案例二注册会计师职业 安然公司审计案例 2001年12月2日，世界上最大的天然气和能源批发交易商、资产规模达 498亿美元的美国安然公司(Enron Corp.)突然向美国纽约破产法院申请破产 保护，该案成为美国历史上最大的一宗破产案。安然公司可谓声名显赫，2000 年总收入高达1008亿美元，名列《财富》杂志“美国500强”第七位、“世界 500强”第十六位，连续4年获得《财富》杂志授予的“美国最具创新精神的公 司”称号。这样一个能源巨人竟然在一夜之间轰然倒塌，在美国朝野引起极大震 动，其原因及影响更为令人深思。 一、安然事件始末 1997年11月：安然公司购买了其合伙公司JDI的股票，随之将股票又卖 给了它自己创建的Chewco公司，并由安然公司人员经营。由此，安然公司开始 了一系列复杂的秘密交易，意图隐瞒公司巨额到期债务。 2001年2月20日：《财富》杂志称安然公司为“巨大的密不透风”的公司， 其公司债务在堆积，而华尔街仍被蒙在鼓里。当日安然公司股票收盘价为每股 75.09美元。 4月l7日：安然公司董事长肯尼斯·莱(Ken Lay)拜访副总统切尼和其他 能源政策官员。此后又会见了五次。 8月14日：安然公司首席执行官员斯基林(Jeffrey Skil1ing)辞职，安 然公司仍坚持对公司财务状况秘不外宣。当日该公司股票收盘时降至每股39.55 美元。 10月12日：美国五大会计师事务所之一的安达信公司法律顾问指使员工销 毁了安然公司的审计档案。 10月16日：安然公司宣布第三季度亏损6.18亿美元，穆迪公司考虑降低 安然债券等级。当日安然公司股票降至每股33.84美元。 10月22日：美国证券交易委员会开始对安然公司展开调查
1 案例二 注册会计师职业 安然公司审计案例 2001 年 12 月 2 日，世界上最大的天然气和能源批发交易商、资产规模达 498 亿美元的美国安然公司（Enron Corp.）突然向美国纽约破产法院申请破产 保护，该案成为美国历史上最大的一宗破产案。安然公司可谓声名显赫，2000 年总收入高达 1008 亿美元，名列《财富》杂志“美国 500 强”第七位、“世界 500 强”第十六位，连续 4 年获得《财富》杂志授予的“美国最具创新精神的公 司”称号。这样一个能源巨人竟然在一夜之间轰然倒塌，在美国朝野引起极大震 动，其原因及影响更为令人深思。 一、安然事件始末 1997 年 11 月：安然公司购买了其合伙公司 JEDI 的股票，随之将股票又卖 给了它自己创建的 Chewco 公司，并由安然公司人员经营。由此，安然公司开始 了一系列复杂的秘密交易，意图隐瞒公司巨额到期债务。 2001 年 2 月 20 日：《财富》杂志称安然公司为“巨大的密不透风”的公司， 其公司债务在堆积，而华尔街仍被蒙在鼓里。当日安然公司股票收盘价为每股 75.09 美元。 4 月 17 日：安然公司董事长肯尼斯·莱（Ken Lay）拜访副总统切尼和其他 能源政策官员。此后又会见了五次。 8 月 14 日：安然公司首席执行官员斯基林（Jeffrey Skilling）辞职，安 然公司仍坚持对公司财务状况秘不外宣。当日该公司股票收盘时降至每股 39.55 美元。 10 月 12 日：美国五大会计师事务所之一的安达信公司法律顾问指使员工销 毁了安然公司的审计档案。 10 月 16 日：安然公司宣布第三季度亏损 6.18 亿美元，穆迪公司考虑降低 安然债券等级。当日安然公司股票降至每股 33.84 美元。 10 月 22 日：美国证券交易委员会开始对安然公司展开调查
10月26日：安然公司向美联储主席格林斯潘通报了公司的问题。当日该公 司股票降至15.40美元。 11月8日：安然公司承认自1997年以来虚报盈利约6亿美元。 11月29日：美国证券交易委员会将对安然公司调查扩大至其审计的会计事 务所一一安达信公司。 12月2日：安然公司申请破产，公司股票降至每股26美分。 2002年1月9日，美国司法部开始对”安然事件“展开刑事调查。 2002年6月15日上午，美国休斯敦城一个联邦大陪审团裁定，曾是美国五 大会计师事务所之一的安达信公司因妨碍对安然破产案的司法调查而“有罪”。 这一裁决虽然并没有出乎人们的预料，但仍然引起了美国各家媒体的极大关注。 随后没过几小时，美国证券交易委员会发表声明说，安达信“自愿”于8月底结 束对上市公司的审计业务。《纽约时报》评价说，这实际上是宜告安达信“89 年的生命结束了”！ 二、安然事件中的一些审计问题 根据已披露的资料，安达信在安然事件中，至少存在以下一些问题： (1)安达信出具了严重失实的审计报告和内部控制评价报告。安然公司自 1985年成立以来，其财务报表一直由安达信审计。2000年度，安达信为安然公司 出具了两份报告，一份是无保留意见加解释性说明段（对会计政策变更的说明）的 审计报告，另一份是对安然公司管理当局声称其内部控制能够合理保证其财务报 表可靠性予以认可的评价报告。这两份报告与安然公司存在的前述重大会计问题 形成鲜明的反差，已成为笑柄。经过与安达信的碳商，安然公司2001年11月向S EC提交了8-K报告，对过去5年财务报表的利润、股东权益、资产总额和负债 总额进行了重大的重新表述，并明确提醒投资者：1997至2000年经过审计的财务 报表不可信赖。换言之，安然公司经过安达信审计的财务报表并不能公允地反映 其经营业绩、财务状况和现金流量，得到安达信认可的内部控制也不能确保安然 公司财务报表的可靠性，安达信的报告所描述的财务图像和内部控制的有效性， 严重偏离了安然公司的实际情况。 (2)安达信对安然公司的审计缺乏独立性
2 10 月 26 日：安然公司向美联储主席格林斯潘通报了公司的问题。当日该公 司股票降至 15.40 美元。 11 月 8 日：安然公司承认自 1997 年以来虚报盈利约 6 亿美元。 11 月 29 日：美国证券交易委员会将对安然公司调查扩大至其审计的会计事 务所——安达信公司。 12 月 2 日：安然公司申请破产，公司股票降至每股 26 美分。 2002 年 1 月 9 日，美国司法部开始对"安然事件"展开刑事调查。 2002 年 6 月 15 日上午，美国休斯敦城一个联邦大陪审团裁定，曾是美国五 大会计师事务所之一的安达信公司因妨碍对安然破产案的司法调查而“有罪”。 这一裁决虽然并没有出乎人们的预料，但仍然引起了美国各家媒体的极大关注。 随后没过几小时，美国证券交易委员会发表声明说，安达信“自愿”于 8 月底结 束对上市公司的审计业务。《纽约时报》评价说，这实际上是宣告安达信“89 年的生命结束了”！ 二、安然事件中的一些审计问题 根据已披露的资料,安达信在安然事件中,至少存在以下一些问题: (1)安达信出具了严重失实的审计报告和内部控制评价报告。安然公司自 1985 年成立以来,其财务报表一直由安达信审计。2000 年度,安达信为安然公司 出具了两份报告,一份是无保留意见加解释性说明段(对会计政策变更的说明)的 审计报告,另一份是对安然公司管理当局声称其内部控制能够合理保证其财务报 表可靠性予以认可的评价报告。这两份报告与安然公司存在的前述重大会计问题 形成鲜明的反差,已成为笑柄。经过与安达信的磋商,安然公司 2001 年 11 月向Ｓ ＥＣ提交了 8-Ｋ报告,对过去 5 年财务报表的利润、股东权益、资产总额和负债 总额进行了重大的重新表述,并明确提醒投资者:1997 至 2000 年经过审计的财务 报表不可信赖。换言之,安然公司经过安达信审计的财务报表并不能公允地反映 其经营业绩、财务状况和现金流量,得到安达信认可的内部控制也不能确保安然 公司财务报表的可靠性,安达信的报告所描述的财务图像和内部控制的有效性, 严重偏离了安然公司的实际情况。 (2)安达信对安然公司的审计缺乏独立性
独立性是社会审计的灵魂，离开了独立性，审计质量只能是一种奢谈。安达 信在审计安然公司时，是否保持独立性，正受到美国各界的广泛质疑。从美国国会 等部门初步调查所披露的资料和新闻媒体的报道看，安达信对安然公司的审计至 少缺乏形式上的独立性，主要表现为：①安达信不仅为安然公司提供审计鉴证服 务，而且提供收入不菲的咨询业务。安然公司是安达信的第二大客户，2000年度， 安达信向安然公司收取了高达5200美元的费用，其中一半以上为咨询服务收入。 安达信提供的咨询服务甚至包括代理记账。社会各界纷纷质疑，既然安达信从安 然公司获取回报丰厚的咨询收入，它能保持独立吗？安达信在安然公司的审计中 是否存在厉害冲突？它能够以超然独立的立场对安然公司的财务报表发不偏不倚 的意见吗？即使安达信发现了重大的会计问题，它有可能冒着被辞聘从而丧失巨 额咨询收入的风险而坚持立场吗？面对诸如此类的质疑，即使安达信能够从专业 的角度辩解自己并没有违反职业道德，但社会大众至少认为安达信缺少形式上的 独立性。关于会计师事务所能否同时扮演审计鉴证和咨询服务角色的辩论由来已 久。SEC前任主席阿瑟·利维特2002年1月17日在《纽约时报》上发表了题为 “谁来审计审计师”的文章，重提3年前的主张，要求对会计师事务所同时提供审 计鉴证和咨询服务予以限制。SEC在这场与“五大”的较量中败下阵来，从反对 “五大”的先锋人物利维特的离职，到力挺“五大”的哈维，彼特②继任SEC主席， 足见“五大”的影响力。资料显示，安达信的政治行动委员会在2000年美国国会 选举中就捐赠了99万美元的“政治献金”。会计师事务所居然设立政治行动委 员会，试图影响国会选举，独立性何在？②安然公司的许多高层管理人员为安达信 的前座员，他们之间的密切关系至少有损安达信形式上的独立性。安然公司的首 席财务主管、首席会计主管和公司发展部副总经理等高层管理人员都是安然公司 从安达信招聘过来的。至于从安达信辞职，到安然公司担任较低级别管理人员的 更是不胜枚举。 (③)安达信在已觉察安然公司会计问题的情况下，未采取必要的纠正措施。 美国国会调查组披露的证据显示，安达信在安然黑幕曝光前就己觉察到安然公司 存在的会计问题，但未及时向有关部门报告或采取其他措施。国会调查组获得的 一份安达信电子邮件表明，安达信的资深合伙人早在2001年2月就已经在讨论是 否解除与安然公司的业务关系，理由是安然公司的会计政策过于激进。我们注意
3 独立性是社会审计的灵魂,离开了独立性,审计质量只能是一种奢谈。安达 信在审计安然公司时,是否保持独立性,正受到美国各界的广泛质疑。从美国国会 等部门初步调查所披露的资料和新闻媒体的报道看,安达信对安然公司的审计至 少缺乏形式上的独立性,主要表现为:①安达信不仅为安然公司提供审计鉴证服 务,而且提供收入不菲的咨询业务。安然公司是安达信的第二大客户,2000 年度, 安达信向安然公司收取了高达 5200 美元的费用,其中一半以上为咨询服务收入。 安达信提供的咨询服务甚至包括代理记账。社会各界纷纷质疑,既然安达信从安 然公司获取回报丰厚的咨询收入,它能保持独立吗?安达信在安然公司的审计中 是否存在厉害冲突?它能够以超然独立的立场对安然公司的财务报表发不偏不倚 的意见吗?即使安达信发现了重大的会计问题,它有可能冒着被辞聘从而丧失巨 额咨询收入的风险而坚持立场吗?面对诸如此类的质疑,即使安达信能够从专业 的角度辩解自己并没有违反职业道德,但社会大众至少认为安达信缺少形式上的 独立性。关于会计师事务所能否同时扮演审计鉴证和咨询服务角色的辩论由来已 久。SEC 前任主席阿瑟·利维特 2002 年 1 月 17 日在《纽约时报》上发表了题为 “谁来审计审计师”的文章,重提 3 年前的主张,要求对会计师事务所同时提供审 计鉴证和咨询服务予以限制。SEC 在这场与“五大”的较量中败下阵来,从反对 “五大”的先锋人物利维特的离职,到力挺“五大”的哈维.彼特②继任 SEC 主席, 足见“五大”的影响力。资料显示,安达信的政治行动委员会在 2000 年美国国会 选举中就捐赠了 99 万美元的“政治献金”。会计师事务所居然设立政治行动委 员会,试图影响国会选举,独立性何在?②安然公司的许多高层管理人员为安达信 的前雇员,他们之间的密切关系至少有损安达信形式上的独立性。安然公司的首 席财务主管、首席会计主管和公司发展部副总经理等高层管理人员都是安然公司 从安达信招聘过来的。至于从安达信辞职,到安然公司担任较低级别管理人员的 更是不胜枚举。 (3)安达信在已觉察安然公司会计问题的情况下,未采取必要的纠正措施。 美国国会调查组披露的证据显示,安达信在安然黑幕曝光前就已觉察到安然公司 存在的会计问题,但未及时向有关部门报告或采取其他措施。国会调查组获得的 一份安达信电子邮件表明,安达信的资深合伙人早在 2001 年2 月就已经在讨论是 否解除与安然公司的业务关系,理由是安然公司的会计政策过于激进。我们注意
到，安达信为安然公司2000年度财务报表出具的审计报告是2001年2月23日， 因此有理由相信，安达信在出具审计报告时很可能就已经觉察到安然公司存在的 会计问题，否则，合伙人是不可能在2月份讨论是否辞聘的问题的。2001年8月 20日，沃特金斯女士致电她过去在安达信的一名同事，表达了她对安然公司会计 问题的关注。与此同时，她致函安然公司董事会主席，警告安然公司“惊心构造的 会计骗局”有可能被揭穿。8月21日，包括首席审计师大卫.邓肯在内的四名安 达信合伙人开会讨论沃特金斯女士发出的警告。此时，安达信已经意识到事态的 严重性了。尽管如此，安达信并没有主动向证券监管部门报告，也未采取其他必要 措施来纠正己签发的审计报告。安达信的这种做法是否违反规定，目前尚难以断 定，但至少让社会公众对安达信的职业操守大打折扣。 (4)销毁审计工作底稿，妨碍司法调查。 在沸沸扬扬的安然事件中，最让会计职业界意想不到的是安达信居然销毁 数以千计的审计档案。我们知道，审计最重证据。以客观、真实的证据为依据的 审计，被Paton和Littleton(1940/1970)称之为英国对审计行业的最重要贡献。 客观、真实的证据也是他们提出的会计基本假设之一。安达信销毁审计档案，是 对会计职业道德的公然挑衅，也暴露出其缺乏守法意识。事发后，美国司法部、 联邦调查局和$EC等部门正就此丑闻对安达信展开刑事调查。丑闻曝光后，安达 信迅速开除负责安然公司审计的大卫.邓肯，同时解除了休斯敦其他三位资深合 伙人的职务。但这一弃车保帅的招数看来并不高明。邓肯在接受司法部、联邦调 查局和SC的问讯时，拒不承认是擅自作出销毁审计底稿的决定，而坚称是在 2001年10月12日接到安达信总部的律师通过电子邮件发出的指令后，才下令销 毁审计底稿的，直至11月8日收到该律师的指令后才停止销毁活动。销毁审计档 案不仅使安达信的信誉丧失殆尽，而且使这一事件升级为刑事案件。最后，安达 信被裁决有罪并“寿终正寝”可以说与这一事件直接有关。 三、安然事件爆发后美国采取的加强监管措施 2002年7月30日美国通过了《萨班斯一奥克斯利法案》(S0X法案)，加 强对上市公司和注册会计师行业的监管，一个显著的变化会计师行业由从自律改 为加强监管
4 到,安达信为安然公司 2000 年度财务报表出具的审计报告是 2001 年 2 月 23 日, 因此有理由相信,安达信在出具审计报告时很可能就已经觉察到安然公司存在的 会计问题,否则,合伙人是不可能在 2 月份讨论是否辞聘的问题的。2001 年 8 月 20 日,沃特金斯女士致电她过去在安达信的一名同事,表达了她对安然公司会计 问题的关注。与此同时,她致函安然公司董事会主席,警告安然公司“惊心构造的 会计骗局”有可能被揭穿。8 月 21 日,包括首席审计师大卫.邓肯在内的四名安 达信合伙人开会讨论沃特金斯女士发出的警告。此时,安达信已经意识到事态的 严重性了。尽管如此,安达信并没有主动向证券监管部门报告,也未采取其他必要 措施来纠正已签发的审计报告。安达信的这种做法是否违反规定,目前尚难以断 定,但至少让社会公众对安达信的职业操守大打折扣。 (4)销毁审计工作底稿,妨碍司法调查。 在沸沸扬扬的安然事件中,最让会计职业界意想不到的是安达信居然销毁 数以千计的审计档案。我们知道,审计最重证据。以客观、真实的证据为依据的 审计,被 Paton 和 Littleton(1940/1970)称之为英国对审计行业的最重要贡献。 客观、真实的证据也是他们提出的会计基本假设之一。安达信销毁审计档案,是 对会计职业道德的公然挑衅,也暴露出其缺乏守法意识。事发后，美国司法部、 联邦调查局和 SEC 等部门正就此丑闻对安达信展开刑事调查。丑闻曝光后,安达 信迅速开除负责安然公司审计的大卫.邓肯,同时解除了休斯敦其他三位资深合 伙人的职务。但这一弃车保帅的招数看来并不高明。邓肯在接受司法部、联邦调 查局和 SEC 的问讯时,拒不承认是擅自作出销毁审计底稿的决定,而坚称是在 2001 年 10 月 12 日接到安达信总部的律师通过电子邮件发出的指令后,才下令销 毁审计底稿的,直至 11 月 8 日收到该律师的指令后才停止销毁活动。销毁审计档 案不仅使安达信的信誉丧失殆尽,而且使这一事件升级为刑事案件。最后，安达 信被裁决有罪并“寿终正寝”可以说与这一事件直接有关。 三、安然事件爆发后美国采取的加强监管措施 2002 年 7 月 30 日美国通过了《萨班斯—奥克斯利法案》（SOX 法案），加 强对上市公司和注册会计师行业的监管，一个显著的变化会计师行业由从自律改 为加强监管
以往，美国注册会计师行业的监管与服务职能都集中在美国注册会计师协会 (AICPA)。然而，证券市场的系列会计丑闻，己使注册会计师行业自律的有效 性遭到空前质疑。 实际上，美国注册会计师协会是依靠会员会费的资助在维持运作，所以少数 大型会计师事务所对协会的影响很大，使协会不可避免地会自发维护注册会计师 的利益。因此，仅依靠协会自律，很难杜绝丑闻再度发生。 SOX法案规定： ●要求美国证券交易委员会(SEC)成立上市公司会计监督委员会(PCAOB) 而原来由AICPA行使的对注册会计师行业的监管职能，则交给更具公共职能的 PCAOB. ●PCAOB由五人组成，直接归美国证监会管辖，但不属于其内部座员。为消 除注册会计师事务所对其的影响，该委员会的运行经费不再由会计师事务所承 担，而是改为由上市公司分担： ●美国证监会授权该委员会制定审计准则、会计师事务所注册权、日常监督 权、调查和处罚权：检查和处理上市公司与会计师之间的会计处理分歧。 可以说，安然事件和安达信倒闭对美国资本市场和会计界产生的影响将是非 常深远的，其中暴露出来的诸多问题也有待进一步研究和解决。 案例讨论题： 1.通过阅读案例，你认为导致安然公司审计失败的因素有哪些？ 2.你认为注册会计师行业可以采取哪些措施来保证审计质量？ 3。会计事务所在国外和国内可以采取哪些不同的组织形式？结合安达信公 司，请你谈谈不同组织形式的优缺点以及其对审计质量会有什么样的影 响？阐述你的理由。 4,安然公司和安达信公司的倒闭事件以及美国会计监管措施方面的变化对 我国注册会计师行业的管理有哪些启示？谈谈你的看法
5 以往，美国注册会计师行业的监管与服务职能都集中在美国注册会计师协会 （AICPA）。然而，证券市场的系列会计丑闻，已使注册会计师行业自律的有效 性遭到空前质疑。 实际上，美国注册会计师协会是依靠会员会费的资助在维持运作，所以少数 大型会计师事务所对协会的影响很大，使协会不可避免地会自发维护注册会计师 的利益。因此，仅依靠协会自律，很难杜绝丑闻再度发生。 SOX 法案规定： ●要求美国证券交易委员会（SEC）成立上市公司会计监督委员会(PCAOB)， 而原来由 AICPA 行使的对注册会计师行业的监管职能，则交给更具公共职能的 PCAOB。 ●PCAOB 由五人组成，直接归美国证监会管辖，但不属于其内部雇员。为消 除注册会计师事务所对其的影响，该委员会的运行经费不再由会计师事务所承 担，而是改为由上市公司分担； ●美国证监会授权该委员会制定审计准则、会计师事务所注册权、日常监督 权、调查和处罚权；检查和处理上市公司与会计师之间的会计处理分歧。 可以说，安然事件和安达信倒闭对美国资本市场和会计界产生的影响将是非 常深远的，其中暴露出来的诸多问题也有待进一步研究和解决。 案例讨论题： 1．通过阅读案例，你认为导致安然公司审计失败的因素有哪些？ 2．你认为注册会计师行业可以采取哪些措施来保证审计质量？ 3．会计事务所在国外和国内可以采取哪些不同的组织形式？结合安达信公 司，请你谈谈不同组织形式的优缺点以及其对审计质量会有什么样的影 响？阐述你的理由。 4．安然公司和安达信公司的倒闭事件以及美国会计监管措施方面的变化对 我国注册会计师行业的管理有哪些启示？谈谈你的看法