华电国际电力股份有限公司2013年年度报告

华电国际电力股份有限公司2013年年度报告 4、主要子公司、参股公司分析 本期对本公司净利润影响达到10%以上的主要子公司及报告期内新纳入合并报表范围内的重要 子公司情况如下 单位:亿元币种:人民币 公司 业务范围 注册于2013年于2013年2013年2013年2013年 资本12月31日12月31日营业收入营业利润|净利润 的总资产的净资产 邹县公司发电及售电3000 56.94 38.02 46.31 8 莱州公司发电及售电1440 75.77 24284556 潍坊公司发电及售电12.50 55.73 23.90 9万 灵武公司发电及售电13:00 l17.33 11.03 新纳入合并报表范围内的重要子公司 单位:万元币种:人民币 公司 业务范围 注册于2013年于2013年20132013年2013 资本12月31日12月31日年营业营业利年净 的总资产的净资产收入 润利润 华通瑞盛煤炭生产及销售300186.28514435286-1.921-1940

华电国际电力股份有限公司 2013 年年度报告 21 4、 主要子公司、参股公司分析 本期对本公司净利润影响达到 10%以上的主要子公司及报告期内新纳入合并报表范围内的重要 子公司情况如下： 单位：亿元 币种：人民币 公司 业务范围 注册 资本 于 2013 年 12 月 31 日 的总资产 于 2013 年 12 月 31 日 的净资产 2013 年 营业收入 2013 年 营业利润 2013 年 净利润 邹县公司 发电及售电 30.00 56.94 38.02 46.31 8.96 6.69 莱州公司 发电及售电 14.40 75.77 24.28 45.56 12.86 9.75 潍坊公司 发电及售电 12.50 55.73 23.90 41.41 7.46 5.67 灵武公司 发电及售电 13.00 117.33 32.67 50.99 11.03 8.87 新纳入合并报表范围内的重要子公司： 单位：万元 币种：人民币 公司 业务范围 注册 资本 于 2013 年 12 月 31 日 的总资产 于 2013 年 12 月 31 日 的净资产 2013 年营业 收入 2013 年 营业利 润 2013 年净 利润 华通瑞盛 煤炭生产及销售 3,000 186,285 144,735 286 -1,921 -1,940

华电国际电力股份有限公司2013年年度报告 5、非募集资金项目情况 单位:亿元币种:人民 项目名称 项目概算 项目进度 安徽六安2台660兆瓦机组项目 46.92 在建 重庆奉节两台600兆瓦机组新建项目 46.80 在建 十里泉发电厂一台600兆瓦机组扩建项目 31.30 朔州热电分公司2台300兆瓦机组新建项目 28.90 青岛公司三期1台300兆瓦热电联产项目 天津南疆一期2台300兆瓦机组新建项目 在建 天津南疆二期900兆瓦天然气机组新建项目 33.0 在建 天津武清2台200兆瓦天然气分布式能源项目 1148 浙江杭州江东2台400兆瓦天然气热电联产项目 28.56 浙江龙游2台200兆瓦天然气热电联产项目 13.14 深圳华电坪山3台100兆瓦级分布式能源项目 1807 水洛河公司534兆瓦水电项 宁夏新能源公司796兆瓦风电项目 68.99 宁夏吴忠太阳山10兆瓦太阳能发电项目 182 华电宁东太阳能二期20兆瓦太阳能发电项目 187 在建 康保风电公司495兆瓦风电项目 3.71 在建 莱州风力公司金城风电二期48兆瓦风电项目 4.l1 在建 莱州郭家店风电场498兆瓦风电项目 4.27 山东昌邑胶莱河风电场一期495兆瓦风电项目 4.53 华电淄川昆仑风电场一期48兆瓦风电项目 华电烟台龙口风电场495兆瓦风电项目 4.18 广东湛江徐闻华海49.5兆瓦风电项目 合计 467.07 董事会关于公司未来发展的讨论与分析 (一)行业竞争格局和发展趋势 本公司预计2014年随着国家改革发展的政策效应日益显现,经济社会发展将加速进入转型期, 宏观经济运行将稳中有进。 2014年我国煤炭市场总量宽松、结构性过剩的态势不会发生根本性改变,煤炭产量和消费量可 能依然保持小幅增长。国内煤炭价格有可能进一步下降,但下降幅度有所收窄 2014年电力市场总体供需平衡,全社会用电量将平稳增长,发电利用小时数基本持平,有利于 本公司效益的平稳发展 公司发展战略 本公司未来几年将坚持价值思维,进一步优化结构。加强区域调整,优化发展火电项目。重点 发展沿海(江)港电一体大型煤电项目,积极发展资源富集区域煤电一体化大型外送项目:以 气源保障为前提,在经济发达、电热价承受能力强的区域有序发展燃机项目。积极争取资源, 加快发展风电、水电等清洁能源,着力提高清洁能源比重。稳步推进煤炭产业发展,加快现有 煤矿的技改和手续完善,着力提升管理效益

华电国际电力股份有限公司 2013 年年度报告 22 5、 非募集资金项目情况 单位:亿元 币种:人民币 项目名称 项目概算 金额 项目进度 安徽六安 2 台 660 兆瓦机组项目 46.92 在建 重庆奉节两台 600 兆瓦机组新建项目 46.80 在建 十里泉发电厂一台 600 兆瓦机组扩建项目 31.30 在建 朔州热电分公司 2 台 300 兆瓦机组新建项目 28.90 在建 青岛公司三期 1 台 300 兆瓦热电联产项目 16.90 在建 天津南疆一期 2 台 300 兆瓦机组新建项目 30.70 在建 天津南疆二期 900 兆瓦天然气机组新建项目 33.00 在建 天津武清 2 台 200 兆瓦天然气分布式能源项目 11.48 在建 浙江杭州江东 2 台 400 兆瓦天然气热电联产项目 28.56 在建 浙江龙游 2 台 200 兆瓦天然气热电联产项目 13.14 在建 深圳华电坪山 3 台 100 兆瓦级分布式能源项目 18.07 在建 水洛河公司 534 兆瓦水电项目 59.77 在建 宁夏新能源公司 796 兆瓦风电项目 68.99 在建 宁夏吴忠太阳山 10 兆瓦太阳能发电项目 1.82 在建 华电宁东太阳能二期 20 兆瓦太阳能发电项目 1.87 在建 康保风电公司 49.5 兆瓦风电项目 3.71 在建 莱州风力公司金城风电二期 48 兆瓦风电项目 4.11 在建 莱州郭家店风电场 49.8 兆瓦风电项目 4.27 在建 山东昌邑胶莱河风电场一期 49.5 兆瓦风电项目 4.53 在建 华电淄川昆仑风电场一期 48 兆瓦风电项目 3.94 在建 华电烟台龙口风电场 49.5 兆瓦风电项目 4.18 在建 广东湛江徐闻华海 49.5 兆瓦风电项目 4.11 在建 合计 467.07 / 二、 董事会关于公司未来发展的讨论与分析 (一) 行业竞争格局和发展趋势 本公司预计 2014 年随着国家改革发展的政策效应日益显现，经济社会发展将加速进入转型期， 宏观经济运行将稳中有进。 2014 年我国煤炭市场总量宽松、结构性过剩的态势不会发生根本性改变，煤炭产量和消费量可 能依然保持小幅增长。国内煤炭价格有可能进一步下降，但下降幅度有所收窄。 2014 年电力市场总体供需平衡，全社会用电量将平稳增长，发电利用小时数基本持平，有利于 本公司效益的平稳发展。 (二) 公司发展战略 本公司未来几年将坚持价值思维，进一步优化结构。加强区域调整，优化发展火电项目。重点 发展沿海（江）港电一体大型煤电项目，积极发展资源富集区域煤电一体化大型外送项目；以 气源保障为前提，在经济发达、电热价承受能力强的区域有序发展燃机项目。积极争取资源， 加快发展风电、水电等清洁能源，着力提高清洁能源比重。稳步推进煤炭产业发展，加快现有 煤矿的技改和手续完善，着力提升管理效益

华电国际电力股份有限公司2013年年度报告 (三)经营计划 在外部条件不发生较大变化的情况下,2014年本公司预计力争完成发电量约1,860亿千瓦时, 发电设备利用小时约5,100小时 为完成上述目标,本公司将主要抓好以下几项工作。 是要加强经营管控,提升效益水平。准确把握能源政策、经济形势和电力、煤炭、金融市场 规律,制定灵活有效的经营策略。加大市场营销力度,坚持以电量为龙头,优化电量结构与发 电时机。全面加强燃料管理,加快煤炭采购体系自身建设,科学制定采购方案,全力降低煤价。 推进财务管理精益化,积极创新融资方式,优化债券融资结构。加强政策争取,努力在电价、 税收、资金、节能环保等政策上实现新突破。 是保证安全生产。严格落实安全生产责任制,完善健全安全生产督察巡视机制,重点加强薄 弱环节的隐患排查治理,进一步夯实安全基础 三是要着力提升发展质量。集中资源发展投资收益率高的优势项目,进一步提高发展质量效益 大力发展高效煤电,积极发展水电,有序推进风电开发,稳步发展燃气发电项目,稳步推进煤 炭产业发展。同时还要加强工程管理,持续推进工程质量精细化管理,确保机组投产后长周期 安全运行。 四是全面加强环保工作。认真总结现役机组在环保方面的经验,抓好基建项目环保设施建设, 扎实做好环保技改,切实加强环保设施管理, 五是进一步加强人力资源管理。建立一支结构合理、素质优良的员工队伍,不断强化对核心人 才的培养和激励,为企业发展提供坚强的人才保障。 (四)因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求 2014年,本公司将根据新建项目的实际进展情况,预计投入人民币约180亿元,用于火电、风 电、水电和煤炭等项目 (五)可能面对的风险 1市场环境变化带来的经营和发展风险 2014年是中国全面深化改革的开局之年,国家明确了结构调整、稳中求进,改革创新的总基调。 国家深化投资体制改革,下放审批权限,地方政府对项目发展的影响进一步加大,项目前期工 作面临新的形势。国家完善主要由市场决定价格的机制,加快电力体制改革,放开竞争性业务 本公司面临的电力市场竞争将更加激烈 在经营方面:本公司将抓住发电行业进入景气周期的难得机遇,持续推进运营能力提升,有效 提高存量资产效益水平。发挥产业协同优势,通过电与煤、电与热的产业协同挖掘增值潜力, 拓展增值空间。通过技术改造和管理降耗,持续优化各项经济技术指标,全面降低本公司能耗 水平。强化经营管理各层级的组织协同,不断提高企业运作效率 在发展方面:面对新的形势和竞争更加激烈的市场,本公司要始终秉承"致力于主业,快速可持 续"的发展理念,实现资产质量高、经济效益好的规模发展。持续优化区域结构、产业结构和电 源结构

华电国际电力股份有限公司 2013 年年度报告 23 (三) 经营计划 在外部条件不发生较大变化的情况下，2014 年本公司预计力争完成发电量约 1,860 亿千瓦时， 发电设备利用小时约 5,100 小时。 为完成上述目标，本公司将主要抓好以下几项工作。 一是要加强经营管控，提升效益水平。准确把握能源政策、经济形势和电力、煤炭、金融市场 规律，制定灵活有效的经营策略。加大市场营销力度，坚持以电量为龙头，优化电量结构与发 电时机。全面加强燃料管理，加快煤炭采购体系自身建设，科学制定采购方案，全力降低煤价。 推进财务管理精益化，积极创新融资方式，优化债券融资结构。加强政策争取，努力在电价、 税收、资金、节能环保等政策上实现新突破。 二是保证安全生产。严格落实安全生产责任制，完善健全安全生产督察巡视机制，重点加强薄 弱环节的隐患排查治理，进一步夯实安全基础。 三是要着力提升发展质量。集中资源发展投资收益率高的优势项目，进一步提高发展质量效益。 大力发展高效煤电，积极发展水电，有序推进风电开发，稳步发展燃气发电项目，稳步推进煤 炭产业发展。同时还要加强工程管理，持续推进工程质量精细化管理，确保机组投产后长周期 安全运行。 四是全面加强环保工作。认真总结现役机组在环保方面的经验，抓好基建项目环保设施建设， 扎实做好环保技改，切实加强环保设施管理。 五是进一步加强人力资源管理。建立一支结构合理、素质优良的员工队伍，不断强化对核心人 才的培养和激励，为企业发展提供坚强的人才保障。 (四) 因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求 2014 年，本公司将根据新建项目的实际进展情况，预计投入人民币约 180 亿元，用于火电、风 电、水电和煤炭等项目。 (五) 可能面对的风险 1.市场环境变化带来的经营和发展风险 2014 年是中国全面深化改革的开局之年，国家明确了结构调整、稳中求进，改革创新的总基调。 国家深化投资体制改革，下放审批权限，地方政府对项目发展的影响进一步加大，项目前期工 作面临新的形势。国家完善主要由市场决定价格的机制，加快电力体制改革，放开竞争性业务， 本公司面临的电力市场竞争将更加激烈。 在经营方面：本公司将抓住发电行业进入景气周期的难得机遇，持续推进运营能力提升，有效 提高存量资产效益水平。发挥产业协同优势，通过电与煤、电与热的产业协同挖掘增值潜力， 拓展增值空间。通过技术改造和管理降耗，持续优化各项经济技术指标，全面降低本公司能耗 水平。强化经营管理各层级的组织协同，不断提高企业运作效率。 在发展方面：面对新的形势和竞争更加激烈的市场，本公司要始终秉承"致力于主业，快速可持 续"的发展理念，实现资产质量高、经济效益好的规模发展。持续优化区域结构、产业结构和电 源结构

华电国际电力股份有限公司2013年年度报告 2环保风险 自2012年底以来,雾霾天气愈演愈烈,环保形势异常严峻,国家实行了最严格的环境保护制度, 加大大气污染治理力度。目前正在实施的《火电厂大气污染物排放标准》明确提出火电机组必 须在2014年7月1日前达到国家环保新标准要求。这对本公司提出了更高更严的要求。 对此,本公司将从企业生存和发展的高度,把环保工作放在更加突出的位置来抓,进一步加大 环保投入。科学推进脱硫、脱硝、除尘等技改项目,统筹抓好项目全过程管理,确保安全、质 量、工期可控在控。开展环保技改专项评估,抓好环保设施运行维护,确保达标排放 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 √不适用 (二)董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明 本公司于2013年1月1日起执行下述财政部新颁布/修订的企业会计准则: 《企业会计准则第9号——职工薪酬》 《企业会计准则第30号——财务报表列报》 《企业会计准则第33号- 并财务报表》 《企业会计准则第39号——公允价值计量》 《企业会计准则第40号——合营安排》 上述会计政策变更对本公司2013年财务报表及2012年财务报表无重大影响。 (三)董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明 √不适用 四、利润分配或资本公积金转增预案 (一)现金分红政策的制定、执行或调整情况 为进一步规范本公司行为,保护本公司及广大投资者利益,促进本公司健康、稳定的发展,根 据中国证券监督管理委员会《上市公司监管指引第3号-上市公司现金分红》、上海证券交易所 《上市公司现金分红指引》的有关规定,本公司拟对现行公司章程中有关利润分配的内容进行 相应修订和完善。该议案已于2014年1月13日经本公司第六届董事会第二十二次会议审议通 过,待本公司股东大会批准 本公司利润分配政策符合公司章程及审议程序的规定,能够做到充分保护中小投资者的合法权 益,并由独立董事发表意见,有明确的分红标准和分红比例;利润分配政策调整或变更的条件 和程序合规、透明 本公司2013年的利润分配预案为:按照母公司国内财务报告净利润提取10%的法定公积金约人 民币69,927千元;建议2013年度派发股息每股0225元(以总股本7,371,084200股为基数), 总额合计约人民币1,658,494千元,占2013年实现的归属母公司净利润的4007% (二)报告期内盈利且母公司未分配利润为正,但未提出现金红利分配预案的,公司应当详细 披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 √不适用

华电国际电力股份有限公司 2013 年年度报告 24 2.环保风险 自 2012 年底以来，雾霾天气愈演愈烈，环保形势异常严峻，国家实行了最严格的环境保护制度， 加大大气污染治理力度。目前正在实施的《火电厂大气污染物排放标准》明确提出火电机组必 须在 2014 年 7 月 1 日前达到国家环保新标准要求。这对本公司提出了更高更严的要求。 对此，本公司将从企业生存和发展的高度，把环保工作放在更加突出的位置来抓，进一步加大 环保投入。科学推进脱硫、脱硝、除尘等技改项目，统筹抓好项目全过程管理，确保安全、质 量、工期可控在控。开展环保技改专项评估，抓好环保设施运行维护，确保达标排放。 三、 董事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 (一) 董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告”的说明 √ 不适用 (二) 董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明 本公司于 2013 年 1 月 1 日起执行下述财政部新颁布/修订的企业会计准则： 《企业会计准则第 9 号——职工薪酬》 《企业会计准则第 30 号——财务报表列报》 《企业会计准则第 33 号——合并财务报表》 《企业会计准则第 39 号——公允价值计量》 《企业会计准则第 40 号——合营安排》 上述会计政策变更对本公司 2013 年财务报表及 2012 年财务报表无重大影响。 (三) 董事会对重要前期差错更正的原因及影响的分析说明 √ 不适用 四、 利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 为进一步规范本公司行为，保护本公司及广大投资者利益，促进本公司健康、稳定的发展，根 据中国证券监督管理委员会《上市公司监管指引第 3 号--上市公司现金分红》、上海证券交易所 《上市公司现金分红指引》的有关规定，本公司拟对现行公司章程中有关利润分配的内容进行 相应修订和完善。该议案已于 2014 年 1 月 13 日经本公司第六届董事会第二十二次会议审议通 过，待本公司股东大会批准。 本公司利润分配政策符合公司章程及审议程序的规定，能够做到充分保护中小投资者的合法权 益，并由独立董事发表意见，有明确的分红标准和分红比例；利润分配政策调整或变更的条件 和程序合规、透明。 本公司 2013 年的利润分配预案为：按照母公司国内财务报告净利润提取 10%的法定公积金约人 民币 69,927 千元；建议 2013 年度派发股息每股 0.225 元（以总股本 7,371,084,200 股为基数）， 总额合计约人民币 1,658,494 千元，占 2013 年实现的归属母公司净利润的 40.07%。 (二) 报告期内盈利且母公司未分配利润为正，但未提出现金红利分配预案的，公司应当详细 披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 √ 不适用

华电国际电力股份有限公司2013年年度报告 (三)公司近三年(含报告期)的利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 千元币种:人民 分红年度合占合并报表 分红年度|每10股送红每10股派息 股数(股)数(元)(含|每10股转增现金分红的并报表中归中归属于上 数(股)数额(含税) 属于上市公市公司股东 税) 司股东的净的净利润的 利润 比率(%) 2013年 000 2.25 0165849441386081 40.07 2012年 0.6 479,1201.417695 33.80 2011 79.193 五、积极履行社会责任的工作情况 (一)社会责任工作情况 详情请参见本公司于2014年3月22日发布的《公司2013年社会责任报告》。 (二)属于国家环境保护部门规定的重污染行业的上市公司及其子公司的环保情况说明 本公司除水电、风电、燃气发电和太阳能发电外,其余的燃煤火力发电单位均属于国家环保部 门规定的重污染企业。近年来,本公司根据国家不时颁布的环保政策,持续加大对燃煤电厂环 保设施的资金投入,严格控制污染物排放。今后,本公司将继续扎实做好环保技改工作,确保 按期完成改造,按照国家环保政策的有关要求实现达标排放 六、其他披露事项 修订公司章程 于2013年6月25日,本公司2012年度股东大会审议批准修改本公司章程的议案。将本公司章 程第十二条第二款修订为“公司的经营范围为建设、经营管理发电厂和其他与发电相关的产业, 电力业务相关的技术服务、信息咨询。”详情请参见本公司日期为2013年6月25日的公告 2.上网电价调整 根据国家发展和改革委员会《关于调整发电企业上网电价有关事项的通知("通知")》(发改价格 [2013]1942号),本公司主要服务区燃煤发电机组的上网电价自2013年9月25日起执行下调 本公司下属燃煤发电机组容量加权平均上网电价(不考虑已达标的燃煤机组脱硝和除尘本次应 提高的电价)下调约人民币114元/兆瓦时。详情请参见本公司日期为2013年10月15日的公

华电国际电力股份有限公司 2013 年年度报告 25 (三) 公司近三年（含报告期）的利润分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位：千元 币种：人民币 分红年度 每10股送红 股数（股） 每10股派息 数(元)（含 税） 每10股转增 数（股） 现金分红的 数额（含税） 分红年度合 并报表中归 属于上市公 司股东的净 利润 占合并报表 中归属于上 市公司股东 的净利润的 比率(%) 2013 年 0 2.25 0 1,658,494 4,138,608 40.07 2012 年 0 0.65 0 479,120 1,417,695 33.80 2011 年 0 0 0 0 79,193 0 五、 积极履行社会责任的工作情况 (一) 社会责任工作情况 详情请参见本公司于 2014 年 3 月 22 日发布的《公司 2013 年社会责任报告》。 (二) 属于国家环境保护部门规定的重污染行业的上市公司及其子公司的环保情况说明 本公司除水电、风电、燃气发电和太阳能发电外，其余的燃煤火力发电单位均属于国家环保部 门规定的重污染企业。近年来，本公司根据国家不时颁布的环保政策，持续加大对燃煤电厂环 保设施的资金投入，严格控制污染物排放。今后，本公司将继续扎实做好环保技改工作，确保 按期完成改造，按照国家环保政策的有关要求实现达标排放。 六、 其他披露事项 1.修订公司章程 于 2013 年 6 月 25 日，本公司 2012 年度股东大会审议批准修改本公司章程的议案。将本公司章 程第十二条第二款修订为“公司的经营范围为建设、经营管理发电厂和其他与发电相关的产业， 电力业务相关的技术服务、信息咨询。”详情请参见本公司日期为 2013 年 6 月 25 日的公告。 2. 上网电价调整 根据国家发展和改革委员会《关于调整发电企业上网电价有关事项的通知("通知")》(发改价格 [2013]1942 号)，本公司主要服务区燃煤发电机组的上网电价自 2013 年 9 月 25 日起执行下调， 本公司下属燃煤发电机组容量加权平均上网电价（不考虑已达标的燃煤机组脱硝和除尘本次应 提高的电价）下调约人民币 11.4 元/兆瓦时。详情请参见本公司日期为 2013 年 10 月 15 日的公 告