安道麦股份有限公司 019年年度报告全文 四、注册变更情况 组织机构代码 14200007069622870 公司上市以来主营业务的变化情况(如有) 无变更 历次控股股东的变更情况(如有) 无变更 五、其他有关资料 会计师事务所名称 德勤华永会计师事务所(特殊普通合伙) 会计师事务所办公地址 上海市延安东路222号外滩中心30楼 签字会计师姓名 胡科、马仁杰 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 口适用√不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √适用口不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问 持续督导期间 主办人姓名 国泰君安证券股份有限公司上海市浦东新区商城路618号朱文川、唐为杰2017年8月2日至2019年12月31日 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 √是口否 209年上调前调后本年比上年增减上调前调后 营业收入(千元) 275323936126870829381058944 归属于上市公司股东的净利润(千元)2770412,40.4622,44.876 8868%1,545,8791,581,202 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 610,059859448859,448 29.02%382,275382,275 益的净利润(千元) 经营活动产生的现金流量净额(千元)8434872.0021392,299153 -63.31 基本每股收益(元/股) 0.1132 0.9820 1.0005 -886 066010.6463 稀释每股收益(元/股) 不适用不适用不适用 不适用不适用不适用 加权平均净资产收益率 2019年末 2018年末 2017年末 调整前调整后本年末比上年末增减调整前调整后 总资产(千元) 4528894042.812,50544135063 2.61%39,613,92241,164,689 归属于上市公司股东的净资产(千元)2.37651228012612.4.862 -1.64%18778,013|19272,227 是否存在公司债 口是√否 chin乡 www.cninfocom.cn
安道麦股份有限公司 2019 年年度报告全文 6 四、注册变更情况 组织机构代码 91420000706962287Q 公司上市以来主营业务的变化情况（如有） 无变更 历次控股股东的变更情况（如有） 无变更 五、其他有关资料 会计师事务所名称 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙） 会计师事务所办公地址 上海市延安东路 222 号外滩中心 30 楼 签字会计师姓名 胡科、马仁杰 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √ 适用 □ 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问 主办人姓名 持续督导期间 国泰君安证券股份有限公司 上海市浦东新区商城路618号 朱文川、唐为杰 2017 年 8 月 2 日至 2019 年 12 月 31 日 六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 √ 是 □ 否 2019 年 2018 年 本年比上年增减 2017 年 调整前 调整后 调整前 调整后 营业收入（千元） 27,563,239 25,615,119 26,867,308 2.59% 23,819,568 25,463,024 归属于上市公司股东的净利润（千元） 277,041 2,402,462 2,447,876 -88.68% 1,545,879 1,581,202 归属于上市公司股东的扣除非经常性损 益的净利润（千元） 610,059 859,448 859,448 -29.02% 382,275 382,275 经营活动产生的现金流量净额（千元） 843,487 2,002,139 2,299,153 -63.31% 3,958,389 4,291,976 基本每股收益（元/股） 0.1132 0.9820 1.0005 -88.69% 0.6601 0.6463 稀释每股收益（元/股） 不适用 不适用 不适用 不适用 不适用 不适用 加权平均净资产收益率 1.23% 11.68% 11.66% -10.43% 9.05% 8.67% 2019 年末 2018 年末 本年末比上年末增减 2017 年末 调整前 调整后 调整前 调整后 总资产（千元） 45,288,940 42,812,505 44,135,063 2.61% 39,613,922 41,164,689 归属于上市公司股东的净资产（千元） 22,371,665 22,280,126 22,744,862 -1.64% 18,778,013 19,272,227 是否存在公司债 □ 是 √ 否
安道麦股份有限公司 019年年度报告全文 七、境内外会计准则下会计数据差异 1.同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 口适用√不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2.同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 口适用√不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 3.境内外会计准则下会计数据差异原因情况说明 口适用√不适用 八、分季度主要财务指标 单位:千元 第一季度 二季度第三季度第四季度 营业收入 6,787,7516,828281 6660437,281,164 归属于上市公司股东的净利润 366756 22,882 206.095 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净额 1,289,484 984,534 749,226 上述财务指标或其加总数是否与公司己披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 九、非经常性损益项目及金额 √适用口不适用 单位:千元 项目 2019年2018年2017年 说明 额 金额 额 非流动资产处置损益(包括已计提资产减值准备的冲 018年主要是由于在欧洲进 销部分) 1270731,95900100资产剥离(与中国化工先正 交易相关) 计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按 照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外) 27410 14.628 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当 2017年包含了收购 Solutions 期损益 3802745414183120以及安邦:2018年2019年数 额仅与安邦有关 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 -45,989 -1567 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转 25,821 17,303 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -40.992 11,719 4.036 主要是由于荆州与淮安基地 其他符合非经常性损益定义的损益项目 574,500 老厂区搬迁,计提资产减值损 失和员工安置费用。 减所得税影响额 1101324426646390 少数股东权益影响额(税后) 3330181,5884281.198927 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号一一非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目,以及把 chin乡 www.cninfocom.cn
安道麦股份有限公司 2019 年年度报告全文 7 七、境内外会计准则下会计数据差异 1. 同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2. 同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 3. 境内外会计准则下会计数据差异原因情况说明 □ 适用 √ 不适用 八、分季度主要财务指标 单位：千元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 6,787,751 6,828,281 6,666,043 7,281,164 归属于上市公司股东的净利润 366,756 221,882 206,095 -517,692 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 285,087 145,183 192,235 -12,446 经营活动产生的现金流量净额 -1,289,484 984,534 399,211 749,226 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否 九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用 单位：千元 项目 2019 年 金额 2018 年 金额 2017 年 金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲 销部分） 127,073 1,959,005 -3,000 2018 年主要是由于在欧洲进 行资产剥离（与中国化工-先正 达交易相关） 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按 照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 27,410 21,089 14,628 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当 期损益 38,027 45,414 1,183,120 2017 年包含了收购 Solutions 以及安邦；2018 年 2019 年数 额仅与安邦有关。 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 -45,989 - -15,671 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转 回 25,821 17,303 22,204 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -40,992 -11,719 4,036 其他符合非经常性损益定义的损益项目 -574,500 - - 主要是由于荆州与淮安基地 老厂区搬迁，计提资产减值损 失和员工安置费用。 减：所得税影响额 -110,132 442,664 6,390 少数股东权益影响额（税后） - - - 合计 -333,018 1,588,428 1,198,927 对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把
安道麦股份有限公司 019年年度报告全文 《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项 目,应说明原因 口适用√不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号一一非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形 chin乡 www.cninfocom.cn
安道麦股份有限公司 2019 年年度报告全文 8 《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项 目，应说明原因 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非经常性损益 项目界定为经常性损益的项目的情形
安道麦股份有限公司 019年年度报告全文 第三节公司业务概要 、报告期内公司从事的主要业务 本公司在中华人民共和国注册成立 集团主要从事非专利作物保护产品的开发、生产及销售,是全球领先的作物保护公司之一。集团通过其遍布全球各地 的约60家子公司向大约100个国家的农民提供解决方案 集团的业务模式整合了终端客户覆盖、登记法规经验以及全球研发和生产实力,从而为集团提供了显著的竞争优势, 使得集团可以在全球各地的重点市场针对农民的需求引入新型差异化产品 安道麦的主要经营区域覆盖全球,分为欧洲区、北美区、拉美区、亚太区(包括中国),以及印度、中东与非洲地区 总体而言,公司的产品销售覆盖全球大约一百个国家 集团的业务重点是开发、生产与营销非专利作物保护产品,大致分为除草剂、杀虫剂及杀菌剂,主要用于除草、杀虫及 防病。同时,集团利用自身专业优势对前述产品进行调整,针对非农业用途(消费者及专业解决方案)开发、生产和销售类 似产品 此外,集团充分利用自身在农业及化工领域的核心实力开展其他若干非农领域业务(单独任一领域业务对于集团整体而 言规模均不构成重大)。此类业务统称为“精细化工产品”,主要包括:(1)生产和销售膳食补充剂、食用色素、口感及 口味增强剂、及营养强化剂原料:(2)用于香水、化妆品、护肤品及清洁剂的香精产品:(3)工业类产品生产:以及(4) 其他非重大业务 安道麦所处宏观经济环境的趋势、事件及重大发展可能对其经营业绩和发展产生重大影响。相关影响因素在不同的地理 区域、对公司的不同产品可能产生不同的影响。由于公司拥有广泛的产品组合、业务覆盖众多区域,因此这些因素对某一具 体年份与在数年中积累产生的影响是不同的,有时甚至可能与其他影响因素相互抵消而减弱。此外,公司业务及业绩受全球 性、地域性及其他因素的影响,包括:人口变化、经济増长及生活水平的提髙、大宗农产品价格、原材料成本和全球能源价 格的剧烈波动、作物保护新技术的发展、产品专利到期以及非专利产品产量增长、农业市场及天气条件变动、监管变化、政 府政策、全球港口、国际货币政策、以及金融市场 2020年1月,由宁高宁董事长挂帅的中国化工集团与中化集团两家国有企业宣布成立先正达集团。作为一家新成立的农 资行业龙头企业,先正达集团在上海注册,归属中国化工集团,由中国化工与中化集团旗下农业相关业务版块整合而成。先 正达集团预计成为全球农资领军企业之一,涵盖植保、种子、化肥、农业数字化技术、以及在中国国内建立的先进分销网络, 从而贴近全国农民 先正达集团将进一步推进包括安道麦在内的各成员公司之间的协作,充分利用价值创造与商业机遇。为此,先正达集团 的成员企业不断探索协同增效的各种举措,在过去一年显著推进并加深了企业间合作,通过在特定地区相互供应特定产品以 及其他方式,创造了可观额外收入,同时把握机遇优化提升成员公司运营设施的利用率水平,节约采购和运营成本。 更多重要信息及详细内容请参见公司于2020年3月31日在巨潮资讯网(www.cninfo,com.cn)披露的《2019年度业续快报 附件(公告编号2020-19)。 chin乡 www.cninfocom.cn
安道麦股份有限公司 2019 年年度报告全文 9 第三节 公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务 本公司在中华人民共和国注册成立。 集团主要从事非专利作物保护产品的开发、生产及销售，是全球领先的作物保护公司之一。集团通过其遍布全球各地 的约 60 家子公司向大约 100 个国家的农民提供解决方案。 集团的业务模式整合了终端客户覆盖、登记法规经验以及全球研发和生产实力，从而为集团提供了显著的竞争优势， 使得集团可以在全球各地的重点市场针对农民的需求引入新型差异化产品。 安道麦的主要经营区域覆盖全球，分为欧洲区、北美区、拉美区、亚太区（包括中国），以及印度、中东与非洲地区。 总体而言，公司的产品销售覆盖全球大约一百个国家。 集团的业务重点是开发、生产与营销非专利作物保护产品，大致分为除草剂、杀虫剂及杀菌剂，主要用于除草、杀虫及 防病。同时，集团利用自身专业优势对前述产品进行调整，针对非农业用途（消费者及专业解决方案）开发、生产和销售类 似产品。 此外，集团充分利用自身在农业及化工领域的核心实力开展其他若干非农领域业务（单独任一领域业务对于集团整体而 言规模均不构成重大）。此类业务统称为“精细化工产品”，主要包括：（1）生产和销售膳食补充剂、食用色素、口感及 口味增强剂、及营养强化剂原料；（2）用于香水、化妆品、护肤品及清洁剂的香精产品；（3）工业类产品生产；以及（4） 其他非重大业务。 安道麦所处宏观经济环境的趋势、事件及重大发展可能对其经营业绩和发展产生重大影响。相关影响因素在不同的地理 区域、对公司的不同产品可能产生不同的影响。由于公司拥有广泛的产品组合、业务覆盖众多区域，因此这些因素对某一具 体年份与在数年中积累产生的影响是不同的，有时甚至可能与其他影响因素相互抵消而减弱。此外，公司业务及业绩受全球 性、地域性及其他因素的影响，包括：人口变化、经济增长及生活水平的提高、大宗农产品价格、原材料成本和全球能源价 格的剧烈波动、作物保护新技术的发展、产品专利到期以及非专利产品产量增长、农业市场及天气条件变动、监管变化、政 府政策、全球港口、国际货币政策、以及金融市场。 先正达集团 2020年1月，由宁高宁董事长挂帅的中国化工集团与中化集团两家国有企业宣布成立先正达集团。作为一家新成立的农 资行业龙头企业，先正达集团在上海注册，归属中国化工集团，由中国化工与中化集团旗下农业相关业务版块整合而成。先 正达集团预计成为全球农资领军企业之一，涵盖植保、种子、化肥、农业数字化技术、以及在中国国内建立的先进分销网络， 从而贴近全国农民。 先正达集团将进一步推进包括安道麦在内的各成员公司之间的协作，充分利用价值创造与商业机遇。为此，先正达集团 的成员企业不断探索协同增效的各种举措，在过去一年显著推进并加深了企业间合作，通过在特定地区相互供应特定产品以 及其他方式，创造了可观额外收入，同时把握机遇优化提升成员公司运营设施的利用率水平，节约采购和运营成本。 更多重要信息及详细内容请参见公司于2020年3月31日在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《2019年度业绩快报》 附件（公告编号2020-19）
安道麦股份有限公司 019年年度报告全文 主要资产重大变化情况 1.主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资本 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 在建工程转为固定资产 2.主要境外资产情况 √适用口不适用 境外资产占 资产的具体内容形成原因资产规模 收益情况公司净资产是否存在重 (千元) 所在地运营模式资产安全性 的控制措施 (千元)的比重大减值风险 Adama solutions通过重大资 股权投资 产重组收购967563以色列以及公司治理公司治理797,73 全球范围 否 其他情况说明 三、核心竞争力分析 作为全球植保市场中非专利作物保护领域的领军企业,集团认为下述优势为自身利用农业及作物保护行业的有利趋势 提供了可持续的竞争优势及基础 非专利市场领军地位。作为非专利市场的领军企业,集团对行业具备深入了解,积累了全球最广泛的非专利产品 资源,从而能够为全球各地的农民提供具有附加价值的高效解决方案,覆盖各种主要作物。得益于丰富的产品种类 (没有一种单一原药占集团2019年销售额5%以上)、以及广泛的地域覆盖,集团的业务布局更加多元化,提高了 业务稳定性。集团不断努力提高市场份额,进一步巩固市场领导地位,保持以农民为核心,扩大产品组合。此外, 由于全球作物保护市场趋势继续向非专利产品傾斜,集团所擅长且专注的市场领域不断扩大。市场趋势的转变是因 为发现、开发全新且高效的有效成分面临着成本和风险的高企,结果导致公司的原研型竞争对手每年推出的新型成 分大幅减少。集团在非专利市场积累的优势使得集团能够结合自身研究、技术和专业知识,综合利用各大研发型公 司的非专利保护产品,为集团提供了有别于研发型公司的相对竞争优势,使得集团能够加强现有产品组合,并引入 独特的复配产品、制剂和应用方法。同时,集团的全球市场覆盖、登记实力以及生产设施使其具备有别于其他非专 利公司的竞争优势。 ·全球市场援盖及新兴市场优势。集团广泛覆盖全球市场,在行业名列前茅。集团产品销往全球100多个国家,地域 覆盖广泛分散,区域占比平衡。2019年各区域的销售额贡献比重为:欧洲占26%,拉丁美洲占26%,北美占20% 亚太占16%,印度、中东及非洲占13%。平衡的地域覆盖扩大了集团业务增长点,分散了具体国家、气候、作物和 种植季节对集团业务的影响。集团在新兴市场的业务实力尤为突出,增速有望超过发达国家市场,2019年新兴市场 的贡献占集团销售额一半以上 ·独特的国内市场地位及渗透优势。集团相信 Adama solutions与公司在中国国内的运营和商务基础设施的整合,奠 定了坚实基础;又有控股股东中国化工的独特关系作支撑,集团因此拥有了渗透中国这一最大且农业增速最快市场 的显著优势。随着合并交易的完成,集团成为为数不多的、充分整合国内商务及运营基础的全球作物保护公司之 集团将利用国内的基础设施建立中国作物保护市场的领导地位,并充分利用全球优质品牌在国内市场的高度影响 力。作为中国化工集团的成员之一,集团相信能够凭借自身的独特优势,抓住高速增长、但高度碎片化的国内作物 保护市场的整合潮流。在成为中国作物保护领军企业的同时,将公司布局中国的生产设施纳入全球生产运营架构 将使集团能够更加有效地开发并商业化前沿的差异化产品,在关键原药上具备更强有力的成本优势,加强全球供应 链优化,从而提高整个组织的运营效率,确保销售收入和利润率双增长, chin乡 www.cninfocom.cn
安道麦股份有限公司 2019 年年度报告全文 10 二、主要资产重大变化情况 1. 主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资本 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 在建工程转为固定资产 2. 主要境外资产情况 √ 适用 □ 不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 （千元） 所在地 运营模式 保障 资产安全性 的控制措施 收益情况 （千元） 境外资产占 公司净资产 的比重 （%） 是否存在重 大减值风险 Adama Solutions 股权投资 通过重大资 产重组收购 19,675,633 以色列以及 全球范围 公司治理 公司治理 797,763 88% 否 其他情况说明 三、核心竞争力分析 作为全球植保市场中非专利作物保护领域的领军企业，集团认为下述优势为自身利用农业及作物保护行业的有利趋势 提供了可持续的竞争优势及基础： • 非专利市场领军地位。 作为非专利市场的领军企业，集团对行业具备深入了解，积累了全球最广泛的非专利产品 资源，从而能够为全球各地的农民提供具有附加价值的高效解决方案，覆盖各种主要作物。得益于丰富的产品种类 （没有一种单一原药占集团2019年销售额5%以上）、以及广泛的地域覆盖，集团的业务布局更加多元化，提高了 业务稳定性。集团不断努力提高市场份额，进一步巩固市场领导地位，保持以农民为核心，扩大产品组合。此外， 由于全球作物保护市场趋势继续向非专利产品倾斜，集团所擅长且专注的市场领域不断扩大。市场趋势的转变是因 为发现、开发全新且高效的有效成分面临着成本和风险的高企，结果导致公司的原研型竞争对手每年推出的新型成 分大幅减少。集团在非专利市场积累的优势使得集团能够结合自身研究、技术和专业知识，综合利用各大研发型公 司的非专利保护产品，为集团提供了有别于研发型公司的相对竞争优势，使得集团能够加强现有产品组合，并引入 独特的复配产品、制剂和应用方法。同时，集团的全球市场覆盖、登记实力以及生产设施使其具备有别于其他非专 利公司的竞争优势。 • 全球市场覆盖及新兴市场优势。 集团广泛覆盖全球市场，在行业名列前茅。集团产品销往全球100多个国家，地域 覆盖广泛分散，区域占比平衡。2019年各区域的销售额贡献比重为：欧洲占26%，拉丁美洲占26%，北美占20%， 亚太占16%，印度、中东及非洲占13%。平衡的地域覆盖扩大了集团业务增长点，分散了具体国家、气候、作物和 种植季节对集团业务的影响。集团在新兴市场的业务实力尤为突出，增速有望超过发达国家市场，2019年新兴市场 的贡献占集团销售额一半以上。 • 独特的国内市场地位及渗透优势。 集团相信Adama Solutions与公司在中国国内的运营和商务基础设施的整合，奠 定了坚实基础；又有控股股东中国化工的独特关系作支撑，集团因此拥有了渗透中国这一最大且农业增速最快市场 的显著优势。随着合并交易的完成，集团成为为数不多的、充分整合国内商务及运营基础的全球作物保护公司之一。 集团将利用国内的基础设施建立中国作物保护市场的领导地位，并充分利用全球优质品牌在国内市场的高度影响 力。作为中国化工集团的成员之一，集团相信能够凭借自身的独特优势，抓住高速增长、但高度碎片化的国内作物 保护市场的整合潮流。在成为中国作物保护领军企业的同时，将公司布局中国的生产设施纳入全球生产运营架构， 将使集团能够更加有效地开发并商业化前沿的差异化产品，在关键原药上具备更强有力的成本优势，加强全球供应 链优化，从而提高整个组织的运营效率，确保销售收入和利润率双增长