广东锦龙发展股份有限公司2012年年度报告

广东锦龙发展股份有限公司2012年年度报告全文 说明 2012年生产成本473579万元较上年减少290.65万元,减少578%,2012年原材料成本支出15189万元,占总成本3.21% 较上年减少0.59%;人工工资支出76875万元,占总成本1623%,较上年增加1.75%;折旧支出1609.16万元,占总成本33.98% 较上年减少5.78%。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 1703.188.1 画五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例(% 32.84% 公司前5名供应商资料 适用口不适用 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例(%) 378.640.0 第二名 370,290.91 7.14% 第三名 354.74988 6.84% 第四名 309,27590 第五名 290,231.46 合计 1.703.188.15 32.84% 4、费用 项目 2012年度 2011年度 增减比例(%) 大幅变动原因 销售费用 管理费用 27,112,416.8 25,922,246.10 财务费用 29,029,380.3 25,171,214.1 153息支出较上年增加所致 所得税 8.360.039.1 5,362,94968 589当期所得税增加所致 5、研发支出 无专项研发支出 6、现金流 2012年 2011年 司比增减(%) 经营活动现金流入小计 155.955.674.67 17,626,015.55 32.59% 经营活动现金流出小计 123.232.156.62 79,136,19897 经营活动产生的现金流量净 32,72351805 38,489,816.58 14.98%

广东锦龙发展股份有限公司 2012 年年度报告全文 10 说明 2012年生产成本4735.79万元较上年减少290.65万元，减少5.78%，2012年原材料成本支出151.89万元，占总成本3.21%， 较上年减少0.59%；人工工资支出768.75万元，占总成本16.23%，较上年增加1.75%；折旧支出1609.16万元，占总成本33.98%， 较上年减少5.78%。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 1,703,188.15 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例（%） 32.84% 公司前 5 名供应商资料 √ 适用 □ 不适用 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例（%） 1 第一名 378,640.00 7.3% 2 第二名 370,290.91 7.14% 3 第三名 354,749.88 6.84% 4 第四名 309,275.90 5.96% 5 第五名 290,231.46 5.6% 合计 —— 1,703,188.15 32.84% 4、费用 项目 2012年度 2011年度 增减比例（%） 大幅变动原因 销售费用 0 0 0 － 管理费用 27,112,416.86 25,922,246.10 4.59 － 财务费用 29,029,380.38 25,171,214.15 15.33 利息支出较上年增加所致 所得税 8,360,039.17 5,362,949.68 55.89 当期所得税增加所致 5、研发支出 无专项研发支出 6、现金流 单位：元 项目 2012 年 2011 年 同比增减（%） 经营活动现金流入小计 155,955,674.67 117,626,015.55 32.59% 经营活动现金流出小计 123,232,156.62 79,136,198.97 55.72% 经营活动产生的现金流量净 额 32,723,518.05 38,489,816.58 -14.98%

广东锦龙发展股份有限公司2012年年度报告全文 投资活动现金流入小计 1470,494.07 767.88983 投资活动现金流出小计 10468934.12 14,795,29623 29249% 投资活动产生的现金流量净 -8,998,44005 14.027406.40 35.85% 筹资活动现金流入小计 1,550,523,868.12 80.000000.00 1,838.15% 筹资活动现金流出小计 245,461,181.35 57.558.546.62 326.45% 筹资活动产生的现金流量净 22,441,453 5,71541% 金及现金等价物净增加额 1,328,787,764.7 46,903,86356 2,733 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √适用口不适用 1.经营活动现金流入较上年增加32.59%,主要是收到的其他与经营活动有关的现金增加所致 2.经营活动现金流出较上年增加5572%,主要是支付的其他与经营活动有关的现金增加所致。 3.投资活动现金流入较上年增加91.50%,主要是取得投资收益所收到的现金增加所致。 4.投资活动产生的现金流量净额较上年增加35.85%,主要是支付投资活动有关的现金较去年减少所致 5.筹资活动现金流入较上年增加326.45%,主要是本年非公开发行股票完成所致。 6.筹资活动产生的现金流量净额较上年增加5,715.41%,主要是本年非公开发行股票完成所致 7.现金及现金等价物净增加额较上年增加2,73300%,主要是本年非公开发行股票完成所致。 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 口适用√不适用 三、主营业务构成情况 营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 营业收入 营业成本 毛利率(%) 同期增减(%)|同期增减(%)|期增减(%) 行业 自来水 85,3289252347,36617381 44.49 0.98% 5.54% 3.84% 分产品 自来水收入 83.6716849846283,656 4468% 376% 检测收入 1,657240.251,082,510.15 3468% 114.92% 57.36% 23.90% 地区 华南地区 853289252347,36617381 44.49 0.98% 3.84% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用

广东锦龙发展股份有限公司 2012 年年度报告全文 11 投资活动现金流入小计 1,470,494.07 767,889.83 91.5% 投资活动现金流出小计 10,468,934.12 14,795,296.23 -29.24% 投资活动产生的现金流量净 额 -8,998,440.05 -14,027,406.40 35.85% 筹资活动现金流入小计 1,550,523,868.12 80,000,000.00 1,838.15% 筹资活动现金流出小计 245,461,181.35 57,558,546.62 326.45% 筹资活动产生的现金流量净 额 1,305,062,686.77 22,441,453.38 5,715.41% 现金及现金等价物净增加额 1,328,787,764.77 46,903,863.56 2,733% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 1．经营活动现金流入较上年增加32.59%，主要是收到的其他与经营活动有关的现金增加所致。 2．经营活动现金流出较上年增加55.72%，主要是支付的其他与经营活动有关的现金增加所致。 3．投资活动现金流入较上年增加91.50%，主要是取得投资收益所收到的现金增加所致。 4．投资活动产生的现金流量净额较上年增加35.85%，主要是支付投资活动有关的现金较去年减少所致。 5．筹资活动现金流入较上年增加326.45%，主要是本年非公开发行股票完成所致。 6．筹资活动产生的现金流量净额较上年增加5,715.41%，主要是本年非公开发行股票完成所致。 7．现金及现金等价物净增加额较上年增加2,733.00%，主要是本年非公开发行股票完成所致。 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、主营业务构成情况 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率(%) 营业收入比上年 同期增减（%） 营业成本比上年 同期增减（%） 毛利率比上年同 期增减（%） 分行业 自来水 85,328,925.23 47,366,173.81 44.49% 0.98% -5.54% 3.84% 分产品 自来水收入 83,671,684.98 46,283,663.66 44.68% -0.06% -6.42% 3.76% 检测收入 1,657,240.25 1,082,510.15 34.68% 114.92% 57.36% 23.90% 分地区 华南地区 85,328,925.23 47,366,173.81 44.49% 0.98% -5.54% 3.84% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用

广东锦龙发展股份有限公司2012年年度报告全文 四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况 单位 2012年末 2011年末 比重增减 占总资产比 占总资产比 重大变动说明 金额 金额 (%) 例(%) 本期非公开发行股票完成货币资金 货币资金1,4005246529 51.62%71,736.88822 5.35%4627% 交上年大幅增加 应收账款 9.594004.31 0.35%10,251,21649 0.76 -0.41% 存货 981.650.78 0.04%1,184,967.10 0.09%-0.05% 投资性房地产 0.0 0.00 本期非公开发行股票完成总资产较 062,414,908 长期股权投资1,11.,792.61791 41.24% 7922%-3798%上年大幅增加,引致长期股权投资 总资产比重下降 固定资产 154.853.68893 5.71%16625586787 12.4%-669 在建工程 1,771,140.10 0.07%1,071,064.36 0.08%-0.01% 2、负债项目重大变动情况 012年 2011年 比重增减 占总资产比 占总资产比 重大变动说明 金额 金额 例(%) 例(%) 短期借款 长期借款421.2901001553%218409,092.00 1629%-0.76% 3、以公允价值计量的资产和负债 期初数本期公允价/计入权益的累 变动损计公允价值变/本期计提的减 本期购买金额本期出售金额期末数 值 金融资产 以公允价值 计量且其变动 计入当期损益 的金融资产 8,898,472.26327,62006 0.009,22609232 (不含衍生金 融资产)

广东锦龙发展股份有限公司 2012 年年度报告全文 12 四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况 单位：元 2012 年末 2011 年末 金额 占总资产比 例（%） 金额 占总资产比 例（%） 比重增减 （%） 重大变动说明 货币资金 1,400,524,652.99 51.62% 71,736,888.22 5.35% 46.27% 本期非公开发行股票完成货币资金 较上年大幅增加 应收账款 9,594,004.31 0.35% 10,251,216.49 0.76% -0.41% 存货 981,650.78 0.04% 1,184,967.10 0.09% -0.05% 投资性房地产 0.00 0.00 长期股权投资 1,118,792,617.91 41.24% 1,062,414,908. 05 79.22% -37.98% 本期非公开发行股票完成总资产较 上年大幅增加，引致长期股权投资占 总资产比重下降 固定资产 154,853,688.93 5.71% 166,255,867.87 12.4% -6.69% 在建工程 1,771,140.10 0.07% 1,071,064.36 0.08% -0.01% 2、负债项目重大变动情况 单位：元 2012 年 2011 年 金额 占总资产比 例（%） 金额 占总资产比 例（%） 比重增减 （%） 重大变动说明 短期借款 0.00 0.00 长期借款 421,229,901.00 15.53% 218,409,092.00 16.29% -0.76% 3、以公允价值计量的资产和负债 单位：元 项目 期初数 本期公允价值 变动损益 计入权益的累 计公允价值变 动 本期计提的减 值 本期购买金额 本期出售金额 期末数 金融资产 1.以公允价值 计量且其变动 计入当期损益 的金融资产 （不含衍生金 融资产） 8,898,472.26 327,620.06 0.00 0.00 9,226,092.32

广东锦龙发展股份有限公司2012年年度报告全文 衍生金融资 0.00 0.00 3可供出售金 0.00 融资产 金融资产小计8.898472.26327,62006 0.009,226,092.32 投资性房地产 0.00 0.00 生产性生物资 其他 000 0.00 上述合计8898472.26327,620.06 000 0009,26,09232 金融负债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 口是√ 五、核心竞争力分析 自来水业务竞争力分析 (1)品牌优势 自来水公司设立于1961年,前身为清远市清城镇自来水厂。经过40年的发展,自来水公司在清远市地区建立了良好的市 场品牌形象,并先后获得广东省厂矿科协工作先进集体、清城区优秀民营企业、清远市北江镉污染应急处理工作先进集体 中国守合同重信用企业、广东省守合同重信用企业(连续十四年)、诚信公约会员单位、广东省诚信示范企业(连续五年) 等一系列荣誉称号 (2)质量与技术优势 自来水公司于2003年投资设立清远市锦诚水质检测有限公司,拥有离子色谱仪、气相色谱仪、原子荧光光谱仪、原子吸 收光谱仪、放射仪(a、a)等国内外先进大型分析仪器设备。该子公司于2005年通过省计量认证评审,具备62项水质检测和 21项净水材料检验的能力,进一步保障了自来水的供水质量,自来水公司水质综合合格率高达100%。2008年,自来水公司 取得了《质量管理体系认证证书》,采用并执行GBT19001-2008SO9001:2008质量控制体系,产品技术指标控制严格、检 测监控手段完善,产品品质长期以来受到客户好评和市场认可。 (3)地理区位优势 自来水公司的业务经营范围主要在清远市清城区,独占了石角镇、凤城街道、东城街道、洲心街道和横荷街道的供水经 营,具有部分地方垄断经营的特点。由于清远市近年来经济快速増长,房地产业和旅游业快速发展,清远市区常住人口持续 增加,居民、商业、工业用水需求持续增加,自来水公司的自来水生产和销售业务的规模和收益有望持续增长 2、投资参股证券业务竟争力分析 公司参股40%股权的东莞证券是全国首批承销保荐机构之一,业务范围涵盖了经纪、投资咨询、财务顾问、承销与保荐、 证券自营、资产管理、基金代销、期货IB、直接投资、融资融券等领域。营业网点遍布珠三角、长三角及环渤海经济圈,“立 足东莞、面向华南、走向全国”的格局基本形成。东莞证券全资拥有东证锦信投资管理有限公司,并参股华联期货有限公司 此外,报告期内公司实施了非公开发行股票项目,增加了公司的自有资金,壮大了公司的资本实力,改善了公司的资本 结构。公司可以及时、灵活地制定与经营现状和资产布局相匹配的投资战略,保证公司持续盈利能力,能够为公司股东带来 良好的投资回报

广东锦龙发展股份有限公司 2012 年年度报告全文 13 2.衍生金融资 产 0.00 0.00 3.可供出售金 融资产 0.00 0.00 金融资产小计 8,898,472.26 327,620.06 0.00 0.00 9,226,092.32 投资性房地产 0.00 0.00 生产性生物资 产 0.00 0.00 其他 0.00 0.00 上述合计 8,898,472.26 327,620.06 0.00 0.00 9,226,092.32 金融负债 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 报告期内公司主要资产计量属性是否发生重大变化 □ 是 √ 否 五、核心竞争力分析 1、自来水业务竞争力分析 （1）品牌优势 自来水公司设立于1961年，前身为清远市清城镇自来水厂。经过40年的发展，自来水公司在清远市地区建立了良好的市 场品牌形象，并先后获得广东省厂矿科协工作先进集体、清城区优秀民营企业、清远市北江镉污染应急处理工作先进集体、 中国守合同重信用企业、广东省守合同重信用企业（连续十四年）、诚信公约会员单位、广东省诚信示范企业（连续五年） 等一系列荣誉称号。 （2）质量与技术优势 自来水公司于2003年投资设立清远市锦诚水质检测有限公司，拥有离子色谱仪、气相色谱仪、原子荧光光谱仪、原子吸 收光谱仪、放射仪（á、â）等国内外先进大型分析仪器设备。该子公司于2005年通过省计量认证评审，具备62项水质检测和 21项净水材料检验的能力，进一步保障了自来水的供水质量，自来水公司水质综合合格率高达100%。2008年，自来水公司 取得了《质量管理体系认证证书》，采用并执行GB/T19001-2008/ISO9001:2008质量控制体系，产品技术指标控制严格、检 测监控手段完善，产品品质长期以来受到客户好评和市场认可。 （3）地理区位优势 自来水公司的业务经营范围主要在清远市清城区，独占了石角镇、凤城街道、东城街道、洲心街道和横荷街道的供水经 营，具有部分地方垄断经营的特点。由于清远市近年来经济快速增长，房地产业和旅游业快速发展，清远市区常住人口持续 增加，居民、商业、工业用水需求持续增加，自来水公司的自来水生产和销售业务的规模和收益有望持续增长。 2、投资参股证券业务竞争力分析 公司参股40%股权的东莞证券是全国首批承销保荐机构之一，业务范围涵盖了经纪、投资咨询、财务顾问、承销与保荐、 证券自营、资产管理、基金代销、期货IB、直接投资、融资融券等领域。营业网点遍布珠三角、长三角及环渤海经济圈，“立 足东莞、面向华南、走向全国”的格局基本形成。东莞证券全资拥有东证锦信投资管理有限公司，并参股华联期货有限公司。 此外，报告期内公司实施了非公开发行股票项目，增加了公司的自有资金，壮大了公司的资本实力，改善了公司的资本 结构。公司可以及时、灵活地制定与经营现状和资产布局相匹配的投资战略，保证公司持续盈利能力，能够为公司股东带来 良好的投资回报

广东锦龙发展股份有限公司2012年年度报告全文 六、投资状况分析 1、对外股权投资情况 (1)对外投资情况 对外投资情况 2012年投资额(元) 2011年投资额(元) 变动幅度 10,000,000.00 被投资公司情况 公司名称 主要业务 上市公司占被投资公司权益比例(%) 清远市供水拓展有限责任公司 自来水业务 80% 2)持有金融企业股权情况 公司名称公司类别 最初投资成|期初持股 期初持 股比例 期末持股持股期末账面值报告期损益会计核股份 本(元)数量(股 (%))数量(股)比例 (元) (元)算科目来源 东莞证券有 长期股 证券公司676,380,45.78600000 40%600000040%1.098,130,48960119027.63392 限责任公司 权投资 长期股 信用合作联商业银行2.100002.0069%21000269%2000 权投资 华联期货有 长期股 期货公司 3,90000003,0000 3.000.000 限公司 权投资 82,380,45.78605,10000 605,100,000 1,104,130,489601190763392 (3)证券投资情况 2、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 (1)委托理财情况 无

广东锦龙发展股份有限公司 2012 年年度报告全文 14 六、投资状况分析 1、对外股权投资情况 （1）对外投资情况 对外投资情况 2012 年投资额（元） 2011 年投资额（元） 变动幅度 10,000,000.00 - - 被投资公司情况 公司名称 主要业务 上市公司占被投资公司权益比例（%） 清远市供水拓展有限责任公司 自来水业务 80% （2）持有金融企业股权情况 公司名称 公司类别 最初投资成 本（元） 期初持股 数量（股） 期初持 股比例 （%） 期末持股 数量（股） 期末 持股 比例 （%） 期末账面值 （元） 报告期损益 （元） 会计核 算科目 股份 来源 东莞证券有 限责任公司 证券公司 676,380,145.78 600,000,000 40% 600,000,000 40% 1,098,130,489.60 119,027,633.92 长期股 权投资 购入 清远市农村 信用合作联 社 商业银行 2,100,000.00 2,100,000 2.69% 2,100,000 2.69% 2,100,000.00 长期股 权投资 购入 华联期货有 限公司 期货公司 3,900,000.00 3,000,000 3% 3,000,000 3% 3,900,000.00 长期股 权投资 购入 合计 682,380,145.78 605,100,000 -- 605,100,000 -- 1,104,130,489.60 119,027,633.92 -- -- （3）证券投资情况 无 2、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 （1）委托理财情况 无