华东医药股份有限公司2012年度报告全文.pdf_P16-P20

华东医药股份有限公司2012年度报告全文子公司供应链公司新增购建固定资产配套长期借款 9700.00 148% 7.00000 120% 0.28% 长期借款 150,522.49 23.02%173,085.43 29.62% -6.60% 3、以公允价值计量的资产和负债报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化口是√否五、核心竞争力分析 1、独具特色的企业文化和经营理念公司始终坚持“济世、诚正、执着、务实”的核心价值观,秉承“服务大众健康”的企业使命,专注于药品生产和服务事业。在长期生产经营中,形成了符合公司发展实际、具有华东医药特色的六条经营理念:要么唯一,要么第一;不求规模最大,但求效益最好;不求品种最多,但求品种最大;专注专科特殊用药:不做大鱼塘里的大鱼,要做小鱼塘里的大鱼;不一定要做火车头,但一定要乘上第一节车厢。在公司六条经营理念指引下,公司发展稳健,连续多年保持稳定增长,净资产收益率保持行业领先水平,使股东获得良好的投资回报 2、行业地位优势公司是业务横跨医药工业和商业经销两大领域的综合性医药企业,行业地位突出,经营风格稳健,盈利能力出色。医药商业规模和市场份额处于浙江省内龙头地位:核心控股子公司杭州中美华东制药有限公司为浙江省规模最大的处方药产品生产企业,为国家高新技术企业、国家级创新型企业。2012年公司医药工业位居中国制药工业百强企业第58位,医药商业位居中国医药商业企业十强第8位。 3、产品优势公司产品专注专科、特殊用药,已形成稳定的产品梯队,公司产品在免疫移植、糖尿病、消化道和肾病治疗领域市场份额均保持国内厂家领先,销售规模上亿以上的大产品有7个,是品种最全、产销量最大的器官移植和糖尿病药物国产企业,在市场上和原研跨国公司直接进行竞争。公司绝大多数产品都是国内首仿,生产工艺先进,质量标准高,是需要病人终生服用的救命药。商业总代理总经销的品种也在省内排名第一。 4、人员和专业优势公司拥有专业、高素质的生产、营销、管理和科研人员队伍。生产质量管理体系健全,西药原料药全部获得美国FDA或欧盟等权威市场认证,部分制剂产品己获得欧盟CGMP认证。工业产品营销网络遍布全国所有省份和主要大中型医院,专业化的学术营销推广团队人员超过1500人,并具有较强的医药市场政策分析研究和运作经验。商业经销和配送网络覆盖浙江全省和周边省市,药品物流配送能力浙江省内领先冷链物流配送水平全国领先。 5、研发和技术优势公司历来重视新产品和新技术的研发工作,产品研发能力较强,创新成果显著。拥有国家企业技术中心、省市技术研发中心及科技合作平台,拥有多项国内领先的药品生产和科研创新专利,在微生物发酵、化学合成、药物分析和检验、基因和生物工程等方面具有自己的核心技术和专业经验,并多次获得国家和省市重大新药研发和专项奖励。 16

华东医药股份有限公司 2012 年度报告全文 16 长期借款 9,700.00 1.48% 7,000.00 1.20% 0.28% 子公司供应链公司新增购建固定资产配套长期借款合计 150,522.49 23.02% 173,085.43 29.62% -6.60% 3、以公允价值计量的资产和负债无报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否五、核心竞争力分析 1、独具特色的企业文化和经营理念公司始终坚持“济世、诚正、执着、务实”的核心价值观，秉承“服务大众健康”的企业使命，专注于药品生产和服务事业。在长期生产经营中，形成了符合公司发展实际、具有华东医药特色的六条经营理念：要么唯一，要么第一；不求规模最大，但求效益最好；不求品种最多，但求品种最大；专注专科特殊用药；不做大鱼塘里的大鱼，要做小鱼塘里的大鱼；不一定要做火车头，但一定要乘上第一节车厢。在公司六条经营理念指引下，公司发展稳健，连续多年保持稳定增长，净资产收益率保持行业领先水平，使股东获得良好的投资回报。 2、行业地位优势公司是业务横跨医药工业和商业经销两大领域的综合性医药企业，行业地位突出，经营风格稳健，盈利能力出色。医药商业规模和市场份额处于浙江省内龙头地位；核心控股子公司杭州中美华东制药有限公司为浙江省规模最大的处方药产品生产企业，为国家高新技术企业、国家级创新型企业。2012年公司医药工业位居中国制药工业百强企业第58位，医药商业位居中国医药商业企业十强第8位。 3、产品优势公司产品专注专科、特殊用药，已形成稳定的产品梯队，公司产品在免疫移植、糖尿病、消化道和肾病治疗领域市场份额均保持国内厂家领先，销售规模上亿以上的大产品有7个，是品种最全、产销量最大的器官移植和糖尿病药物国产企业，在市场上和原研跨国公司直接进行竞争。公司绝大多数产品都是国内首仿，生产工艺先进，质量标准高，是需要病人终生服用的救命药。商业总代理总经销的品种也在省内排名第一。 4、人员和专业优势公司拥有专业、高素质的生产、营销、管理和科研人员队伍。生产质量管理体系健全，西药原料药全部获得美国FDA或欧盟等权威市场认证，部分制剂产品已获得欧盟CGMP认证。工业产品营销网络遍布全国所有省份和主要大中型医院，专业化的学术营销推广团队人员超过1500人，并具有较强的医药市场政策分析研究和运作经验。商业经销和配送网络覆盖浙江全省和周边省市，药品物流配送能力浙江省内领先，冷链物流配送水平全国领先。 5、研发和技术优势公司历来重视新产品和新技术的研发工作，产品研发能力较强，创新成果显著。拥有国家企业技术中心、省市技术研发中心及科技合作平台，拥有多项国内领先的药品生产和科研创新专利，在微生物发酵、化学合成、药物分析和检验、基因和生物工程等方面具有自己的核心技术和专业经验，并多次获得国家和省市重大新药研发和专项奖励

华东医药股份有限公司 2012 年度报告全文 17 六、投资状况分析 1、对外股权投资情况（1）对外投资情况对外投资情况 2012 年投资额（元） 2011 年投资额（元）变动幅度 10,726,400.00 246,514,846.20 -95.65% 被投资公司情况公司名称主要业务上市公司占被投资公司权益比例（%）华东医药绍兴有限公司医药商业批发 60% 华东医药湖州有限公司医药商业批发 100% 温州华东惠仁医药有限公司（注 1）医药商业批发 40% 杭州华东大药房连锁有限公司（注 2）医药零售连锁 99.33% 注 1：报告期内，温州华东惠仁医药有限公司新增注册资本 330 万元，本公司按 40%股权比例认缴出资额 132 万元。注 2：报告期内，本公司以 37.44 万元的价格受让应杰持有的杭州华东大药房连锁有限公司 1.33%的股权，目前本公司直接持有杭州华东大药房连锁有限公司 86.33%股权，并通过本公司全资子公司杭州华晟投资管理有限公司间接持有杭州华东大药房连锁有限公司 13%股权。（2）持有金融企业股权情况公司名称公司类别最初投资成本（元）期初持股数量（股）期初持股比例（%）期末持股数量（股）期末持股比例（%）期末账面值（元）报告期损益（元）会计核算科目股份来源宁波东海银行股份有限公司商业银行 31,874,846.20 49,156,585 9.66% 49,156,585 9.66% 31,874,846.20 0.00 长期股权投资股权收购及增资合计 31,874,846.20 49,156,585 -- 49,156,585 -- 31,874,846.20 0.00 -- -- 注：象山县绿叶城市信用社股份有限公司于 2012 年 4 月 18 日更名为宁波东海银行股份有限公司。 2、主要子公司、参股公司分析主要子公司、参股公司情况公司名称公司类型所处行业主要产品或服务注册资本总资产（元）净资产（元）营业收入(元) 营业利润(元) 净利润（元）杭州中美华东制药子公司医药制造抗生素原料药及制 1,200 万美元 1,216,803,831.58 776,646,990.80 2,279,770,049.39 505,774,551.05 414,810,968.28

华东医药股份有限公司 2012 年度报告全文 18 有限公司剂华东医药供应链管理（杭州）有限公司子公司仓储服务业医药供应链技术的管理和咨询 5,073 万元 155,100,836.82 36,088,262.61 15,322,982.95 2,720,163.72 2,953,040.89 华东医药宁波有限公司子公司医药商业生物制品的代理销售 500 万元 480,883,139.43 182,859,302.99 966,972,739.00 79,334,868.86 65,040,988.35 华东医药（西安）博华制药有限公司（注 1）子公司医药制造奥硝唑原料和制剂 8,000 万元 181,287,982.27 70,677,636.83 99,194,816.46 -3,143,550.05 -1,908,437.68 杭州华东中药饮片有限公司子公司医药制造中药饮片、收购中草药、药材机械修理 1,600 万元 123,422,377.49 37,871,986.48 233,304,112.09 11,450,457.04 9,606,573.15 杭州华东大药房连锁有限公司子公司医药商业生化药品、中成药等销售 1,500 万元 48,884,590.88 28,046,153.34 126,943,994.01 1,751,124.30 2,454,683.45 杭州华东武林大药房有限公司子公司医药商业生化药品、中成药等销售 1,500 万元 31,417,329.10 12,293,756.47 85,955,800.75 -623,290.59 -522,988.57 江苏九阳生物制药有限公司子公司医药制造原料药生产及销售 10,095 万元 125,331,308.26 97,661,495.32 4,516,001.32 -10,816,805.91 -10,887,562.02 温州华东惠仁医药有限公司（注 2）子公司医药商业中药材、中药饮片、化学制剂等批发 1,530 万元 389,416,966.83 39,506,243.95 1,246,652,012.71 25,315,668.80 17,367,398.15 注（1）：西安博华为合并陕西九州制药后的数据；注（2）：浙江惠仁医药有限公司于 2012 年 10 月 29 日更名为温州华东惠仁医药有限公司。主要子公司、参股公司情况说明 (1)杭州中美华东制药有限公司：主要生产和销售抗生素原料药及制剂，为公司医药工业核心控股子公司。主要产品有百令胶囊、卡博平、新赛斯平、赛可平、他克莫司、泮立苏等。截止报告期末，公司资

华东医药股份有限公司2012年度报告全文产总额为1217亿元,净资产为777亿元。报告期实现营业收入2280亿元,实现净利润415亿元,分别较上年同期增长2823%、2945%。中美华东主要产品系列2012年度销售增长状况:百令胶囊系列同比增长4075%,糖尿病药物同比增长30.13%,消化系统药物同比增长2993%,器官移植免疫抑制剂药物同比增长701%。 (2)华东医药宁波有限公司:主要经营生物制品等的代理销售。报告期内,宁波公司大力拓展进口产品代理销售,经营稳定。截止报告期末,公司资产总额为481亿元,净资产为1.83亿元,2012年实现营业收入9.58亿元,与上年度基本持平,实现净利润6,461万元,同比增长30.63% (3)杭州华东中药饮片有限公司:主营中药饮片、收购中草药、药材机械修理。截止报告期末,公司资产总额为1.23亿元,净资产为3,787万元,2012年营业收入为2.33亿元,实现净利润为961万元。 (4)华东医药供应链管理(杭州)有限公司:主营医药供应链技术的管理与咨询。2012年完成了现代化物流中心的一期项目基建和改造,正式投入运营。截止报告期末,公司资产总额为1亿元,净资产为3,609 万元,2012年营业收入为1,532万元,实现净利润为295万元。报告期内取得和处置子公司的情况 √适用口不适用报告期内取得和处置报告期内取得和处置公司名称对整体生产和业绩的影响子公司目的子公司方式华东医药湖州有限公司全省商业网络布局投资新设较小华东医药绍兴有限公司全省商业网络布局股权收购较小陕西大华九州置业有限公司资产管理控股子公司新设的控股子公司较小宁波惊尘冷链物流有限公司医药冷链物流控股子公司新设的控股子公司较小 5、非募集资金投资的重大项目情况单位:万元项目名称投资总额本年度投入金额截至期末累计实际|项目进度项目收益情况投入金额非募集资金投资的重大项目情况说明本年度无超过未经审计净资产10%的非募集资金投资的重大项目。七、公司控制的特殊目的主体情况无

华东医药股份有限公司 2012 年度报告全文 19 产总额为 12.17 亿元，净资产为 7.77 亿元。报告期实现营业收入 22.80 亿元，实现净利润 4.15 亿元，分别较上年同期增长 28.23%、29.45%。中美华东主要产品系列 2012 年度销售增长状况：百令胶囊系列同比增长 40.75%，糖尿病药物同比增长 30.13%，消化系统药物同比增长 29.93%，器官移植免疫抑制剂药物同比增长 7.01％。 (2)华东医药宁波有限公司：主要经营生物制品等的代理销售。报告期内，宁波公司大力拓展进口产品代理销售，经营稳定。截止报告期末，公司资产总额为 4.81 亿元，净资产为 1.83 亿元，2012 年实现营业收入 9.58 亿元，与上年度基本持平，实现净利润 6,461 万元，同比增长 30.63%。 (3)杭州华东中药饮片有限公司：主营中药饮片、收购中草药、药材机械修理。截止报告期末，公司资产总额为 1.23 亿元，净资产为 3,787 万元，2012 年营业收入为 2.33 亿元，实现净利润为 961 万元。 (4)华东医药供应链管理（杭州）有限公司：主营医药供应链技术的管理与咨询。2012 年完成了现代化物流中心的一期项目基建和改造，正式投入运营。截止报告期末，公司资产总额为 1.55 亿元，净资产为 3,609 万元，2012 年营业收入为 1,532 万元，实现净利润为 295 万元。报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用公司名称报告期内取得和处置子公司目的报告期内取得和处置子公司方式对整体生产和业绩的影响华东医药湖州有限公司全省商业网络布局投资新设较小华东医药绍兴有限公司全省商业网络布局股权收购较小陕西大华九州置业有限公司资产管理控股子公司新设的控股子公司较小宁波惊尘冷链物流有限公司医药冷链物流控股子公司新设的控股子公司较小 5、非募集资金投资的重大项目情况单位：万元项目名称投资总额本年度投入金额截至期末累计实际投入金额项目进度项目收益情况合计 0 0 0 -- -- 非募集资金投资的重大项目情况说明本年度无超过未经审计净资产 10%的非募集资金投资的重大项目。七、公司控制的特殊目的主体情况无

华东医药股份有限公司2012年度报告全文八、公司未来发展的展望 1、2013年及今后国内医药行业发展趋势展望中国经济经过2012年的继续宏观调控,经济过热现象得到一定的抑制,国民经济出现了一些好的发展势头,虽然改变增长模式的任务仍然艰巨,但中国经济持续保持稳健发展的趋势不会改变。随着国内经济的持续增长,加上人口老龄化、疾病谱变化,新医改推动等因素推动,中国医药市场正处于快速发展阶段,是全球医药行业增速最快的市场之一。全国医药行业发展的总体趋势是,一方面随着人民生活水平的不断提高,对医药的需求在不断增加,每年都保持在20%左右的增长。与其他周期性的工业相比,医药工业增长更稳定,即使处于宏观经济的下行阶段,行业增速依然保持稳定且一直高于GDP增速。政府用于医疗卫生投入的増速也远高于GυP的增长,接近GDP增速的2倍。未来医药行业政策较之前比, 转好信号较强,大病医保、城镇化等政策将继续扩大医疗需求的蛋糕,各省药品招标政策也将会越来越理性化另一方面,来自国家新出台的针对医药行业政策面的各种制约因素也越来越多。国家药监局新药审批日趋严格,科硏报批新政策的出台将从源头上提升医药企业新药研发的难度和高度,同时也符合国家鼓励创新的政策。制造(过程)环节:新版GMP认证、仿制药质量一致性评价、新版药典等政策的推出将大幅提高医药行业整体制造水平。流通(营销)环节:新版GSP认证、打击商业贿赂、医保支付制度改革、招标降价和限价等政策,必将淘汰一大批中小制药企业。可以预见今后5~10年内,医药行业中收购兼并重组与两极分化将成为一个大的趋势,这一趋势将进一步加剧医药市场的竞争和集中度的提升。强的、大的医药企业将越做越强、越做越大;弱的、小的医药企业将面临更严峻的竞争,或被市场淘汰。 2、公司未来三年的发展战略继续坚持“专注专科、特殊用药”与“要么第一,要么唯一”的方针,围绕打造国内制剂大厂这个中心,巩固现有免疫抑制剂、糖尿病、肾病与消化道四大优势产品领域,努力拓展抗肿瘤、抗重症感染与心血管三大新领域;重点建设好国内品种最多,竞争力最强的免疫抑制剂与糖尿病用药两大生产销售基地。创建一支2000~2500人的商业模式先进的、浙江省实力最强、在全国处于先进地位的优秀的市场营销队伍努力拓展融资渠道,集中精力规划并建设妤杭州江东与江苏九阳两大新生产基地,完成重点项目改造建设, 全面通过国家新版GMP和GSP资质认证,为系列化新产品上市与市场营销拓展奠定坚实的物质基础。、2013年经营计划 2013年随着国家新一届政府换届完成,预计中国医疗体制改革速度会逐步加快,很多核心医改政策和制度将全面推行,如新版基本药物目录及实施细则制定、加快公立医院改革,取消药品加成、药品招标政策调整以及医保支付制度改革等。作为工商兼具的医药企业,公司今后仍将继续巩固浙江省“医药工业+医药商业”龙头的地位,在打造器官移植和糖尿病领域国内品种最全体系的基础上,向抗肿瘤药、心脑血管药、重症感染药等领域加快布局和发展。 2013年,公司上下将全面、深入贯彻年度工作会议精神,继续深化企业管理变革工作,抓好“华东医药 ”,即一个不同、两个变样、三项改革工作。一个不同——“卖出不同来”;两个变样管理大变样、市场大变样;三项改革——一组织架构改革、薪酬体系改革和商业模式改革。努力抓好企业管理中的平衡管理工作。坚持六条经营理念不动摇,坚持走有华东特色的医药企业发展之路。 2013年公司将继续重视和抓好全国各省市的药品集中统一招标工作,确保不因招标失去市场。继续做好医保、物价、招标和基本药物目录的政策事务工作,做好有关产品进入新版基药目录后的政策应对以及 2014版医保目录调整的准备工作。公司将进一步完善科研生产一体化体系,继续贯彻好“一心一意谋发展,不分你我抓科研”的指导方针,贯彻“注册第一,速度第一”的方针,适应国家新药审批政策变化。加大创新药和首仿药的研发力度,抓好项目管理和重大项目的开发。不断加强科研与生产的紧密合作,完善新产品移交的流程和管理体

华东医药股份有限公司 2012 年度报告全文 20 八、公司未来发展的展望 1、2013年及今后国内医药行业发展趋势展望中国经济经过2012年的继续宏观调控，经济过热现象得到一定的抑制，国民经济出现了一些好的发展势头，虽然改变增长模式的任务仍然艰巨，但中国经济持续保持稳健发展的趋势不会改变。随着国内经济的持续增长，加上人口老龄化、疾病谱变化，新医改推动等因素推动，中国医药市场正处于快速发展阶段，是全球医药行业增速最快的市场之一。全国医药行业发展的总体趋势是，一方面随着人民生活水平的不断提高，对医药的需求在不断增加，每年都保持在20%左右的增长。与其他周期性的工业相比，医药工业增长更稳定，即使处于宏观经济的下行阶段，行业增速依然保持稳定且一直高于GDP增速。政府用于医疗卫生投入的增速也远高于GDP的增长，接近GDP增速的2倍。未来医药行业政策较之前比，转好信号较强，大病医保、城镇化等政策将继续扩大医疗需求的蛋糕，各省药品招标政策也将会越来越理性化。另一方面，来自国家新出台的针对医药行业政策面的各种制约因素也越来越多。国家药监局新药审批日趋严格，科研报批新政策的出台将从源头上提升医药企业新药研发的难度和高度，同时也符合国家鼓励创新的政策。制造（过程）环节：新版GMP认证、仿制药质量一致性评价、新版药典等政策的推出将大幅提高医药行业整体制造水平。流通（营销）环节：新版GSP认证、打击商业贿赂、医保支付制度改革、招标降价和限价等政策，必将淘汰一大批中小制药企业。可以预见今后5～10年内，医药行业中收购兼并重组与两极分化将成为一个大的趋势，这一趋势将进一步加剧医药市场的竞争和集中度的提升。强的、大的医药企业将越做越强、越做越大；弱的、小的医药企业将面临更严峻的竞争，或被市场淘汰。 2、公司未来三年的发展战略继续坚持“专注专科、特殊用药”与“要么第一，要么唯一”的方针，围绕打造国内制剂大厂这个中心，巩固现有免疫抑制剂、糖尿病、肾病与消化道四大优势产品领域，努力拓展抗肿瘤、抗重症感染与心血管三大新领域；重点建设好国内品种最多，竞争力最强的免疫抑制剂与糖尿病用药两大生产销售基地。创建一支2000～2500人的商业模式先进的、浙江省实力最强、在全国处于先进地位的优秀的市场营销队伍。努力拓展融资渠道，集中精力规划并建设好杭州江东与江苏九阳两大新生产基地，完成重点项目改造建设，全面通过国家新版GMP和GSP资质认证，为系列化新产品上市与市场营销拓展奠定坚实的物质基础。 3、2013年经营计划 2013年随着国家新一届政府换届完成，预计中国医疗体制改革速度会逐步加快，很多核心医改政策和制度将全面推行，如新版基本药物目录及实施细则制定、加快公立医院改革，取消药品加成、药品招标政策调整以及医保支付制度改革等。作为工商兼具的医药企业，公司今后仍将继续巩固浙江省“医药工业+医药商业”龙头的地位，在打造器官移植和糖尿病领域国内品种最全体系的基础上，向抗肿瘤药、心脑血管药、重症感染药等领域加快布局和发展。 2013年，公司上下将全面、深入贯彻年度工作会议精神，继续深化企业管理变革工作，抓好“华东医药一、二、三”，即一个不同、两个变样、三项改革工作。一个不同——“卖出不同来”；两个变样—— 管理大变样、市场大变样；三项改革——组织架构改革、薪酬体系改革和商业模式改革。努力抓好企业管理中的平衡管理工作。坚持六条经营理念不动摇，坚持走有华东特色的医药企业发展之路。 2013年公司将继续重视和抓好全国各省市的药品集中统一招标工作，确保不因招标失去市场。继续做好医保、物价、招标和基本药物目录的政策事务工作,做好有关产品进入新版基药目录后的政策应对以及 2014版医保目录调整的准备工作。公司将进一步完善科研生产一体化体系，继续贯彻好 “一心一意谋发展，不分你我抓科研”的指导方针，贯彻“注册第一，速度第一”的方针，适应国家新药审批政策变化。加大创新药和首仿药的研发力度，抓好项目管理和重大项目的开发。不断加强科研与生产的紧密合作，完善新产品移交的流程和管理体