美的集团股份有限公司2016年年度报告 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位:千元 2016年末 2015年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例金额占总资产比例 货币资金 921% 0.87% 应收账款 789%10,371,718 存货 15,626,897 916%10.448,93 8.l1 投资性房地产 长期股权投资 2.211.732 30%2.88274 圆定资产 21,056,791 12.34%18,729,881 在建工程 580,729 短期借款 3024426 1.77%3,920,933 期借款 2,254,348 0.07% 125% 2、以公允价值计量的资产和负债 √适用口不适用 单位:千 本期公允价计入权益的累计 项目 本期购买金本期出售金 期初数 其他 期末数 变动损益公允价值变动 金融资产 以公允价值计量且其变 动计入当期损益的金融资 产(不含衍生金融资产) 衍生金融资产 173.836 3,75180,15589 424.163 可供出售金融资产 19,9992751,270,941 451:82013,3303759846625,706,07233627,760 金融资产小计 投资性房地产 生产性生物资产 其他 上述合计 20165,6961,44477 455571193485893759846625,706,07234.051,923 金融负债 243,083 -203.441 96.102 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化
美的集团股份有限公司 2016 年年度报告 - 26 - 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位：千元 2016 年末 2015 年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 17,196,070 10.08% 11,861,977 9.21% 0.87% 应收账款 13,454,511 7.89% 10,371,718 8.05% -0.16% 存货 15,626,897 9.16% 10,448,937 8.11% 1.05% 投资性房地产 494,122 0.29% 150,803 0.12% 0.17% 长期股权投资 2,211,732 1.30% 2,888,274 2.24% -0.94% 固定资产 21,056,791 12.34% 18,729,881 14.54% -2.20% 在建工程 580,729 0.34% 954,761 0.74% -0.40% 短期借款 3,024,426 1.77% 3,920,933 3.04% -1.27% 长期借款 2,254,348 1.32% 90,061 0.07% 1.25% 2、以公允价值计量的资产和负债 √ 适用 □ 不适用 单位：千元 项目 期初数 本期公允价 值变动损益 计入权益的累计 公允价值变动 其他 本期购买金 额 本期出售金 额 期末数 金融资产 1.以公允价值计量且其变 动计入当期损益的金融资 产（不含衍生金融资产） 2.衍生金融资产 166,421 173,836 3,751 80,155.89 424,163 3.可供出售金融资产 19,999,275 1,270,941 451,820 13,330.00 37,598,466 25,706,072 33,627,760 金融资产小计 20,165,696 1,444,777 455,571 37,598,466 25,706,072 34,051,923 投资性房地产 生产性生物资产 其他 上述合计 20,165,696 1,444,777 455,571 93,485.89 37,598,466 25,706,072 34,051,923 金融负债 243,083 56,460 -203,441 96,102 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化
美的集团股份有限公司2016年年度报告 口是√否 3、截至报告期末的资产权利受限情况 截至报告期末,公司不存在主要资产被査封、扣押、冻结或者被抵押、质押等权利受限情形。 五、投资状况 1、总体情况 √适用口不适用 报告期投资额(千元) 上年同期投资额(千元) 变动幅度 96,1044l1 62,730,329 53.20% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 口适用√不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 口适用√不适用 金融资产投资 (1)证券投资情况 口适用不适用 公司报告期不存在证券投资。 (2)衍生品投资情况 √适用口不适用 单位:万 衍生 期末投资 货//是西/衍生 报告报告计提减 品 衍生品投 金额占公报告期实 作方/示/关联/品投 资初始投起始日期终止日期初投资期内期内值准备」期末投资 资类 期 金额购入售出金额(如金额司报告期际损益金 末净资产额 型 金额金额有) 2016年 期货 期货 2016年01 无否 748.2 7482 公司 合约 月01日 12月 1150-0.0002%306.10
美的集团股份有限公司 2016 年年度报告 - 27 - □ 是 √ 否 3、截至报告期末的资产权利受限情况 截至报告期末，公司不存在主要资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押等权利受限情形。 五、投资状况 1、总体情况 √ 适用 □ 不适用 报告期投资额（千元） 上年同期投资额（千元） 变动幅度 96,104,411 62,730,329 53.20% 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、金融资产投资 （1）证券投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在证券投资。 （2）衍生品投资情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 衍生 品投 资操 作方 名称 关联 关系 是否 关联 交易 衍生 品投 资类 型 衍生品投 资初始投 资金额 起始日期 终止日 期 期初投资 金额 报告 期内 购入 金额 报告 期内 售出 金额 计提减 值准备 金额（如 有） 期末投资 金额 期末投资 金额占公 司报告期 末净资产 比例 报告期实 际损益金 额 期货 公司 无 否 期货 合约 748.2 2016 年 01 月 01 日 2016 年 12 月 31 日 748.2 - -11.50 -0.0002% 306.10
美的集团股份有限公司2016年年度报告 汇 016年01 银行无否远期|-841440 12月31-8,414.40 月01日 32817600.5369%1,17860 合约 7.666.20 7.666.20 32,806100367%1484.70 衍生品投资资金来源全部为公司自有资金 涉诉情况(如适用)不适用 衍生品投资审批董事会 2016年03月26日 公告披露日期(如有) 衍生品投资审批股东会 2016年04月27日 公告披露日期(如有) 为规避原材料价格大幅波动给公司大宗原料采购带来的成本风险,公司开展了部分铜材的期 货操作业务,降低现货市场价格波动给公司经营带来的不确定性风险:同时公司利用银行金融工 俱具,开展了部分外汇资金业务,以规避汇率和利率波动风险,实现外汇资产的保值增值,减少外 汇负债及进行成本锁定。公司对衍生品投资与持仓风险进行充分的评估与控制,具体说明如下 、法律法规风险:公司开展期货与外汇资金业务需要遵循法律法规,明确约定与代理机构 之间的权利义务关系 控制措施:公司指定相关责任部门加强法律法规和市场规则的学习,严格合同审査,明确权 利义务,加强合规检查,保证公司衍生品投资与持仓操作符合法律、法规及公司内部管理制度的 报告期衍生品持仓的风2、操作风险:不完善的内部流程、员工、系统以及外部事件均可能导致公司在期货业务及 分析及控制措施说明外汇资金业务的过程中承担损失 (包括但不限于市场风控制措施:公司的相关管理制度已明确了期货操作及外汇资金业务的职责分工与审批流程, 流动性风险、信用风建立了比较完善的监督机制,通过加强业务流程、决策流程和交易流程的风险控制,有效降低操 操作风险、法律风险作风险。 3、市场风险:大宗商品价格变动和外汇市场汇率波动的不确定性导致期货业务与外汇资金 业务存在较大的市场风险,同时在期货操作中因无法及时筹措资金满足建立和维持保值头寸,或 在外汇资金业务中用于履约的外汇资金不能按时到账,均可能导致期货操作损失与违约风险 控制措施:公司期货业务及外汇资金业务,坚持谨慎与稳健操作原则。对于期货业务,严格 根据生产经营所需来确定业务量并提出期货交易申请,并实施止损机制:建立期货风险测算系统, 测算己占用的保证金数量、浮动盈亏、可用保证金数量及拟建头寸需要的保证金数量,确定可能 需要追加的保证金准备金额。对于外汇资金业务,实行分层管理机制,经营单位提出资金业务申 请,需要对影响业务损益的条件或环境进行风险分析,对可能产生的最大收益和损失进行估算 同时报送可承受的保证金比例或总额,公司及时更新资金业务操作情况,确保到期日前的资金安 已投资衍生品报告期内 市场价格或产品公允价|、期货合约报告期内产生的损益为30610万5元 值变动的情况,对衍生品 、外汇远期合约报告期内产生的损益为1,17860万元 公允价值的分析应披露 具体使用的方法及相关/3、对衍生品公允价值的分析使用的是期货市场的公开报价或中国银行的远期外汇报价 假设与参数的设定 报告期公司衍生品的会不适用
美的集团股份有限公司 2016 年年度报告 - 28 - 银行 无 否 外汇 远期 合约 -8,414.40 2016 年 01 月 01 日 2016 年 12 月 31 日 -8,414.40 - 32,817.60 0.5369% 1,178.60 合计 -7,666.20 -- -- -7,666.20 - 32,806.10 0.5367% 1,484.70 衍生品投资资金来源 全部为公司自有资金。 涉诉情况（如适用） 不适用 衍生品投资审批董事会 公告披露日期（如有) 2016 年 03 月 26 日 衍生品投资审批股东会 公告披露日期（如有) 2016 年 04 月 27 日 报告期衍生品持仓的风 险分析及控制措施说明 （包括但不限于市场风 险、流动性风险、信用风 险、操作风险、法律风险 等） 为规避原材料价格大幅波动给公司大宗原料采购带来的成本风险，公司开展了部分铜材的期 货操作业务，降低现货市场价格波动给公司经营带来的不确定性风险；同时公司利用银行金融工 具，开展了部分外汇资金业务，以规避汇率和利率波动风险，实现外汇资产的保值增值，减少外 汇负债及进行成本锁定。公司对衍生品投资与持仓风险进行充分的评估与控制，具体说明如下： 1、法律法规风险：公司开展期货与外汇资金业务需要遵循法律法规，明确约定与代理机构 之间的权利义务关系。 控制措施：公司指定相关责任部门加强法律法规和市场规则的学习，严格合同审查，明确权 利义务，加强合规检查，保证公司衍生品投资与持仓操作符合法律、法规及公司内部管理制度的 要求。 2、操作风险：不完善的内部流程、员工、系统以及外部事件均可能导致公司在期货业务及 外汇资金业务的过程中承担损失。 控制措施：公司的相关管理制度已明确了期货操作及外汇资金业务的职责分工与审批流程， 建立了比较完善的监督机制，通过加强业务流程、决策流程和交易流程的风险控制，有效降低操 作风险。 3、市场风险：大宗商品价格变动和外汇市场汇率波动的不确定性导致期货业务与外汇资金 业务存在较大的市场风险，同时在期货操作中因无法及时筹措资金满足建立和维持保值头寸，或 在外汇资金业务中用于履约的外汇资金不能按时到账，均可能导致期货操作损失与违约风险。 控制措施：公司期货业务及外汇资金业务，坚持谨慎与稳健操作原则。对于期货业务，严格 根据生产经营所需来确定业务量并提出期货交易申请，并实施止损机制；建立期货风险测算系统， 测算已占用的保证金数量、浮动盈亏、可用保证金数量及拟建头寸需要的保证金数量，确定可能 需要追加的保证金准备金额。对于外汇资金业务，实行分层管理机制，经营单位提出资金业务申 请，需要对影响业务损益的条件或环境进行风险分析，对可能产生的最大收益和损失进行估算， 同时报送可承受的保证金比例或总额，公司及时更新资金业务操作情况，确保到期日前的资金安 排。 已投资衍生品报告期内 市场价格或产品公允价 值变动的情况，对衍生品 公允价值的分析应披露 具体使用的方法及相关 假设与参数的设定 1、期货合约报告期内产生的损益为 306.10 万元； 2、外汇远期合约报告期内产生的损益为 1,178.60 万元； 3、对衍生品公允价值的分析使用的是期货市场的公开报价或中国银行的远期外汇报价。 报告期公司衍生品的会 不适用
美的集团股份有限公司2016年年度报告 计政策及会计核算具体 原则与上一报告期相比 是否发生重大变化的说 独立董事对公司衍生品 公司独立董事认为:公司将期货操作业务作为平抑价格震荡的有效工具,通过加强内部控制 投资及风险控制情况的 落实风险防范措施,提高经营管理水平。通过外汇资金业务的开展进一步提升公司外汇 传专项意见 能力,为外汇资产进行保值增持。通过上述衍生品的投资业务,有利于充分发挥公司竞争优势, 公司开展衍生品投资业务是可行的,风险是可以控制的 、募集资金使用情况 口适用√不适用 公司报告期无募集资金使用情况 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 口适用√不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 口适用√不适用 七、主要控股参股公司分析 √适用口不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 公司名称 型主要业多注册资本总资产净资产营业收入营业利润净利润 公司类 (万元)(百万元)(百万元)(百万元)(百万元)(百万元) 广东美的厨房电器制造有限公司公司/家用电器UsD 9,717382487481193.176818151415 7,200.00 广东美的制冷设备有限公司子公司空调制造 29,1144534540227,6952167208617 5400.00 市顺德区美的电热电器制造 家用电器|USD 4.922.8 2,075.14 96956843.29 公司 制造 4200.00 芜湖美的厨卫电器制造有限公司/子公司/热水器制|RMB 4,818.70 814l35,634011679296794 6,00000 压缩机制|RMB 安徽美芝精密制造有限公司 子公司 2,518431,4002242484744889393.13 4,210.5263
美的集团股份有限公司 2016 年年度报告 - 29 - 计政策及会计核算具体 原则与上一报告期相比 是否发生重大变化的说 明 独立董事对公司衍生品 投资及风险控制情况的 专项意见 公司独立董事认为：公司将期货操作业务作为平抑价格震荡的有效工具，通过加强内部控制， 落实风险防范措施，提高经营管理水平。通过外汇资金业务的开展进一步提升公司外汇风险管理 能力，为外汇资产进行保值增持。通过上述衍生品的投资业务，有利于充分发挥公司竞争优势， 公司开展衍生品投资业务是可行的，风险是可以控制的。 5、募集资金使用情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期无募集资金使用情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达 10%以上的参股公司情况 公司名称 公司类 型 主要业务 注册资本 (万元) 总资产 (百万元) 净资产 (百万元) 营业收入 (百万元) 营业利润 (百万元) 净利润 (百万元) 广东美的厨房电器制造有限公司 子公司 家用电器 制造 USD 7,200.00 9,717.38 2,487.48 11,931.11 1,768.18 1,514.15 广东美的制冷设备有限公司 子公司 空调制造 RMB 85,400.00 29,114.45 3,454.02 27,695.21 672.08 617.60 佛山市顺德区美的电热电器制造 有限公司 子公司 家用电器 制造 USD 4,200.00 4,922.82 2,075.14 6,658.61 969.56 843.29 芜湖美的厨卫电器制造有限公司 子公司 热水器制 造 RMB 6,000.00 4,818.70 814.13 5,634.01 679.29 679.42 安徽美芝精密制造有限公司 子公司 压缩机制 造 RMB 84,210.5263 2,518.43 1,400.22 4,248.47 448.89 393.13
美的集团股份有限公司2016年年度报告 报告期内取得和处置子公司的情况 √适用口不适用 对整体生产经营和业绩的影响 报告期内取得和处置 公司名称 (单位:千元人民币) 子公司方式 净利润 美的商业保理有限公司 5,454.18 美的金融控股(深圳)有限公司 立立立立 77.25 深圳前海美的资产管理有限公司 3,892.4 广东美的酷晨生活电器制造有限公司 41.68899 44482 ‖美的投资发展有限公司 设立 -49,721.72 美的智慧家居科技有限公司 设立 11,976.00 1,781.22 美的投资(亚洲)有限公司 设立 6828.16 广东美的智能科技有限公司 设立 423.08 -2,1378 佛山市顺德区美映企业管理服务有限公司 意大利美的暖通设备有限公司 18181 3,726.30 广东美的照明电器制造有限公司 注销 20.2 佛山市顺德区美荟管理服务公司 出售 4.134.0 安徽美芝压缩机销售有限公司 注销 八、公司控制的结构化主体情况 口适用√不适用 九、公司未来发展的展望 1、公司发展战略 以“成为全球领先的消费电器、暖通空调、机器人及工业自动化科技集团”为战略愿景,以“产品领 先、效率驱动、全球经营”为战略主轴,深化转型,通过技术创新、品质提升与精品工程,坚持产品领先, 通过管理效率、制造效率及资产效率提升,打造效率驱动下的新成本竞争优势:关注全球产业并购机会, 注重战略市场区域扩张,夯实全球运营基础;加强机器人及工业自动化领域的产业布局,强化新产业战略 研究,培育新的增长点与产业平台。 2、2017年重点工作 (1)坚持产品领先,构建差异化竞争能力,持续推动现有业务的转型与升级,坚持品质刚性,推动 精品工程,完善研发体系的构建,加大硏发资源投入,围绕产品核心能力,形成专业积累与高度,不断提
美的集团股份有限公司 2016 年年度报告 - 30 - 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置 子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 （单位：千元人民币） 收入 净利润 美的商业保理有限公司 设立 5,454.18 -169.99 美的金融控股（深圳）有限公司 设立 77.25 -1,049.46 深圳前海美的资产管理有限公司 设立 30.56 3,892.48 广东美的酷晨生活电器制造有限公司 设立 41,688.99 444.82 美的投资发展有限公司 设立 - -49,721.72 美的智慧家居科技有限公司 设立 11,976.00 -1,781.22 美的投资（亚洲）有限公司 设立 - 6,828.16 广东美的智能科技有限公司 设立 423.08 -2,133.78 佛山市顺德区美映企业管理服务有限公司 设立 - - 意大利美的暖通设备有限公司 设立 2,181.81 -3,726.30 广东美的照明电器制造有限公司 注销 - -20.24 佛山市顺德区美荟管理服务公司 出售 - -4,134.03 安徽美芝压缩机销售有限公司 注销 - -397.34 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 1、公司发展战略 以“成为全球领先的消费电器、暖通空调、机器人及工业自动化科技集团”为战略愿景，以“产品领 先、效率驱动、全球经营”为战略主轴，深化转型，通过技术创新、品质提升与精品工程，坚持产品领先， 通过管理效率、制造效率及资产效率提升，打造效率驱动下的新成本竞争优势；关注全球产业并购机会， 注重战略市场区域扩张，夯实全球运营基础；加强机器人及工业自动化领域的产业布局，强化新产业战略 研究，培育新的增长点与产业平台。 2、2017 年重点工作 （1）坚持产品领先，构建差异化竞争能力，持续推动现有业务的转型与升级，坚持品质刚性，推动 精品工程，完善研发体系的构建，加大研发资源投入，围绕产品核心能力，形成专业积累与高度，不断提