四川长虹电器股份有限公司2016年年度报告

2016年年度报告 据运营为基础的驱动模式:持续推动智能制造、智能硏发、智能交易三大平台建设;成立了四川 长虹智能制造技术有限公司,面向内外市场提供智能制造整体解决方案。 (3)大力推动科技创新 公司坚持以技术创新支撑产业升级和商业模式变革。全年共获国家级科技进步一等奖1项, 四川科技进步一等奖1项,三等奖2项:共申请专利1685件,其中发明专利769件;参与国家/ 行业标准制定6项。 创新突破多终端协同、直播推荐等重点技术,采用全新AM高性能CPU和GPU,成功推出CHiQ 品牌Q3T明星系列;4K大尺寸激光影院电视成功上市;开展变频、传感器、智能等重点技术攻关, 精准控温和低功耗空调新品推向市场;风道、节能、保鲜等关键技术取得突破,美菱冰箱在变频、 十字、风冷等重点产品领域均进入行业前列;压缩机智能控制、高效变频、降噪减震、新材料等 关键技术取得突破,商用、变频等中高端产品保持领先:光谱识别手机、wIFⅠ模组、智能售酒机 等大批智能新品研发及产业化进程加快。 (4)深入推进产业结构优化 主要产业稳中有进,黑电、白电、Iˆ、压缩机、零部件等主要产业均实现了业绩增长,有力 支撑公司整体业绩强势反转。增量培育稳步推进,聚焦新兴产业领域,深入开展产业机会硏究和 重点项目试点等工作,积极推动华意、佳华等主要产业单元打造增长双引擎。产业瘦身有序开展, 对公司下属各层级子公司及参股公司进行分类清理与优化。借力发展如虎添翼,与小米在物流、 电池、空气净化器等领域进行合作,与专业投资机构相继联合设立“申万长虹”、“虹云基金 等基金,积极关注境内外投资并购杋会,中科美菱、民生物流、新能源顺利实现新三板挂牌及融 2、主要产业经营情况 多媒体,产品竞争力增强,产品结构持续优化,带动盈利能力提升,超高淸电视销量同比増 长113.4%,占长虹品牌整体销量的份额提升了22.8个百分点:大尺寸(55+)产品销量同比增长 87.5%,占长虹品牌整体销量的份额提升了12.3个百分点;用户运营业务实现突破,全年收益超 过1亿元。 美菱,内外销均实现逆市增长,各产品线均跑赢大盘,产品结构调整成效显著。冰箱(柜) 空调出口收入分别同比增长25%和40%;美菱变频冰箱零售量份额达到17.2%,排名行业第二;变 频空调出货占比突破50%;美菱冰箱、长虹空调电商业务全年零售额同比大幅増长,增幅领先行 业平均水平 华意,产品及客户布局取得成效,战略性基础业务由大向强,新兴产业拓展取得实质进展。 全年压缩机销量突破4000万台,同比增长3.09%,稳居全球第一;变频压缩机实现销量209万台 同比增长151%,排名全球第二;商用压缩机销量突破320万台,同比增长40%,排名全球前三 华意HD9MX高效变频压缩机COP性能达到1.95,处于国际先进水平 佳华,实现业绩持续稳定增长,2016年在保持分销业务稳健增长的同时,大力推进转型业务, 转型业务收入占比过半,其中,LBS业务、具有领先技术的多元搜索业务等增量业务带来成长新 空间 零部件、房地产、新能源、通信科技等产业也均保持良好发展态势 (一)主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元币种:人民币 科 本期数 上年同期数 变动比例(% 营业收入 67,175,343,225.7164,847,813,147.02 11/199

2016 年年度报告 11 / 199 据运营为基础的驱动模式；持续推动智能制造、智能研发、智能交易三大平台建设；成立了四川 长虹智能制造技术有限公司，面向内外市场提供智能制造整体解决方案。 （3）大力推动科技创新 公司坚持以技术创新支撑产业升级和商业模式变革。全年共获国家级科技进步一等奖 1 项， 四川科技进步一等奖 1 项，三等奖 2 项；共申请专利 1685 件，其中发明专利 769 件；参与国家/ 行业标准制定 6 项。 创新突破多终端协同、直播推荐等重点技术，采用全新 ARM 高性能 CPU 和 GPU，成功推出 CHiQ 品牌 Q3T 明星系列；4K 大尺寸激光影院电视成功上市；开展变频、传感器、智能等重点技术攻关， 精准控温和低功耗空调新品推向市场；风道、节能、保鲜等关键技术取得突破，美菱冰箱在变频、 十字、风冷等重点产品领域均进入行业前列；压缩机智能控制、高效变频、降噪减震、新材料等 关键技术取得突破，商用、变频等中高端产品保持领先；光谱识别手机、WIFI 模组、智能售酒机 等大批智能新品研发及产业化进程加快。 （4）深入推进产业结构优化 主要产业稳中有进，黑电、白电、IT、压缩机、零部件等主要产业均实现了业绩增长，有力 支撑公司整体业绩强势反转。增量培育稳步推进，聚焦新兴产业领域，深入开展产业机会研究和 重点项目试点等工作，积极推动华意、佳华等主要产业单元打造增长双引擎。产业瘦身有序开展， 对公司下属各层级子公司及参股公司进行分类清理与优化。借力发展如虎添翼，与小米在物流、 电池、空气净化器等领域进行合作，与专业投资机构相继联合设立“申万长虹”、“虹云基金” 等基金，积极关注境内外投资并购机会，中科美菱、民生物流、新能源顺利实现新三板挂牌及融 资。 2、主要产业经营情况 多媒体，产品竞争力增强，产品结构持续优化，带动盈利能力提升，超高清电视销量同比增 长 113.4%，占长虹品牌整体销量的份额提升了 22.8 个百分点；大尺寸（55+）产品销量同比增长 87.5%，占长虹品牌整体销量的份额提升了 12.3 个百分点；用户运营业务实现突破，全年收益超 过 1 亿元。 美菱，内外销均实现逆市增长，各产品线均跑赢大盘，产品结构调整成效显著。冰箱（柜）、 空调出口收入分别同比增长 25%和 40%；美菱变频冰箱零售量份额达到 17.2%，排名行业第二；变 频空调出货占比突破 50%；美菱冰箱、长虹空调电商业务全年零售额同比大幅增长，增幅领先行 业平均水平。 华意，产品及客户布局取得成效，战略性基础业务由大向强，新兴产业拓展取得实质进展。 全年压缩机销量突破 4000 万台，同比增长 3.09%，稳居全球第一；变频压缩机实现销量 209 万台， 同比增长 151%，排名全球第二；商用压缩机销量突破 320 万台，同比增长 40%，排名全球前三； 华意 HVD90MX 高效变频压缩机 COP 性能达到 1.95，处于国际先进水平。 佳华，实现业绩持续稳定增长，2016 年在保持分销业务稳健增长的同时，大力推进转型业务， 转型业务收入占比过半，其中，LBS 业务、具有领先技术的多元搜索业务等增量业务带来成长新 空间。 零部件、房地产、新能源、通信科技等产业也均保持良好发展态势。 (一)主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 67,175,343,225.71 64,847,813,147.02 3.59

2016年年度报告 营业成本 57585,475,058.4056,256852,017.23 销售费用 5,248,03,3737.115,010,512,142.29 管理费用 2,730,352,911272,845,720,097.42 4.05 财务费用 260,141,296.911,038,699,288.50 经营活动产生的现金流量净额 4,670,497,536.683,236,231,014.60 44.32 投资活动产生的现金流量净额 2,926,214,433.31-2,912,266,978.10 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -4,893,763.08-2,862,844,758.69 不适用 研发支出 08087 1,270,850,953 14 注:财务费用本年金额较上年金额减少74.96%,主要受汇率波动及上年应收虹欧款项折现影响。 经营活动产生的现金流量净额较上年增加44.32%,主要是本年销售采购结算结构变化所致 1.收入和成本分析 √适用口不适用 (1).主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元币种:人民币 主营业务分行业情况 营业收营业成 分行业 营业收入 营业成本 毛利率入比上本比上毛利率比上 (%)年增减年增减|年增减(%) (%) 家电 44037,655101.0837,170,.592,195.4715.93 增加2.09个 百分点 中间产品 减少0.62个 18,300,036,203.6516,790,307,982.69 8.25 6.11 6.84 百分点 运输、加1627,906,95427 562,171,320.9110.474.2841.61减少0.84个 百分点 房地产 989,360.317.18773,934,15.08|21.7-45.11 减少7.52个 百分点 其他 1,205,365,992.501,058,557,589.2512.18 8.61 892/减少0.25个 百分点 合计 24568.6856,355620.4 主营业务分产品情况 营业收营业成 分产品营业收入 营业成本 毛利率入比上本比上毛利率比上 (%)|年增减年增减年增减(%) 13,572,298,537.7010,665,975,82201 8.38-13.79增加494个 电视 百分点 10,947,762,414.358,353,927,991.6723.6918.4918.98减少0.32个 空调冰箱 百分点 IT产品 16,327,081,195.0015,703,685,857.593822341.9增加0.39个 12/199

2016 年年度报告 12 / 199 营业成本 57,585,475,058.40 56,256,852,017.23 2.36 销售费用 5,248,033,737.11 5,010,512,142.29 4.74 管理费用 2,730,352,911.27 2,845,720,097.42 -4.05 财务费用 260,141,296.91 1,038,699,288.50 -74.96 经营活动产生的现金流量净额 4,670,497,536.68 3,236,231,014.60 44.32 投资活动产生的现金流量净额 -2,926,214,433.31 -2,912,266,978.10 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 -4,893,763.08 -2,862,844,758.69 不适用 研发支出 1,084,087,418.64 1,270,850,953.67 -14.70 注：财务费用本年金额较上年金额减少 74.96%，主要受汇率波动及上年应收虹欧款项折现影响。 经营活动产生的现金流量净额较上年增加 44.32%，主要是本年销售采购结算结构变化所致。 1. 收入和成本分析 √适用 □不适用 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上 年增减（%） 家电 44,037,655,101.08 37,170,592,195.47 15.59 3.09 0.61 增加 2.09 个 百分点 中间产品 18,300,036,203.65 16,790,307,982.69 8.25 6.11 6.84 减少 0.62 个 百分点 运输、加工 627,906,954.27 562,171,320.91 10.47 40.28 41.61 减少 0.84 个 百分点 房地产 989,360,317.18 773,934,152.08 21.77 -45.11 -39.27 减少 7.52 个 百分点 其他 1,205,365,992.50 1,058,557,589.25 12.18 8.61 8.92 减少 0.25 个 百分点 合计 65,160,324,568.68 56,355,563,240.40 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上 年增减（%） 电视 13,572,298,537.70 10,665,975,822.01 21.41 -8.38 -13.79 增加 4.94 个 百分点 空调冰箱 10,947,762,414.35 8,353,927,991.67 23.69 18.49 18.98 减少 0.32 个 百分点 IT 产品 16,327,081,195.00 15,703,685,857.59 3.82 2.34 1.92 增加 0.39 个

2016年年度报告 百分点 18,300,036,203.6516,790,307,982.69 8.256.11 6.84减少0.62个 中间产品 百分点 通讯产品 28.60,49.56236,818.726.07 79.97 减少1.52个 百分点 1,566984,63.271,22025,044.7521.6316.2310.80增加3.84个 机顶盒 百分点 电池 1,011703,671.48725,046,084.1228.33|10.20 5.46增加3.22个 百分点 197,740,671.20143,870,828.2627 系统工程 7.09增加2.58个 百分点 627,906,954.27 62,171,320.91 40.2841.61减少0.84个 运输、加工 百分点 厨卫产品 35,481,458.52113,241,841.0016.4264.4173.25减少4.26个 百分点 989,360,317.18773,934,152.0821.77-45 -39.27减少7.52个 房地产 百分点 其他 1,205,365,992.501,058,557,589.2512.18 8.61 8.92减少0.25个 百分点 合计 65,160,324,568.6856,355,563,240.40 主营业务分地区情况 营业收营业成 毛利率入比上本比上毛利率比上 分地区 营业收入 营业成本 %)年增减年增减|年增减(%) (‰) 国内|52,09695,:8:94,90,9894 14.01 1.32 1.32 国外 13,063,371,686.7711,559,555,841.9911.51 9.75 4.21/增加4.70个 百分点 合计 65,160,324,568.6856,355,563,240.40 2.90 2016年公司房地产业务销售收入下滑,主要是报告期内结转收入项目减少所致。 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 √适用口不适用 2016年公司通讯产品、运输加工、厨卫产品业务拓展,收入增幅较大;房地产业务因告期内 结转收入项目减少,销售收入下滑。 (2).成本分析表 单位 分行业情况 本期占 上年本期金情 分行业 成本构成 项目 本期金额总成本上年同期金额同期额较上况 比例 占总年同期说 成本变动比明 13/199

2016 年年度报告 13 / 199 百分点 中间产品 18,300,036,203.65 16,790,307,982.69 8.25 6.11 6.84 减少 0.62 个 百分点 通讯产品 278,602,489.56 236,818,726.07 15.00 79.97 83.25 减少 1.52 个 百分点 机顶盒 1,566,984,663.27 1,228,025,044.75 21.63 16.23 10.80 增加 3.84 个 百分点 电池 1,011,703,671.48 725,046,084.12 28.33 10.20 5.46 增加 3.22 个 百分点 系统工程 197,740,671.20 143,870,828.26 27.24 -3.80 -7.09 增加 2.58 个 百分点 运输、加工 627,906,954.27 562,171,320.91 10.47 40.28 41.61 减少 0.84 个 百分点 厨卫产品 135,481,458.52 113,241,841.00 16.42 64.41 73.25 减少 4.26 个 百分点 房地产 989,360,317.18 773,934,152.08 21.77 -45.11 -39.27 减少 7.52 个 百分点 其他 1,205,365,992.50 1,058,557,589.25 12.18 8.61 8.92 减少 0.25 个 百分点 合计 65,160,324,568.68 56,355,563,240.40 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上 年增减（%） 国内 52,096,952,881.91 44,796,007,398.41 14.01 1.32 1.32 0 国外 13,063,371,686.77 11,559,555,841.99 11.51 9.75 4.21 增加 4.70 个 百分点 合计 65,160,324,568.68 56,355,563,240.40 2.90 1.90 2016 年公司房地产业务销售收入下滑，主要是报告期内结转收入项目减少所致。 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 √适用 □不适用 2016 年公司通讯产品、运输加工、厨卫产品业务拓展，收入增幅较大；房地产业务因告期内 结转收入项目减少，销售收入下滑。 (2). 成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成 项目 本期金额 本期占 总成本 比例 (%) 上年同期金额 上年 同期 占总 成本 本期金 额较上 年同期 变动比 情 况 说 明

2016年年度报告 比例例(%) 家电 营业成本37,170,592,195.4764.5536,945,853,036.556.67 中间产品营业成本16,790,307,982.6929.1615,715,88071.3627.946.84 运输、加工营业成本562,171,320.910.98|396,99,04660.7141.61 房地产 营业成本 73,934,152.081.341,274,396,454.782.27-39.27 其他 营业成本1,058,557,589.251.84971,859,639.971.738.92 分产品情况 上年 本期占 问期/本期金 分产品成本构成 本期金额 总成本上年同期金额占总/额较上情 项目 比例 成本/年同期/况 (%) 此例/变动比/说 (%) 「电视营业成本10,6975,8220118.5212,372,274,167.76|2.99-13.79 空调冰箱营业成本8,353,927,91.6714.517,02,247,105.0712.4818.98 T产品 营业成本15,703,685,857.5927.2715,407,105,693.7227.391.92 中间产品营业成本16,790,307,982.6929.16|15,715,881,071.3627.96.84 通讯产品营业成本 236,818,726.070.41129,232,512090.2383.25 其他 营业成本1,228,025,04 632.971.9710.8 机顶盒 营业成本 725,046,084.121.26687,494,212.231.225.46 电池 营业成本 143,870,828.260.25 154,848,129.080.28-7.09 系统工程营业成本 62,171,320.910.98396,99,046.660.7141.61 运输、加工营业成本 113,241,841.000.20 65,364,583.630.1273.25 厨卫产品营业成本7794,152.081341,274,396,45478227|-3927 房地产 营业成本1,058,557,589.251.84971,859,639.971.738.92 成本分析其他情况说明 √适用口不适用 报告期内公司通讯产品、运输加工、厨卫产品成本与上年相比变动较大主要系当期收入变动较大 (3).主要销售客户及主要供应商情况 √适用口不适用 前五名客户销售额699,523.52万元,占年度销售总额10.41%:其中前五名客户销售额中关 联方销售额154,479.92万元,占年度销售总额2.3%。 前五名客户资料: 序号 客户名称 销售额(万元)占2016年度销售总额比例 客户一 309,760.82 4.61% 客户二 129,949.85 客户三 163,959.59 2.44% 客户四 49,153.32 0.73% 客户五 46,699.95 14/199

2016 年年度报告 14 / 199 比例 (%) 例(%) 家电 营业成本 37,170,592,195.47 64.55 36,945,853,036.55 65.67 0.61 中间产品 营业成本 16,790,307,982.69 29.16 15,715,881,071.36 27.94 6.84 运输、加工 营业成本 562,171,320.91 0.98 396,996,046.66 0.71 41.61 房地产 营业成本 773,934,152.08 1.34 1,274,396,454.78 2.27 -39.27 其他 营业成本 1,058,557,589.25 1.84 971,859,639.97 1.73 8.92 分产品情况 分产品 成本构成 项目 本期金额 本期占 总成本 比例 (%) 上年同期金额 上年 同期 占总 成本 比例 (%) 本期金 额较上 年同期 变动比 例(%) 情 况 说 明 电视 营业成本 10,665,975,822.01 18.52 12,372,274,167.76 21.99 -13.79 空调冰箱 营业成本 8,353,927,991.67 14.51 7,021,247,105.07 12.48 18.98 IT 产品 营业成本 15,703,685,857.59 27.27 15,407,105,693.72 27.39 1.92 中间产品 营业成本 16,790,307,982.69 29.16 15,715,881,071.36 27.94 6.84 通讯产品 营业成本 236,818,726.07 0.41 129,232,512.09 0.23 83.25 其他 营业成本 1,228,025,044.75 2.13 1,108,286,632.97 1.97 10.80 机顶盒 营业成本 725,046,084.12 1.26 687,494,212.23 1.22 5.46 电池 营业成本 143,870,828.26 0.25 154,848,129.08 0.28 -7.09 系统工程 营业成本 562,171,320.91 0.98 396,996,046.66 0.71 41.61 运输、加工 营业成本 113,241,841.00 0.20 65,364,583.63 0.12 73.25 厨卫产品 营业成本 773,934,152.08 1.34 1,274,396,454.78 2.27 -39.27 房地产 营业成本 1,058,557,589.25 1.84 971,859,639.97 1.73 8.92 成本分析其他情况说明 √适用 □不适用 报告期内公司通讯产品、运输加工、厨卫产品成本与上年相比变动较大主要系当期收入变动较大。 (3). 主要销售客户及主要供应商情况 √适用 □不适用 前五名客户销售额 699,523.52 万元，占年度销售总额 10.41%；其中前五名客户销售额中关 联方销售额 154,479.92 万元，占年度销售总额 2.3 %。 前五名客户资料： 序号 客户名称 销售额（万元） 占 2016 年度销售总额比例 1 客户一 309,760.82 4.61% 2 客户二 129,949.85 1.93% 3 客户三 163,959.59 2.44% 4 客户四 49,153.32 0.73% 5 客户五 46,699.95 0.7%

2016年年度报告 前五名供应商采购额1,200,665.79万元,占年度采购总额17.54%;其中前五名供应商采购 额中关联方采购额148,345.34万元,占年度采购总额2.17% 前五名供应商资料 序号供应商名称 釆购额(万元)占2016年度釆购总额比例 供应商 379,543.54 5.54% 供应商二 供应商 232,028.95 3.39% 供应商四 110,962.12 1.62% 供应商五 2.贵用 √适用口不适用 单位:元币种:人民币 项目 本年金额 上年金额 变动比例(%) 销售费用 5,248,033,737 5,010,512,142.29 管理费用 2,730,352,911.27 2,845,720,097.42 -4.05 财务费用 260,141,296.91 1,038,699,288.50 74.96 所得税费用 282,443,670.60 284,076,089.44 0.57 说明:财务费用本年金额较上年金额减少74.96%,主要受汇率波动及上年应收虹欧款项折现 3.研发投入 研发投入情况表 √适用口不适用 单位:元 本期费用化研发投入 772,546,399.74 本期资本化研发投入 311,541,018.90 研发投入合计 1,084,087,418.64 研发投入总额占营业收入比例(% 公司研发人员的数量 7,028 研发人员数量占公司总人数的比例(%) 11.63 研发投入资本化的比重(%) 28.74 情况说明 口适用√不适用 4.现金流 √适用口不适用 单位 币种:人民币 项目 本年金额上年金额变动比例(%) 15/199

2016 年年度报告 15 / 199 前五名供应商采购额 1,200,665.79 万元，占年度采购总额 17.54%；其中前五名供应商采购 额中关联方采购额 148,345.34 万元，占年度采购总额 2.17%。 前五名供应商资料： 序号 供应商名称 采购额（万元） 占 2016 年度采购总额比例 1 供应商一 379,543.54 5.54% 2 供应商二 372,971.91 5.45% 3 供应商三 232,028.95 3.39% 4 供应商四 110,962.12 1.62% 5 供应商五 105,159.27 1.54% 2. 费用 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 项目 本年金额 上年金额 变动比例（%） 销售费用 5,248,033,737.11 5,010,512,142.29 4.74 管理费用 2,730,352,911.27 2,845,720,097.42 -4.05 财务费用 260,141,296.91 1,038,699,288.50 -74.96 所得税费用 282,443,670.60 284,076,089.44 -0.57 说明：财务费用本年金额较上年金额减少 74.96%，主要受汇率波动及上年应收虹欧款项折现 影响。 3. 研发投入 研发投入情况表 √适用□不适用 单位：元 本期费用化研发投入 772,546,399.74 本期资本化研发投入 311,541,018.90 研发投入合计 1,084,087,418.64 研发投入总额占营业收入比例（%） 1.61 公司研发人员的数量 7,028 研发人员数量占公司总人数的比例（%） 11.63 研发投入资本化的比重（%） 28.74 情况说明 □适用 √不适用 4. 现金流 √适用 □不适用 单位：元 币种：人民币 项目 本年金额 上年金额 变动比例（%）