奥飞娱乐股份有限公司2017年年度报告全文.pdf_P6-P10

奥飞娱乐股份有限公司 2017 年年度报告全文 6 四、注册变更情况组织机构代码统一社会信用代码：91440500617557490G 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更历次控股股东的变更情况（如有）无变更五、其他有关资料公司聘请的会计师事务所会计师事务所名称广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址广州市东风东路 555 号粤海集团大厦 10 楼签字会计师姓名熊永忠、张凤波公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 □ 适用 √ 不适用公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 √ 适用 □ 不适用财务顾问名称财务顾问办公地址财务顾问主办人姓名持续督导期间广发证券股份有限公司广东省广州市天河区天河北路 183-187 号大都会广场 43 楼（4301-4316 房）吕绍昱、蒋迪 2016 年 3 月 29 日至 2017 年 12 月 31 日六、主要会计数据和财务指标公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 □ 是 √ 否 2017 年 2016 年本年比上年增减 2015 年营业收入（元） 3,642,464,104.89 3,360,668,382.81 8.39% 2,589,170,846.06 归属于上市公司股东的净利润（元） 90,129,598.10 498,444,367.91 -81.92% 489,039,975.91 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元） -160,131,580.27 339,273,704.48 -147.20% 354,187,234.73 经营活动产生的现金流量净额（元） 151,894,515.17 185,950,956.40 -18.31% -96,615,452.55 基本每股收益（元/股） 0.07 0.39 -82.05% 0.39 稀释每股收益（元/股） 0.07 0.39 -82.05% 0.39 加权平均净资产收益率 1.88% 11.74% -9.86% 17.46% 2017 年末 2016 年末本年末比上年末增减 2015 年末总资产（元） 8,363,944,689.46 8,366,213,477.97 -0.03% 4,809,286,924.08 归属于上市公司股东的净资产（元） 4,771,815,193.62 4,795,167,175.49 -0.49% 3,029,507,283.07

奥飞娱乐股份有限公司2017年年度报告全文七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况口适用√不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况口适用√不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况八、分季度主要财务指标单位第一季度第二季度第三季度第四季度营业收入 883.620.07400 895,054,4356 866,739,22484 997,050,370.36 归属于上市公司股东的净利润 45,718,033.73 89.400.983.79 180,310,20591 22529962533 归属于上市公司股东的扣除非经 43,513,732.40 5198591951 38.021.319 3,652,551.73 常性损益的净利润经营活动产生的现金流量净额 -94,073,84498 213,896,112.53 35,475419.9 67,547,667.6 上述财务指标或其加总数是否与公司己披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异是√否九、非经常性损益项目及金额 √适用口不适用单位:元项目 2017年金额2016年金额2015年金额说明非流动资产处置损益(包括已计提资产减值准备的冲销部分)24.851083315575673.7111904363 计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外) 34486,823539,128,8468927,867,370.39 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 41,2126 33525224 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 25394,263.86 委托他人投资或管理资产的损益 2,505073.01 涂同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融 790490578.4253126119662500 资产取得的投资收益 7

奥飞娱乐股份有限公司 2017 年年度报告全文 7 七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 □ 适用 √ 不适用公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标单位：元第一季度第二季度第三季度第四季度营业收入 883,620,074.00 895,054,435.69 866,739,224.84 997,050,370.36 归属于上市公司股东的净利润 45,718,033.73 89,400,983.79 180,310,205.91 -225,299,625.33 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 43,513,732.40 51,985,919.51 38,021,319.54 -293,652,551.73 经营活动产生的现金流量净额 -94,073,844.98 213,896,112.53 -35,475,419.99 67,547,667.61 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 □ 是 √ 否九、非经常性损益项目及金额 √ 适用 □ 不适用单位：元项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额说明非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 244,851,083.30 115,517,673.77 113,191,043.63 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 34,486,823.55 39,128,846.89 27,867,370.39 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 341,212.67 335,252.24 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 25,394,263.86 委托他人投资或管理资产的损益 2,505,073.01 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 -790,490.57 8,425,312.61 19,667,250.00

奥飞娱乐股份有限公司2017年年度报告全文第三节公司业务概要报告期内公司从事的主要业务公司是否需要遵守特殊行业的披露要求公司主营业务主要分为五大部分:衍生品设计、生产及销售,内容创作与管理,互联网娱乐业务,婴童用品,电视媒体 (一)衍生品设计、生产及销售:公司通过自主创作或授权开发,生产制造玩具。业务流程主要包括创意外观设计、结构功能开发、模具开发、制造、营销等多个环节。公司在前端创意与后端营销方面,大力推动与精品IP矩阵相结合,提升产品的品牌效应;自有的产品研发与制造体系使公司在成本、效率、市场反应等方面更具竞争优势;国际研发与渠道拓展进一步提升了产品竞争力与扩大了市场空间。公司玩具包括动漫玩具与婴童玩具动漫玩具主要包括超级飞侠变形和模型玩具、爆裂飞车玩具、巨神战击队人偶和装备玩具、零速争霸四驱车、巴啦啦小魔仙女孩人偶和装备玩具、铠甲勇士人偶和装备玩具、火力少年王悠悠球、飓风战魂陀螺、积木等自主创作的动漫形象相关的衍生品。公司其他玩具还包括遥控飞机、挥挥飞车、魔幻手工、星舞球等。公司旗下有国内知名婴童品牌澳贝”,“澳贝婴童玩具包括床铃、摇铃、健身架、画板、益智玩具等。 (二)内容创作与管理:公司制作动漫影视内容(含动画片、动画电影),已实现从创意、制作到市场推广完整的运作体系,部分加工制作环节对外委托加工,但核心环节均由公司自主完成。动漫影视作品的收入分为动漫影视片节目发行收入、授权费收入两种形式。前者主要是发行动漫影视作品的收入,后者指公司授权客户采用其动漫影视作品中的形象、品牌等的商品或业态,按商品销售额的一定比例收取的形象授权费或固定授权费。其中,商品授权涵盖服装服饰、食品饮料、日化用品、文具、电子产品等行业: 其他业态授权包括室内乐园、舞台剧、酒店、儿童教育、展览等领域。 (三)互联网娱乐业务:公司的互联网娱乐业务,包括漫画、剧业及电影、游戏。 (1)漫画:公司旗下的“有妖气原创漫画梦工厂(wwwu17com)”(下称“有妖气”)是国内领先的UGC (用户原创内容)原创漫画平台,截至报告期末,有妖气有2300多万注册用户,连载漫画作品超过47000 部。公司一方面进行网站平台运营,另一方面凭借平台的数据分析能力,挖掘具有市场前景的IP通过授权进行动画、连续剧、电影、游戏等开发。有妖气平台收入分为用户付费收入、IP授权收入两种形式 (2)剧业及电影:IP提炼成多形态、多维度的文化内容已成为行业趋势。基于有妖气的漫画P资源

奥飞娱乐股份有限公司 2017 年年度报告全文 9 第三节公司业务概要一、报告期内公司从事的主要业务公司是否需要遵守特殊行业的披露要求否公司主营业务主要分为五大部分：衍生品设计、生产及销售，内容创作与管理，互联网娱乐业务，婴童用品，电视媒体。（一）衍生品设计、生产及销售：公司通过自主创作或授权开发，生产制造玩具。业务流程主要包括创意外观设计、结构功能开发、模具开发、制造、营销等多个环节。公司在前端创意与后端营销方面，大力推动与精品IP矩阵相结合，提升产品的品牌效应；自有的产品研发与制造体系使公司在成本、效率、市场反应等方面更具竞争优势；国际研发与渠道拓展进一步提升了产品竞争力与扩大了市场空间。公司玩具包括动漫玩具与婴童玩具。动漫玩具主要包括超级飞侠变形和模型玩具、爆裂飞车玩具、巨神战击队人偶和装备玩具、零速争霸四驱车、巴啦啦小魔仙女孩人偶和装备玩具、铠甲勇士人偶和装备玩具、火力少年王悠悠球、飓风战魂陀螺、积木等自主创作的动漫形象相关的衍生品。公司其他玩具还包括遥控飞机、挥挥飞车、魔幻手工、星舞球等。公司旗下有国内知名婴童品牌“澳贝”，“澳贝”婴童玩具包括床铃、摇铃、健身架、画板、益智玩具等。（二）内容创作与管理：公司制作动漫影视内容（含动画片、动画电影），已实现从创意、制作到市场推广完整的运作体系，部分加工制作环节对外委托加工，但核心环节均由公司自主完成。动漫影视作品的收入分为动漫影视片节目发行收入、授权费收入两种形式。前者主要是发行动漫影视作品的收入，后者指公司授权客户采用其动漫影视作品中的形象、品牌等的商品或业态，按商品销售额的一定比例收取的形象授权费或固定授权费。其中，商品授权涵盖服装服饰、食品饮料、日化用品、文具、电子产品等行业；其他业态授权包括室内乐园、舞台剧、酒店、儿童教育、展览等领域。（三）互联网娱乐业务：公司的互联网娱乐业务，包括漫画、剧业及电影、游戏。（1）漫画：公司旗下的“有妖气原创漫画梦工厂（www.u17.com）”（下称“有妖气”）是国内领先的UGC （用户原创内容）原创漫画平台，截至报告期末，有妖气有2300多万注册用户，连载漫画作品超过47000 部。公司一方面进行网站平台运营，另一方面凭借平台的数据分析能力，挖掘具有市场前景的IP通过授权进行动画、连续剧、电影、游戏等开发。有妖气平台收入分为用户付费收入、IP授权收入两种形式。（2）剧业及电影：IP提炼成多形态、多维度的文化内容已成为行业趋势。基于有妖气的漫画IP资源

奥飞娱乐股份有限公司2017年年度报告全文公司与影视制作团队、发行渠道等合作进行真人连续剧创作,连续剧作品通过网络视频平台、电视台等媒体渠道播出,公司主要收入为连续剧发行收入。电影内容创作主要依托有妖气平台的P资源进行剧本创作; 在影片制作环节,公司以主投或参投的形式参与制作,根据约定模式分享影片票房收益。电影作品中所含的P版权,公司可根据协议约定进行如消费品、形象授权、游戏等相关衍生产品开发,获得IP后端的价值 (3)游戏:公司已构建研发与发行一体化的游戏运营平台,包括以轻资产、合作的模式聚焦自有IP 的游戏开发、发行,以及代理优秀游戏产品的国内发行。游戏产品采用下载免费/下载收费、道具收费等模式,取得的收入在研发商、发行商、平台商及支付服务商之间进行分配 (四)婴童用品:公司生产制造婴童用品,包括耐用品、出行用品及其他婴童用品等。公司全资拥有北美婴童出行及耐用品公司 Baby Trend Inc.以及其国内主要产品供应商东莞金旺儿童用品有限公司,具体品类包括宝宝餐椅、宝宝推车、汽车安全座椅等,业务流程包括创意外观设计、结构功能开发、模具开发、制造、营销等多个环节,销售网络触达海内外。公司其他婴童用品主要是“澳贝”旗下婴童用品,包括童车、学习桌、爬行及学步用品等。五)电视媒体:公司所控股的广东嘉佳卡通影视有限公司(下称“嘉佳卫视”)与广告专业运营团队壹沙(北京)文化传媒有限公司,形成“内容制作+媒体渠道+广告运营”的媒体产业链运作经营格局。通过节目赞助、节目植入、线上线下营销、软硬广告传播结合等诸多方面进行广告招商:年度广告运作通过招标方式实行广告包盘,实现营业收入、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况主要资产重大变化说明股权资产未发生重大变化固定资产未发生重大变化无形资产未发生重大变化在建工程报告期末同比增长312.39%,主要是报告期内工厂新建简易建筑所致期待摊费用报告期末同比增长70.63%,主要是报告期新增办公室装修支出所致。其他非流动资产报告期末同比减少9712%,主要是报告期末预付股权投资款减少所致。 2、主要境外资产情况口适用√不适用

奥飞娱乐股份有限公司 2017 年年度报告全文 10 公司与影视制作团队、发行渠道等合作进行真人连续剧创作，连续剧作品通过网络视频平台、电视台等媒体渠道播出，公司主要收入为连续剧发行收入。电影内容创作主要依托有妖气平台的IP资源进行剧本创作；在影片制作环节，公司以主投或参投的形式参与制作，根据约定模式分享影片票房收益。电影作品中所含的IP版权，公司可根据协议约定进行如消费品、形象授权、游戏等相关衍生产品开发，获得IP后端的价值增量。（3）游戏：公司已构建研发与发行一体化的游戏运营平台，包括以轻资产、合作的模式聚焦自有IP 的游戏开发、发行，以及代理优秀游戏产品的国内发行。游戏产品采用下载免费/下载收费、道具收费等模式，取得的收入在研发商、发行商、平台商及支付服务商之间进行分配。（四）婴童用品：公司生产制造婴童用品，包括耐用品、出行用品及其他婴童用品等。公司全资拥有北美婴童出行及耐用品公司Baby Trend Inc.以及其国内主要产品供应商东莞金旺儿童用品有限公司，具体品类包括宝宝餐椅、宝宝推车、汽车安全座椅等，业务流程包括创意外观设计、结构功能开发、模具开发、制造、营销等多个环节，销售网络触达海内外。公司其他婴童用品主要是“澳贝”旗下婴童用品，包括童车、学习桌、爬行及学步用品等。（五）电视媒体：公司所控股的广东嘉佳卡通影视有限公司（下称“嘉佳卫视”）与广告专业运营团队壹沙（北京）文化传媒有限公司，形成“内容制作+媒体渠道+广告运营”的媒体产业链运作经营格局。通过节目赞助、节目植入、线上线下营销、软硬广告传播结合等诸多方面进行广告招商；年度广告运作通过招标方式实行广告包盘，实现营业收入。二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况主要资产重大变化说明股权资产未发生重大变化固定资产未发生重大变化无形资产未发生重大变化在建工程报告期末同比增长 312.39%，主要是报告期内工厂新建简易建筑所致。长期待摊费用报告期末同比增长 70.63%，主要是报告期新增办公室装修支出所致。其他非流动资产报告期末同比减少 97.12%，主要是报告期末预付股权投资款减少所致。 2、主要境外资产情况 □ 适用 √ 不适用