蓝思科技股份有限公司2019年年度报告

蓝思科技股份有限公司2019年年度报告全文 第四节经营情况讨论与分析 、概述 2019年,是公司实现高速发展的突破之年。公司各级管理人员认真贯彻执行董事会制定的年度经营管理目标,在经营管理、 精益生产、成本管控、市场开拓、技术创新等方面均取得了丰硕成果,各大园区的生产效率、制程良率、综合成本等经营管 理指标全面提升。同时,公司充分发挥强大的研发创新储备能力、领先的工艺技术水平、先进的智能制造生产线、深厚的行 业资源及品牌口碑等优势,各大核心产品、创新方案均获得了全球各大知名品牌客户的使用、信任与支持,公司的全面竞争 优势和行业影响力进一步提升,扩大了细分领域的市场占有率,优质资源向公司加速聚拢。2019年,公司基本实现了产业链 上、中、下游垂直整合的综合发展平台的构建 报告期内,公司实现营业收入30258亿元,较上年同期增长9,16%:利润总额28.39亿元,较上年同期增长206.73%;归属于 上市公司股东的净利润2469亿元,较上年同期增长287.56%:经营活动产生的现金流量净额75.33亿元,较上年同期增长 54.57%:加权平均净资产收益率为1335%,较上年同期上升9.56个百分点。公司圆满完成了董事会制定的2019年度突围增长 目标,为2020年开启高速、高质量发展新篇章奠定了坚实基础。2019年公司重点推进了以下工作 (一)技术创新引领行业潮流,智能制造战略加速推进 公司秉持“技术创新引领行业潮流”的发展理念,加快推进智能制造战略,升级生产力水平、提高核心竞争力 子公司蓝思智能充分发挥集团对内配套优势,持续硏发、升级、迭代具有自主知识产权的新型工业机器人和智能制造装备, 生产效率、自动化程度、能耗等核心性能指标大幅提升。子公司蓝思集成将生产制造与工业互联网、大数据、云计算、人工 智能等新技术进行深度融合,利用自建的“蓝思云”大数据中心和自主研发的工业互联网平台,找到最优工艺曲线和工艺路径 并实现对生产线运行情况远程监控 报告期内,公司持续对生产线进行自动化、智能化提升改造,各园区人均产出、良率、综合成本等指标均大幅改善,盈利能 力显著增强。 (二)精益生产稳步推进,管理创新创造人文价值 2019年,公司以成本为抓手,大力推进内部管理创新。各工厂的制造成本明显降低,节能减排效果明显,各项成本费用的控 制机制均得到了进一步优化 1、创新管理机制 公司全面推行厂长经营责任制,授予厂长更大的经营管理决策权,充分发挥个人能力和管理能力。组织形成贯穿业务、工程 研发、品管、生产为一体的快速响应团队,以工厂和团队为单元进行绩效考核,进一步调动主观能动性和降成本意识 2、优化采购体系 ①创新采购方式:提高原辅材料、耗材的自制比例,创新与优质供应商合作,提高供应的稳定性和质量、降低采购成本。② 优化采购源头:对合格供应商进行全面梳理和分析,保留供应稳定、品质可靠、价格公允、诚信廉洁的优质供应商,把好采 购质量关。③降低管理成本:将采购认证模式由各园区分别认证改为集团统一认证,节约重复认证成本和管理成本 3、加强费用控制 通过与下游客户加强生产协调,提前规划生产资源和人力资源需求,节约人力资源和招聘成本:加强非生产部门预算与绩效 考核,压缩费用开 (三)资源整合优化配置,增强协同效益提升 报告期内,公司进一步整合优化了内部资产,大幅提高辅料、耗材的自制比例,并与优质供应商建立战略合作、合资成立子 公司,提高物料供应的稳定性和质量。公司对生产环节进行整合,在集团统一调配下,各子公司物资、业务、生产资源得到 统筹协调,提高了总体生产效率、良率和资源使用效益,各项成本大幅优化 (四)核心产品产销两旺,优质资源加速聚 2019年,凭借持续、高效、精准的硏发与创新,稳健、科学、专业的生产配套与运营管理,公司满足和保障了全球各大品牌 chin乡 www.cninfocom.cn

蓝思科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 第四节经营情况讨论与分析 一、概述 2019年，是公司实现高速发展的突破之年。公司各级管理人员认真贯彻执行董事会制定的年度经营管理目标，在经营管理、 精益生产、成本管控、市场开拓、技术创新等方面均取得了丰硕成果，各大园区的生产效率、制程良率、综合成本等经营管 理指标全面提升。同时，公司充分发挥强大的研发创新储备能力、领先的工艺技术水平、先进的智能制造生产线、深厚的行 业资源及品牌口碑等优势，各大核心产品、创新方案均获得了全球各大知名品牌客户的使用、信任与支持，公司的全面竞争 优势和行业影响力进一步提升，扩大了细分领域的市场占有率，优质资源向公司加速聚拢。2019年，公司基本实现了产业链 上、中、下游垂直整合的综合发展平台的构建。 报告期内，公司实现营业收入302.58亿元，较上年同期增长9.16%；利润总额28.39亿元，较上年同期增长206.73%；归属于 上市公司股东的净利润24.69亿元，较上年同期增长287.56%；经营活动产生的现金流量净额75.33亿元，较上年同期增长 54.57%；加权平均净资产收益率为13.35%，较上年同期上升9.56个百分点。公司圆满完成了董事会制定的2019年度突围增长 目标，为2020年开启高速、高质量发展新篇章奠定了坚实基础。2019年公司重点推进了以下工作： （一）技术创新引领行业潮流，智能制造战略加速推进 公司秉持“技术创新引领行业潮流”的发展理念，加快推进智能制造战略，升级生产力水平、提高核心竞争力。 子公司蓝思智能充分发挥集团对内配套优势，持续研发、升级、迭代具有自主知识产权的新型工业机器人和智能制造装备， 生产效率、自动化程度、能耗等核心性能指标大幅提升。子公司蓝思集成将生产制造与工业互联网、大数据、云计算、人工 智能等新技术进行深度融合，利用自建的“蓝思云”大数据中心和自主研发的工业互联网平台，找到最优工艺曲线和工艺路径， 并实现对生产线运行情况远程监控。 报告期内，公司持续对生产线进行自动化、智能化提升改造，各园区人均产出、良率、综合成本等指标均大幅改善，盈利能 力显著增强。 （二）精益生产稳步推进，管理创新创造人文价值 2019年，公司以成本为抓手，大力推进内部管理创新。各工厂的制造成本明显降低，节能减排效果明显，各项成本费用的控 制机制均得到了进一步优化。 1、创新管理机制 公司全面推行厂长经营责任制，授予厂长更大的经营管理决策权，充分发挥个人能力和管理能力。组织形成贯穿业务、工程 研发、品管、生产为一体的快速响应团队，以工厂和团队为单元进行绩效考核，进一步调动主观能动性和降成本意识。 2、优化采购体系 ①创新采购方式：提高原辅材料、耗材的自制比例，创新与优质供应商合作，提高供应的稳定性和质量、降低采购成本。② 优化采购源头：对合格供应商进行全面梳理和分析，保留供应稳定、品质可靠、价格公允、诚信廉洁的优质供应商，把好采 购质量关。③降低管理成本：将采购认证模式由各园区分别认证改为集团统一认证，节约重复认证成本和管理成本。 3、加强费用控制 通过与下游客户加强生产协调，提前规划生产资源和人力资源需求，节约人力资源和招聘成本；加强非生产部门预算与绩效 考核，压缩费用开支。 （三）资源整合优化配置，增强协同效益提升 报告期内，公司进一步整合优化了内部资产，大幅提高辅料、耗材的自制比例，并与优质供应商建立战略合作、合资成立子 公司，提高物料供应的稳定性和质量。公司对生产环节进行整合，在集团统一调配下，各子公司物资、业务、生产资源得到 统筹协调，提高了总体生产效率、良率和资源使用效益，各项成本大幅优化。 （四）核心产品产销两旺，优质资源加速聚拢 2019年，凭借持续、高效、精准的研发与创新，稳健、科学、专业的生产配套与运营管理，公司满足和保障了全球各大品牌

蓝思科技股份有限公司2019年年度报告全文 客户对大量新产品高质、顺利交付的需求,各类高技术门槛核心产品,如瀑布式3D玻璃、磨砂质感一体式玻璃后盖、幻影 效果玻璃后盖等,均获得了全球各大知名品牌客户的使用、信任与支持。公司在智能手机、智能穿戴式设备、平板电脑、笔 记本电脑、一体式电脑、智能家居家电等各业务板块均实现了高质量增长,与包括特斯拉在内的众多高端新能源汽车厂商和 国际高端传统汽车厂商合作进一步加深,各类产品全年产销量均同比实现较快增长。公司的全面竞争优势和行业影响力进一 步提升,细分领域的市场占有率继续扩大,优质资源加速向公司聚拢 、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 (1)营业收入构成 营业收入整体情况 19年 2018年 同比增减 金额 占营业收入比重 占营业收入比重 营业收入合计 30,257,760,24861 717496.83 100% 9.16% 行业 电子元器件制造业30257,760,24861 100027,717,496.83946 10000% 产品 中小尺寸防护玻璃|21,305,540.831.86 70.41%19,359.68689596 69.85% 10.05% 大尺寸防护玻璃 3793,703,379.03 12.54%2,72,946021.09 9.82% 39.32% 新材料及其他产品4,815546,9412 1592%4,456,119585.79 16.08% 8.07 其他业务收入 342,969,04360 113%1,178,744362 425% 70.90% 地区 国外销售 19,848,84600829 6560%1961859809194 70.78% 国内销售 10,408,914,240.32 3440%8.098,898,747.52 29.22% 28.52% 2)占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √适用口不适用 单位 营业收入 营业成本 毛利率营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 同期增减 同期增减 期增减 行业 chin乡 www.cninfocom.cn

蓝思科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 客户对大量新产品高质、顺利交付的需求，各类高技术门槛核心产品，如瀑布式3D玻璃、磨砂质感一体式玻璃后盖、幻影 效果玻璃后盖等，均获得了全球各大知名品牌客户的使用、信任与支持。公司在智能手机、智能穿戴式设备、平板电脑、笔 记本电脑、一体式电脑、智能家居家电等各业务板块均实现了高质量增长，与包括特斯拉在内的众多高端新能源汽车厂商和 国际高端传统汽车厂商合作进一步加深，各类产品全年产销量均同比实现较快增长。公司的全面竞争优势和行业影响力进一 步提升，细分领域的市场占有率继续扩大，优质资源加速向公司聚拢。 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 营业收入整体情况 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 30,257,760,248.61 100% 27,717,496,839.46 100% 9.16% 分行业 电子元器件制造业 30,257,760,248.61 100.00% 27,717,496,839.46 100.00% 9.16% 分产品 中小尺寸防护玻璃 21,305,540,831.86 70.41% 19,359,686,895.96 69.85% 10.05% 大尺寸防护玻璃 3,793,703,379.03 12.54% 2,722,946,021.09 9.82% 39.32% 新材料及其他产品 4,815,546,994.12 15.92% 4,456,119,585.79 16.08% 8.07% 其他业务收入 342,969,043.60 1.13% 1,178,744,336.62 4.25% -70.90% 分地区 国外销售 19,848,846,008.29 65.60% 19,618,598,091.94 70.78% 1.17% 国内销售 10,408,914,240.32 34.40% 8,098,898,747.52 29.22% 28.52% （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业

蓝思科技股份有限公司2019年年度报告全文 子元器件制造|30257760,248622628,823,8266 25.21% 9.16% 5.52% 258% 分产品 中小尺寸防护玻|2305540.831815896,3696229 25.39% 1005% 5.70 07% 大尺寸防护玻璃3793,703379032,953.81165045 2214% 39.32% 16.56% 15.20% 新材料及其他产 4815546,99412|3,575,5669016 25.75% 8.07% 0.04% 其他业务收入342.969,043.60203.07565167 40.79% -70.90% 31.86% 33.93% 分地区 19,848,846,008214,086,341351.0 国外销售 29.03% 3.09% 国内销售 10,4089142403 8,542,482,47563 1793% 28.52% 23.549 3.31% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 (3)公司实物销售收入是否大于劳务收入 是口否 行业分类 项目 单位 2019年 2018年 同比增减 销售量 PCS 1,140.250,813 66482.563 电子元器件制造业生产量 PCS 1,126,959,775 971,290,996 1603% 库存量 PCS 4,818,493 19.51 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 口适用√不适用 (4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 口适用√不适用 (5)营业成本构成 行业分类 行业分类 单位:元 2019年 2018年 行业分类 项目 同比增减 额 占营业成本比重金额占营业成本比重 电子元器件制造原材料 13786,5126379 6092%{12:668886 8.55% 13 chin乡 www.cninfocom.cn

蓝思科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 电子元器件制造 业 30,257,760,248.6 1 22,628,823,826.6 5 25.21% 9.16% 5.52% 2.58% 分产品 中小尺寸防护玻 璃 21,305,540,831.8 6 15,896,369,622.9 3 25.39% 10.05% 5.70% 3.07% 大尺寸防护玻璃 3,793,703,379.03 2,953,811,650.45 22.14% 39.32% 16.56% 15.20% 新材料及其他产 品 4,815,546,994.12 3,575,566,901.60 25.75% 8.07% 0.04% 5.96% 其他业务收入 342,969,043.60 203,075,651.67 40.79% -70.90% -31.86% -33.93% 分地区 国外销售 19,848,846,008.2 9 14,086,341,351.0 2 29.03% 1.17% -3.06% 3.09% 国内销售 10,408,914,240.3 2 8,542,482,475.63 17.93% 28.52% 23.54% 3.31% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2019 年 2018 年 同比增减 电子元器件制造业 销售量 PCS 1,140,250,813 966,482,563 17.98% 生产量 PCS 1,126,959,775 971,290,996 16.03% 库存量 PCS 54,818,493 68,109,553 -19.51% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 电子元器件制造 原材料 13,786,512,637.9 60.92% 12,866,886,884.6 60.00% 8.55%

蓝思科技股份有限公司2019年年度报告全文 电子元器件制造人工成本 5,291,191,392.31 2338%5457,704,52024 5.45 电子元器件制造 折旧 1,689701,102.35 7.47%1,438,946,849.93 6.71% 子元器件制造\水电费 1,602,697,522.55 7.08%1,490,41439747 6.959 689% 子元器件制 其他 258,721,171.49 115%190,858.82213 0.899 38.72% 电子元器件制造 2,628,823,8266 合计 10021,44.814744 100.00% 5.52% 说明 (6)报告期内合并范围是否发生变动 是口否 1、合并范围增加 公司名称 股权取得方式 股权取得时点 认缴出资额(万元) 出资比例(%) 蓝思系统集成有限公司 2019.3.22 5,000 东莞蓝思精密科技有限公司 0193.22 沙永安新材料有限公司 20199.25 2、合并范围减少 公司名称 股权处置方式股权处置时点处置日净簧产汽元)期初至处置日净利鼠元 思生物识别有限公司 注销 2019.11.2 8053 572,4753 (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 22,594,520,697 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 74.67% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 0.00% 公司前5大客户资料 chin乡 www.cninfocom.cn

蓝思科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 14 业 5 5 电子元器件制造 业 人工成本 5,291,191,392.31 23.38% 5,457,704,520.24 25.45% -7.58% 电子元器件制造 业 折旧 1,689,701,102.35 7.47% 1,438,946,849.93 6.71% 22.35% 电子元器件制造 业 水电费 1,602,697,522.55 7.08% 1,490,414,397.47 6.95% 6.89% 电子元器件制造 业 其他 258,721,171.49 1.15% 190,858,822.13 0.89% 38.72% 电子元器件制造 业 合计 22,628,823,826.6 5 100.00% 21,444,811,474.4 2 100.00% 5.52% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 1、合并范围增加 公司名称 股权取得方式 股权取得时点 认缴出资额(万元) 出资比例(%) 蓝思系统集成有限公司 设立 2019.3.22 5,000.00 100.00 东莞蓝思精密科技有限公司 设立 2019.3.22 500.00 100.00 长沙永安新材料有限公司 设立 2019.9.25 510.00 51.00 2、合并范围减少 公司名称 股权处置方式 股权处置时点 处置日净资产(元) 期初至处置日净利润(元) 蓝思生物识别有限公司 注销 2019.11.2 8,053.30 572,475.35 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 22,594,520,697.66 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 74.67% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 例 0.00% 公司前 5 大客户资料

蓝思科技股份有限公司2019年年度报告全文 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 13,033,335,880.6 43.07% 第二名 3432,70400020 11.34% 第三名 2,888439,326.12 9.55% 第四名 721.724.33922 569% 第五名 1,518,317,151.50 5.02% 22594,520.697.66 主要客户其他情况说明 口适用√不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 5,071,239,152.43 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 2856% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 0.009 比例 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 2,222,883,613.18 1,555,202,494.90 513,029,67869 第四名 447,359628.11 2.529 第五名 332,763,737.55 1.87% 5,071239,152.43 28.56% 主要供应商其他情况说明 口适用√不适用 3、费用 单位 2019年 018年 同比增减 重大变动说明 销售费用 438,516,7027 5527635 主要为产品质量保证损失及股权激 21.31% 励费用减少 主要为招募员工费及股权激励费用 管理费用 1.801,967802.32,030.582,70547 财务费用 705939,59960613,754,1420 1502%主要为平均借款增加,利息支出增加 研发费用 1,638.539,146.371,480.017,98597 1071%与收入增长基本同步 chin乡 www.cninfocom.cn

蓝思科技股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一名 13,033,335,880.62 43.07% 2 第二名 3,432,704,000.20 11.34% 3 第三名 2,888,439,326.12 9.55% 4 第四名 1,721,724,339.22 5.69% 5 第五名 1,518,317,151.50 5.02% 合计 -- 22,594,520,697.66 74.67% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 5,071,239,152.43 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 28.56% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 2,222,883,613.18 12.52% 2 第二名 1,555,202,494.90 8.76% 3 第三名 513,029,678.69 2.89% 4 第四名 447,359,628.11 2.52% 5 第五名 332,763,737.55 1.87% 合计 -- 5,071,239,152.43 28.56% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 438,516,702.73 557,270,746.35 -21.31% 主要为产品质量保证损失及股权激 励费用减少 管理费用 1,801,967,802.33 2,030,582,705.47 -11.26% 主要为招募员工费及股权激励费用 减少 财务费用 705,939,599.60 613,754,142.20 15.02% 主要为平均借款增加，利息支出增加 研发费用 1,638,539,146.37 1,480,017,985.97 10.71% 与收入增长基本同步