深南电路股份有限公司2018年年度报告全文

深南电路股份有限公司2018年年度报告全文 (五)持续推进管理创新变革,提高组织活力、效率 人才是企业长远发展的根本动力,公司倡导建设奋斗者的心芯家园。报告期内,公司从人才的引进、培养、评价机制、 薪酬分配体系等方面着手,建立了基于战略需求的培养机制,加速人才梯队建设。此外,公司实施了第一期限制性股票激励 计划,完善了公司激励机制,有效提升核心骨干积极性,助力公司长效发展 报告期内,公司还继续推进流程与∏化建设、智能制造等重要项目,致力于打造流程型组织,大幅提升了公司信息化水 平、运营效率。因在信息化、智能化方面的理念先进及大力投入,公司获评工业和信息化部2018年两化融合管理体系贯标示 范企业。 主营业务分析 、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容 收入与成本 (1)营业收入构成 单位:元 2018年 2017年 同比增减 金额 占营业收入比重 占营业收入比重 营业收入合计 7.602.141.701.41 100%5.686,9394408 分行业 电子电路 7,350,148,96584 69%5,450617,532.16 3485% 其他业务收入 519973557 331%236,321,908.92 4.l6% 6.63% 产品 印制电路板 5,379,313,240.2 70.76%3,893,860,33880 6847% 电子装联 926,727,393.74 12.19%729,2190734 27.089 封装基板 946,818,48922 1245%754309,992.19 13.26% 25.52% 其他产品 97,289,84263 128% 73,228,12383 129 其他业务收入 251,992,735.5 331%236,321,90892 4.l6% 663% 分地区 境内销售 4.622.438.59 60.809%3,373443.81804 37.02% 境外销售 2,727,710,37210 3588%2.077,173,714.12 36.53% 其他业务收入 251,992735.57 331%236,321,90892 4.16% chin乡 www.cninfocom.cn

深南电路股份有限公司 2018 年年度报告全文 16 （五）持续推进管理创新变革，提高组织活力、效率 人才是企业长远发展的根本动力，公司倡导建设奋斗者的心芯家园。报告期内，公司从人才的引进、培养、评价机制、 薪酬分配体系等方面着手，建立了基于战略需求的培养机制，加速人才梯队建设。此外，公司实施了第一期限制性股票激励 计划，完善了公司激励机制，有效提升核心骨干积极性，助力公司长效发展。 报告期内，公司还继续推进流程与IT化建设、智能制造等重要项目，致力于打造流程型组织，大幅提升了公司信息化水 平、运营效率。因在信息化、智能化方面的理念先进及大力投入，公司获评工业和信息化部2018年两化融合管理体系贯标示 范企业。 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2018 年 2017 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 7,602,141,701.41 100% 5,686,939,441.08 100% 33.68% 分行业 电子电路 7,350,148,965.84 96.69% 5,450,617,532.16 95.84% 34.85% 其他业务收入 251,992,735.57 3.31% 236,321,908.92 4.16% 6.63% 分产品 印制电路板 5,379,313,240.25 70.76% 3,893,860,338.80 68.47% 38.15% 电子装联 926,727,393.74 12.19% 729,219,077.34 12.82% 27.08% 封装基板 946,818,489.22 12.45% 754,309,992.19 13.26% 25.52% 其他产品 97,289,842.63 1.28% 73,228,123.83 1.29% 32.86% 其他业务收入 251,992,735.57 3.31% 236,321,908.92 4.16% 6.63% 分地区 境内销售 4,622,438,593.74 60.80% 3,373,443,818.04 59.32% 37.02% 境外销售 2,727,710,372.10 35.88% 2,077,173,714.12 36.53% 31.32% 其他业务收入 251,992,735.57 3.31% 236,321,908.92 4.16% 6.63%

深南电路股份有限公司2018年年度报告全文 (2)占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √适用口不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位:元 营业收入 营业成本 毛利率营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 同期增减 同期增减 期增减 行业 电子电路 7,350,148965.84563563390974 23.3% 34.85% 33.37% 0.85% 产品 印制电路板 379,313240.254,140.07653127 23.04% 38.15% 36.90% 0.71% 电子装联 926,727,393.74756915,993.35 18.32% 27.08% 28.57 0.95% 封装基板 46.8184892266,724,35353 2969% 1946% 3.57% 其他产品 97,2898426372,917,03159 25.05% 3286% 31.78% 061% 分地区 境内销售 4,62,438,593743.55859,10159 23.10% 3702% 3.20 境外销售 2,727,710,372102,080,77.80815 23.72% 31.32% 36.59% 294% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 (3)公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是口否 行业分类 项目 单位 018年 017年 同比增减 销售量 7,350,148,965845450,617532.16 34.85% 电子电路 生产量 元元元 7,872,77939275,827,142,761.12 35.11% 库存量 456200576670434582.76 26.13% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 适用口不适用 主要为公司主营业务收入同比增长35%,销售量、生产量、库存量呈现不同程度增长。 (4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 口适用√不适用 (5)营业成本构成 行业分类 17 chin乡 www.cninfocom.cn

深南电路股份有限公司 2018 年年度报告全文 17 （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 电子电路 7,350,148,965.84 5,635,633,909.74 23.33% 34.85% 33.37% 0.85% 分产品 印制电路板 5,379,313,240.25 4,140,076,531.27 23.04% 38.15% 36.90% 0.71% 电子装联 926,727,393.74 756,915,993.35 18.32% 27.08% 28.57% -0.95% 封装基板 946,818,489.22 665,724,353.53 29.69% 25.52% 19.46% 3.57% 其他产品 97,289,842.63 72,917,031.59 25.05% 32.86% 31.78% 0.61% 分地区 境内销售 4,622,438,593.74 3,554,859,101.59 23.10% 37.02% 31.56% 3.20% 境外销售 2,727,710,372.10 2,080,774,808.15 23.72% 31.32% 36.59% -2.94% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2018 年 2017 年 同比增减 电子电路 销售量 元 7,350,148,965.84 5,450,617,532.16 34.85% 生产量 元 7,872,778,939.27 5,827,142,761.12 35.11% 库存量 元 845,620,057.6 670,434,582.76 26.13% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 主要为公司主营业务收入同比增长35%，销售量、生产量、库存量呈现不同程度增长。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类

深南电路股份有限公司2018年年度报告全文 行业分类 单位:元 2018年 2017年 行业分类 项目 同比增减 占营业成本比重 占营业成本比重 直接材料 3,161,559,0142 56.10%2,349,32681308 55.60% 4.57 电子电路 直接人工 601,935,1746 10.68%474,585,07457 11.239 26.83 电子电路 制造费 用 1.050.426.956 1864%829,234.654.37 19629 26.67% 电子电路 外协费 用 21,712,763.96 14.58%572,383,018.35 13.559 43.56% 5635,633,9097 100042259560.38 10000% 33.37% 说明 主要为公司主营业务收入同比增长35%,直接材料、直接人工、制造费用、外协费用相应呈现不同程度增长,其中外协费用 增长较大,主因公司订单饱和导致部分工序内部产能岀现瓶颈,外协需求増加,导致外协费用增长较大, (6)报告期内合并范围是否发生变动 口是√否 (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 3099770450.96 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 40.77% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 0.00% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 客户一 1.882.074.319.00 客户 52250.0977 客户三 246,358.36434 客户四 客户五 218,766,377.35 3.0997045096 40.77% 主要客户其他情况说明 口适用V不适用 chin乡 www.cninfocom.cn

深南电路股份有限公司 2018 年年度报告全文 18 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2018 年 2017 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 电子电路 直接材料 3,161,559,014.27 56.10% 2,349,326,813.08 55.60% 34.57% 电子电路 直接人工 601,935,174.67 10.68% 474,585,074.57 11.23% 26.83% 电子电路 制造费用 1,050,426,956.84 18.64% 829,234,654.37 19.62% 26.67% 电子电路 外协费用 821,712,763.96 14.58% 572,383,018.35 13.55% 43.56% 电子电路 小计 5,635,633,909.74 100.00% 4,225,529,560.38 100.00% 33.37% 说明 主要为公司主营业务收入同比增长35%，直接材料、直接人工、制造费用、外协费用相应呈现不同程度增长，其中外协费用 增长较大，主因公司订单饱和导致部分工序内部产能出现瓶颈，外协需求增加，导致外协费用增长较大。 （6）报告期内合并范围是否发生变动 □ 是 √ 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 3,099,770,450.96 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 40.77% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 例 0.00% 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户一 1,882,074,319.00 24.76% 2 客户二 522,750,092.77 6.87% 3 客户三 246,358,364.34 3.24% 4 客户四 229,821,297.50 3.02% 5 客户五 218,766,377.35 2.88% 合计 -- 3,099,770,450.96 40.77% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用

深南电路股份有限公司2018年年度报告全文 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 1,305,918,183 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 2789% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 0.00% 比例 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 第一名 787% 第二名 第三名 256.761.77841 548% 第四名 198.487,200.00 4.24% 第五名 197.051.797.79 4.21% 1.305918183.19 2789% 主要供应商其他情况说明 口适用√不适用 3、费用 单位:元 2018年 2017年 同比增减 重大变动说明 主要为销售人员薪酬支出、销售佣 自销售费用 156,971,862.62 113,181,579.50 38.69% 金、运输费等费用增加 主要为管理人员薪酬支出、环保支出 管理费用 325.435.95748 2591584189 25.57% 等费用增加影响 主要为利息支出减少,汇兑收益增加 财务费用 57,412,245.19 106,993,52973 -46.34% 研发费用 346,658,70142 292,951,846511833% 无重大变动 研发投入 √适用口不适用 公司生产的主要产品包括背板、高速多层板、多功能金属基板、厚铜板、高频微波板、刚挠结合板、封装基板及电子装 联产品等。为了保持领先的技术实力和较强的产品市场竞争力,公司设立了明确的研究方向并制定了较为详细的研发计划 根据业务发展目标,紧密结合市场发展方向,进行研发课题选择、项目人员组织、项目管理、成果评价等,保障了研发项目 的高效进行 公司致力于多项行业前沿技术的研发,如高频微波产品、大容量网板、大尺寸背板、埋入式元器件技术等。 公司研发投入情况 chin乡 www.cninfocom.cn

深南电路股份有限公司 2018 年年度报告全文 19 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 1,305,918,183.19 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 27.89% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 368,409,281.66 7.87% 2 第二名 285,208,125.34 6.09% 3 第三名 256,761,778.41 5.48% 4 第四名 198,487,200.00 4.24% 5 第五名 197,051,797.79 4.21% 合计 -- 1,305,918,183.19 27.89% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2018 年 2017 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 156,971,862.62 113,181,579.50 38.69% 主要为销售人员薪酬支出、销售佣 金、运输费等费用增加 管理费用 325,435,957.48 259,158,411.89 25.57% 主要为管理人员薪酬支出、环保支出 等费用增加影响 财务费用 57,412,245.19 106,993,529.73 -46.34% 主要为利息支出减少，汇兑收益增加 影响 研发费用 346,658,701.42 292,951,846.51 18.33% 无重大变动 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 公司生产的主要产品包括背板、高速多层板、多功能金属基板、厚铜板、高频微波板、刚挠结合板、封装基板及电子装 联产品等。为了保持领先的技术实力和较强的产品市场竞争力，公司设立了明确的研究方向并制定了较为详细的研发计划， 根据业务发展目标，紧密结合市场发展方向，进行研发课题选择、项目人员组织、项目管理、成果评价等，保障了研发项目 的高效进行。 公司致力于多项行业前沿技术的研发，如高频微波产品、大容量网板、大尺寸背板、埋入式元器件技术等。 公司研发投入情况

深南电路股份有限公司2018年年度报告全文 2018年 2017年 变动比例 研发人员数量(人) 1,279 7.21% 发人员数量占比 12.85% 12.579 0.28% 发投入金额(元) 346,658,701.42 292,951,846.51 18.33% 研发投入占营业收入比例 5.15% 0.59% 研发投入资本化的金额(元) 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 0.00% 0.00% 的比例 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 口适用√不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 口适用√不适用 5、现金流 单位:元 2018年 017年 比增减 经营活动现金流入小计 7,360,805,203.87 5,719584410.461 28.69% 经营活动现金流出小计 6481,671,639.041 4,753,478,439.73 36.36% 经营活动产生的现金流量净 879,133,564.83 966,105,97073 900% 活动现金流入小计 1,213,267,598.27 1,126,004.15 107.64983% 投资活动现金流出小计 2,556,960,80490 532,070,771.25 380.57% 投资活动产生的现金流量净 1,343,693.20663 -530,944.767.10 153.08% 筹资活动现金流入小计 548.016.858.34 2,406,350,10298 7723% 筹资活动现金流出小计 1,038,590,19665 1,423,194,51608 27.02 筹资活动产生的现金流量净 -490,573,338.31 983.155.586.90 金及现金等价物净增加额 943,219,202.93 1,408,011,95434 16699 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √适用口不适用 1、经营活动现金流入、流出分别增长2869%、3636%,主要为营收增长3368%导致销售商品收到的现金及采购材料、支付 工资等现金支出相应增加 2、投资活动产生的现金流量净额同比减少15308%,主要为募投项目固定资产付款及闲置募集资金理财投入较去年增加所 致 3、筹资活动产生的现金流量净额同比减少1499%,主要为去年同期IPO募集资金到账及本期银行贷款还款增加影响。 chin乡 www.cninfocom.cn

深南电路股份有限公司 2018 年年度报告全文 20 2018 年 2017 年 变动比例 研发人员数量（人） 1,279 1,193 7.21% 研发人员数量占比 12.85% 12.57% 0.28% 研发投入金额（元） 346,658,701.42 292,951,846.51 18.33% 研发投入占营业收入比例 4.56% 5.15% -0.59% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入 的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2018 年 2017 年 同比增减 经营活动现金流入小计 7,360,805,203.87 5,719,584,410.46 28.69% 经营活动现金流出小计 6,481,671,639.04 4,753,478,439.73 36.36% 经营活动产生的现金流量净 额 879,133,564.83 966,105,970.73 -9.00% 投资活动现金流入小计 1,213,267,598.27 1,126,004.15 107,649.83% 投资活动现金流出小计 2,556,960,804.90 532,070,771.25 380.57% 投资活动产生的现金流量净 额 -1,343,693,206.63 -530,944,767.10 -153.08% 筹资活动现金流入小计 548,016,858.34 2,406,350,102.98 -77.23% 筹资活动现金流出小计 1,038,590,196.65 1,423,194,516.08 -27.02% 筹资活动产生的现金流量净 额 -490,573,338.31 983,155,586.90 -149.90% 现金及现金等价物净增加额 -943,219,202.93 1,408,011,954.34 -166.99% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 1、经营活动现金流入、流出分别增长28.69%、36.36%，主要为营收增长33.68%导致销售商品收到的现金及采购材料、支付 工资等现金支出相应增加； 2、投资活动产生的现金流量净额同比减少153.08%，主要为募投项目固定资产付款及闲置募集资金理财投入较去年增加所 致； 3、筹资活动产生的现金流量净额同比减少149.9%，主要为去年同期IPO募集资金到账及本期银行贷款还款增加影响