青岛海尔股份有限公司2018年年度报告

青岛海尔股份有限公司2018年年度报告 (1)截止本定期报告披露之日,前述股权转让事宜已交割完成。 (2)上述投资额涉及外币的,均按2018年12月31日的外汇汇率折算。 (1)重大的股权投资 √适用口不适用 见前述“1、对外股权投资总体分析”的内容 (2)重大的非股权投资 口适用不适用 (3)以公允价值计量的金融资产 √适用口不适用 以公允价值计量的初始投资成本资金报告期内本期购「报告期内投资报告期内公允价 金融资产 来源 入/出售 收益 值变动 交通银行(601328) 1,803,769.50自有 389.059.17 -572,145.84 百联股份600827) 1547700自有 198515521 东软载波(300183)1871356284自有 5.823.560.70 短期理财产品 1.5592530905自有15592530905 8,395,59895 长期理财产品 327.056.778.3 自有 327.056,778.32 302.0472 利率互换协议 自有 5,329,684.14 远期商品合约 自有 1,791,718.9 远期外汇合约 自有 129,824,01148-151,334,74290 其他 142649190820自有 2967663801048560771641.32689567 计 3.333.474.097.91 19392775177235069147831[194096179651 注:截至2018年12月31日,公司外汇衍生品交易余额合计约46亿美元。 重大资产和股权出售 √适用口不适用 报告期内,公司向青岛海尔生物医疗控股有限公司转让了所持有的青岛海尔特种电器有限公 司22%的股权,交易对价505亿元。详见公司于2018年6月22日披露的《青岛海尔股份有限公 司关于转让青岛海尔特种电器有限公司22%股权暨关联交易的公告》(编号:临2018-037) (七)主要控股参股公司分析 √适用口不适用 人民币/元 31/220

青岛海尔股份有限公司 2018 年年度报告 31 / 220 （1）截止本定期报告披露之日，前述股权转让事宜已交割完成。 （2）上述投资额涉及外币的，均按 2018 年 12 月 31 日的外汇汇率折算。 (1) 重大的股权投资 √适用 □不适用 见前述“1、对外股权投资总体分析”的内容。 (2) 重大的非股权投资 □适用 √不适用 (3) 以公允价值计量的金融资产 √适用 □不适用 以公允价值计量的 金融资产 初始投资成本 资金 来源 报告期内本期购 入/出售 报告期内投资 收益 报告期内公允价 值变动 交通银行(601328) 1,803,769.50 自有 389,059.17 -572,145.84 百联股份(600827) 154,770.00 自有 -198,515.52 东软载波(300183) 18,713,562.84 自有 -5,823,560.70 短期理财产品 1,559,253,309.05 自有 1,559,253,309.05 8,395,598.95 长期理财产品 327,056,778.32 自有 327,056,778.32 302,047.25 利率互换协议 自有 -5,329,684.14 远期商品合约 自有 1,791,718.92 远期外汇合约 自有 129,824,011.48 -151,334,742.90 其他 1,426,491,908.20 自有 52,967,663.80 104,856,077.16 -41,326,895.67 合计 3,333,474,097.91 1,939,277,751.17 235,069,147.81 -194,096,179.65 注：截至 2018 年 12 月 31 日，公司外汇衍生品交易余额合计约 46 亿美元。 (六) 重大资产和股权出售 √适用 □不适用 报告期内，公司向青岛海尔生物医疗控股有限公司转让了所持有的青岛海尔特种电器有限公 司 22%的股权，交易对价 5.05 亿元。详见公司于 2018 年 6 月 22 日披露的《青岛海尔股份有限公 司关于转让青岛海尔特种电器有限公司 22%股权暨关联交易的公告》（编号：临 2018-037）。 (七) 主要控股参股公司分析 √适用 □不适用 人民币/万元

青岛海尔股份有限公司2018年年度报告 公司名称 经营范围总资产 产净利润 海尔电器集团有限公司 家电生产销售469367719 83739901060 Haier US APPLIANCE SOLUTIONS,INC.控股GEA 4.643.124.39 1.81186,75891 备注:海尔电器集团有限公司财务数据按照中国会计准则及公司会计政策确定。 (八)公司控制的结构化主体情况 口适用不适用 、公司关于公司未来发展的讨论与分析 ()行业格局和趋势 √适用口不适用 详见本报告“第三节公司业务概要”的相关内容 (二)公司发展战略 √适用口不适用 经过30多年发展,公司已发展成为全球领先的家电企业,未来公司将持续全球业务协同发展 与运营效率优化,提升市场份额、实现效益领先。面对物联网时代的机遇和挑战,公司将以人单 合一模式为核心驱动力,围绕智慧家庭战略原点,构建共创共赢链群生态,打造智慧家庭引领的 生态品牌,持续创新迭代用户最佳体验、满足消费者定制美好生活的需求。 (三)经营计划 V适用口不适用 2019年公司在各产业引领的基础上,提升智慧家庭成套解决方案的全流程竞争力,深入推进 全球化运营,持续提升冰箱、洗衣机、热水器等优势产业的行业地位,继续强化空调、厨电业务 的发展。 中国市场:聚焦用户体验、客户利益,坚持“建触点网络,树行业壁垒,搭并联平台,创终身 用户”的工作方针,深化零售转型,重点推进以下工作:(1)推进渠道转型和电商转型。①渠道 转型方面,实施全网管理下的渠道竞争力升级,提升在薄弱区域、空白商圈、空白乡镇的网络覆 盖率。②电商渠道方面,提升空调、厨电产品竞争力,规划和落地在线高端成套方案。(2)打造 方案、品牌壁垒。①聚焦行业第一成套解决方案竞争力,推进不同类别的触点网络建设,持续升 级五大成套能力。②卡萨帝品牌推进从产品引领到生活方式的引领,围绕用户极致体验升级运营 体系。③统帅品牌打造年轻化壁垒,成为年轻人定制的首选。(3)推进营销转型与数字化平台竞 争力提升,实现用户第一口碑。 32/220

青岛海尔股份有限公司 2018 年年度报告 32 / 220 公司名称 经营范围 总资产 净资产 净利润 海尔电器集团有限公司 家电生产销售 4,693,677.19 2,574,828.37 399,010.60 Haier US APPLIANCE SOLUTIONS,INC. 控股 GEA 等 4,643,124.39 2,029,721.81 186,758.91 备注：海尔电器集团有限公司财务数据按照中国会计准则及公司会计政策确定。 (八) 公司控制的结构化主体情况 □适用 √不适用 三、公司关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业格局和趋势 √适用 □不适用 详见本报告“第三节 公司业务概要”的相关内容。 (二) 公司发展战略 √适用 □不适用 经过 30 多年发展，公司已发展成为全球领先的家电企业，未来公司将持续全球业务协同发展 与运营效率优化，提升市场份额、实现效益领先。面对物联网时代的机遇和挑战，公司将以人单 合一模式为核心驱动力，围绕智慧家庭战略原点，构建共创共赢链群生态，打造智慧家庭引领的 生态品牌，持续创新迭代用户最佳体验、满足消费者定制美好生活的需求。 (三) 经营计划 √适用 □不适用 2019 年公司在各产业引领的基础上，提升智慧家庭成套解决方案的全流程竞争力，深入推进 全球化运营，持续提升冰箱、洗衣机、热水器等优势产业的行业地位，继续强化空调、厨电业务 的发展。 中国市场：聚焦用户体验、客户利益，坚持“建触点网络，树行业壁垒，搭并联平台，创终身 用户”的工作方针，深化零售转型，重点推进以下工作：（1）推进渠道转型和电商转型。①渠道 转型方面，实施全网管理下的渠道竞争力升级，提升在薄弱区域、空白商圈、空白乡镇的网络覆 盖率。②电商渠道方面，提升空调、厨电产品竞争力，规划和落地在线高端成套方案。（2）打造 方案、品牌壁垒。①聚焦行业第一成套解决方案竞争力，推进不同类别的触点网络建设，持续升 级五大成套能力。②卡萨帝品牌推进从产品引领到生活方式的引领，围绕用户极致体验升级运营 体系。③统帅品牌打造年轻化壁垒，成为年轻人定制的首选。（3）推进营销转型与数字化平台竞 争力提升，实现用户第一口碑

青岛海尔股份有限公司2018年年度报告 海外市场:以用户需求为中心,以“做高端,做终端”为市场转型升级方向,推进人单合一在 海外的落地复制和引领,提升全球资源协同能力,进一步深化“研发、制造、营销”三位一体的全 球化运营。①产品端,坚持高端引领创牌策略,通过差异化的高端产品引领市场;②市场端,聚 焦“创牌引领、高端转型”策略,通过样板机制和资源对赌,积极推进包括创客、客户、用户在内 的全流程、零距离交互平台的建设;通过发布海外终端展示升级标准,有效提升海尔高端品牌的 用户体验。 智意家庭生活平台:①面向全类型家庭个性化用户需求,迭代设计“5+7+N”家庭空间和领域 生活解决方案,落地7大品牌套系产品。②强化IOT平台,迭代建设大数据家庭云脑,推出触控 和语音的主动服务。③优化线上线下全触点,重点布局一线城市和骨干城市。④继续落地食品和 衣物生态解决方案,迭代食联网诚信平台和衣联网生态模式。 OSMOPlat平台:聚焦“增值分享、体验迭代”,以商业模式变现带动行业互联网生态持续 迭代。①能力建设,工业互联网平台按照四层架构、一个安全体系构建9项核心能力建设。②行 业复制,聚焦农业、机械、医疗、能源等行业:区域复制,推进区域中心六大功能建设,推广已 有行业解决方案。 (四)可能面对的风险 √适用口不适用 l、宏观经济增速放缓导致市场需求下降的风险。白色家电产品属于耐用消费类电器产品, 消费者收入水平以及对未来收入增长的预期,将对产品购买意愿产生一定影响,如果宏观经济增 幅放缓导致消费者购买力下降,将对行业增长产生负面影响。另外,房地产市场増幅放缓也将对 市场需求产生一定负面影响,间接影响家电产品的终端需求。 2、行业竞争加剧导致的价格战风险。白电行业充分竞争、产品同质化较高,近年来行业集 中呈现提升态势,但个别子行业因供需失衡形成的行业库存规模增加可能会导致价格战等风险。 3、原材料价格波动的风险。公司产品及核心零部件的主要使用钢、铝、铜等金属原材料, 以及塑料、发泡料等大宗原材料,如原材料供应价格持续上涨,将对公司的生产经营构成一定压 力 4、海外业务运营风险。公司业务全球化稳步发展,已在全球多地建立生产基地、研发中心和 营销中心,海外收入占比逐年提升。海外市场受当地政治经济局势、法律体系和监管制度影响较 多,上述因素发生重大变化,将对公司当地运营形成一定风险。在全球贸易保护主义趋势影响下 大国博弈、贸易摩擦、关税壁垒、外汇波动等一系列问题的岀现,叠加全球政治经济的复杂性, 将提高国际贸易成本、人工成本、外汇交易成本,增加不确定性。 33/220

青岛海尔股份有限公司 2018 年年度报告 33 / 220 海外市场：以用户需求为中心，以“做高端，做终端”为市场转型升级方向，推进人单合一在 海外的落地复制和引领，提升全球资源协同能力，进一步深化“研发、制造、营销”三位一体的全 球化运营。①产品端，坚持高端引领创牌策略，通过差异化的高端产品引领市场；②市场端，聚 焦“创牌引领、高端转型”策略，通过样板机制和资源对赌，积极推进包括创客、客户、用户在内 的全流程、零距离交互平台的建设；通过发布海外终端展示升级标准，有效提升海尔高端品牌的 用户体验。 智慧家庭生活平台：①面向全类型家庭个性化用户需求，迭代设计“5+7+N”家庭空间和领域 生活解决方案，落地 7 大品牌套系产品。②强化 IOT 平台，迭代建设大数据家庭云脑，推出触控 和语音的主动服务。③优化线上线下全触点，重点布局一线城市和骨干城市。④继续落地食品和 衣物生态解决方案，迭代食联网诚信平台和衣联网生态模式。 COSMOPlat 平台：聚焦“增值分享、体验迭代”，以商业模式变现带动行业互联网生态持续 迭代。①能力建设，工业互联网平台按照四层架构、一个安全体系构建 9 项核心能力建设。②行 业复制，聚焦农业、机械、医疗、能源等行业；区域复制，推进区域中心六大功能建设，推广已 有行业解决方案。 (四) 可能面对的风险 √适用 □不适用 1、宏观经济增速放缓导致市场需求下降的风险。白色家电产品属于耐用消费类电器产品， 消费者收入水平以及对未来收入增长的预期，将对产品购买意愿产生一定影响，如果宏观经济增 幅放缓导致消费者购买力下降，将对行业增长产生负面影响。另外，房地产市场增幅放缓也将对 市场需求产生一定负面影响，间接影响家电产品的终端需求。 2、行业竞争加剧导致的价格战风险。白电行业充分竞争、产品同质化较高，近年来行业集 中呈现提升态势，但个别子行业因供需失衡形成的行业库存规模增加可能会导致价格战等风险。 3、原材料价格波动的风险。公司产品及核心零部件的主要使用钢、铝、铜等金属原材料， 以及塑料、发泡料等大宗原材料，如原材料供应价格持续上涨，将对公司的生产经营构成一定压 力。 4、海外业务运营风险。公司业务全球化稳步发展，已在全球多地建立生产基地、研发中心和 营销中心，海外收入占比逐年提升。海外市场受当地政治经济局势、法律体系和监管制度影响较 多，上述因素发生重大变化，将对公司当地运营形成一定风险。在全球贸易保护主义趋势影响下， 大国博弈、贸易摩擦、关税壁垒、外汇波动等一系列问题的出现，叠加全球政治经济的复杂性， 将提高国际贸易成本、人工成本、外汇交易成本，增加不确定性

青岛海尔股份有限公司2018年年度报告 5、汇率波动风险:随着公司全球布局的深入,公司产品进出口涉及美元、欧元、日元等外币 的汇兑,如果相关币种汇率波动,将对公司财务状况产生一定影响,增加财务成本, 6、政策变动风险。家电行业与消费品市场、房地产市场密切相关,宏观经济政策、消费投资 政策、房地产政策以及相关的法律法规的变动,都将对产品的客户需求造成影响,进而影响公司 产品销售。 (五)其他 √适用口不适用 未来资本支出规划:2019年公司投资重点在引领技术和模块的研发、智能互联工厂建设、成 套智慧家庭体验店建设、智慧家庭生活平台与 COSMOPlat平台。公司将积极把握外延性发展机 会,促进公司在相关产业和区域的跨越式发展。投资资金将通过公司自有资金和债权融资等 四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因,未按准则披露的情况和原因说明 口适用√不适用 34/220

青岛海尔股份有限公司 2018 年年度报告 34 / 220 5、汇率波动风险：随着公司全球布局的深入，公司产品进出口涉及美元、欧元、日元等外币 的汇兑，如果相关币种汇率波动，将对公司财务状况产生一定影响，增加财务成本。 6、政策变动风险。家电行业与消费品市场、房地产市场密切相关，宏观经济政策、消费投资 政策、房地产政策以及相关的法律法规的变动，都将对产品的客户需求造成影响，进而影响公司 产品销售。 (五) 其他 √适用 □不适用 未来资本支出规划：2019 年公司投资重点在引领技术和模块的研发、智能互联工厂建设、成 套智慧家庭体验店建设、智慧家庭生活平台与 COSMOPlat 平台。公司将积极把握外延性发展机 会，促进公司在相关产业和区域的跨越式发展。投资资金将通过公司自有资金和债权融资等。 四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用

青岛海尔股份有限公司2018年年度报告 第五节重要事项 普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一)现金分红政策的制定、执行或调整情况 √适用口不适用 公司2018年5月18日召开的2017年年度股东大会审议通过了公司2017年度利润分配方案 以分配时的股本6,097,402,727股为基数,向全体股东每10股派发现金红利342元(含税),税前 共计派发股利2085,311,73263元。该方案已于2018年6月份实施完毕。详见公司2018年6月1 日刊登在四大证券报以及上海证券交易所网站上的《青岛海尔股份有限公司2017年年度权益分派 实施公告》(编号:临2018-033)。 公司一直坚持连续、稳定的利润分配政策。报告期内,公司严格执行公司章程以及《青岛海 尔股份有限公司未来三年(2015年度-2017年度)股东回报规划》的规定,在拟订利润分配方案 时,充分考虑对投资者的回报,同时兼顾公司的长远利益、全体股东的整体利益及公司的可持续 发展,为投资者提供分享公司成长价值的机会,使投资者形成稳定的回报预期。另外,经公司2017 年第一次临时股东大会审议通过,公司制定了《青岛海尔股份有限公司未来三年(208年度2020 年度)股东回报规划》,未来公司将继续执行稳健的分红政策。公司执行的公司章程及股东回报 规划等制度决策程序和机制完备合规,过程公开透明,分红标准和比例明确淸晰。政策制定过程 中,独立董事的职责明确,能发挥应有的作用,中小股东有充分表达意见和诉求的机会,中小股 东的合法权益充分得到维护。 公司2018年度分红方案为:以公司利润分配实施时的总股本为基数,每10股分配现金股利 351元(含税),预计分配现金红利不低于2,235,314,261.70元,留存的未分配利润将主要用于与 公司主营业务相关的项目建设、对外投资、研发投入和日常运营,保持公司持续稳定发展,更好 的回报投资者。本次分红金额占公司2018年度归母净利润的比例不低于30%,现金分红在本次 分红方案中的比例为100% (二)公司近三年(含报告期)的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位 币种:人民币 占合并报表 每10股送 每10股 分红年度合并报中归属于上 分红红股数 派息数|每10股转现金分红的数额表中归属于上市市公司普通 度 (股)(元)(含增数(股) (含税)公司普通股股东股股东的净 税) 的净利润利润的比率 2018年 3.51 022353142617074402285590 30.04 2017年 3.42 02.085311732636925792,321.27 30.11 2016年 2.48 01,624,803,749325,036,652,240.84 32.26

青岛海尔股份有限公司 2018 年年度报告 35 / 220 第五节 重要事项 一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 √适用 □不适用 公司2018年5月18日召开的2017年年度股东大会审议通过了公司2017年度利润分配方案： 以分配时的股本 6,097,402,727 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 3.42 元（含税）,税前 共计派发股利 2,085,311,732.63 元。该方案已于 2018 年 6 月份实施完毕。详见公司 2018 年 6 月 1 日刊登在四大证券报以及上海证券交易所网站上的《青岛海尔股份有限公司 2017 年年度权益分派 实施公告》（编号：临 2018-033）。 公司一直坚持连续、稳定的利润分配政策。报告期内，公司严格执行公司章程以及《青岛海 尔股份有限公司未来三年（2015 年度-2017 年度）股东回报规划》的规定，在拟订利润分配方案 时，充分考虑对投资者的回报，同时兼顾公司的长远利益、全体股东的整体利益及公司的可持续 发展，为投资者提供分享公司成长价值的机会，使投资者形成稳定的回报预期。另外，经公司 2017 年第一次临时股东大会审议通过，公司制定了《青岛海尔股份有限公司未来三年（2018 年度-2020 年度）股东回报规划》，未来公司将继续执行稳健的分红政策。公司执行的公司章程及股东回报 规划等制度决策程序和机制完备合规，过程公开透明，分红标准和比例明确清晰。政策制定过程 中，独立董事的职责明确，能发挥应有的作用，中小股东有充分表达意见和诉求的机会，中小股 东的合法权益充分得到维护。 公司 2018 年度分红方案为：以公司利润分配实施时的总股本为基数，每 10 股分配现金股利 3.51 元（含税），预计分配现金红利不低于 2,235,314,261.70 元，留存的未分配利润将主要用于与 公司主营业务相关的项目建设、对外投资、研发投入和日常运营，保持公司持续稳定发展，更好 的回报投资者。本次分红金额占公司 2018 年度归母净利润的比例不低于 30%，现金分红在本次 分红方案中的比例为 100%。 (二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位：元 币种：人民币 分红 年度 每 10 股送 红股数 （股） 每 10 股 派息数 (元)（含 税） 每 10 股转 增数（股） 现金分红的数额 （含税） 分红年度合并报 表中归属于上市 公司普通股股东 的净利润 占合并报表 中归属于上 市公司普通 股股东的净 利润的比率 (%) 2018 年 0 3.51 0 2,235,314,261.70 7,440,228,855.90 30.04 2017 年 0 3.42 0 2,085,311,732.63 6,925,792,321.27 30.11 2016 年 0 2.48 0 1,624,803,749.32 5,036,652,240.84 32.26