山西振东制药股份有限公司2019年年度报告全文

山西振东制药股份有限公司2019年年度报告全文 营业收入比上营业成本比上毛利率比上年 营业收入 营业成本 毛利率 年同期增减年同期增减同期增减 分行业 医药生产销售41374646331,08630.972 68.37% 2787% 行业 分产品 中药 1,061,146,332 391.659920.15 63.09% 41.27% 1748% 西药 3,315623,8441,143,640,548 65.51% 26.03% 41.16% 93 分地区 东北 55.512,74.00560862458 6292% 83.70% 6l.59% 5.07% 华北 1,565,373,082 664,350,62 57.56% 1545% 17.23% 1,112,137,801 华东 275,444,774.37 75.23% 33.26% 84.80% -691% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 (3)公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是口否 行业分类 单位 年 2018年 同比增减 销售量 万支 11408.78 ,94974 4.19% 针剂 生产量 万支 11.77728 11.03228 6.75% 库存量 万支 1460.39 25.23% 销售量 万颗 6.500 960% 丸剂 生产量 万颗 6.119 6.476 5.51% 库存量 万颗 1.854.58 1.611.58 15.08% 销售量 万袋 34,334.77 32.26% 胶囊 生产量 万袋 5,879.89 21.75% 库存量 万袋 7,179.38 10,004.86 -28.24% 销售量 万片 73.90 269,230.76 174% 片剂 生产量 万片 27569686 3.14% 库存量 万片 28.076.74 6.81% 销售量 万袋 34,299.18 28,038.7 22.33% 颗粒剂 生产量 万袋 34,43569 28,66448 chin乡 www.cninfocom.cn

山西振东制药股份有限公司 2019 年年度报告全文 21 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上 年同期增减 毛利率比上年 同期增减 分行业 医药生产销售 行 业 4,137,464,633. 78 1,308,630,972. 43 68.37% 27.87% 28.15% -0.07% 分产品 中药 1,061,146,332. 52 391,659,920.15 63.09% 41.27% 17.48% 7.47% 西药 3,315,623,844. 93 1,143,640,548. 62 65.51% 26.03% 41.16% -3.69% 分地区 东北 554,512,744.00 205,608,624.58 62.92% 83.70% 61.59% 5.07% 华北 1,565,373,082. 14 664,350,621.09 57.56% 15.45% 17.23% -0.64% 华东 1,112,137,801. 40 275,444,774.37 75.23% 33.26% 84.80% -6.91% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2019 年 2018 年 同比增减 针剂 销售量 万支 11,408.78 10,949.74 4.19% 生产量 万支 11,777.28 11,032.28 6.75% 库存量 万支 1,828.89 1,460.39 25.23% 丸剂 销售量 万颗 5,876 6,500 -9.60% 生产量 万颗 6,119 6,476 -5.51% 库存量 万颗 1,854.58 1,611.58 15.08% 胶囊 销售量 万袋 34,334.77 25,960.56 32.26% 生产量 万袋 31,509.3 25,879.89 21.75% 库存量 万袋 7,179.38 10,004.86 -28.24% 片剂 销售量 万片 273,907.27 269,230.76 1.74% 生产量 万片 275,696.86 267,301.31 3.14% 库存量 万片 28,076.74 26,287.16 6.81% 颗粒剂 销售量 万袋 34,299.18 28,038.7 22.33% 生产量 万袋 34,435.69 28,664.48 20.13%

山西振东制药股份有限公司2019年年度报告全文 库存量 万袋 6.012.3 5,875.79 2.32% 销售量 5,82463 3.608.39 61.42% 生产量 5,457.16 3,804.08 43.46% 库存量 l017.69 1385.17 -26.53% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √适用口不适用 2019年胶囊剂销量较2018年增长32.26%,主要是子公司安特制药销量较同期大幅增长所致 2019年种植销量和产量较2018年分别增长61.42%和43.46%,主要是子公司道地药材销量和产量较同期大幅增长所致 (4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 口适用√不适用 (5)营业成本构成 行业分类 行业分类 单位 19年 2018年 行业分类 项目 占营业成本比 占营业成本比同比增减 金额 金额 医药制造 材料成本 521,505,157.28 8046%280,850,58780 6996% 10.50% 医药制造 直接人工 32,432,160.46 500%29,749,346.50 7.41% 241% 医药制造 制造费用 94,198,25 14.54%90,820,56672 22.62% -8.08% (6)报告期内合并范围是否发生变动 是口否 (1)本期新纳入合并范围的主体 名称 期末净资产(元) 本期净利润(元) 康远保健 472,435.58 -27,564.4 国际生物 7,154.7 10,418.3 海南营销 宜春康朗 6,511,616. 注:新增公司详细情况详见“五、(三)合并范围发生变更的说明”。 (2)本期不再纳入合并范围的主体 辽宁康博安医药进出口有限公司已于2019年12月对外转让。 chin乡 www.cninfocom.cn

山西振东制药股份有限公司 2019 年年度报告全文 22 库存量 万袋 6,012.3 5,875.79 2.32% 种植 销售量 吨 5,824.63 3,608.39 61.42% 生产量 吨 5,457.16 3,804.08 43.46% 库存量 吨 1,017.69 1,385.17 -26.53% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 2019年胶囊剂销量较2018年增长32.26%，主要是子公司安特制药销量较同期大幅增长所致； 2019年种植销量和产量较2018年分别增长61.42%和43.46%，主要是子公司道地药材销量和产量较同期大幅增长所致。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本比 重 金额 占营业成本比 重 医药制造 材料成本 521,505,157.28 80.46% 280,850,587.80 69.96% 10.50% 医药制造 直接人工 32,432,160.46 5.00% 29,749,346.50 7.41% -2.41% 医药制造 制造费用 94,198,257.13 14.54% 90,820,566.72 22.62% -8.08% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 （1）本期新纳入合并范围的主体 名称 期末净资产（元） 本期净利润（元） 康远保健 472,435.58 -27,564.42 国际生物 7,154.72 -10,418.33 海南营销 宜春康朗 6,511,616.73 注：新增公司详细情况详见“五、（三） 合并范围发生变更的说明”。 （2）本期不再纳入合并范围的主体。 辽宁康博安医药进出口有限公司已于2019年12月对外转让

山西振东制药股份有限公司2019年年度报告全文 (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 1,042,113,215.15 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额 0.00% 比例 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 国药控股股份有限公司 515,398270.79 11.72% 华润医药商业集团有限公司 293.831871.27 九州通医药集团股份有限公司 102,672,160.75 2.33% 345 上药控股有限公司 70,041,44394 国药集团药业股份有限公司 60.169468.40 1,042,113,215.15 23.69% 主要客户其他情况说明 口适用√不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 426,852,07407 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总 额比例 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 式汉康瑞药业有限公司 150.750.000.00 10.01% 国药集团药业股份有限公司 83.184.741.36 5.53% 国药控股股份有限公司 67,475,660.54 江西源铭医药有限公司 66,205200.00 4.40% 九州通医药集团股份有限公司 59,236,47217 3.94% 合计 426,852,07407 8.36% 主要供应商其他情况说明 口适用√不适用 chin乡 www.cninfocom.cn

山西振东制药股份有限公司 2019 年年度报告全文 23 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 1,042,113,215.15 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 23.69% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额 比例 0.00% 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 国药控股股份有限公司 515,398,270.79 11.72% 2 华润医药商业集团有限公司 293,831,871.27 6.68% 3 九州通医药集团股份有限公司 102,672,160.75 2.33% 4 上药控股有限公司 70,041,443.94 1.59% 5 国药集团药业股份有限公司 60,169,468.40 1.37% 合计 -- 1,042,113,215.15 23.69% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 426,852,074.07 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 28.36% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总 额比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 武汉康瑞药业有限公司 150,750,000.00 10.01% 2 国药集团药业股份有限公司 83,184,741.36 5.53% 3 国药控股股份有限公司 67,475,660.54 4.48% 4 江西源铭医药有限公司 66,205,200.00 4.40% 5 九州通医药集团股份有限公司 59,236,472.17 3.94% 合计 -- 426,852,074.07 28.36% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用

山西振东制药股份有限公司2019年年度报告全文 3、费用 单位:元 2019年 018年 同比增减 重大变动说明 销售费用 2173,077063321,7618729966 304%主要为市场运营费增加所致 管理费用 295,591,473.46 287,770,67446 2.72% 财务费用 22.333.387.01 273181641823主要为报告期短期借款减少所致 研发费用 145.311.094.12 123,176.070.91 1797%主要为研发项目增加所致 4、研发投入 √适用口不适用 2019年,公司研发工作以深度研究、二次开发及仿制药一致性评价为重点,继续对研发管线深度梳理, 加大研发质量体系建设力度,积极吸纳海内外人才,优化人才结构,有序开展了150个项目,在管线建设、 市场转化、体系优化、项目申报等多方面都取得了较好的成绩。 2019年,对乙酰氨基酚片通过了一致性,头孢克肟胶囊完成了申报;注射用培美曲塞二钠增加两个规 格的申请获得批准;1类创新药ZD03获得美国临床研究批准,并已在美国开展1期临床,此研究已列入2019 年度山西省重点研发计划项目,同时,完成了国内的IN申报:;1类新药拉洛他赛脂质微球注射液的1期临 床试验研究顺利开展中;其他新药及创新药项目均在有序开展中。 2019年,与澳大利亚阿德莱德大学中澳分子研究中心签订了第二期战略合作协议:与Ⅷ安德森肿瘤中 心签署了战略联盟协议,针对复方苦参注射液等肿瘤药的深度硏宄和国际审批开展硏究与合作;六味地黄 项目欧盟注册和岩舒FDA注册工作进展顺利 2019年共发表论文35篇,专利授权27件,其中美国2件、澳大利亚3件、日本2件,新申请 专利25件;成功获批政府科技项目30余项,其中,“高品质道地中药材恒山黄芪、潞党参、北柴胡生态 种植示范研究”列入国家重点研发计划项目。 科硏项目瞄准健康产品、健康产业、健康事业的主线,聚焦重点产品,持续推进,不断完善项目管理 与质量管理体系,强化产销研人才的流动,同时,加大国际科研合作,为中医药走出去继续努力,为化药 在国内外的获批奠定基础。 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2019年 2018年 2017年 研发人员数量(人) 2 研发人员数量占比 7.59% 6.70% 5.75% 研发投入金额(元) 179,321,673.60 151,917,39691 155,544,359.09 研发投入占营业收入比例 4.08% 4.44% 4.17% 研发支出资本化的金额(元) 34,010,57948 28,741,326.00 37,611,87824 资本化研发支出占研发投入 18.979 18.92% 24.18% 的比例 资本化研发支出占当期净利 24.82% 19.09% 12.95% 润的比重 chin乡 www.cninfocom.cn

山西振东制药股份有限公司 2019 年年度报告全文 24 3、费用 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 2,173,077,063.32 1,766,187,299.66 23.04% 主要为市场运营费增加所致 管理费用 295,591,473.46 287,770,674.46 2.72% 财务费用 22,333,387.01 27,311,871.64 -18.23% 主要为报告期短期借款减少所致 研发费用 145,311,094.12 123,176,070.91 17.97% 主要为 研发项目增加所致 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 2019年，公司研发工作以深度研究、二次开发及仿制药一致性评价为重点，继续对研发管线深度梳理， 加大研发质量体系建设力度，积极吸纳海内外人才，优化人才结构，有序开展了150个项目，在管线建设、 市场转化、体系优化、项目申报等多方面都取得了较好的成绩。 2019年，对乙酰氨基酚片通过了一致性，头孢克肟胶囊完成了申报；注射用培美曲塞二钠增加两个规 格的申请获得批准；1类创新药ZD03获得美国临床研究批准，并已在美国开展1期临床，此研究已列入2019 年度山西省重点研发计划项目，同时，完成了国内的IND申报；1类新药拉洛他赛脂质微球注射液的1期临 床试验研究顺利开展中；其他新药及创新药项目均在有序开展中。 2019年，与澳大利亚阿德莱德大学中澳分子研究中心签订了第二期战略合作协议；与MD安德森肿瘤中 心签署了战略联盟协议，针对复方苦参注射液等肿瘤药的深度研究和国际审批开展研究与合作；六味地黄 项目欧盟注册和岩舒FDA注册工作进展顺利。 2019年共发表论文 35 篇，专利授权 27 件，其中美国 2 件、澳大利亚 3 件、日本 2 件，新申请 专利 25件；成功获批政府科技项目 30 余项，其中，“高品质道地中药材恒山黄芪、潞党参、北柴胡生态 种植示范研究”列入国家重点研发计划项目。 科研项目瞄准健康产品、健康产业、健康事业的主线，聚焦重点产品，持续推进，不断完善项目管理 与质量管理体系，强化产销研人才的流动，同时，加大国际科研合作，为中医药走出去继续努力，为化药 在国内外的获批奠定基础。 近三年公司研发投入金额及占营业收入的比例 2019 年 2018 年 2017 年 研发人员数量（人） 293 251 225 研发人员数量占比 7.59% 6.70% 5.75% 研发投入金额（元） 179,321,673.60 151,917,396.91 155,544,359.09 研发投入占营业收入比例 4.08% 4.44% 4.17% 研发支出资本化的金额（元） 34,010,579.48 28,741,326.00 37,611,878.24 资本化研发支出占研发投入 的比例 18.97% 18.92% 24.18% 资本化研发支出占当期净利 润的比重 24.82% -19.09% 12.95%

山西振东制药股份有限公司2019年年度报告全文 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 口适用√不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 口适用√不适用 现金流 单位:元 项目 2019年 2018年 同比增减 经营活动现金流入小计 4495,620,71841 4,318,141,875.12 4.11% 经营活动现金流出小计 4,309,267,351.05 4,163,664,45584 3.50% 经营活动产生的现金流量净 186,353,367.36 154,477,419.28 20.63% 额 投资活动现金流入小计 3,017,780,33333 2,599,707,37564 1608% 投资活动现金流出小计 3,046,876,40791 2,644,219,310.09 15.23% 投资活动产生的现金流量净 29,096,074.58 44,511,93445 34.63% 筹资活动现金流入小计 196,400,026 556,733,518 筹资活动现金流出小计 552,90541411 582,823,482.57 筹资活动产生的现金流量净 356,505,38745 26,089,96423 1,26645% 现金及现金等价物净增加额 199,248,094.67 83,875,520 337.55% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √适用口不适用 (1)本期经营活动产生的现金流量净额比上年同期增加20.63%,主要为购买商品、接受劳务支付的 现金减少所致 (2)本期投资活动产生的现金流量净额比上年同期增加34.63%,主要为本期收回理财产品所收到的 现金增加所致 (3)本期筹资活动产生的现金流量净额比上年同期减少1266.45%,主要为本期偿还银行借款支付的 现金增加所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说 口适用√不适用 非主营业务情况 √适用口不适用 单位:元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 chin乡 www.cninfocom.cn

山西振东制药股份有限公司 2019 年年度报告全文 25 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2019 年 2018 年 同比增减 经营活动现金流入小计 4,495,620,718.41 4,318,141,875.12 4.11% 经营活动现金流出小计 4,309,267,351.05 4,163,664,455.84 3.50% 经营活动产生的现金流量净 额 186,353,367.36 154,477,419.28 20.63% 投资活动现金流入小计 3,017,780,333.33 2,599,707,375.64 16.08% 投资活动现金流出小计 3,046,876,407.91 2,644,219,310.09 15.23% 投资活动产生的现金流量净 额 -29,096,074.58 -44,511,934.45 34.63% 筹资活动现金流入小计 196,400,026.66 556,733,518.34 -64.72% 筹资活动现金流出小计 552,905,414.11 582,823,482.57 -5.13% 筹资活动产生的现金流量净 额 -356,505,387.45 -26,089,964.23 -1,266.45% 现金及现金等价物净增加额 -199,248,094.67 83,875,520.60 -337.55% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 （1）本期经营活动产生的现金流量净额比上年同期增加20.63%，主要为购买商品、接受劳务支付的 现金减少所致； （2）本期投资活动产生的现金流量净额比上年同期增加34.63%，主要为本期收回理财产品所收到的 现金增加所致； （3）本期筹资活动产生的现金流量净额比上年同期减少1266.45%，主要为本期偿还银行借款支付的 现金增加所致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性