北京康得新复合材料股份有限公司2013年度报告全文

北京康得新复合材料股份有限公司2013年度报告全文 第四节董事会报告 概述 报告期内,在各级政府和投资者的支持下,在管理层和全体员工的努力奋斗下,公司克 服重重困难,在过去一年实现了稳步和快速的增长,同时成功打造了国内先进高分子复合材 料产业平台,为公司未来三年实现持续、稳定、快速增长建立了坚实的基础。 报告期内,实现营业收入319,270.19万元,同比增加4287%,实现净利润6586204万元, 同比增加55.70% 、主营业务分析 1、概述 本年营业收入319,270.19万元,上年营业收入223462.31万元,增长了42.87%。本年营业 成本203,2943万元,上年营业成本151,573.75万元,上涨41.12%,主要是由于本期光学膜生 产线达产,成本上涨幅度小于收入上涨幅度。本年研发投入6,315.58万元,较上年同期增长 165.12%,主要是公司加大对新产品的研发投入。本年经营性现金流22,55235万元,上年经营 性现金流:27,280.75万元,同比减少17.3%,主要是光学膜经营规模增长和回款账期所致。 公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 报告期内,2013年11月公司提前完成募投项目的建设。全球规模最大,唯一全产业链,唯 全系列,年产二亿平米光学膜产业集群项目的顺利投产,使公司发展成为我国重要的高分 子复合材料的产业平台,为公司未来三年实现在持续、稳定、快速增长建立了坚实的基础。 公司现已成为由预涂膜和光学膜两大产业群组成的一个国际化集团企业 (一)预涂膜领域取得了以下成果: 1、由于绿色印刷政策引导,预涂膜在国内印刷行业加速替代,为公司预涂膜的市场扩展 创造了重要条件。在国际市场,公司充分发挥全球行业领导地位的优势,品牌优势,成本优 势、服务优势、技术优势,全产业链优势,在全球市场上继续扩展,引领全球行业发展。公 司面向中高端客户发展中高档产品的经营方针,使公司保持着良好的盈利能力。 2、基材方面,公司从德国采购的第三条生产线于二季度投产。此条生产线采用完全节能 设计,并专为薄膜设计的高精度的先进生产线。它的投产为公司实现基材的全面自供、降低 成本、特种功能膜开发、差异化经营建立了重要的基础。 3、坚持机膜一体化,成功投放多规格意大利技术髙速机,为国内预涂膜走向全面替代起 到促进作用。 4、公司向非纸塑领域迈进,将原有的预涂膜五大技术和光学膜七大技术整合后进行新产 品开发,使预涂膜附加值获得极大提升。报告期末共开发出4个系列、60多个规格型号的相关 产品,获得专利授权46项。 二)光学膜领域取得了以下成果: 1、公司全体干部员工在张家港市政府的大力支持下,凭借顽强拼搏的精神提前完成了光 学膜产业集群项目的建设。该项目启动仅两年时间,其中项目建设期仅一年,于2013年11月 cnin乡 巨潮资识 wweninto com cn 中国证监会定信息技

北京康得新复合材料股份有限公司 2013 年度报告全文 11 第四节 董事会报告 一、概述 报告期内，在各级政府和投资者的支持下，在管理层和全体员工的努力奋斗下，公司克 服重重困难，在过去一年实现了稳步和快速的增长，同时成功打造了国内先进高分子复合材 料产业平台，为公司未来三年实现持续、稳定、快速增长建立了坚实的基础。 报告期内，实现营业收入319,270.19万元，同比增加42.87%，实现净利润65,862.04万元， 同比增加55.70%。 二、主营业务分析 1、概述 本年营业收入319,270.19万元，上年营业收入223,462.31万元，增长了42.87%。本年营业 成本203,294.53万元，上年营业成本151,573.75万元，上涨41.12%，主要是由于本期光学膜生 产线达产，成本上涨幅度小于收入上涨幅度。本年研发投入6,315.58万元，较上年同期增长 165.12%，主要是公司加大对新产品的研发投入。本年经营性现金流22,552.35万元，上年经营 性现金流：27,280.75万元，同比减少17.33%，主要是光学膜经营规模增长和回款账期所致。 公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 报告期内，2013年11月公司提前完成募投项目的建设。全球规模最大，唯一全产业链，唯 一全系列，年产二亿平米光学膜产业集群项目的顺利投产，使公司发展成为我国重要的高分 子复合材料的产业平台，为公司未来三年实现在持续、稳定、快速增长建立了坚实的基础。 公司现已成为由预涂膜和光学膜两大产业群组成的一个国际化集团企业。 （一）预涂膜领域取得了以下成果： 1、由于绿色印刷政策引导，预涂膜在国内印刷行业加速替代，为公司预涂膜的市场扩展 创造了重要条件。在国际市场，公司充分发挥全球行业领导地位的优势，品牌优势，成本优 势、服务优势、技术优势，全产业链优势，在全球市场上继续扩展，引领全球行业发展。公 司面向中高端客户发展中高档产品的经营方针，使公司保持着良好的盈利能力。 2、基材方面，公司从德国采购的第三条生产线于二季度投产。此条生产线采用完全节能 设计，并专为薄膜设计的高精度的先进生产线。它的投产为公司实现基材的全面自供、降低 成本、特种功能膜开发、差异化经营建立了重要的基础。 3、坚持机膜一体化，成功投放多规格意大利技术高速机，为国内预涂膜走向全面替代起 到促进作用。 4、公司向非纸塑领域迈进，将原有的预涂膜五大技术和光学膜七大技术整合后进行新产 品开发，使预涂膜附加值获得极大提升。报告期末共开发出4个系列、60多个规格型号的相关 产品，获得专利授权46项。 （二）光学膜领域取得了以下成果： 1、公司全体干部员工在张家港市政府的大力支持下，凭借顽强拼搏的精神提前完成了光 学膜产业集群项目的建设。该项目启动仅两年时间，其中项目建设期仅一年，于2013年11月

北京康得新复合材料股份有限公司2013年度报告全文 19日全面投产,创造了世界光学膜项目建设的奇迹。公司完成了24万平方米的厂房建设,进 口关键设备200余台套,组建了2000余人的产业化团队,包括数百名由国内、日韩台精英组成 的技术研究人员。该项目的建成抢占了光学膜进口替代的先机,使公司成为由光学膜和预涂 膜产业群结合的高分子复合材料产业平台 2、在市场方面,公司通过加大产品开发力度,强化团队和渠道建设,组建了七大销售部 两大专业销售公司,一个3D产业发展中心等一系列举措加强市场开拓。 在显示市场领域,公司成功开发了包括国际一线,国内一线及国内二、三线计百余家客户, 为公司光学膜产业群的达产奠定了重要的基础 在非显示市场领域,公司在窗膜、装饰膜、3D产业领域进行市场开拓,取得了显著的成 果,为公司进一步提升盈利能力创造了重要的条件。 报告期末共开发出18个系列、59个规格、154个型号的显示和非显示用产品,获得专利授 权18项。 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于20%以上的差异原因 口适用√不适用 收入 说明 报告期内,公司实现营业收入319亿元,较2012年度上升了4287%.主要是经营规模扩大,收入增加所致。其中,光 膜营业收入1621亿,较2012年度上升72.10% 2013年公司新纳入合并范围的子公司包括广州康润窗膜有限公司和台湾康得新复合材料股份有限公司。两家公司由于在 2013年度相继新成立,销售规模暂未展开,对合并收入规模影响不大, 公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是口否 行业分类 项目 2013年 2012年 同比增减(%) 销售量 124,854 89,917.71 制造业 主产量 129,88285 94408.22 库存量 24.034. 19.005.62 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √适用口不适用 本报告期,销售量较上年同期增长39%,生产量较上年同期增长38%主要系光学膜产能释放及产品结构调整所致 公司重大的在手订单情况 口适用√不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 1,255,142,766 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例(%) 3931% 公司前5大客户资料 √适用口不适用 巨潮资识 wweninto com cn 中国证监会定信息技

北京康得新复合材料股份有限公司 2013 年度报告全文 12 19日全面投产，创造了世界光学膜项目建设的奇迹。公司完成了24万平方米的厂房建设，进 口关键设备200余台套，组建了2000余人的产业化团队，包括数百名由国内、日韩台精英组成 的技术研究人员。该项目的建成抢占了光学膜进口替代的先机，使公司成为由光学膜和预涂 膜产业群结合的高分子复合材料产业平台。 2、在市场方面，公司通过加大产品开发力度，强化团队和渠道建设，组建了七大销售部， 两大专业销售公司，一个3D产业发展中心等一系列举措加强市场开拓。 在显示市场领域，公司成功开发了包括国际一线，国内一线及国内二、三线计百余家客户， 为公司光学膜产业群的达产奠定了重要的基础。 在非显示市场领域，公司在窗膜、装饰膜、3D产业领域进行市场开拓，取得了显著的成 果，为公司进一步提升盈利能力创造了重要的条件。 报告期末共开发出18个系列、59个规格、154个型号的显示和非显示用产品，获得专利授 权18项。 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于 20%以上的差异原因 □ 适用 √ 不适用 2、收入 说明 报告期内，公司实现营业收入31.93亿元，较2012年度上升了42.87%。主要是经营规模扩大，收入增加所致。其中，光 学膜营业收入16.21亿，较2012年度上升72.10%。 2013年公司新纳入合并范围的子公司包括广州康润窗膜有限公司和台湾康得新复合材料股份有限公司。两家公司由于在 2013年度相继新成立，销售规模暂未展开，对合并收入规模影响不大。 公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 2013 年 2012 年 同比增减（%） 制造业 销售量 124,854.3 89,917.71 39% 生产量 129,882.85 94,408.22 38% 库存量 24,034.17 19,005.62 26% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 本报告期，销售量较上年同期增长39%，生产量较上年同期增长38%主要系光学膜产能释放及产品结构调整所致。 公司重大的在手订单情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 1,255,142,766.88 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例（%） 39.31% 公司前 5 大客户资料 √ 适用 □ 不适用

北京康得新复合材料股份有限公司2013年度报告全文 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例(%) 5449447894 1707% 第二名 235,306,24442 7.37% 211,667,124.53 663% 第四名 159,116,195 4.98% 第五名 104.109.02244 3.26 1,255,142,766.88 39.31% 成本 行业分类 2013年 2012年 行业分类 项目 占营业成本比重 占营业成本比重同比增减) 金额 制造业 主营业务成本1920,384,062.16 100%1,490,582,47697 2883% 产品分类 2013年 012年 产品分类 项目 占营业成本比重 占营业成本比重同比增减(%) 金额 金额 (%) 预涂膜 主营业务成本 774.628.684.50 4034%681,9226675 45.75% 13.59% 光学膜 主营业务成本|985,171171.0 51.3%580,564,49828 38.95 覆膜机 主营业务成本 34,248,441.63 178%32,879023.58 2.21% 4.7% BOPP膜 主营业务成本 26,3576506.58%195,216288361 13.1% 35.28% 说明 报告期内,公司光学膜收入1621亿。较去年同期上升72.10%,光学膜成本同比增加6969%。收入规模大于成本规模。 BOPP膜销售额比去年下降3463%,营业成本同比减少3528。BOPP膜的毛利为5.38%,属正常范畴。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 1,014,761,394 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例(% 50.95% 公司前5名供应商资料 √适用口不适用 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例(%) 548,961,95857 第二名 175,230,547.79 8.8% 巨潮资识 wweninto com cn 中国证监会定信息技

北京康得新复合材料股份有限公司 2013 年度报告全文 13 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例（%） 1 第一名 544,944,178.94 17.07% 2 第二名 235,306,244.42 7.37% 3 第三名 211,667,124.53 6.63% 4 第四名 159,116,196.55 4.98% 5 第五名 104,109,022.44 3.26% 合计 —— 1,255,142,766.88 39.31% 3、成本 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2013 年 2012 年 同比增减(%) 金额 占营业成本比重 （%） 金额 占营业成本比重 （%） 制造业 主营业务成本 1,920,384,062.16 100% 1,490,582,476.97 100% 28.83% 产品分类 单位：元 产品分类 项目 2013 年 2012 年 同比增减(%) 金额 占营业成本比重 （%） 金额 占营业成本比重 （%） 预涂膜 主营业务成本 774,628,684.50 40.34% 681,922,666.75 45.75% 13.59% 光学膜 主营业务成本 985,171,171.03 51.3% 580,564,498.28 38.95% 69.69% 覆膜机 主营业务成本 34,248,441.63 1.78% 32,879,023.58 2.21% 4.17% BOPP 膜 主营业务成本 126,335,765.00 6.58% 195,216,288.36 13.1% -35.28% 说明 报告期内，公司光学膜收入16.21亿。较去年同期上升72.10%，光学膜成本同比增加69.69%。收入规模大于成本规模。 BOPP膜销售额比去年下降34.63%，营业成本同比减少35.28。BOPP膜的毛利为5.38%，属正常范畴。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 1,014,761,394.18 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例（%） 50.95% 公司前 5 名供应商资料 √ 适用 □ 不适用 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例（%） 1 第一名 548,961,958.57 27.56% 2 第二名 175,230,547.79 8.8%

北京康得新复合材料股份有限公司2013年度报告全文 第三名 141,294,41706 7.09% 第四名 88655,020.71 4.45% 60,619.4505 3.04% 1.014.761.394.18 费用 项目 2013年度 2012年度 增减变动 销售费用 54,142,695.11 413486039 30.949 管理费用 216.663,15529 11182,174 93.839c 财务费用 13,72205996 52,919,257 152.699 1、销售费用2013年度较2012年度上升了3094%,主要是收入增加相应销售费用增加所致。 2、管理费用2013年度较2012年度上升了93.83%,主要是工资和研发费用增加所致。 3、财务费用2013年度较2012年度上升了15269%,主要是应付债券和借款利息增加所致。 5、研发支出 本报告期研发支出为:6,31558万元,较上年同期增长165.12%。本期研发支出占营业收入的198%,较上 年同期增长85.56% 主要是公司继续加大对光学膜的硏发力度,同时加强预涂膜、BOPP膜、覆膜机新品研发。 6、现金流 项目 2013年 2012年 同比增减(%) 经营活动现金流入小计 3340,024.82793 2,435,790,510.52 3712% 经营活动现金流出小计 3,114,501,26493 2,162,982,96898 43.999 经营活动产生的现金流量净额 225,523,563.00 272,807541.54 17.3% 投资活动现金流入小计 50,4000 3,760,0000 9866% 投资活动现金流出小计 1.872823.644.30 809,903,207.72 131.24% 投资活动产生的现金流量净额 -1,872,773,244.30 806,143,20772 13296 筹资活动现金流入小计 2,644.523,15908 4,123923,701.77 3587% 筹资活动现金流出小计 1,76862106306 827,9190909 113.62% 筹资活动产生的现金流量净额 875,902,09602 32960.41.81 -73.43% 现金及现金等价物净增加额 770,243,57092 2,761,672,190.21 12789% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √适用口不适用 1、经营活动现金流入较上年同期增长37.12、经营活动现金流出较上年同期增长43.99,主要是光学膜收入增长及相关材料采 购增加所致 cnin乡 巨潮资识 wweninto com cn 中国证监会定信息技

北京康得新复合材料股份有限公司 2013 年度报告全文 14 3 第三名 141,294,417.06 7.09% 4 第四名 88,655,020.71 4.45% 5 第五名 60,619,450.05 3.04% 合计 —— 1,014,761,394.18 50.95% 4、费用 1、销售费用2013年度较2012年度上升了30.94%，主要是收入增加相应销售费用增加所致。 2、管理费用2013年度较2012年度上升了93.83%，主要是工资和研发费用增加所致。 3、财务费用2013年度较2012年度上升了152.69%，主要是应付债券和借款利息增加所致。 5、研发支出 本报告期研发支出为：6,315.58万元，较上年同期增长165.12%。本期研发支出占营业收入的1.98%，较上 年同期增长85.56%； 主要是公司继续加大对光学膜的研发力度，同时加强预涂膜、BOPP膜、覆膜机新品研发。 6、现金流 单位：元 项目 2013 年 2012 年 同比增减（%） 经营活动现金流入小计 3,340,024,827.93 2,435,790,510.52 37.12% 经营活动现金流出小计 3,114,501,264.93 2,162,982,968.98 43.99% 经营活动产生的现金流量净额 225,523,563.00 272,807,541.54 -17.33% 投资活动现金流入小计 50,400.00 3,760,000.00 -98.66% 投资活动现金流出小计 1,872,823,644.30 809,903,207.72 131.24% 投资活动产生的现金流量净额 -1,872,773,244.30 -806,143,207.72 132.96% 筹资活动现金流入小计 2,644,523,159.08 4,123,923,701.77 -35.87% 筹资活动现金流出小计 1,768,621,063.06 827,919,290.96 113.62% 筹资活动产生的现金流量净额 875,902,096.02 3,296,004,410.81 -73.43% 现金及现金等价物净增加额 -770,243,570.92 2,761,672,190.21 -127.89% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 1、经营活动现金流入较上年同期增长37.12、经营活动现金流出较上年同期增长43.99，主要是光学膜收入增长及相关材料采 购增加所致

北京康得新复合材料股份有限公司2013年度报告全文 2、经营活动产生的现金流净额,同比减少17.33%,主要是光学膜回款账期所致 3、投资活动产生的现金流增长幅度较大,主要是张家港光学膜产业群投入增加所致。 4、筹资活动产生的现金流变动幅度较大,主要是12年发债影响筹资现金流λ大幅增加,13年归还银行借款导致现金流岀增 5、现金及现金等价物增加额同比减少127.89%,主要是张家港光学膜产业群投入增加所致 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 口适用√不适用 三、主营业务构成情况 单位:元 营业收入 营业成本 营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 毛利率同期增减(%)同期增减(%)期增减(%) 分行业 制造业 3,027285,380.521,920,38406216 36.56% 3753% 28.83% 4.28% 产品 预涂膜 1,226,248,983.84774.62868450 3683% 21.75% 4.53% 光学膜 1,62136,09296985171,1710 3924% 72.1% 覆膜机 46,5662283424.44163 2645% 4.179 5.34% 膜 133134,080.8712635,7650 5.11% 3463% 3528% 0.95% 分地区 1,96577217101204,711549.76 38.72% 1593% 3.26% 7.52% 国外 1,061,514163.42|715.672,51240 32.58% 109.97% 120.99% 3.36 g% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况 单位:元 2013年末 2012年末 占总资产比 重增减(%)重大变动说明 金额 额 占总资产比例(%) 例(%) 货币资金 2.6753860270736%34456295999 59.5 -25.9% 应收账款 43104,965.58 541%320.919,03522 5.54 -0.13% 存货 464347,715975.83%251,174,79699 1.49% 固定资产 1,492,690,932.52 875%803,111623.54 13.87% 4.88% n与 巨潮资识 wweninto com cn 中国证监会定信息技

北京康得新复合材料股份有限公司 2013 年度报告全文 15 2、经营活动产生的现金流净额，同比减少17.33%，主要是光学膜回款账期所致。 3、投资活动产生的现金流增长幅度较大，主要是张家港光学膜产业群投入增加所致。 4、筹资活动产生的现金流变动幅度较大，主要是12年发债影响筹资现金流入大幅增加，13年归还银行借款导致现金流出增 加。 5、现金及现金等价物增加额同比减少127.89%，主要是张家港光学膜产业群投入增加所致。 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、主营业务构成情况 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率(%) 营业收入比上年 同期增减（%） 营业成本比上年 同期增减（%） 毛利率比上年同 期增减（%） 分行业 制造业 3,027,285,380.52 1,920,384,062.16 36.56% 37.53% 28.83% 4.28% 分产品 预涂膜 1,226,248,983.84 774,628,684.50 36.83% 21.75% 13.59% 4.53% 光学膜 1,621,336,092.96 985,171,171.03 39.24% 72.1% 69.69% 0.86% 覆膜机 46,566,222.85 34,248,441.63 26.45% -3.4% 4.17% -5.34% BOPP 膜 133,134,080.87 126,335,765.00 5.11% -34.63% -35.28% 0.95% 分地区 国内 1,965,771,217.10 1,204,711,549.76 38.72% 15.93% 3.26% 7.52% 国外 1,061,514,163.42 715,672,512.40 32.58% 109.97% 120.99% -3.36% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况 单位：元 2013 年末 2012 年末 比重增减（%） 重大变动说明 金额 占总资产比 例（%） 金额 占总资产比例（%） 货币资金 2,675,386,027.07 33.6% 3,445,629,597.99 59.5% -25.9% 应收账款 431,104,965.58 5.41% 320,919,035.22 5.54% -0.13% 存货 464,347,715.97 5.83% 251,174,796.99 4.34% 1.49% 固定资产 1,492,690,932.52 18.75% 803,111,623.54 13.87% 4.88%