第二章中国的国有企业改革 第一节国有企业的现状和主要问题 l、国有企业的现状 我国国有资产的规模是庞大的,据财政部公布的国有资产统计数据,截止2002年底,我 国国有资产总量(净值)为118299.2亿元,比1991年增加了3.4倍,年均增长14.4%。在所 有的国有资产中,经营性国有资产“总量为76937.8亿元,占总量的65%;非经营性国有资产 总量为41361.4亿元,占总量的35%。财政部从1995年开始,每年向社会公布国有资产的统 计数据,表2-1记录了近年来国有资产的规模和变化趋势 表2-1国有资产近年的变化趋势,1995-2002 单位:万亿元 19951996199719981999200020012002 国有资产总量 57165972282291098910.931183 (年增长率,%) 106 经营性国有资产 4514995416246446.867.31769 (年增长率,%) 非经营性国有资产120 01811.98265302362414 (年增长率,%) 13.6 33.9 14 144 数据来源:财政部历年公告 从表2-1可以看到,90年代中期以来,经营性国有资产的增长速度呈现一个大致下降的 趋势,这从一个侧面反映了近年来国有企业“抓大放小”政策实施的结果。表22统计了2000 年我国经营性国有资产在中央和地方的分布,经营性国有资产主要分布在全国各地方各行业 17万多户国有企业中。表2反映的一个国有资产分布的主要特点就是:金融保险企业的绝大 部分资产都掌握在中央政府手中。如果考虑到中国的金融机构几乎都是国有独资或国家控股, 那么由此可判断,中央政府控制了经济中绝大部分的金融资产。 表22我国经营性国有资产的规模与分布,2000 单位:亿元 项目 全国合计 中央 地方 合计 68612.6 40768.5 27844 一般工商企业 306904 53.3 金融保险企业 8303.9 74676 836.3 境外企业 1195.7 143.8 各类建设基金 15586 15586 100.0 资料来源:张卓元、路遥(2003) 虽然国有企业的资产规模(主要反映为经营性国有资产的规模)是非常大的一 2002年的经营性国有资产已达到7.7万亿元,但是,在20多年的改革过程中,国有企业在 4经营性国有资产包括一般工商企业、金融保险企业、国有境外企业和各类建设基金四个部分:非经营性国 有资产主要是指行政事业单位的国有资产 7
第二章 中国的国有企业改革 第一节 国有企业的现状和主要问题 1、国有企业的现状 我国国有资产的规模是庞大的，据财政部公布的国有资产统计数据，截止 2002 年底，我 国国有资产总量（净值）为 118299.2 亿元，比 1991 年增加了 3.4 倍，年均增长 14.4%。在所 有的国有资产中，经营性国有资产4 总量为 76937.8 亿元，占总量的 65%；非经营性国有资产 总量为 41361.4 亿元，占总量的 35%。财政部从 1995 年开始，每年向社会公布国有资产的统 计数据，表 2-1 记录了近年来国有资产的规模和变化趋势。 表 2-1 国有资产近年的变化趋势，1995-2002 单位：万亿元 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 国有资产总量 5.71 6.59 7.22 8.22 9.10 9.89 10.93 11.83 (年增长率,%) --- 15.4 9.6 13.8 10.6 8.7 10.6 8.2 经营性国有资产 4.51 4.99 5.41 6.24 6.44 6.86 7.31 7.69 (年增长率,%) --- 10.8 8.3 15.4 3.3 6.5 6.6 5.2 非经营性国有资产 1.20 1.60 1.81 1.98 2.65 3.02 3.62 4.14 (年增长率,%) --- 32.5 13.6 9.3 33.9 14.1 19.6 14.4 数据来源：财政部历年公告 从表 2-1 可以看到，90 年代中期以来，经营性国有资产的增长速度呈现一个大致下降的 趋势，这从一个侧面反映了近年来国有企业“抓大放小”政策实施的结果。表 2-2 统计了 2000 年我国经营性国有资产在中央和地方的分布，经营性国有资产主要分布在全国各地方各行业 17 万多户国有企业中。表 2 反映的一个国有资产分布的主要特点就是：金融保险企业的绝大 部分资产都掌握在中央政府手中。如果考虑到中国的金融机构几乎都是国有独资或国家控股， 那么由此可判断，中央政府控制了经济中绝大部分的金融资产。 表 2-2 我国经营性国有资产的规模与分布，2000 单位：亿元 项 目 全国合计 中央 % 地方 % 合计 68612.6 40768.5 59.4 27844.1 40.6 一般工商企业 57554.4 30690.4 53.3 26864 46.7 金融保险企业 8303.9 7467.6 89.9 836.3 10.1 境外企业 1195.7 1051.9 88.0 143.8 12.0 各类建设基金 1558.6 1558.6 100.0 --- --- 资料来源：张卓元、路遥（2003） 虽然国有企业的资产规模（主要反映为经营性国有资产的规模）是非常大的— —2002 年的经营性国有资产已达到 7.7 万亿元，但是，在 20 多年的改革过程中，国有企业在 4 经营性国有资产包括一般工商企业、金融保险企业、国有境外企业和各类建设基金四个部分；非经营性国 有资产主要是指行政事业单位的国有资产。 7
整个经济中的地位却是在不断下降的,而且,国有企业的增长绩效也落后于其他所有制类型 的企业。从如下的一些数据,我们可以看清国有企业的这种变化趋势 首先,公有制经济(包括国有和集体企业)的企业数量占所有企业单位数的比率是在不 断下降的。图2-1反映了1980年以来各经济类型企业的数量比重的变化趋势,从中我们可以 看到90年以后,非公有制企业的企业数量比重呈现一种加速增加的趋势,从1991年的2.1% 迅速增加到2001年的54.6%;而公有制企业的数量比重,也从改革初期的一统夭下降到了2001 年的45.4%。如果我们考虑到1998年统计口径的调整(见图2-1的注释2),那么我们可以推 断,非公有制企业的企业数量比重应该更高,因为众多的民营和城乡个体经济都是规模很小 的企业,并未纳入1998年后的统计口径之中。 图2-1各种经济类型工业企业和生产单位所占比重,1980-2001 囗国有经济口集体经济口其他经济 100% 80% 60% 40% 20% 登登望登 注:1、数据来源:中国工业经济统计年鉴,2002 2、1998及以后年份,工业企业口径范围为全部国有及年产品销售收入在500万元以上工业企业 其次,公有制企业不仅在企业数量的比重上不断下降,而且工业总产值的增长速度也低 于其经济类型的企业,这使得公有制经济的工业总产值比重也在整个改革的过程中不断下降 表2-3对1980到2001年间,各种经济类型工业总产值的增长率做了统计,由数据我们可以看 到,城乡个体和其他类型企业的工业总产值的增长速度远高于公有制经济,这使得公有企业 工业总产值占全社会工业总产值的比重不断下降。1980年,公有制企业(国有和集体)的工 业总产值占全社会工业总产值的比重为995%,1990年这一比重降到90.2%,2001年更是迅 速降低到54.9%(中国工业经济统计年鉴,2002)。 与此同时,城镇就业人员在各种经济类型企业的分布也发生了显著的变化,图2-3清楚的 反映了这种变化的趋势。到2001年底,城镇国有与集体企业的职工数为0.89亿人,比改革之 初1979年的100亿人还低;其他经济类型企业的职工数为0.58亿人,已经占到城镇就业人 的40% 8
整个经济中的地位却是在不断下降的，而且，国有企业的增长绩效也落后于其他所有制类型 的企业。从如下的一些数据，我们可以看清国有企业的这种变化趋势。 首先，公有制经济（包括国有和集体企业）的企业数量占所有企业单位数的比率是在不 断下降的。图 2-1 反映了 1980 年以来各经济类型企业的数量比重的变化趋势，从中我们可以 看到 90 年以后，非公有制企业的企业数量比重呈现一种加速增加的趋势，从 1991 年的 2.1% 迅速增加到 2001 年的 54.6%；而公有制企业的数量比重，也从改革初期的一统天下降到了 2001 年的 45.4%。如果我们考虑到 1998 年统计口径的调整（见图 2-1 的注释 2），那么我们可以推 断，非公有制企业的企业数量比重应该更高，因为众多的民营和城乡个体经济都是规模很小 的企业，并未纳入 1998 年后的统计口径之中。 图 2-1 各种经济类型工业企业和生产单位所占比重，1980-2001 注：1、数据来源：中国工业经济统计年鉴，2002 98 及以后年份，工业企业口径范围为全部国有及年产品销售收入在 500 万元以上工业企业。 其次，公有制企业不仅在企业数量的比重上不断下降，而且工业总产值的增长速度也低 于其经济类型的企业，这使得公有制经济的工业总产值比重也在整个改革的过程中不断下降。 表 2-3 对 1980 到 2001 年间，各种经济类型工业总产值的增长率做了统计，由数据我们可以看 到，城乡个体和其他类型企业的工业总产值的增长速度远高于公有制经济，这使得公有企业 工业总产 社 业总产值的比重不断下降。1980 年，公有制企业（国有和集体）的工 业总产值占全社会工业总产值的比重为 99.5%，1990 年这一比重降到 90.2%，2001 年更是迅 速降低到 54.9%（中国工业经济统计年鉴，2002）。 分布也发生了显著的变化，图 2-3 清楚的 反映了这种变化的趋势。到 2001 年底，城镇国有与集体企业的职工数为 0.89 亿人，比改革之 初 1979 年的 1.00 亿人还低；其他经济类型企业的职工数为 0.58 亿人，已经占到城 就业人 口的 40%。 0% 20% 40% 60% 80% 100% 1980 1983 1986 1989 1992 1995 1998 2001 国有经济 集体经济 其他经济 2、19 值占全 会工 与此同时，城镇就业人员在各种经济类型企业的 镇 8
表23各种经济类型工业总产值增长率,1980-2001 单位:% 年份国有控股集体经济城乡个体其他经济 1981 2.5 134.6 7.1 9.4 155 120.6 129 1986 6.2 180 67.6 34.2 11.3 23.2 56.6 1988 126 28.2 47.3 61.5 23.8 8.6 184 1992 124 33.3 47.0 64.8 5.7 35.0 66.2 92.5 8.2 51.5 5.1 20.9 23.8 1.0 154 0.1 14.7 25.3 1999 8.8 27.6 9.6 35.7 数据来源:中国工业经济统计年鉴,2002 图2-2.城镇就业人员分布,1979-2001 国有、集体单位一其它所有制单位 量量早 目器§§§ 数据来源:历年中国统计年鉴
表 2-3 各种经济类型工业总产值增长率，1980-2001 单位：% 年份 国有控股 集体经济 城乡个体 其他经济 1981 2.5 9.0 134.6 31.6 1982 7.1 9.5 79.0 27.7 1983 9.4 15.5 120.6 33.9 1984 8.9 34.9 97.3 56.8 1985 12.9 32.7 90.4 39.5 1986 6.2 18.0 67.6 34.2 1987 11.3 23.2 56.6 66.4 1988 12.6 28.2 47.3 61.5 1989 3.9 10.5 23.8 42.7 1990 3.0 9.0 21.1 39.3 1991 8.6 18.4 25.3 50.1 1992 12.4 33.3 47.0 64.8 1993 5.7 35.0 66.2 92.5 1994 6.5 24.9 56.3 74.3 1995 8.2 15.2 51.5 37.2 1996 5.1 20.9 20.0 23.8 1997 1.0 10.2 15.4 30.2 1998 0.1 8.1 14.7 25.3 1999 8.8 6.0 14.4 27.6 2000 9.6 -3.9 --- 35.7 2001 7.8 -16.2 --- 28.8 数据来源：中国工业经济统计年鉴，2002 图 2-2. 城镇就业人员分布，1979 - 2001 0 25 50 75 100 125 150 175 1979 1981 1983 1985 1987 1989 1991 1993 1995 1997 1999 2001 100万人 国有、集体单位 其它所有制单位 数据来源：历年中国统计年鉴 9
2、近几年国有企业布局的战略调整 近年来,随着国有企业“抓大放小”政策的执行,国有企业的数量和布局发生了很大的 变化。1997年,中国共产党的十五大提出了从战略上调整国有经济布局和改组国有企业的任 务,确定了“抓大放小、有所为有所不为”的方针。方针主要的内容包括:国有经济有所为 和需要前进的行业和领域主要是关系国民经济命脉的四大重点行业,即涉及国家安全的行业、 自然垄断的行业、提供重要公共品和服务的行业,以及支柱产业和高新技术产业中的重要骨 干企业:而其他行业和领域,尤其是一般的竞争性行业,国有经济需要逐步退出和收缩 经过近几年国有经济布局的战略性调整,国有资产的分布结构发生了很大的变化,经营 性国有资产向基础产业和大型企业集聚的速度加快。到2001年底,我国基础产业中的国有资 产总额为37235.7亿元,比1995年增长了1.1倍,年平均增长率为13.5%:基础产业中的国 有资产占工商企业国有资产总量的62.2%,比重较1995年增加了7.3个百分点。到2001年底, 国有大型企业的国有资产总量为45990.7亿元,比1995年末增长了1.5倍,年均增长16.1% 国有大型企业的国有资产占工商企业国有资产总量的76.9%,比重比1995年提高了16.6个百 分点。 以此同时,对于数以千计的没有市场前景、没有资源和竞争力的大企业,数以万计的 般中小企业,政府则通过兼并、破产、资产重组(指大企业)等方式逐步退出市场,或者通 过多种形式进行转制(指中小企业)。到2001年底,我国0.9万户国有大型和特大型企业的 资产总额为109643.8亿元,户均资产规模12.2亿元,占全部国有企业资产总额的65.8%,实 现利润2731亿元,占全部国有企业利润总额的97.1%。2001年,国有大型企业前50家的资 产总额、利润总额、销售收入和上缴税金占全部国有企业的比重分别为37%、73.6%、34.4% 和44.7%。 从1996年开始,国家每年都安排一定额度的银行呆坏帐准备金,用于大中型国有企业的 兼并破产。几年来,国家用于企业兼并破产核销的银行呆坏帐准备金约2800多亿元,实施兼 并破产企业共5335家,涉及职工430万人。据国家经贸委估计,今后几年全国需要关闭破产 的国有大中型企业和资源枯竭矿山大体还有2900户,需核销呆帐准备金2900亿元,涉及职 工570万人。以上主要是国有大中型企业退出市场的情况 至于国有中小企业,据有关部门统计,2000年全国国有中小企业共计18.1万户,占全部 国有企业总户数的94.8%,其中亏损企业9.4万户,亏损面为52%,国有中小亏损企业占全部 国有亏损工商企业户数的96.9%,亏损额为1086.8亿元,占全部国有工商企业亏损额的58.9%。 此外,在全部国有企业中,资不抵债(负债大于资产)和空壳企业(即损失挂帐大于所有者 权益)合计8.5万户,占全部国有企业总户数的44.5%,这当中绝大部分都是国有中小企业 从以上这些数据我们可以看到,中国国有企业的布局正在进行战略性的大调整:国有资 产正迅速的向大型国有企业集聚,这些大型国企创造了国有企业几乎所有的利润:而众多的 国有中小企业,由于在竞争性的市场中亏损严重,生存困难,正通过兼并、转制等一系列途 径逐渐退出市场 3、国有企业的主要问题 中国国有企业的主要问题,最主要就是企业亏损严重,企业的赢利能力下降。国有经济 从总体上看经济效益偏低且不断下降。国有工业企业固定资产净值利润率1980年为 23.2%,2001年国有工业企业固定资产净值利润率下降为60%,同年全国工业企业固定资产净 5本部分关于国有企业战略调整的数据主要来自于张卓元、路遥(2003)
2、近几年国有企业布局的战略调整5 近年来，随着国有企业“抓大放小”政策的执行，国有企业的数量和布局发生了很大的 变化。1997 年，中国共产党的十五大提出了从战略上调整国有经济布局和改组国有企业的任 务，确定了“抓大放小、有所为有所不为”的方针。方针主要的内容包括：国有经济有所为 和需要前进的行业和领域主要是关系国民经济命脉的四大重点行业，即涉及国家安全的行业、 自然垄断的行业、提供重要公共品和服务的行业，以及支柱产业和高新技术产业中的重要骨 干企业；而其他行业和领域，尤其是一般的竞争性行业，国有经济需要逐步退出和收缩。 经过近几年国有经济布局的战略性调整，国有资产的分布结构发生了很大的变化，经营 性国有资产向基础产业和大型企业集聚的速度加快。到 2001 年底，我国基础产业中的国有资 产总额为 37235.7 亿元，比 1995 年增长了 1.1 倍，年平均增长率为 13.5%；基础产业中的国 有资产占工商企业国有资产总量的 62.2%，比重较 1995 年增加了 7.3 个百分点。到 2001 年底， 国有大型企业的国有资产总量为 45990.7 亿元，比 1995 年末增长了 1.5 倍，年均增长 16.1%； 国有大型企业的国有资产占工商企业国有资产总量的 76.9%，比重比 1995 年提高了 16.6 个百 分点。 以此同时，对于数以千计的没有市场前景、没有资源和竞争力的大企业，数以万计的一 般中小企业，政府则通过兼并、破产、资产重组（指大企业）等方式逐步退出市场，或者通 过多种形式进行转制（指中小企业）。到 2001 年底，我国 0.9 万户国有大型和特大型企业的 资产总额为 109643.8 亿元，户均资产规模 12.2 亿元，占全部国有企业资产总额的 65.8%，实 现利润 2731 亿元，占全部国有企业利润总额的 97.1%。2001 年，国有大型企业前 50 家的资 产总额、利润总额、销售收入和上缴税金占全部国有企业的比重分别为 37%、73.6%、34.4% 和 44.7%。 从 1996 年开始，国家每年都安排一定额度的银行呆坏帐准备金，用于大中型国有企业的 兼并破产。几年来，国家用于企业兼并破产核销的银行呆坏帐准备金约 2800 多亿元，实施兼 并破产企业共 5335 家，涉及职工 430 万人。据国家经贸委估计，今后几年全国需要关闭破产 的国有大中型企业和资源枯竭矿山大体还有 2900 户，需核销呆帐准备金 2900 亿元，涉及职 工 570 万人。以上主要是国有大中型企业退出市场的情况。 至于国有中小企业，据有关部门统计，2000 年全国国有中小企业共计 18.1 万户，占全部 国有企业总户数的 94.8%，其中亏损企业 9.4 万户，亏损面为 52%，国有中小亏损企业占全部 国有亏损工商企业户数的 96.9%，亏损额为 1086.8 亿元，占全部国有工商企业亏损额的 58.9%。 此外，在全部国有企业中，资不抵债（负债大于资产）和空壳企业（即损失挂帐大于所有者 权益）合计 8.5 万户，占全部国有企业总户数的 44.5%，这当中绝大部分都是国有中小企业。 从以上这些数据我们可以看到，中国国有企业的布局正在进行战略性的大调整：国有资 产正迅速的向大型国有企业集聚，这些大型国企创造了国有企业几乎所有的利润；而众多的 国有中小企业，由于在竞争性的市场中亏损严重，生存困难，正通过兼并、转制等一系列途 径逐渐退出市场。 3、国有企业的主要问题 中国国有企业的主要问题，最主要就是企业亏损严重，企业的赢利能力下降。国有经济 从总体上看经济效益偏低且不断下降。国有工业企业固定资产净值利润率 1980 年为 23.2%,2001 年国有工业企业固定资产净值利润率下降为 6.0%，同年全国工业企业固定资产净 5 本部分关于国有企业战略调整的数据主要来自于张卓元、路遥（2003） 10
值利润率为84%(中国工业经济统计年鉴2002),下降幅度十分惊人;考虑到国家对国有企 业实行“三年脱困”所采取的人为增加国企的账面利润的做法,实际上国企的资产净值利润 率在1994年以后从未超过5%(见图2-3) 2001年,全国共有39346个亏损工业企业,亏损工业企业亏损额为1211.02亿元,其中国 有亏损工业企业达13470个,亏损额为7522亿元(中国工业经济统计年鉴2002)。而据《中 国财政年鉴2002》的数据,2001年,全国国有企业利润总额为28112亿元,盈利国有企业盈 利总额为48047亿元,亏损国有企业亏损总额为19936亿元。 图23国有资产(净值)利润率,19792001 25 15 10 1979—1997年数据为国有独立核算工业企业固定资产净值利润率(中国统计年鉴1998):1998 001年数据为全国国有企业固定资产利润率(中国财政年鉴2002)。 第二节中国国有企业改革的历程 中国的国有企业改革从改进微观激励机制的“放权让利”改革开始,然后逐步过渡到所 有权层面的改革,至今已走过二十多年的历史。回顾国有企业改革的历程,我们大体可将其 分为三个阶段: 1、国有企业经营权层面的改革(19791986年) 在传统的高度集中的计划经济体制下,国有企业几乎没有任何的经营自主权,产品的生 产和分配基本上都是按照国家的计划指令进行。这种政府垄断企业一切权利的体制,无疑会 影响企业经营者和职工的生产积极性,从而导致国有企业长期在低效率的情况下运营。 1978年12月召开的中国共产党十一届三中全会,揭开了中国改革开放的序幕。十一届三 中全会指出,我国传统经济管理体制的一个严重缺点就是权力过于集中,应该让地方和企业 在国家统一计划的指导下享有更大的自主经营权。针对国有企业政企不分、经营者缺乏自主 权和低效率运行的弊端,十一届三中全会后,中央政府颁布了一系列扩大企业自主权的文件, 推动了国有企业经营权层面的改革,而“放权让利”也就成为了这一阶段国企改革的最显著
值利润率为 8.4%（中国工业经济统计年鉴 2002），下降幅度十分惊人；考虑到国家对国有企 业实行“三年脱困”所采取的人为增加国企的账面利润的做法，实际上国企的资产净值利润 率在 1994 年以后从未超过 5%（见图 2-3）。 2001 年，全国共有 39346 个亏损工业企业，亏损工业企业亏损额为 1211.02 亿元，其中国 有亏损工业企业达 13470 个，亏损额为 752.2 亿元（中国工业经济统计年鉴 2002）。而据《中 国财政年鉴 2002》的数据，2001 年，全国国有企业利润总额为 2811.2 亿元，盈利国有企业盈 利总额为 4804.7 亿元，亏损国有企业亏损总额为 1993.6 亿元。 图 2-3 国有资产（净值）利润率，1979-2001 注： 1979—1997 年数据为国有独立核算工业企业固定资产净值利润率（中国统计年鉴 1998）；1998 —2001 年数据为全国国有企业固定资产利润率（中国财政年 第二节 中国国有企业改革的历程 中国的国有企业改革从改进微观激励机制的“放权让利”改革开始，然后逐步过渡到所 有权层面的改革，至今已走过二十多年的历史。回顾国有企业改革的历程，我们大体可将其 分为三个阶段： 营权层面的改革（1979—1986 年） 有任何的经营自主权，产品的生 产和分配基本上都是按照国家的计划指令进行。这种政府垄断企业一切权利的体制，无疑会 影响企业经营者和职工的生产积极性，从而导致国有企业长期在低效率的情况下运营。 届三 中全会指出，我国传统经济管理体制的一个严重缺点就是权力过于集中，应该让地方和企业 在国家统一计划的指导下享有更大的自主经营权。针对国有企业政企不分、经营者缺乏自主 权和低效率运行的弊端，十一届三中全会后，中央政府颁布了一系列扩大企业自主权的文件， 推动了国有企业经营权层面的改革，而“放权让利”也就成为了这一阶段国企改革的最显著 0 5 10 15 20 25 1979 1981 1983 1985 1987 1989 1991 1993 1995 1997 1999 2001 % 鉴 2002）。 1、国有企业经 在传统的高度集中的计划经济体制下，国有企业几乎没 1978 年 12 月召开的中国共产党十一届三中全会，揭开了中国改革开放的序幕。十一 11