C: 江苏康缘药业股份有限公司(股票代码:600557) 2017年年度报告 学术推广是公司医药营销的主要特色,公司坚持自建营销队伍,采用分产品线、分区块相结 合的矩阵式管理模式,依靠专业学术推广队伍,把产品临床应用研究成果,通过专业医疗领域的 学术带头人和各种层级、各种形式的学术推广活动,传递给各级医疗机构目标医生,从而提高公 司医药产品的知名度和医生的认可度。同时终端药品使用情况也能由营销团队反馈至生产系统 研发系统,对公司的质量管理、研发创新、库存控制起到了积极的促进作用, 招商代理模式是专业学术推广的补充营销模式,主要是针对公司部分没有形成专业学术推广 产品线的新药产品以及暂时没有形成学术推广能力的部分区域,公司因地制宜制定营销策略,在 各区域内精细化招商,由有实力的经销商为公司提供分销配送服务,公司为经销商提供学术支持 监管考核,双方在互利共贏的基础上扩大产品的市场占有率。 普药助销模式主要是针对不需要进行临床推广的普药产品,产品通过两级分销销往基层市场, 公司协助一级经销商、二级经销商等医药商业公司完成面向终端的市场分销工作。 公司直接客户为医药商业公司,通过全国各地医药商业公司将产品销售到各类医药终端,并 由营销人员进行终端销售的推广工作。公司主要产品的终端市场定价原则是:公立医疗机构销售 产品执行省级药品集中采购定价。 (三)行业情况说明 请参见第四节“经营情况讨论与分析”中“二、(四)行业经营性信息分析”行业基本情况的 叙述 二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用口不适用 项目 期末余额 年初余额 变动比 例(%) 变动比例情况说明: 应收票据|1,137,672,26.09842,683,3590135.01王要系本期未到期银行承兑汇票较 上期增加所致 15,917,843.827,14343.36-41.36主要系本期预付研发费用较上期减 少所致 其他应收 主要系本期应收售房款及其他往来 32,611,813.2751,116,716.79-36.20 减少所致 其他流动 2,307,553.946,310,053.32-63.43 主要系本期待抵扣税金较上期减少 所致 主要系本期认购南京华泰大健康并 金融资产146134120610060基金与中核新能源股权投资份额 所致 主要系本期控股子公司康缘桔都增 在建工程3,357,134.8616,254,74.3111.37加技术改造工程以及母公司建设中 医药文化励志广场所致 长期待摊 主要系增加上海中医药大学合作费 费用 12,910,275.746,637,684.7194.50 所致 其他非流 60,924,383.7124,891,88801144.76 主要系本期预付新疆房产、资本化研 动资产 发支出款及设备款所致 报告期内核心竞争力分析 用口不适用 2017年,在我国医药行业由高速增长转向高质量发展的新常态下,公司坚持稳中求进的总基 调,坚持创新驱动发展战略不动摇,巩固和强化在核心业务上的优势,稳步推进硏发创新、生产 11/155
江苏康缘药业股份有限公司（股票代码：600557） 2017 年年度报告 11 / 155 学术推广是公司医药营销的主要特色，公司坚持自建营销队伍，采用分产品线、分区块相结 合的矩阵式管理模式，依靠专业学术推广队伍，把产品临床应用研究成果，通过专业医疗领域的 学术带头人和各种层级、各种形式的学术推广活动，传递给各级医疗机构目标医生，从而提高公 司医药产品的知名度和医生的认可度。同时终端药品使用情况也能由营销团队反馈至生产系统、 研发系统，对公司的质量管理、研发创新、库存控制起到了积极的促进作用， 招商代理模式是专业学术推广的补充营销模式，主要是针对公司部分没有形成专业学术推广 产品线的新药产品以及暂时没有形成学术推广能力的部分区域，公司因地制宜制定营销策略，在 各区域内精细化招商，由有实力的经销商为公司提供分销配送服务，公司为经销商提供学术支持、 监管考核，双方在互利共赢的基础上扩大产品的市场占有率。 普药助销模式主要是针对不需要进行临床推广的普药产品，产品通过两级分销销往基层市场， 公司协助一级经销商、二级经销商等医药商业公司完成面向终端的市场分销工作。 公司直接客户为医药商业公司，通过全国各地医药商业公司将产品销售到各类医药终端，并 由营销人员进行终端销售的推广工作。公司主要产品的终端市场定价原则是：公立医疗机构销售 产品执行省级药品集中采购定价。 （三）行业情况说明 请参见第四节“经营情况讨论与分析”中“二、（四）行业经营性信息分析”行业基本情况的 叙述。 二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 √适用 □不适用 项目 期末余额 年初余额 变动比 例（%） 变动比例情况说明： 应收票据 1,137,672,267.09 842,683,359.01 35.01 主要系本期未到期银行承兑汇票较 上期增加所致 预付款项 15,917,843.88 27,144,343.36 -41.36 主要系本期预付研发费用较上期减 少所致 其他应收 款 32,611,813.27 51,116,716.79 -36.20 主要系本期应收售房款及其他往来 减少所致 其他流动 资产 2,307,553.94 6,310,053.32 -63.43 主要系本期待抵扣税金较上期减少 所致 可供出售 金融资产 146,719,313.41 20,654,100.00 610.36 主要系本期认购南京华泰大健康并 购基金与中核新能源股权投资份额 所致 在建工程 34,357,134.86 16,254,741.31 111.37 主要系本期控股子公司康缘桔都增 加技术改造工程以及母公司建设中 医药文化励志广场所致 长期待摊 费用 12,910,275.74 6,637,684.71 94.50 主要系增加上海中医药大学合作费 所致 其他非流 动资产 60,924,383.71 24,891,888.71 144.76 主要系本期预付新疆房产、资本化研 发支出款及设备款所致 三、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 2017 年，在我国医药行业由高速增长转向高质量发展的新常态下，公司坚持稳中求进的总基 调，坚持创新驱动发展战略不动摇，巩固和强化在核心业务上的优势，稳步推进研发创新、生产
C: 江苏康缘药业股份有限公司(股票代码 2017年年度报告 技术创新,积极拓展延伸产业链,寻求新的增长点,不断提高公司核心竞争力。 公司核心竞争力主要体现在以下几个方面。 1、产品优势 公司目前现有产品包括片剂、硬胶囊剂、软胶囊剂、颗粒剂、口服液、丸剂、滴丸剂、合剂、 茶剂、吸入制剂、酊剂(外用)、酊剂(内服)、小容量注射剂、冻干粉针剂、橡胶膏剂、糖浆剂 凝胶剂、露剂、原料药等19种剂型。 截止本报告披露日,公司共计获得生产批件159个,公司产品共有111个品种被列入2017 版国家医保目录,其中甲类45个,乙类66个,独家品种21个(报告期内,公司共有6个独家品 种和三个非独家品种被新列入2017年版国家医保目录,一个非独家品种调出该目录。);共有42 个品种进入国家基本药物目录,其中独家品种为4个。目前公司共有44个药品为中药独家品种, 共有4个中药保护品种 以上品种将为公司产品覆盖高端医院、基层市场、零售终端及第三终端提供良好基础,并有 效抵御医疗机构降低药占比给企业带来的不利影响。 2、技术与研发优势 公司整体科研及技术开发能力较强,截至报告期末公司获得发明专利授权327件,拥有中药 新药证书56个(其中子公司9个),在国内中药企业中处于领先地位。 公司现代中药研究院拥有一支约300名科研人员组成的研究队伍,涵盖天然药物化学、药物 化学、中药学、药剂学、药物分析和临床医学等药学或相关专业领域,具有较丰富的新药硏制、 中试放大研究及产业化经验,人员及专业配备合理。公司先后建设了国家博士后科研工作站、国 家认定企业技术中心、中药制药过程新技术国家重点实验室、中成药智能制造国家地方联合工程 研究中心等国家级科研平台,并与中科院上海药物研究所、中国药科大学、南京中医药大学、上 海中医药大学、大连工业大学、英国曼彻斯特大学、哈佛大学医学院等共建了联合实验室,开展 产学研深度合作,在自主创新的基础上,实现与国际一流科研机构的协同创新。 3、生产工艺优势 与国家推行中药现代化相适应,公司多年来极为重视现代制药新技术在中药生产过程中的应 用。公司应用了包括超临界萃取、膜分离、大孔树脂吸附、连续逆流萃取等一系列新技术、新工 艺、新设备,逐步形成了高新技术产品规模化、新型中药品种系列化、质量检测控制现代化、技 术创新与进步持久化的主导技术特色,解决了传统中药制药工艺与现代科技相结合的一些关键技 术工艺问题 公司在中药制药智能制造方面,建设完成了中药制药智能工厂,获批为国家工信部“智能制 造试点示范项目”,公司完成生产制造执行系统(MES)的实施与试运行、升级ERP信息管理系 统、开发了具有自主知识产权的中药制药过程知识管理体系(PKS),进一步将信息技术、大数据 运筹与应用技术与中药先进制造技术进行有效融合,进一步提升了中药数字化、智能化生产技术 体系,满足了中药智能化生产的产业需求;创建中成药生产过程“点点一致、段段一致、批批一致 的质量一致性控制体系,有效提升了中药产品的质量品质 12/155
江苏康缘药业股份有限公司（股票代码：600557） 2017 年年度报告 12 / 155 技术创新，积极拓展延伸产业链，寻求新的增长点，不断提高公司核心竞争力。 公司核心竞争力主要体现在以下几个方面。 1、产品优势 公司目前现有产品包括片剂、硬胶囊剂、软胶囊剂、颗粒剂、口服液、丸剂、滴丸剂、合剂、 茶剂、吸入制剂、酊剂（外用）、酊剂（内服）、小容量注射剂、冻干粉针剂、橡胶膏剂、糖浆剂、 凝胶剂、露剂、原料药等 19 种剂型。 截止本报告披露日，公司共计获得生产批件 159 个，公司产品共有 111 个品种被列入 2017 版国家医保目录，其中甲类 45 个，乙类 66 个，独家品种 21 个（报告期内，公司共有 6 个独家品 种和三个非独家品种被新列入 2017 年版国家医保目录，一个非独家品种调出该目录。）；共有 42 个品种进入国家基本药物目录，其中独家品种为 4 个。目前公司共有 44 个药品为中药独家品种， 共有 4 个中药保护品种。 以上品种将为公司产品覆盖高端医院、基层市场、零售终端及第三终端提供良好基础，并有 效抵御医疗机构降低药占比给企业带来的不利影响。 2、技术与研发优势 公司整体科研及技术开发能力较强，截至报告期末公司获得发明专利授权 327 件，拥有中药 新药证书 56 个（其中子公司 9 个），在国内中药企业中处于领先地位。 公司现代中药研究院拥有一支约 300 名科研人员组成的研究队伍，涵盖天然药物化学、药物 化学、中药学、药剂学、药物分析和临床医学等药学或相关专业领域，具有较丰富的新药研制、 中试放大研究及产业化经验，人员及专业配备合理。公司先后建设了国家博士后科研工作站、国 家认定企业技术中心、中药制药过程新技术国家重点实验室、中成药智能制造国家地方联合工程 研究中心等国家级科研平台，并与中科院上海药物研究所、中国药科大学、南京中医药大学、上 海中医药大学、大连工业大学、英国曼彻斯特大学、哈佛大学医学院等共建了联合实验室，开展 产学研深度合作，在自主创新的基础上，实现与国际一流科研机构的协同创新。 3、生产工艺优势 与国家推行中药现代化相适应，公司多年来极为重视现代制药新技术在中药生产过程中的应 用。公司应用了包括超临界萃取、膜分离、大孔树脂吸附、连续逆流萃取等一系列新技术、新工 艺、新设备，逐步形成了高新技术产品规模化、新型中药品种系列化、质量检测控制现代化、技 术创新与进步持久化的主导技术特色，解决了传统中药制药工艺与现代科技相结合的一些关键技 术工艺问题。 公司在中药制药智能制造方面，建设完成了中药制药智能工厂，获批为国家工信部“智能制 造试点示范项目”，公司完成生产制造执行系统（MES）的实施与试运行、升级 ERP 信息管理系 统、开发了具有自主知识产权的中药制药过程知识管理体系（PKS），进一步将信息技术、大数据 运筹与应用技术与中药先进制造技术进行有效融合，进一步提升了中药数字化、智能化生产技术 体系，满足了中药智能化生产的产业需求；创建中成药生产过程“点点一致、段段一致、批批一致” 的质量一致性控制体系，有效提升了中药产品的质量品质
C: 江苏康缘药业股份有限公司(股票代码 2017年年度报告 第四节经营情况讨论与分析 经营情况讨论与分析 2017年中国GDP总量超82万亿,全年增速69%(数据来源:统计局),中国经济整体向好 宏观经济由高速增长阶段转向高质量发展阶段。医药行业在改革临床试验管理、优化审评审批、 推行药品持有人制度、一致性评价和两票制等政策推动下,行业进入产业升级阶段。2017年1-12 月医药工业营收同比增速达到12.5%(数据来源:中商产业研究院)。面对以上契机,公司坚持 创新发展战略,加强内部管理,推动营销改革,稳步推进生产经营各项工作,有力保障公司主营 业务在报告期内稳步发展。 报告期内,公司重点推进了以下工作 在研发方面 公司始终坚持创新驱动战略,在持续开展创新中药开发与上市大品种技术提升的同时,不断 强化化学药新产品研发,为公司“发展新业态、开拓新增长点”提供了技术和产品支撑。 报告期内,公司立项8个中药、3个化药品种:获批2个中药新药、1个1类化学创新药临床 批件;完成1个中药6类新药、1个化药3类新药申报新药临床批件;围绕13个上市中药大品种, 开展循证医学临床再评价硏究和基础研究,完成散结镇痛胶囊治疗子宫内膜异位症循证医学硏究 总结及热毒宁注射液体内外抗优势病毒谱、银杏二萜内酯葡胺注射液抗脑缺血及神经保护作用 桂枝茯苓胶囊抗原发性痛经等机制硏究,为市场推广提供了学术支持。积极开展桂枝茯苓胶囊美 国药品注册后续临床硏究的前期准备工作。公司荣获全国创新争先奖、银杏二萜内酯葡胺注射液 中华中医药学会科技一等奖;授权发明专利34件,软件著作权7件 未来公司将继续重点关注与创新研发战略相吻合的疾病领域,加强创新药物的自主立项或合 作研发,同时进一步加强上市大品种深入研究及再评价,实现大品种上市后深入硏究成果向临床 推广的转化;继续积极推动桂枝茯苓胶囊美国药品注册下一阶段临床试验硏究及相关基础硏究等 工作。 在生产管理方面 报告期内,公司持续推进全面质量管理,不断优化生产管理制度、流程、优化稳定生产工艺 持续提升产品品质,降本增效。持续优化生产全流程管理,对公司重点产品进行全流程价值流分 析,从物料采购、出入库、生产操作、取样、检验过程等各环节进行增值效益分析,对标准消耗、 定额工时等各项指标进行精准测算与管控,完成各产品优化改善工作。在设备管理方面,公司及 各子公司全面推广TPM和OEE管理,以“立足本岗、立足现场、即时改善、即时提升”原则实施 改善活动,发现改善机会,实现成本节约。持续推行虚拟利润考核指标的绩效管理,提升运营效 率与效益 公司进一步加强药材产地溯源管理模式,保证药材来源可知、过程可控、质量可查;公司在 切实规范日常生产行为、完善生产条件和确保生产质量管理符合GMP规范的基础上,进一步加 强质量风险的管理,优化公司自査和监督管理制度。同时,强化对中药前处理的管理与全过程监 控,按要求完成自产及外购中药提取物生产和使用备案工作,并对两家子公司实施定期质量审计 工作。2017年度药监部门对我公司上市产品共抽检91批次,涉及品种18个,抽检合格率100% 未发生产品质量及安全事故,同年获得“江苏省工业企业质量信用AAA级”荣誉称号, 报告期内,公司完成了注射剂车间自动化、信息化升级改造、口服液车间产能扩容改建工作 通过胶囊、片剂、颗粒剂、口服液、软胶囊五个剂型GMP复认证。 报告期内公司在生产上坚持以品质为本,开源节流,在提升产值、控制成本的基础上,积极 探索并推进中药智能制造,通过强有力的成本控制和管理手段,提升了生产保障能力,较好的完 成了生产成本管控指标。 在销售方面 13/155
江苏康缘药业股份有限公司（股票代码：600557） 2017 年年度报告 13 / 155 第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 2017 年中国 GDP 总量超 82 万亿，全年增速 6.9%（数据来源：统计局），中国经济整体向好， 宏观经济由高速增长阶段转向高质量发展阶段。医药行业在改革临床试验管理、优化审评审批、 推行药品持有人制度、一致性评价和两票制等政策推动下，行业进入产业升级阶段。2017 年 1-12 月医药工业营收同比增速达到 12.5%（数据来源：中商产业研究院）。面对以上契机，公司坚持 创新发展战略，加强内部管理，推动营销改革，稳步推进生产经营各项工作，有力保障公司主营 业务在报告期内稳步发展。 报告期内，公司重点推进了以下工作： 在研发方面 公司始终坚持创新驱动战略，在持续开展创新中药开发与上市大品种技术提升的同时，不断 强化化学药新产品研发，为公司“发展新业态、开拓新增长点”提供了技术和产品支撑。 报告期内，公司立项 8 个中药、3 个化药品种；获批 2 个中药新药、1 个 1 类化学创新药临床 批件；完成 1 个中药 6 类新药、1 个化药 3 类新药申报新药临床批件；围绕 13 个上市中药大品种， 开展循证医学临床再评价研究和基础研究，完成散结镇痛胶囊治疗子宫内膜异位症偱证医学研究 总结及热毒宁注射液体内外抗优势病毒谱、银杏二萜内酯葡胺注射液抗脑缺血及神经保护作用、 桂枝茯苓胶囊抗原发性痛经等机制研究，为市场推广提供了学术支持。积极开展桂枝茯苓胶囊美 国药品注册后续临床研究的前期准备工作。公司荣获全国创新争先奖、银杏二萜内酯葡胺注射液 中华中医药学会科技一等奖；授权发明专利 34 件，软件著作权 7 件。 未来公司将继续重点关注与创新研发战略相吻合的疾病领域，加强创新药物的自主立项或合 作研发，同时进一步加强上市大品种深入研究及再评价，实现大品种上市后深入研究成果向临床 推广的转化；继续积极推动桂枝茯苓胶囊美国药品注册下一阶段临床试验研究及相关基础研究等 工作。 在生产管理方面 报告期内，公司持续推进全面质量管理，不断优化生产管理制度、流程、优化稳定生产工艺、 持续提升产品品质，降本增效。持续优化生产全流程管理，对公司重点产品进行全流程价值流分 析，从物料采购、出入库、生产操作、取样、检验过程等各环节进行增值效益分析，对标准消耗、 定额工时等各项指标进行精准测算与管控，完成各产品优化改善工作。在设备管理方面，公司及 各子公司全面推广 TPM 和 OEE 管理，以“立足本岗、立足现场、即时改善、即时提升”原则实施 改善活动，发现改善机会，实现成本节约。持续推行虚拟利润考核指标的绩效管理，提升运营效 率与效益。 公司进一步加强药材产地溯源管理模式，保证药材来源可知、过程可控、质量可查；公司在 切实规范日常生产行为、完善生产条件和确保生产质量管理符合 GMP 规范的基础上，进一步加 强质量风险的管理，优化公司自查和监督管理制度。同时，强化对中药前处理的管理与全过程监 控，按要求完成自产及外购中药提取物生产和使用备案工作，并对两家子公司实施定期质量审计 工作。2017 年度药监部门对我公司上市产品共抽检 91 批次，涉及品种 18 个，抽检合格率 100%， 未发生产品质量及安全事故，同年获得“江苏省工业企业质量信用 AAA 级”荣誉称号。 报告期内，公司完成了注射剂车间自动化、信息化升级改造、口服液车间产能扩容改建工作， 通过胶囊、片剂、颗粒剂、口服液、软胶囊五个剂型 GMP 复认证。 报告期内公司在生产上坚持以品质为本，开源节流，在提升产值、控制成本的基础上，积极 探索并推进中药智能制造，通过强有力的成本控制和管理手段，提升了生产保障能力，较好的完 成了生产成本管控指标。 在销售方面
C: 江苏康缘药业股份有限公司(股票代码 2017年年度报告 报告期内,公司积极应对招标政策复杂、医院二次议价、主要品种热毒宁二级医院以下销售 受限所带来的挑战,继续推进营销体制改革:在上一年度营销改革的基础上,深入推行医院主管 责任制,整合资源、缩短管理半径,进一步提升销售效能。目前已设置医院主管600余人,实施 主管制的医院终端消化明显提升;2017年度公司设立大招商部,针对不同品种、不同区域,因地 制宜制定营销政策,有效提高了公司部分品种的销量及增速;报告期内公司主要产品的学术资料 质量得到明显提升,杏贝止咳颗粒、七味通痹口服液等新进医保目录品种及部分招商代理品种均 完成了学术推广资料的制作准备;不断强化县乡医药终端开发,报告期内县乡医药终端新增开发 4500余品种次,全年县乡市场业绩贡献己成为营收主要来源。 报告期内公司主营业务收入46.23%来源于华东地区客户,38.83%来源于华中、华南、华北地 区客户,14.95%来源于东北、西南、西北地区客户 、报告期内主要经营情况 报告期内,公司合并报表实现营业收入327,469.82万元,同比增长9.15%,归属于上市公司 股东的净利润37,378.27万元,与上一年度基本持平,经营性现金净流量38,292.87万元,同比 增长28.06%;其中母公司实现营业收入288,607.84万元,同比增长10.90%,净利润36,049.39 万元,同比减少3.13%,经营性现金净流量35,049.98万元,同比增长15.41% ()主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元币种:人民币 科目 本期数 上年同期数变动比例(%) 营业收入 3,274,698,153.553,00072807.29 9.15 营业成本 793,696,937.20 760,742,273.62 销售费用 ,34 管理费用 371,716,311.16 409,630.563.96 财务费用 50,866,925.06 42,879,536.32 18.63 经营活动产生的现金流量净额 382,928,707.97 299,017,699.59 28.06 投资活动产生的现金流量净额 383,971,292.87-318,4009907 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 47,992,567.3646,042,954.46 研发支出 258,002,398.14 361,829,740.34 营业外收入 1,382,132.57 49,051,502.54 97.18 营业外支出 4,431,068.75 6,342,135.09 30.13 变动比例情况说明: 营业外收入:主要系本期因会计政策变更将营业外收入重分类至其他收益所致。 营业外支出:主要系本期对外捐赠减少所致。 1.收入和成本分析 (1).主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元币种:人民币 主营业务分行业情况 营业收|营业成 分行业 营业收入 营业成本 毛利率入比上本比上毛利率比上 %)年增减年增减|年增减(%) (%) 工业企业 国内销售3,266012,997878239,060.56 8.96 增加1.20个 百分点 14/155
江苏康缘药业股份有限公司（股票代码：600557） 2017 年年度报告 14 / 155 报告期内，公司积极应对招标政策复杂、医院二次议价、主要品种热毒宁二级医院以下销售 受限所带来的挑战，继续推进营销体制改革：在上一年度营销改革的基础上，深入推行医院主管 责任制，整合资源、缩短管理半径，进一步提升销售效能。目前已设置医院主管 600 余人，实施 主管制的医院终端消化明显提升；2017 年度公司设立大招商部，针对不同品种、不同区域，因地 制宜制定营销政策，有效提高了公司部分品种的销量及增速；报告期内公司主要产品的学术资料 质量得到明显提升，杏贝止咳颗粒、七味通痹口服液等新进医保目录品种及部分招商代理品种均 完成了学术推广资料的制作准备；不断强化县乡医药终端开发，报告期内县乡医药终端新增开发 4500 余品种次，全年县乡市场业绩贡献已成为营收主要来源。 报告期内公司主营业务收入 46.23%来源于华东地区客户，38.83%来源于华中、华南、华北地 区客户，14.95%来源于东北、西南、西北地区客户。 二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司合并报表实现营业收入 327,469.82 万元，同比增长 9.15%，归属于上市公司 股东的净利润 37,378.27 万元，与上一年度基本持平，经营性现金净流量 38,292.87 万元，同比 增长 28.06%；其中母公司实现营业收入 288,607.84 万元，同比增长 10.90%，净利润 36,049.39 万元，同比减少 3.13%，经营性现金净流量 35,049.98 万元，同比增长 15.44%。 (一) 主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 3,274,698,153.55 3,000,277,807.29 9.15 营业成本 793,696,937.20 760,742,273.62 4.33 销售费用 1,565,883,821.59 1,340,605,021.72 16.80 管理费用 371,716,311.16 409,630,563.96 -9.26 财务费用 50,866,925.06 42,879,536.32 18.63 经营活动产生的现金流量净额 382,928,707.97 299,017,699.59 28.06 投资活动产生的现金流量净额 -383,971,292.87 -318,400,099.07 不适用 筹资活动产生的现金流量净额 47,992,567.36 46,042,954.46 4.23 研发支出 258,002,398.14 361,829,740.34 -28.70 营业外收入 1,382,132.57 49,051,502.54 -97.18 营业外支出 4,431,068.75 6,342,135.09 -30.13 变动比例情况说明： 营业外收入：主要系本期因会计政策变更将营业外收入重分类至其他收益所致。 营业外支出：主要系本期对外捐赠减少所致。 1. 收入和成本分析 (1). 主营业务分行业、分产品、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上 年增减（%） 工业企业 国内销售 3,266,012,997.78 788,239,060.56 75.87 8.96 3.83 增加 1.20 个 百分点
C: 江苏康缘药业股份有限公司(股票代码:600557) 2017年年度报告 主营业务分产品情况 营业收营业成 分产品 营业收入 营业成本 毛利率入比上本比上毛利率比上 %)|年增减年增减|年增减(%) 胶囊 858,524,752.49240,826,055.1471.95 0.09 增加0.68个 百分点 颗粒剂、 37,718,849.3422,270,482.9240.96243.21204.54 增加7.50个 百分点 口服液28015:2515802316:67:911616.4增加01个 百分点 片丸剂245,292,621.89101,616,147.0358 1.7 增加2.21个 百分点 贴剂16388:00.983620.11462增加0个 注射液1,691,10073362337,472,199.5180.047.011.21 增加1.66个 百分点 合计3,266,0129978788239,060.5675878. 3.83 增加1.20个 百分点 主营业务分地区情况 营业收营业成 分地区 营业收入 营业成本 毛利率入比上本比上毛利率比上 %)年增减年增减|年增减(%) (%) 东北地区129,485,965.01 191,473.007 23.95增加05个 百分点 华北地区363,527,218.4198,297,159.5672.96 2.92 0.88/增加0.55个 百分点 华东地区1,509,721,483.01385,60,27.4874.45 增加0.58个 6.70 百分点 华南地区493,696,615.03119,601,385.0275.77 2141-10.32|增加221个 华中地区410,829,480.6389,548,86178.2020.2016.92增加0.61个 百分点 西北地区16,414,672.432,.50.329.7080.63-3.36.50/增加087个 百分点 西南地区242,33,563.074380.549.2081.6926.0228/增加4.13个 百分点 合计326012,99787823905675878963.83增加1.20个 百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 √适用口不适用 1、以上数据均为合并报表口径; 2、“颗粒剂、冲剂”的营业收入及营业成本分别较上年同期增长243.21%、204.54%,主要 系本报告期芪葛颗粒、杏贝止咳颗粒销售额增长所致 3、“口服液”的营业收入及营业成本分别较上年同期增长47.16%、46.41%,主要系本报告 期金振口服液销售额增长所致 15/155
江苏康缘药业股份有限公司（股票代码：600557） 2017 年年度报告 15 / 155 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上 年增减（%） 胶囊 858,524,752.49 240,826,055.14 71.95 0.09 -2.29 增加 0.68 个 百分点 颗粒剂、 冲剂 37,718,849.34 22,270,482.92 40.96 243.21 204.54 增加 7.50 个 百分点 口服液 268,008,152.57 59,023,167.67 77.98 47.16 46.41 增加 0.11 个 百分点 片丸剂 245,292,621.89 101,616,147.03 58.57 7.23 1.79 增加 2.21 个 百分点 贴剂 165,367,887.87 27,031,008.29 83.65 20.18 14.62 增加 0.79 个 百分点 注射液 1,691,100,733.62 337,472,199.51 80.04 7.01 -1.21 增加 1.66 个 百分点 合计 3,266,012,997.78 788,239,060.56 75.87 8.96 3.83 增加 1.20 个 百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率 （%） 营业收 入比上 年增减 （%） 营业成 本比上 年增减 （%） 毛利率比上 年增减（%） 东北地区 129,485,965.01 28,191,473.00 78.23 26.82 23.95 增加 0.51 个 百分点 华北地区 363,527,218.41 98,297,159.56 72.96 2.92 0.88 增加 0.55 个 百分点 华东地区 1,509,721,483.01 385,669,277.48 74.45 9.15 6.70 增加 0.58 个 百分点 华南地区 493,696,615.03 119,601,385.02 75.77 -2.14 -10.32 增加 2.21 个 百分点 华中地区 410,829,480.63 89,548,886.61 78.20 20.20 16.92 增加 0.61 个 百分点 西北地区 116,414,672.43 22,550,329.70 80.63 -3.36 -7.50 增加 0.87 个 百分点 西南地区 242,337,563.27 44,380,549.20 81.69 26.02 2.84 增加 4.13 个 百分点 合计 3,266,012,997.78 788,239,060.56 75.87 8.96 3.83 增加 1.20 个 百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 √适用 □不适用 1、以上数据均为合并报表口径； 2、“颗粒剂、冲剂”的营业收入及营业成本分别较上年同期增长 243.21%、 204.54%，主要 系本报告期芪葛颗粒、杏贝止咳颗粒销售额增长所致； 3、“口服液”的营业收入及营业成本分别较上年同期增长 47.16%、 46.41%，主要系本报告 期金振口服液销售额增长所致