浙江步森服饰股份有限公司2019年年度报告.pdf_P21-P25

浙江步森服饰股份有限公司 2019 年年度报告全文 22 饰有限公司 0 7 63 9 6 6 诸暨市步森服饰有限公司子公司服装 2,000,000.00 14,821,409.9 7 5,530,409.54 64,483,069.3 1 2,669,206.69 1,980,561.48 北京星河金服集团有限公司子公司信息技术服务 120,000,000. 00 2,431,111.43 2,431,861.43 -1,773,167.8 2 -1,773,167.8 2 安见供应链管理（诸暨）有限公司子公司供应链 100,000,000. 00 29,404,916.7 3 29,141,241.7 0 250,574.89 -2,525,386.6 5 -2,523,933.9 4 安见汉时供应链管理（诸暨）有限公司子公司供应链 100,000,000. 00 1,270,549.83 907,280.19 1,832,358.93 1,259,870.22 957,333.66 宿迁京东之家文化传媒有限公司子公司电子、服装等产品零售业务 14,571,500.0 0 9,737,752.76 8,229,459.42 12,527,399.7 8 -2,657,144.7 1 -2,688,997.5 6 北京信汇付云网络科技有限公司子公司信息技术服务 30,000,000.0 0 1,635,880.82 999,204.20 -1,000,795.8 0 -1,000,795.8 0 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用公司名称报告期内取得和处置子公司方式对整体生产经营和业绩的影响广东信汇电子商务有限公司股权收购公司通过此次收购正式获得银行卡收单业务的经营许可，进而切入第三方支付业务，有利于增厚公司利润。北京信汇付云网络科技有限公司设立对公司整体生产经营及业绩暂无重大影响。浙江安见服饰有限公司设立暂无开展实质性业务。主要控股参股公司情况说明暂无八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用九、公司未来发展的展望（一）行业格局与趋势近年来，在多种利好的政策环境下，我国服装行业将迎来转型发展的良好时机，为国内优秀品牌服装企业的进一步发展奠定坚实的基础。在消费升级的驱动下，国内服饰消费市场得以复苏，并继续向着高端化和多元化发展。外国品牌纷纷进入我国抢占市场，本土服装品牌亦不断涌现。行业整体销售端表现、经

浙江步森服饰股份有限公司209年年度报告全文营质量呈现稳步向好的趋势,且线上线下融合的新零售趋势中,行业竞争格局将逐步淸晰,集聚效应初显国内男装品牌的竞争不断加剧,龙头品牌集中度越来越高。 (二)公司的发展战略未来,公司将提高研发投入、增强自主创新能力,拓展男装市场、提高产品竞争力,优化员工组成、提高员工素质,丰富业务产业链、提升产品的品质与整体服务水平,基于服装行业发展的前景和自身业务转型的需要,继续在时尚产业、金融科技两大板块着力,将“时尚产业新零售+金融科技”作为公司发展的核心战略,宏观上打造“新男装+新零售+新金融”业务框架结构,将服装产业与金融科技结合,抓住服装产业回暖和金融科技发展的机遇,以奋进者的姿态克服困难,发挥利用好已有资源,开辟业务发展新的局面。 (三)公司的经营计划 1、服装业务全面升级,打造时尚新零售产业多元版图基于公司对服装纺织业务多年深耕经验的全面认识和总结,公司将分步骤,用“由点及面”的扩张战略以既有的步森男装品牌为起点,以时尚服饰为核心、以全时尚产业新零售为拓展方向。实现公司由主营传统服装业务向立足时尚全产业的跨越首先,公司将引进新零售方式、新技术、新供应链模式,集中精力做大做强既有男装业务,以市场为导向、以创新为基础、以客户需求为出发点。努力实现产品、品牌的全面升级,优化创新经营模式,结合男装客户的差异性和阶梯性特点,充分利用己有客户资源,做好市场细分和互补,打造“步森一流新男装” 其次,公司将着力投入精力探索为消费者提供其他专业化细分时尚产品和服务的有效方式,构建其他细分品类的生产竞争力,建筑“步森时尚产业生态圈”。最后,公司将把全球时尚产业市场作为进军目标,不仅要抓住国内时尚产业市场,还要将在国内建立的成熟有效的合作模式拓展到国际时尚市场,积极探索与国际高端品牌合作建立合作的方式 (1)聚焦核心业务,实现产品、品牌的全面升级。第一,公司将继续以步森品牌为战略中心,以引领男人时尚为使命,以客户需求为导向,加强品牌运营,强化公司在产品质量、工艺、设计、管理、服务、形象等方面的优势,以重点市场、重点客户、重点服务为战略重心,全力推动公司品牌形象升级。第二完善商品管理、零售管理、绩效管理、供应链管理的体系,提髙企业运行效率,推动业绩增长。第三, 司要积极参与行业市场竞争,强化自主设计、创新能力,满足消费者个性化的需求,降低生产运营成本提高持续盈利能力,以实现加强企业核心竞争力,扩大产品销售规模与市场占有率的目的 (2)优化创新经营模式。一方面要创新与经销商、加盟商的经营模式。通过试点的方式,选择合适时机和恰当的区域,对现有的代理渠道进行改造,以激活各渠道合作方的活力。另一方面,要坚持优化加盟与直营渠道、注重店铺质量,坚持有效、盈利的基本原则,增强店铺生存能力。 (3)大力拓展男装高端定制市场。公司将大力鼓励和促进高端定制市场的开拓,更高的追求服饰的品质与品味,积极采用国内外高新技术和高端面料,引进业界顶级设计师团队,提高工艺制作的水平和精湛程度,致力为现代男士打造属于个人的高端服饰,彰显男装品位与个性,使男装高端定制业务成为公司时尚服饰板块新的业务增长点。 2、以线上线下融合的新零售模式加快时尚产业的布局,为业务开展开疆扩源当前,中国经济进入相对平稳、竞争格局大致稳定的宏观环境。零售行业企业越发投入精力对业态和经营模式进行深耕细作与精雕细琢。在新零售改革浪潮的背景下,公司务必要高度重视电商事业部的发展, 做大电商销售规模,打造属于自己的新零售 (1)打造商品与服务之间的平衡。零售的本质是为消费者提供合适的商品,供应链的梳理让商品的流转效率提升是企业必须关注的重点。将服务型消费融入公司的主营业务经营,用大数据分析用户挖掘更多新的服务并将其融入商品,并通过探索有效的定价模式,将服务理应获得的价值体现在公司提供的商品之中。通过提高商品、服务的质量,增加公司产品的附加值 (2)促进体验与效率之间的平衡。未来,公司将投入更多的经历增加客户的消费体验,线下塑造良好的消费场景,大力推进数字化和便利支付:线上提高消费者搜索效率和配送时效;同时加快整合线上线下营销能力,提高线上线下导流能力,将新科技融合到公司业务中,利用线上端的数据获取和分析整合, chin乡 www.cninfocom.cn

浙江步森服饰股份有限公司 2019 年年度报告全文 23 营质量呈现稳步向好的趋势，且线上线下融合的新零售趋势中，行业竞争格局将逐步清晰，集聚效应初显，国内男装品牌的竞争不断加剧，龙头品牌集中度越来越高。（二）公司的发展战略未来，公司将提高研发投入、增强自主创新能力，拓展男装市场、提高产品竞争力，优化员工组成、提高员工素质，丰富业务产业链、提升产品的品质与整体服务水平，基于服装行业发展的前景和自身业务转型的需要，继续在时尚产业、金融科技两大板块着力，将“时尚产业新零售+金融科技”作为公司发展的核心战略，宏观上打造“新男装+新零售+新金融”业务框架结构，将服装产业与金融科技结合，抓住服装产业回暖和金融科技发展的机遇，以奋进者的姿态克服困难，发挥利用好已有资源，开辟业务发展新的局面。（三）公司的经营计划 1、服装业务全面升级，打造时尚新零售产业多元版图基于公司对服装纺织业务多年深耕经验的全面认识和总结，公司将分步骤，用“由点及面”的扩张战略，以既有的步森男装品牌为起点，以时尚服饰为核心、以全时尚产业新零售为拓展方向。实现公司由主营传统服装业务向立足时尚全产业的跨越。首先，公司将引进新零售方式、新技术、新供应链模式，集中精力做大做强既有男装业务，以市场为导向、以创新为基础、以客户需求为出发点。努力实现产品、品牌的全面升级，优化创新经营模式，结合男装客户的差异性和阶梯性特点，充分利用已有客户资源，做好市场细分和互补，打造“步森一流新男装”。其次，公司将着力投入精力探索为消费者提供其他专业化细分时尚产品和服务的有效方式，构建其他细分品类的生产竞争力，建筑“步森时尚产业生态圈”。最后，公司将把全球时尚产业市场作为进军目标，不仅要抓住国内时尚产业市场，还要将在国内建立的成熟有效的合作模式拓展到国际时尚市场，积极探索与国际高端品牌合作建立合作的方式。（1）聚焦核心业务，实现产品、品牌的全面升级。第一，公司将继续以步森品牌为战略中心，以引领男人时尚为使命，以客户需求为导向，加强品牌运营，强化公司在产品质量、工艺、设计、管理、服务、形象等方面的优势，以重点市场、重点客户、重点服务为战略重心，全力推动公司品牌形象升级。第二，完善商品管理、零售管理、绩效管理、供应链管理的体系，提高企业运行效率，推动业绩增长。第三，公司要积极参与行业市场竞争，强化自主设计、创新能力，满足消费者个性化的需求，降低生产运营成本、提高持续盈利能力，以实现加强企业核心竞争力，扩大产品销售规模与市场占有率的目的。（2）优化创新经营模式。一方面要创新与经销商、加盟商的经营模式。通过试点的方式，选择合适时机和恰当的区域，对现有的代理渠道进行改造，以激活各渠道合作方的活力。另一方面，要坚持优化加盟与直营渠道、注重店铺质量，坚持有效、盈利的基本原则，增强店铺生存能力。（3）大力拓展男装高端定制市场。公司将大力鼓励和促进高端定制市场的开拓，更高的追求服饰的品质与品味，积极采用国内外高新技术和高端面料，引进业界顶级设计师团队，提高工艺制作的水平和精湛程度，致力为现代男士打造属于个人的高端服饰，彰显男装品位与个性，使男装高端定制业务成为公司时尚服饰板块新的业务增长点。 2、以线上线下融合的新零售模式加快时尚产业的布局，为业务开展开疆扩源当前，中国经济进入相对平稳、竞争格局大致稳定的宏观环境。零售行业企业越发投入精力对业态和经营模式进行深耕细作与精雕细琢。在新零售改革浪潮的背景下，公司务必要高度重视电商事业部的发展，做大电商销售规模，打造属于自己的新零售。（1）打造商品与服务之间的平衡。零售的本质是为消费者提供合适的商品，供应链的梳理让商品的流转效率提升是企业必须关注的重点。将服务型消费融入公司的主营业务经营，用大数据分析用户挖掘更多新的服务并将其融入商品，并通过探索有效的定价模式，将服务理应获得的价值体现在公司提供的商品之中。通过提高商品、服务的质量，增加公司产品的附加值。（2）促进体验与效率之间的平衡。未来，公司将投入更多的经历增加客户的消费体验，线下塑造良好的消费场景，大力推进数字化和便利支付；线上提高消费者搜索效率和配送时效；同时加快整合线上线下营销能力，提高线上线下导流能力，将新科技融合到公司业务中，利用线上端的数据获取和分析整合

浙江步森服饰股份有限公司209年年度报告全文从消费者偏好、价格合理度、引流方式等多方面分析市场数据,推进与主流电商平台的深入合作,打造互利共蠃的良性循环,为消费者提供便捷有效的零售新模式,为公司利润增长助力。 (3)提高公司时尚产业业务与新零售模式的契合度。未来公司将充分重视以无界零售为代表的各类零售新模式,通过识别、洞察客户需求,提高为消费服务的精准度,增强公司未来零售业务的可塑化、智能化和协同化 3、践行产融结合使命,大力发展金融科技业务报告期内,公司收购了广东信汇604%的股权。公司收购广东信汇后将具备第三方支付牌照,进而能够基于牌照开展相关的银行卡收单及相关技术配套服务类业务,并与聚合支付业务的合作伙伴开展合作增厚公司利润。公司未来将全面切入电子支付各环节、扩大经营区域、引进行业人才以及购买资产等措施力争成为中国行业支付领导者 (四)可能面临的风险公司面临的风险 1、政策变化、宏观经济变化及行业周期性波动的风险首先,公司金融科技领域业务的开展,受政府宏观政策的影响较大。金融领域各项政策的变化都将对公司相关业务产生一定的影响。如果公司不能适应国家政策的变化,则有可能对公司的经营和发展造成不利影响。其次,服装行业的发展与国家宏观经济发展情况息息相关。近年来,男装行业长期处于发展低迷的阶段,近年来,行业整体出现一定品牌复苏的情况。但考虑到行业周期性波动的可能性,公司未来有可能继续受上述因素带来的相关风险影响。 2、行业竞争风险多年以来,公司主营业务所处的纺织服装行业竞争激烈,业内服装企业数量众多,国内男装市场消费群体数量有限,导致市场饱和度相对较高。各男装上市企业在营销模式、产品定位等方面相似度高,许多企业采取打折促销的方式提高市场竞争力,导致企业成本攀升。近几年线上购物与国外竞品的发展,进一增加了公司的经营压力。 3、渠道创新的风险近年来,服装行业企业在电商等线上领域相继增加投入,新渠道的拓展为业内企业的实体经营降低了成本,也为品牌的推广增加了新的途径,可以以较低成本在较短的时间内提升品牌的知名度。线上线下体化协作和互补的趋势越来越明显。公司将继续着手整合传统渠道与电子商务平台,实现线上线下接轨, 未来能否给公司带来有效回报尚不能确定 4、存货的风险当前,国内经济大环境仍是稳中趋缓,公司经营业绩受宏观环境影响,仍然面临较大的库存压力。未来公司将采取跟多的措施,通过增加产品投放精度、提高内部管理效率等方式降低存货带来的压力。但长期看来存货问题仍是行业的普遍问题,公司也将持续受到存货压力带来的风险。 5、公司发展转型的风险鉴于公司长期以来主营业务为服装纺织业,因而向“金融科技+传统产业升级”方向的转型尚存在较大的不确定性及风险性,敬请广大投资者注意投资风险。 6、诉讼风险公司目前面临深圳市信融财富投资管理有限公司、深圳前海汇能金融控股集团有限公司诉讼事项,诉讼索赔金额合计约人民币6500万元。如果公司败诉,公司将面临较大金额的赔偿,对公司的现金流和生产经营产生不利影响。 7、新冠疫情风险 2020年1月新冠疫情爆发后,我国采取了强有力防疫措施,疫情得到有效控制。但疫情造成的后遗症和市场疲软现象仍将持续,可能会对终端的需求造成一定程度影响 chin乡 www.cninfocom.cn

浙江步森服饰股份有限公司 2019 年年度报告全文 24 从消费者偏好、价格合理度、引流方式等多方面分析市场数据，推进与主流电商平台的深入合作，打造互利共赢的良性循环，为消费者提供便捷有效的零售新模式，为公司利润增长助力。（3）提高公司时尚产业业务与新零售模式的契合度。未来公司将充分重视以无界零售为代表的各类零售新模式，通过识别、洞察客户需求，提高为消费服务的精准度，增强公司未来零售业务的可塑化、智能化和协同化。 3、践行产融结合使命，大力发展金融科技业务报告期内，公司收购了广东信汇60.4%的股权。公司收购广东信汇后将具备第三方支付牌照，进而能够基于牌照开展相关的银行卡收单及相关技术配套服务类业务，并与聚合支付业务的合作伙伴开展合作，增厚公司利润。公司未来将全面切入电子支付各环节、扩大经营区域、引进行业人才以及购买资产等措施，力争成为中国行业支付领导者。（四）可能面临的风险公司面临的风险： 1、政策变化、宏观经济变化及行业周期性波动的风险首先，公司金融科技领域业务的开展，受政府宏观政策的影响较大。金融领域各项政策的变化都将对公司相关业务产生一定的影响。如果公司不能适应国家政策的变化，则有可能对公司的经营和发展造成不利影响。其次，服装行业的发展与国家宏观经济发展情况息息相关。近年来，男装行业长期处于发展低迷的阶段，近年来，行业整体出现一定品牌复苏的情况。但考虑到行业周期性波动的可能性，公司未来有可能继续受上述因素带来的相关风险影响。 2、行业竞争风险多年以来，公司主营业务所处的纺织服装行业竞争激烈，业内服装企业数量众多，国内男装市场消费群体数量有限，导致市场饱和度相对较高。各男装上市企业在营销模式、产品定位等方面相似度高，许多企业采取打折促销的方式提高市场竞争力，导致企业成本攀升。近几年线上购物与国外竞品的发展，进一步增加了公司的经营压力。 3、渠道创新的风险近年来，服装行业企业在电商等线上领域相继增加投入，新渠道的拓展为业内企业的实体经营降低了成本，也为品牌的推广增加了新的途径，可以以较低成本在较短的时间内提升品牌的知名度。线上线下一体化协作和互补的趋势越来越明显。公司将继续着手整合传统渠道与电子商务平台，实现线上线下接轨，未来能否给公司带来有效回报尚不能确定。 4、存货的风险当前，国内经济大环境仍是稳中趋缓，公司经营业绩受宏观环境影响，仍然面临较大的库存压力。未来公司将采取跟多的措施，通过增加产品投放精度、提高内部管理效率等方式降低存货带来的压力。但长期看来存货问题仍是行业的普遍问题，公司也将持续受到存货压力带来的风险。 5、公司发展转型的风险鉴于公司长期以来主营业务为服装纺织业，因而向“金融科技+传统产业升级”方向的转型尚存在较大的不确定性及风险性，敬请广大投资者注意投资风险。 6、诉讼风险公司目前面临深圳市信融财富投资管理有限公司、深圳前海汇能金融控股集团有限公司诉讼事项，诉讼索赔金额合计约人民币6500万元。如果公司败诉，公司将面临较大金额的赔偿，对公司的现金流和生产经营产生不利影响。 7、新冠疫情风险 2020年1月新冠疫情爆发后，我国采取了强有力防疫措施，疫情得到有效控制。但疫情造成的后遗症和市场疲软现象仍将持续，可能会对终端的需求造成一定程度影响