 (1).按治疗领域划分的公司主营业务基本情况 √适用□不适用 单位：万元币种：人民币 治疗 领域 营业 收入 营业 成本 毛利率 (%) 营业收入 比上年增 减（%） 营业成本 比上年增 减（%） 毛利率比上 年增减（%） 心脑血管 425,774.12 105,716.68 75.17 -14.28 -5.90 -2.21 抗肿瘤 94,418.82 17,179.69 81.80 18.25 -8.10 5.22 感冒发烧 17,552.63 8,727.88 50.28 -56.91 -47.93 -8.57 肝病治疗 33,456.21 7,662.87 77.10 -22.71 -16.35 -1.74 其他 50,340.64 18,396.50 63.46 -3.37 5.35 -3.03 医药工业小计 621,542.42 157,683.62 74.63 -12.79 -9.59 -0.90 医药商业小计 1,271,705.91 1,144,318.72 10.02 17.99 18.01 -0.02 合计 1,893,248.33 1,302,002.35 31.23 5.74 13.80 -4.87 情况说明 √适用□不适用 单位：万元 币种：人民币 证券代码 证券简称 营业收入 医药工业毛利率 整体毛利率 000999 华润三九 1,342,774.62 71.25% 69.02% 000538 云南白药 2,670,821.35 63.79% 30.55% 600085 同仁堂 1,420,863.64 51.39% 46.75% 600332 白云山 4,223,383.81 43.13% 23.84% 002603 以岭药业 481,455.78 66.19% 66.13%
2019年年度报告 000423 东阿阿胶 733,831.62 75.12% 603858 步长制药 366,475.2682.85% 82.79% 注:同行业可比公司数据来源于2018年年报 (2).公司主要销售模式分析 适用口不适用 公司产品主要通过全资子公司天津天士力医药商业有限公司对外销售,下设29个大区,702 个办事处,形成了覆盖全国市场的营销网络。销售系统设医疗事业部、OTC与终端事业部、商业 事业部进行专业化运作,各自负责目标市场的业务拓展。 (3).在药品集中招标采购中的中标情况 √适用口不适用 主要药(产)品名称 中标价格区间 医疗机构的合计实际采购量 复方丹参滴丸 180粒26.08-29.99元 120,125,763 养血清脑颗粒 9袋19.78-20.82元 15袋31.79-34.35元 21,244,869 养血清脑丸 袋21.71-22.12元 15袋35.61-38.69元 4,751,852 水飞蓟宾胶囊 30粒4169-44.12元 10,05936 100mg2523.192835元 替莫唑胺胶囊 50mg2020.03-2180元 572,271 mg240.18-248.70元 [注射用益气复脉(冻干)国谈医保支付标准16.5元/支 10,402,699 情况说明 √适用口不适用 鉴于公司采用经销分销模式销售,产品由经销商负责向医疗机构和零售药店进行配送和销售, 公司无法准确掌握经销商的终端销售信息,因此以上产品的医疗机构的合计实际采购量是报告期 内该品种的全部销售量 (4).销售费用情况分析 销售费用具体构成 √适用口不适用 单位:万元币种:人民币 具体项目名称 本期发生额本期发生额占销售费用总额比例(%) 职工薪酬 88,520.44 32.02 市场推广费 160,813.25 58.16 运输交通费 8,446.20 其他 18,701 合计 276,481.68 10000 同行业比较情况 √适用口不适用 单位:万元币种:人民币 同行业可比公司 销售费用销售费用占营业收入比例(%) 37/206
2019 年年度报告 37 / 206 000423 东阿阿胶 733,831.62 75.12% 65.99% 603858 步长制药 1,366,475.26 82.85% 82.79% 注：同行业可比公司数据来源于 2018 年年报 (2).公司主要销售模式分析 √适用 □不适用 公司产品主要通过全资子公司天津天士力医药商业有限公司对外销售，下设 29 个大区，702 个办事处，形成了覆盖全国市场的营销网络。销售系统设医疗事业部、OTC 与终端事业部、商业 事业部进行专业化运作，各自负责目标市场的业务拓展。 (3).在药品集中招标采购中的中标情况 √适用 □不适用 主要药（产）品名称 中标价格区间 医疗机构的合计实际采购量 复方丹参滴丸 180 粒 26.08-29.99 元 120,125,763 养血清脑颗粒 9 袋 19.78-20.82 元 15 袋 31.79-34.35 元 21,244,869 养血清脑丸 9 袋 21.71-22.12 元 15 袋 35.61-38.69 元 4,751,852 水飞蓟宾胶囊 30 粒 41.69-44.12 元 10,055,936 替莫唑胺胶囊 100mg2523.19-2835 元 50mg2020.03-2180 元 5mg240.18-248.70 元 572,271 注射用益气复脉（冻干） 国谈医保支付标准 16.5 元/支 10,402,699 情况说明 √适用 □不适用 鉴于公司采用经销分销模式销售，产品由经销商负责向医疗机构和零售药店进行配送和销售， 公司无法准确掌握经销商的终端销售信息，因此以上产品的医疗机构的合计实际采购量是报告期 内该品种的全部销售量。 (4).销售费用情况分析 销售费用具体构成 √适用□不适用 单位：万元 币种：人民币 具体项目名称 本期发生额 本期发生额占销售费用总额比例（%） 职工薪酬 88,520.44 32.02 市场推广费 160,813.25 58.16 运输交通费 8,446.20 3.05 其他 18,701.79 6.77 合计 276,481.68 100.00 同行业比较情况 √适用□不适用 单位：万元 币种：人民币 同行业可比公司 销售费用 销售费用占营业收入比例（%）
2019年年度报告 华润三九 646,860.64 48.17 云南白药 392,159.48 同仁堂 95,274.72 白云山 505,682.09 11.97 以岭药业 181,987.38 37.80 东阿阿胶 177,607.51 24.20 步长制药 803,578.71 58.81 同行业平均销售费用 429,021.51 公司报告期内销售费用总额 276,481.68 公司报告期内销售费用占营业收入比例(%) 14.55 注1:同行业可比公司数据来源于208年年报 注2:同行业平均销售费用金额为七家同行业公司的算数平均数。 注3:同行业可比公司选取考虑因素:主要考虑公司业务模式、产品类型及治疗领域 销售费用发生重大变化以及销售费用合理性的说明 口适用√不适用 4.其他说明 口适用√不适用
2019 年年度报告 38 / 206 华润三九 646,860.64 48.17 云南白药 392,159.48 14.68 同仁堂 295,274.72 20.78 白云山 505,682.09 11.97 以岭药业 181,987.38 37.80 东阿阿胶 177,607.51 24.20 步长制药 803,578.71 58.81 同行业平均销售费用 429,021.51 公司报告期内销售费用总额 276,481.68 公司报告期内销售费用占营业收入比例（%） 14.55 注 1：同行业可比公司数据来源于 2018 年年报； 注 2：同行业平均销售费用金额为七家同行业公司的算数平均数。 注 3：同行业可比公司选取考虑因素：主要考虑公司业务模式、产品类型及治疗领域。 销售费用发生重大变化以及销售费用合理性的说明 □适用√不适用 4. 其他说明 □适用 √不适用
2019年年度报告 (五)投资状况分析 1、对外股权投资总体分析 √适用口不适用 截止2019年12月31日,公司长期股权投资余额为63,019.18万元,比期初76,583.98万元 减少13,564.80万元,报告期内,主要是公司根据股权转让三方协议将对 CBC Investment seven Limited公司的长期投资,转为对 Ascletis pharma inc.(歌礼)金融资产的投资。期末长期股 权投资主要为 被投资单位 主要业务 持股比例(%) 上海颜氏中医药科技有限公司 医药研究 35.29 天津商汇投资(控股)有限公司 「投资 24.99 天士力国际基金网络药物创新中心有限公司药品研发 65.00 天津现代创新中药科技有限公司 「中医药技术开发 16.67 CARDIODX, INC. 18.00 「 PAN-ASIA BI0CO.,LTD. 「研发 4.92 Ⅰ-MAB 研发 10.05 (1)重大的股权投资 口适用√不适用 (2)重大的非股权投资 口适用√不适用 (3)以公允价值计量的金融资产 √适用囗不适用 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 [交易性金融资产 158,295,200.00 59,387,427.1 98,907,772.84 4,957,427.16 其他非流动金融资产596,293,5876578,602,970.7 17,690,588.00-71,102,601.37 应收款项融资 2,946,310,475.082,572,511,166.09-373,799,308.99 3,70089923.843,210,501,564.01-490,397,66.183-66,145,174.21 2、对外股权投资总体分析 )重大资产和股权出售 适用不适用 七主要控股参股公司分析 √适用口不适用 1、天津天士力医药营销集团股份有限公司 该公司注册资本金为15,827.76万元,本公司持有其8747%股权,其主营业务范围为:中药 饮片、中药材、中成药、化学原料药及其制剂、抗生素、生化药品、生物制品、第二类精神药品 制剂批发:化学原料(危险化学品、易制毒品除外)、化妆品、日化用品、包装材料及容器、塑料 制品、模具、塑料原料、卫生洗液批发兼零售:保健食品(片剂、胶囊、软胶囊、颗粒剂、茶剂、 39/206
2019 年年度报告 39 / 206 (五) 投资状况分析 1、 对外股权投资总体分析 √适用□不适用 截止 2019 年 12 月 31 日，公司长期股权投资余额为 63,019.18 万元，比期初 76,583.98 万元， 减少 13,564.80 万元，报告期内，主要是公司根据股权转让三方协议将对 CBC Investment Seven Limited 公司的长期投资，转为对 Ascletis Pharma Inc.（歌礼）金融资产的投资。期末长期股 权投资主要为： 被投资单位 主要业务 持股比例（%） 上海颜氏中医药科技有限公司 医药研究 35.29 天津商汇投资（控股）有限公司 投资 24.99 天士力国际基金网络药物创新中心有限公司 药品研发 65.00 天津现代创新中药科技有限公司 中医药技术开发 16.67 CARDIODX,INC. 研发 18.00 PAN-ASIA BIO CO.,LTD. 研发 4.92 I-MAB 研发 10.05 (1) 重大的股权投资 □适用√不适用 (2) 重大的非股权投资 □适用√不适用 (3) 以公允价值计量的金融资产 √适用□不适用 单位：元 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影 响金额 交易性金融资产 158,295,200.00 59,387,427.16 -98,907,772.84 4,957,427.16 其他非流动金融资产 596,293,558.76 578,602,970.76 -17,690,588.00 -71,102,601.37 应收款项融资 2,946,310,475.08 2,572,511,166.09 -373,799,308.99 合计 3,700,899,233.84 3,210,501,564.01 -490,397,669.83 -66,145,174.21 2、 对外股权投资总体分析 (六) 重大资产和股权出售 □适用√不适用 (七) 主要控股参股公司分析 √适用□不适用 1、天津天士力医药营销集团股份有限公司 该公司注册资本金为 15,827.76 万元，本公司持有其 87.47%股权，其主营业务范围为：中药 饮片、中药材、中成药、化学原料药及其制剂、抗生素、生化药品、生物制品、第二类精神药品 制剂批发；化学原料(危险化学品、易制毒品除外)、化妆品、日化用品、包装材料及容器、塑料 制品、模具、塑料原料、卫生洗液批发兼零售；保健食品（片剂、胶囊、软胶囊、颗粒剂、茶剂
2019年年度报告 口服液、酒)批发兼零售:一次性使用无菌注射器(针)、输液器(针)、角膜接触镜及护理液 医用高分子材料及制品、物理治疗及康复设备、医用卫生材料及敷料、中医器械、普通诊察器械 病房护理设备及器具、家用血糖仪及试纸条、妊娠诊断试纸、避孕套批发:自营和代理各类商品 及技术的进出口业务、但国家限定公司经营或禁止进出口的商品及技术除外;经营进料加工和 三来一补"业务;经营对销贸易和转口贸易;预包装食品批发兼零售:计算机软件技术开发、转让、 咨询服务;国内货物运输代理服务。截至2019年12月31日该公司总资产917,370.11万元,归属 于母公司的所有者权益135,52392万元,2019年归属于母公司所有者的净利润2708383万元。 2、天津天士力医药商业有限公司 该公司注册资本金为1,19000万元本公司持有其100%股权。该公司主营业务范围为:中成 药、化学原料药及其制剂、抗生素原料药及其制剂、生化药品、生物制品、中药饮片、中药材 第三医疗器械批发、包装材料及容器(医用除外)、塑料制品、模具、塑料原料、化妆品、健身器 材、文化用品、保洁用品、日用品、日用百货、消毒用品、卫生洗液批发兼零售:烟零售:保健 食品、第一、二类医疗器械、食品销售(取得许可证后方可经营);计算机软硬件技术开发、转让、 咨询服务;国内货物运输代理服务;从事国家法律法规允许经营的进出口业务;仓储服务。截至 2019年12月31日该公司总资产295,599.6万元,净资产42,03682万元,2019年实现净利润 582480万元 3、天津天士力现代中药资源有限公司 该公司注册资本金为33470.11万元,本公司持有其100%股权。该公司主营业务范围为:中 药数字仪器、制药设备及技术的开发、生产、销售:中药数字化检测分析及相关技术咨询服务 中药材、日用化学品提取物的加工及销售(食品、药品及化学危险品、易制毒品除外);中药材销 售;中草药采购;流浸膏剂:原料药(穿心莲内酯)生产;进出口业务;化妆品批发兼零售。截至 2019年12月31日该公司总资产105,61577万元,净资产89,87768万元,2019年实现净利润 7,58500万元。 4、陕西天士力植物药业有限责任公司 该公司注册资本金为6,887.35万元,本公司持有其8329%股权。该公司主营业务范围为:中 药材(国家管理品种除外)种植、购销;中药饮片加工、中药材提取、销售;食品生产、预包装食 品销售:中药饮片出口业务。截至2019年12月31日该公司总资产16,17660万元,净资产11,16484 万元,2019年实现净利润17596万元。 5、江苏天士力帝益药业有限公司 该公司注册资本金为668600万元本公司持有其100%股权。该公司主营业务范围为:药品 生产【生产范围:片剂(含抗肿瘤药)、硬胶囊剂(含抗肿瘤药λ冻干粉针剂(抗肿瘤药)原料药[(舒 必利、盐酸硫必利、尼可地尔、苯扎贝特、盐酸非索非那定、阿德福韦酯、水飞蓟宾、西洛他唑、 替米沙坦、盐酸吡格列酮、他达拉非、利伐沙班、米诺磷酸、吉非替尼)、(抗肿瘤药:氟他胺、 替莫唑胺、卡培他滨)]、二类精神药品(右佐匹克隆片)】:预包装食品(不含冷藏冷冻食品)销
2019 年年度报告 40 / 206 口服液、酒）批发兼零售；一次性使用无菌注射器（针）、输液器（针）、角膜接触镜及护理液、 医用高分子材料及制品、物理治疗及康复设备、医用卫生材料及敷料、中医器械、普通诊察器械、 病房护理设备及器具、家用血糖仪及试纸条、妊娠诊断试纸、避孕套批发；自营和代理各类商品 及技术的进出口业务、但国家限定公司经营或禁止进出口的商品及技术除外；经营进料加工和" 三来一补"业务；经营对销贸易和转口贸易；预包装食品批发兼零售；计算机软件技术开发、转让、 咨询服务；国内货物运输代理服务。截至 2019 年 12 月 31 日该公司总资产 917,370.11 万元，归属 于母公司的所有者权益 135,523.92 万元，2019 年归属于母公司所有者的净利润 27,083.83 万元。 2、天津天士力医药商业有限公司 该公司注册资本金为 1,190.00 万元,本公司持有其 100%股权。该公司主营业务范围为：中成 药、化学原料药及其制剂、抗生素原料药及其制剂、生化药品、生物制品、中药饮片、中药材、 第三医疗器械批发、包装材料及容器（医用除外）、塑料制品、模具、塑料原料、化妆品、健身器 材、文化用品、保洁用品、日用品、日用百货、消毒用品、卫生洗液批发兼零售；烟零售；保健 食品、第一、二类医疗器械、食品销售（取得许可证后方可经营）；计算机软硬件技术开发、转让、 咨询服务；国内货物运输代理服务；从事国家法律法规允许经营的进出口业务；仓储服务。截至 2019 年 12 月 31 日该公司总资产 295,599.86 万元，净资产 42,036.82 万元，2019 年实现净利润 5,824.80 万元。 3、天津天士力现代中药资源有限公司 该公司注册资本金为 33,470.11 万元，本公司持有其 100%股权。该公司主营业务范围为：中 药数字仪器、制药设备及技术的开发、生产、销售；中药数字化检测分析及相关技术咨询服务； 中药材、日用化学品提取物的加工及销售（食品、药品及化学危险品、易制毒品除外）；中药材销 售；中草药采购；流浸膏剂；原料药（穿心莲内酯）生产；进出口业务;化妆品批发兼零售。截至 2019 年 12 月 31 日该公司总资产 105,615.77 万元，净资产 89,877.68 万元，2019 年实现净利润 7,585.00 万元。 4、陕西天士力植物药业有限责任公司 该公司注册资本金为 6,887.35 万元，本公司持有其 83.29%股权。该公司主营业务范围为：中 药材(国家管理品种除外)种植、购销；中药饮片加工、中药材提取、销售；食品生产、预包装食 品销售；中药饮片出口业务。截至 2019 年 12 月 31 日该公司总资产 16,176.60 万元，净资产 11,164.84 万元，2019 年实现净利润 175.96 万元。 5、江苏天士力帝益药业有限公司 该公司注册资本金为 6,686.00 万元,本公司持有其 100%股权。该公司主营业务范围为：药品 生产【生产范围：片剂(含抗肿瘤药)、硬胶囊剂(含抗肿瘤药)、冻干粉针剂（抗肿瘤药）原料药[（舒 必利、盐酸硫必利、尼可地尔、苯扎贝特、盐酸非索非那定、阿德福韦酯、水飞蓟宾、西洛他唑、 替米沙坦、盐酸吡格列酮、他达拉非、利伐沙班、米诺磷酸、吉非替尼）、（抗肿瘤药：氟他胺、 替莫唑胺、卡培他滨）]、二类精神药品（右佐匹克隆片）】；预包装食品（不含冷藏冷冻食品）销