江苏卓胜微电子股份有限公司2019年年度报告全文

江苏卓胜微电子股份有限公司2019年年度报告全文 单位:元 2019年 2018年 同比增减 产品名称 营业成本 销售金额 产能利营业成本 销售金额 利营业成销售金产能利 用率 射频开关563542441207891210适用22394240214608543479不适用151.9%620%不适用 射频低噪 声放大器1339436425584595不适用40631985284.35074623不适用22950%20253%{不适用 主营业务成本构成 单位:元 2019年 2018年 产品名称 成本构成 占营业成本 占营业成本同比增减 金额 金额 比重 比重 射频开关 原材料 3039,28051 6212%107,196,5084 226.54% 射频开关 封测费 213466,143.92 3788%117197731.80 5223% 82.14% 射频低噪声放大器 原材料 59780,62677 44.65%14063,230.89 34.61% 32508% 射频低噪声放大器 封测费 74120,80968 5535%26573,96763 65.39% 178.92% 同比变化30%以上 √适用口不适用 公司成本包括原材料晶圆成本及封装测试成本,报告期内,上述成本均呈现大比例增长,主要系公司业绩实现规模增长,导 致公司成本相应增长。 (6)报告期内合并范围是否发生变动 √是口否 报告期内,公司新设立一家全资子公司卓胜成都,公司合并范围发生变更,具体情况详见“第十二节财务报告”之“八 合并范围的变更” (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 1,125,478,57591 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 74.42% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00% chin乡 www.cninfocom.cn

江苏卓胜微电子股份有限公司 2019 年年度报告全文 26 单位：元 产品名称 2019 年 2018 年 同比增减 营业成本 销售金额 产能利 用率 营业成本 销售金额 产能利 用率 营业成 本 销售金 额 产能利 用率 射频开关 563,505,424.43 1,207,788,174.22 不适用 224,394,240.21 460,854,347.93 不适用 151.12% 162.08% 不适用 射频低噪 声放大器 133,901,436.45 255,184,959.50 不适用 40,637,198.52 84,350,746.23 不适用 229.50% 202.53% 不适用 主营业务成本构成 单位：元 产品名称 成本构成 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本 比重 金额 占营业成本 比重 射频开关 原材料 350,039,280.51 62.12% 107,196,508.41 47.77% 226.54% 射频开关 封测费 213,466,143.92 37.88% 117,197,731.80 52.23% 82.14% 射频低噪声放大器 原材料 59,780,626.77 44.65% 14,063,230.89 34.61% 325.08% 射频低噪声放大器 封测费 74,120,809.68 55.35% 26,573,967.63 65.39% 178.92% 同比变化 30%以上 √ 适用 □ 不适用 公司成本包括原材料晶圆成本及封装测试成本，报告期内，上述成本均呈现大比例增长，主要系公司业绩实现规模增长，导 致公司成本相应增长。 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 报告期内，公司新设立一家全资子公司卓胜成都，公司合并范围发生变更，具体情况详见“第十二节 财务报告”之“八、 合并范围的变更”。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 1,125,478,575.91 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 74.42% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%

江苏卓胜微电子股份有限公司2019年年度报告全文 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 23.01 338,205,456.59 22.36% 208918,058.72 13.81% 第四名 119,435,145.14 7.90% 第五名 110,965,112.33 7.34% 1,125,478,575.91 74.42% 主要客户其他情况说明 √适用口不适用 公司与前5名客户不存在关联关系,公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其他 关联方在主要客户中没有直接或者间接拥有权益 公司主要供应商情况 「五名供应商合计采购金额(元) 903,092,273.8 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.009 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 第一名 540,0765640 第二名 1400% 第三名 12.22 第四名 54841,10098 5 第五名 50132,730.37 509% 合计 03,092,273.83 主要供应商其他情况说明 √适用口不适用 公司与前5名供应商不存在关联关系,公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其 他关联方在主要客户中没有直接或者间接拥有权益。 费用 单位:元 2019年 2018年 同比增减 重大变动说明 销售费用 42,736,859.19 27,136,91554 5749%销售规模增长导致费用增长所致 nf乡 www.cninfocom.cn

江苏卓胜微电子股份有限公司 2019 年年度报告全文 27 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一名 347,954,803.13 23.01% 2 第二名 338,205,456.59 22.36% 3 第三名 208,918,058.72 13.81% 4 第四名 119,435,145.14 7.90% 5 第五名 110,965,112.33 7.34% 合计 -- 1,125,478,575.91 74.42% 主要客户其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 公司与前5名客户不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其他 关联方在主要客户中没有直接或者间接拥有权益。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 903,092,273.83 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 91.76% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 540,076,640.77 54.87% 2 第二名 137,812,475.65 14.00% 3 第三名 120,229,326.06 12.22% 4 第四名 54,841,100.98 5.57% 5 第五名 50,132,730.37 5.09% 合计 -- 903,092,273.83 91.75% 主要供应商其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 公司与前5名供应商不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其 他关联方在主要客户中没有直接或者间接拥有权益。 3、费用 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 42,736,859.19 27,136,915.54 57.49% 销售规模增长导致费用增长所致

江苏卓胜微电子股份有限公司2019年年度报告全文 管理费用 32.865,154.96 277461.65 1831%无重大变化 财务费用 12,307,88665 15,247,033.15 1928%无重大变化 研发费用 137645,92146 67,704,52861 103.30%持续加大研发投入导致费用增长所致 4、研发投入 √适用口不适用 集成电路设计行业是典型的技术密集型行业,是集成电路行业整体中对科研水平、研发实力要求较高的部分。报告期内 公司沿着前期制定的研发目标,持续推进“射频滤波器芯片及模组研发及产业化项目”、“射频功率放大器芯片及模组研发及 产业化项目”、“射频开关和LNA技术升级及产业化项目”以及“面向IoT方向的 Connectivity mcu研发及产业化项目”等项目的 具体实施。上述研发项目的顺利实施将助力公司及时把握国产化的市场机遇,扩大经营规模,提升公司的盈利水平和市场竞 争力,保持并强化公司的技术及研发能力优势。截止报告期末,上述研发项目均按照既定项目规划周期和目标顺利进行。 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2019年 2018年 2017年 研发人员数量(人) 146 研发人员数量占比 67.28% 53.85% 研发投入金额(元) 137,645,921.46 67,704,5286 47,838,103 研发投入占营业收入比例 9.10% 12.09% 研发支出资本化的金额(元 资本化研发支出占研发投入的比例 0.00% 0.009% 0.009 资本化研发支出占当期净利润的比重 0.00% 0.009% 0.009 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 口适用√不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 口适用√不适用 公司需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第12号——上市公司从事集成电路相关业务》的披露要求 公司坚持自主创新的研发策略,研发一系列具有完全自主知识产权的高性能、高品质的系列产品并实现产业化,产生了 一批新的核心技术专利与集成电路布图设计证书。截至报告期末,公司共计取得62项专利,其中国内专利61项(包含发明专 利50项)、国际专利1项(该项为发明专利):10项集成电路布图设计。本报告期内,公司共申请发明专利4项:共取得发明 专利5项(包含1项国际发明专利)、实用新型专利5项。截止报告期末,公司尚无计算机软件著作权。 公司积极推进射频前端和物联网领域的研发创新,持续对关键技术和资源进行投资,强化技术创新成果转化,保持并扩 大技术领先优势。报告期内,公司研发费用支出13,764.59万元,较上年同期增长103.30%:占营业收入比例9.10%,低于上 年同期的1209%,主要系研发投入的增长低于业绩规模的增长。公司研发投入金额呈逐年增长趋势 报告期内,公司研发人员数量由上年同期的70人上升至146人,研发人员数量占比由5385%上升至6728%。研发人员学 历中,博士学历占比研发人员数量的548%,硕士占比32.19%,本科占比6233%。其中研发人员工作年限5年以上的占研发 人员比例的1233%,3-5年的占比6.16%,1-3年的占比2945%,1年以内的占比5205%。报告期内公司核心技术人员未发生任 chin乡 www.cninfocom.cn

江苏卓胜微电子股份有限公司 2019 年年度报告全文 28 管理费用 32,865,154.96 27,778,461.65 18.31% 无重大变化 财务费用 -12,307,886.65 -15,247,033.15 19.28% 无重大变化 研发费用 137,645,921.46 67,704,528.61 103.30% 持续加大研发投入导致费用增长所致 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 集成电路设计行业是典型的技术密集型行业，是集成电路行业整体中对科研水平、研发实力要求较高的部分。报告期内， 公司沿着前期制定的研发目标，持续推进“射频滤波器芯片及模组研发及产业化项目”、“射频功率放大器芯片及模组研发及 产业化项目”、“射频开关和LNA技术升级及产业化项目”以及“面向IoT方向的Connectivity MCU研发及产业化项目”等项目的 具体实施。上述研发项目的顺利实施将助力公司及时把握国产化的市场机遇，扩大经营规模，提升公司的盈利水平和市场竞 争力，保持并强化公司的技术及研发能力优势。截止报告期末，上述研发项目均按照既定项目规划周期和目标顺利进行。 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2019 年 2018 年 2017 年 研发人员数量（人） 146 70 55 研发人员数量占比 67.28% 53.85% 54.46% 研发投入金额（元） 137,645,921.46 67,704,528.61 47,838,103.32 研发投入占营业收入比例 9.10% 12.09% 8.09% 研发支出资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00 资本化研发支出占研发投入的比例 0.00% 0.00% 0.00% 资本化研发支出占当期净利润的比重 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 公司需遵守《深圳证券交易所创业板行业信息披露指引第 12 号——上市公司从事集成电路相关业务》的披露要求： 公司坚持自主创新的研发策略，研发一系列具有完全自主知识产权的高性能、高品质的系列产品并实现产业化，产生了 一批新的核心技术专利与集成电路布图设计证书。截至报告期末，公司共计取得62项专利，其中国内专利61项（包含发明专 利50项）、国际专利1项（该项为发明专利）；10项集成电路布图设计。本报告期内，公司共申请发明专利4项；共取得发明 专利5项（包含1项国际发明专利）、实用新型专利5项。截止报告期末，公司尚无计算机软件著作权。 公司积极推进射频前端和物联网领域的研发创新，持续对关键技术和资源进行投资，强化技术创新成果转化，保持并扩 大技术领先优势。报告期内，公司研发费用支出13,764.59万元，较上年同期增长103.30%；占营业收入比例9.10%，低于上 年同期的12.09%，主要系研发投入的增长低于业绩规模的增长。公司研发投入金额呈逐年增长趋势。 报告期内，公司研发人员数量由上年同期的70人上升至146人，研发人员数量占比由53.85%上升至67.28%。研发人员学 历中，博士学历占比研发人员数量的5.48%，硕士占比32.19%，本科占比62.33%。其中研发人员工作年限5年以上的占研发 人员比例的12.33%，3-5年的占比6.16%，1-3年的占比29.45%，1年以内的占比52.05%。报告期内公司核心技术人员未发生任

江苏卓胜微电子股份有限公司2019年年度报告全文 何变化 5、现金流 单位 2019年 018年 同比增减 经营活动现金流入小计 1,319,48,507.95 637,702,460.10 106.86 经营活动现金流出小计 1,263,528,749.09 503.419808.24 150.99 经营活动产生的现金流量净额 55,619,75886 134282651.86 58.58% 投资活动现金流入小计 185523,585,73 52,047,216.77 25645% 投资活动现金流出小计 767,382,21466 94427.657.06 712.67% 投资活动产生的现金流量净额 581,858,62893 -42,380,440.29 1,272.949% 筹资活动现金流入小计 840,929,2452 100.00% 筹资活动现金流出小计 110,523,445.2 3,591,279.47 2,977.55 筹资活动产生的现金流量净额 30,405,800.00 3,591,279.47 20,438.32 现金及现金等价物净增加额 211475,51426 98,349,002.99 11503% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √适用口不适用 经营活动现金流入小计比去年同期增长106.86%,主要系收入大幅增加所致 经营活动现金流出小计比去年同期增长15099%,主要系增加备货所致 投资活动现金流入小计比去年同期增长25645%,主要系理财产品收回增加所致: 投资活动现金流出小计比去年同期增长712.67%,主要系理财产品购买及设备购置增加所致; 筹资活动现金流入小计比去年同期增长10000%,主要系上市募得资金所致 筹资活动现金流出小计比去年同期增长29775%,主要系支付公司上市发行费用及对上市股东进行现金分红所致: 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说 √适用口不适用 公司本年度归母净利润为497,169,961.25元,经营活动产生的现金净流量净额为55619,75886元,存在较大差异的主要原 因为公司业绩大幅增长导致客户应收账款相应增加,同时增加了研发投入和备货所致 三、非主营业务情况 适用口不适用 单位:元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 70,19532 014%购买理财产品及联营企业投资收益 否 chin乡 www.cninfocom.cn

江苏卓胜微电子股份有限公司 2019 年年度报告全文 29 何变化。 5、现金流 单位：元 项目 2019 年 2018 年 同比增减 经营活动现金流入小计 1,319,148,507.95 637,702,460.10 106.86% 经营活动现金流出小计 1,263,528,749.09 503,419,808.24 150.99% 经营活动产生的现金流量净额 55,619,758.86 134,282,651.86 -58.58% 投资活动现金流入小计 185,523,585.73 52,047,216.77 256.45% 投资活动现金流出小计 767,382,214.66 94,427,657.06 712.67% 投资活动产生的现金流量净额 -581,858,628.93 -42,380,440.29 -1,272.94% 筹资活动现金流入小计 840,929,245.29 100.00% 筹资活动现金流出小计 110,523,445.29 3,591,279.47 2,977.55% 筹资活动产生的现金流量净额 730,405,800.00 -3,591,279.47 20,438.32% 现金及现金等价物净增加额 211,475,514.26 98,349,002.99 115.03% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 经营活动现金流入小计比去年同期增长106.86%，主要系收入大幅增加所致； 经营活动现金流出小计比去年同期增长150.99%，主要系增加备货所致； 投资活动现金流入小计比去年同期增长256.45%，主要系理财产品收回增加所致； 投资活动现金流出小计比去年同期增长712.67%，主要系理财产品购买及设备购置增加所致； 筹资活动现金流入小计比去年同期增长100.00%，主要系上市募得资金所致； 筹资活动现金流出小计比去年同期增长2977.55%，主要系支付公司上市发行费用及对上市股东进行现金分红所致； 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 √ 适用 □ 不适用 公司本年度归母净利润为497,169,961.25元，经营活动产生的现金净流量净额为55,619,758.86元，存在较大差异的主要原 因为公司业绩大幅增长导致客户应收账款相应增加，同时增加了研发投入和备货所致。 三、非主营业务情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 770,195.32 0.14% 购买理财产品及联营企业投资收益 否

江苏卓胜微电子股份有限公司2019年年度报告全文 公允价值变动损益 5,150,920.85 0.92%理财产品公允价值变动 资产减值 15,650,731.86 存货跌价准备 营业外收入 1,857,247.63 033收到政府上市奖励 营业外支出 1846.678 0.33%公益性捐赠支 否否否否否 信用减值 17,878,687 318%计提应收款项坏账准备所致 四、资产及负债状况 l、资产构成重大变动情况 公司2019年起首次执行新金融工具准则、新收入准则或新租赁准则且调整执行当年年初财务报表相关项目 √适用口不适用 单位:元 2019年末 019年初 比重增减 重大变动说明 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金4760815460 2480%265,432,64034 24.22 无重大变动 应收账款378,00838 1967%45,44036583 1128%无重大变动 存货 366,108.59900 19:04%134,602,97347 2486% 无重大变动 长期股权投资24273,92209 1.26% 3992,486.39 4.43% 3.17%无重大变动 固定资产 72.11984002 375%30.24,59673 5.58% 1.839 无重大变动 交易性金融资产505,150920.85 627%13,726,40000 2.53% 23.74% 无重大变动 2、以公允价值计量的资产和负债 √适用口不适用 单位:元 计入权益的本期计 项目 期初数本期公允价 本期购买金本期出售金其他 值变动损益 累计公允价提的减 期末数 额 额 变动 值变动 金融资产 交易性金融资产(不含 00,000013,726,400.000.00505,150.920.85 衍生金融资产 金融资产小计 13,726,400.0015,150,920.85 0.000.00500,0000001372640000.00505,150.920 上述合计 13,726,400.0015,150,920.85 0.005000000132600.000.00505,150.920 金融负债 0.00.00 0.00 0.000.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 口是√否 chin乡 www.cninfocom.cn

江苏卓胜微电子股份有限公司 2019 年年度报告全文 30 公允价值变动损益 5,150,920.85 0.92% 理财产品公允价值变动 否 资产减值 -15,650,731.86 -2.78% 计提存货跌价准备 否 营业外收入 1,857,247.63 0.33% 收到政府上市奖励 否 营业外支出 1,846,678.55 0.33% 公益性捐赠支出 否 信用减值 -17,878,687.64 -3.18% -计提应收款项坏账准备所致 否 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 公司 2019 年起首次执行新金融工具准则、新收入准则或新租赁准则且调整执行当年年初财务报表相关项目 √ 适用 □ 不适用 单位：元 2019 年末 2019 年初 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 476,908,154.60 24.80% 265,432,640.34 49.02% -24.22% 无重大变动 应收账款 378,300,083.87 19.67% 45,440,365.83 8.39% 11.28% 无重大变动 存货 366,108,599.00 19.04% 134,602,973.47 24.86% -5.82% 无重大变动 长期股权投资 24,273,922.09 1.26% 23,992,486.39 4.43% -3.17% 无重大变动 固定资产 72,119,840.02 3.75% 30,224,596.73 5.58% -1.83% 无重大变动 交易性金融资产 505,150,920.85 26.27% 13,726,400.00 2.53% 23.74% 无重大变动 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：元 项目 期初数 本期公允价 值变动损益 计入权益的 累计公允价 值变动 本期计 提的减 值 本期购买金 额 本期出售金 额 其他 变动 期末数 金融资产 交易性金融资产（不含 衍生金融资产） 13,726,400.00 5,150,920.85 0.00 0.00 500,000,000.00 13,726,400.00 0.00 505,150,920.85 金融资产小计 13,726,400.00 5,150,920.85 0.00 0.00 500,000,000.00 13,726,400.00 0.00 505,150,920.85 上述合计 13,726,400.00 5,150,920.85 0.00 0.00 500,000,000.00 13,726,400.00 0.00 505,150,920.85 金融负债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否