汤臣倍健股份有限公司2017年年度报告全文

汤臣停健 汤臣倍健股份有限公 2017年年度报告全文 效率(OEE)提升16.16%,生产切换能力提升1576%,人均工时产出提升309% ②供应链方面:进一步优化供应链各环节,提高响应速度 ③研发方面:以向商品化转化的能力为衡量标准,将提高产品投放后的市场接受程度和盈利能力为核 ④财务方面:加强各业务板块的财务规划及分析能力,针对不同业务单位的经营特点,有针对性地从 成本、渠道、业务等多角度提供优化及提升措施,优化成本结构,提升经营单位利润。 ⑤人力资源方面:加大对人力资源建设和管理的力度,加快内部人才梯队建设和人才储备,将项目负 责人及部门继承人的培养放在首位,采取有效措施进一步激活组织,为公司持续发展提供有力支持 主营业务分析 概述 是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同 √是口否 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 (1)营业收入构成 单位 2017年 2016年 同比增减 额 占营业收入比重 占营业收入比重 营业收入合计 3,110795387.73 1000042,309,11,36604 3472 分行业 主营业务 3,094,704,96881 9948%2,298,996,55961 3461% 其他业务 16,090,41892 0.52 10,115,80643 044% 分产品 1,372,231,851.06 44.11% 873,988,123.71 37.85% 5701% 699,981,114.76 481,71158116 45.31% 713,603,693.03 546,781,02395 23.68% 30.51% 308.888.30 993%396,515,830.79 17.17% 3,094,704,96881 9948%2,298.9655961 9956% 3461% 242,292,099.61 7.79% 177921,63550 7.71% 36.18% 华北 260.364.44291 837%214284,48289 928% 21.50%

汤臣倍健股份有限公司 2017 年年度报告全文 20 效率（OEE）提升 16.16%，生产切换能力提升 15.76%，人均工时产出提升 30.9%。 ②供应链方面：进一步优化供应链各环节，提高响应速度。 ③研发方面：以向商品化转化的能力为衡量标准，将提高产品投放后的市场接受程度和盈利能力为核 心。 ④财务方面：加强各业务板块的财务规划及分析能力，针对不同业务单位的经营特点，有针对性地从 成本、渠道、业务等多角度提供优化及提升措施，优化成本结构，提升经营单位利润。 ⑤人力资源方面：加大对人力资源建设和管理的力度，加快内部人才梯队建设和人才储备，将项目负 责人及部门继承人的培养放在首位，采取有效措施进一步激活组织，为公司持续发展提供有力支持。 二、主营业务分析 1、概述 是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同 √ 是 □ 否 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 3,110,795,387.73 100.00% 2,309,112,366.04 100.00% 34.72% 分行业 主营业务 3,094,704,968.81 99.48% 2,298,996,559.61 99.56% 34.61% 其他业务 16,090,418.92 0.52% 10,115,806.43 0.44% 59.06% 分产品 片剂 1,372,231,851.06 44.11% 873,988,123.71 37.85% 57.01% 粉剂 699,981,114.76 22.50% 481,711,581.16 20.86% 45.31% 胶囊 713,603,693.03 22.94% 546,781,023.95 23.68% 30.51% 其他 308,888,309.96 9.93% 396,515,830.79 17.17% -22.10% 合计 3,094,704,968.81 99.48% 2,298,996,559.61 99.56% 34.61% 分地区 东北 242,292,099.61 7.79% 177,921,635.50 7.71% 36.18% 华北 260,364,442.91 8.37% 214,284,482.89 9.28% 21.50%

汤臣停健 汤臣倍健股份有限公司 2017年年度报告全文 76702690656 24.66% 735,273,4324 31.84% 4.32% 东南中北南 730.947.89960 23.50 479,177281.79 0.75% 5254% 327,454,653.81 298020,780.64 12.91% 988% 134510,16705 4.32% 100,67402790 4.36% 3361% 301487755.53 240,598,72676 1042% 2531% 330,621043.74 1063 53.046.191.7 523.27% 3,094,704,96881 9948%2,298,996,55961 99.5 34.61% (2)占公司营业收入或营业利涧10%以上的行业、产品或地区情况 √适用口不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 单位:元 营业收入 营业成本 毛利率营业收入比上营业成本比上年毛利率比上年 年同期增减 同期增减 同期增减 分产品 片剂 1,372,231,85106 00685,18520 57.01% 0.1 粉剂 699981,11476304,534,107.32 5649% 45.31% 3580% 3.05% 胶囊 71360369303240,217,0915 6634% 30.51% 其他 3088830996161,168,032.83 47.82% 22.10% 26.59% 3.19 合计 3094,704,968.81100660441650 6747% 34.61% 24.26% 2.71% 分地区 东北 242,292,09961 70,325,560.94 70.97% 36.18% 12.82% 6.01% 华北 260,364,44291 74,72407926 71.30% 21.50% 691% 3.92% 华东 767,026,906.56246,112,239.30 6791% 4.32% 1241% 6.13% 半南 730,947,89960219,048,215.32 7003% 5254% 48.899 0.74 327454.65381 9509687507 988% 8.97% 6.019 西北 134.510,16705 37,796,185.2 71.90% 3361% 13.17% 5.08% 西南 01,487,75553 88140.803.8270.76% 25.31% 4.13 5.95% 其他 330,621,043.74175,360457.58 46.96% 523.27% 54426% 1.73% 合计 3.094,704968811,00604165 6747% 3461% 24.26% 2.71% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用

汤臣倍健股份有限公司 2017 年年度报告全文 21 华东 767,026,906.56 24.66% 735,273,432.43 31.84% 4.32% 华南 730,947,899.60 23.50% 479,177,281.79 20.75% 52.54% 华中 327,454,653.81 10.53% 298,020,780.64 12.91% 9.88% 西北 134,510,167.05 4.32% 100,674,027.90 4.36% 33.61% 西南 301,487,755.53 9.69% 240,598,726.76 10.42% 25.31% 其他 330,621,043.74 10.63% 53,046,191.70 2.30% 523.27% 合计 3,094,704,968.81 99.48% 2,298,996,559.61 99.56% 34.61% （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上 年同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年 同期增减 分产品 片剂 1,372,231,851.06 300,685,185.20 78.09% 57.01% 55.67% 0.19% 粉剂 699,981,114.76 304,534,107.32 56.49% 45.31% 35.80% 3.05% 胶囊 713,603,693.03 240,217,091.15 66.34% 30.51% 38.77% -2.00% 其他 308,888,309.96 161,168,032.83 47.82% -22.10% -26.59% 3.19% 合计 3,094,704,968.81 1,006,604,416.50 67.47% 34.61% 24.26% 2.71% 分地区 东北 242,292,099.61 70,325,560.94 70.97% 36.18% 12.82% 6.01% 华北 260,364,442.91 74,724,079.26 71.30% 21.50% 6.91% 3.92% 华东 767,026,906.56 246,112,239.30 67.91% 4.32% -12.41% 6.13% 华南 730,947,899.60 219,048,215.32 70.03% 52.54% 48.89% 0.74% 华中 327,454,653.81 95,096,875.07 70.96% 9.88% -8.97% 6.01% 西北 134,510,167.05 37,796,185.20 71.90% 33.61% 13.17% 5.08% 西南 301,487,755.53 88,140,803.82 70.76% 25.31% 4.13% 5.95% 其他 330,621,043.74 175,360,457.58 46.96% 523.27% 544.26% -1.73% 合计 3,094,704,968.81 1,006,604,416.50 67.47% 34.61% 24.26% 2.71% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用

汤臣停健 汤臣倍健股份有限公司 2017年年度报告全文 3)公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是口否 行业分类产品 项目 单位 2017年 2016年 同比增减 销售量 万片 484,751.16 41,62405 4190% 片剂 生产量 万片 474.865.05 403,53503 17.689 库存量 万片 48,414.42 销售量 千克 4923,783.71 3,375,960 45.85% 粉剂 生产量 千克 5031,415.86 3,834,96633 3120% 库存量 千克 1,022,54972 577.748.67 销售量 万粒 274.449 235,20535 1668% 胶囊 生产量 万粒 334.423.55 325,287.19 2.81% 库存量 万粒 49,624.58 843% 销售量 个、套 8.668.86192 其他 生产量 个、套 8.876.02600 9,281,694 -4.37% 库存量 个、套 2,537,402.4 2,139,107.00 1862% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 √适用口不适用 销售方面报告期公司在大单品、电商品牌化、跨境电商三大战役取得阶段性进展导致销售増加,同时,公司持续推进精益管 理生产效能提升。 (4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 口适用√不适用 (5)营业成本构成 单位:元 2017年 16年 项目 同比增减 占营业成本比重 占营业成本比重 55.67° 粉剂 304,534,10732 224,253,46 2728% 35.80% 240,217,09115 173,110,370.75 38.77% l61,168032.83 15.74% 219,545,54167 26.71% 26.59% (6)报告期内合并范围是否发生变动 √是口否 详见“第九节财务报告八、合并范围的变更 (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况

汤臣倍健股份有限公司 2017 年年度报告全文 22 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类产品 项目 单位 2017 年 2016 年 同比增减 片剂 销售量 万片 484,751.16 341,624.05 41.90% 生产量 万片 474,865.05 403,535.03 17.68% 库存量 万片 68,082.29 48,414.42 40.62% 粉剂 销售量 千克 4,923,783.71 3,375,960.44 45.85% 生产量 千克 5,031,415.86 3,834,966.33 31.20% 库存量 千克 1,022,549.72 577,748.67 76.99% 胶囊 销售量 万粒 274,449.02 235,205.35 16.68% 生产量 万粒 334,423.55 325,287.19 2.81% 库存量 万粒 49,624.58 45,765.49 8.43% 其他 销售量 个、套 8,668,861.92 9,292,375.00 -6.71% 生产量 个、套 8,876,026.00 9,281,694.00 -4.37% 库存量 个、套 2,537,402.43 2,139,107.00 18.62% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 √ 适用 □ 不适用 销售方面报告期公司在大单品、电商品牌化、跨境电商三大战役取得阶段性进展导致销售增加，同时，公司持续推进精益管 理生产效能提升。 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 单位：元 项目 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 片剂 300,685,185.20 29.36% 193,160,875.20 23.50% 55.67% 粉剂 304,534,107.32 29.74% 224,253,463.94 27.28% 35.80% 胶囊 240,217,091.15 23.46% 173,110,370.75 21.06% 38.77% 其他 161,168,032.83 15.74% 219,545,541.67 26.71% -26.59% （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 详见“第九节 财务报告 八、合并范围的变更”。 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况

汤臣停健 汤臣倍健股份有限公司 2017年年度报告全文 口适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 822,803,014 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00% 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 客户1 438,013,007.28 客户2 178.2629718 573% 客户3 74,675,05410 客户4 67,255,04680 2.16% 客户5 64,597,70864 208% 计 822,803,01400 2645% 主要客户其他情况说明 √适用口不适用 公司与前五大客户不存在关联关系,公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和其 他关联方在主要客户中不存在直接或间接拥有利益。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 306,482,8755 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 供应商1 109,411,4 13.14% 供应商2 85,796,59656 10.30% 供应商3 42,682,10762 4 供应商4 3520817219 423% 供应商5 33,384,59396 4.01% 306,482,87553 主要供应商其他情况说明 √适用口不适用 公司与前五名供应商不存在关联关系,公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股5%以上股东、实际控制人和 其他关联方在主要客户中不存在直接或间接拥有利益

汤臣倍健股份有限公司 2017 年年度报告全文 23 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 822,803,014.00 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 26.45% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00% 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 客户 1 438,013,007.28 14.08% 2 客户 2 178,262,197.18 5.73% 3 客户 3 74,675,054.10 2.40% 4 客户 4 67,255,046.80 2.16% 5 客户 5 64,597,708.64 2.08% 合计 -- 822,803,014.00 26.45% 主要客户其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 公司与前五大客户不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股 5%以上股东、实际控制人和其 他关联方在主要客户中不存在直接或间接拥有利益。 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 306,482,875.53 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 36.79% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 供应商 1 109,411,405.20 13.14% 2 供应商 2 85,796,596.56 10.30% 3 供应商 3 42,682,107.62 5.12% 4 供应商 4 35,208,172.19 4.23% 5 供应商 5 33,384,593.96 4.01% 合计 -- 306,482,875.53 36.79% 主要供应商其他情况说明 √ 适用 □ 不适用 公司与前五名供应商不存在关联关系，公司董事、监事、高级管理人员、核心技术人员、持股 5%以上股东、实际控制人和 其他关联方在主要客户中不存在直接或间接拥有利益

汤臣停健 汤臣倍健股份有限公司 2017年年度报告全文 3、费用 单位:元 2017年 2016年 同比增减 重大变动说明 ‖报告期内销售费用97,32670万元, 销售费用 973267032463885138278 5235%较上年同期增长5235%,主要是由于 本期品牌推广投入增加 管理费用 306.025490.74 244,472,8878 2518%无重大变化 财务费用 46,227,640.18 -43.108.89969 723%无重大变化 4、研发投入 √适用口不适用 (1)研发机构建设情况 截至报告期末,公司目前拥有国家博士后科研工作站分站1个,拥有省级创新研究平台4个,分别为广东省省级企业技术 中心、广东省企业科技特派员工作站、广东省民营企业创新产业化示范基地、广东省省级工程技术研究开发中心 截至报告期末,公司投入使用的大型科研实验室主要包括了小试实验室、中试研发平台、分析检测中心。其中分析检测 中心于2013年经中国合格评定国家认可委员会(CNAS)认定,正式授予CNAS认可证书:2017年重金属多项目通过由英国 FAPAS( Food Analysis Performance Assessment Scheme)组织的能力验证,授予 FAPAS国际能力验证证书。为保证创新研究 的高质量和安全性,公司科研实验室配备了从美国、日本、意大利、韩国、德国等数个国家进口的小试、中试生产设备和分 析检测仪器设备,如德国菲特压片机、BOCH胶囊充填机、干法制粒机、全自动干血斑检测系统、电感耦合等离子体质谱仪、 液相色谱质谱联用仪、超高效液相色谱仪、气相色谱仪、原子吸收光谱仪、傅立叶红外光谱仪、激光粒度仪等,拥有万元科 研仪器设备100多台套,设备原值近3,000元,制定了近200项内控检测项目严于国家标准,以严苛要求打造让人放心的高 品质产品 (2)产学研合作情况 2017年,公司围绕精准营养研发战略,进一步加强与国内外权威科研机构、重点原料供应商的“协同创新”研发合作, 建立了行业内首个“全自动干血斑检测中心”,达成了数项研发战略合作,落地开展了一系列精准营养相关技术和产品研发 项目。 2017年初,公司与在全球干血斑技术处于领先地位的企业与研究机构展开合作,在珠海透明工厂建立了国内第一个针对 营养健康检测的“全自动干血斑检测中心”。现已开展基于饮食及生活方式分析、干血斑检测、基因检测等的个性化营养素 定制产品及技术服务研发。 2017年3月,公司与荷兰应用科学研究院( The Netherlands Organization For Applied Scientific Research)签署备忘录,达 成“创新发战略合作伙伴关系”。双方将共同开展精准营养和人工智能领域的创新合作,并推进其在中国市场的应用。 2017年4月,公司与荷兰应用科学研究院( The Netherlands Organization For Applied Scientific Research)、美国辉瑞( Pfizer) 德国巴斯夫(BASF)等企业签署联合研发协议,共同开展为期三年的“ Phenotypic Flexibility and diet-related health( Phen Flex, phase2)”项目研究。通过内稳态指数系统性研究及相关模型算法开发,研究个性化生活干预在改善健康方面的优势,为科 学性、系统性地定义健康评价标准奠定基础 017年5月,公司与德国巴斯夫(BASF)签订为期十年的联合研发合作协议。双方将充分发挥各自在产品和原料上的 优势,共同开发与技术相结合的定制化原料、开展精准营养相关的技术合作及成果转化项目。目前双方已联合开展肌肉衰减

汤臣倍健股份有限公司 2017 年年度报告全文 24 3、费用 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 973,267,003.24 638,851,382.78 52.35% 报告期内销售费用 97,326.70 万元， 较上年同期增长 52.35%，主要是由于 本期品牌推广投入增加。 管理费用 306,025,490.74 244,472,887.85 25.18% 无重大变化 财务费用 -46,227,640.18 -43,108,899.69 7.23% 无重大变化 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 （1）研发机构建设情况 截至报告期末，公司目前拥有国家博士后科研工作站分站1个，拥有省级创新研究平台4个，分别为广东省省级企业技术 中心、广东省企业科技特派员工作站、广东省民营企业创新产业化示范基地、广东省省级工程技术研究开发中心。 截至报告期末，公司投入使用的大型科研实验室主要包括了小试实验室、中试研发平台、分析检测中心。其中分析检测 中心于2013年经中国合格评定国家认可委员会（CNAS）认定，正式授予CNAS认可证书；2017年重金属多项目通过由英国 FAPAS（Food Analysis Performance Assessment Scheme）组织的能力验证，授予FAPAS国际能力验证证书。为保证创新研究 的高质量和安全性，公司科研实验室配备了从美国、日本、意大利、韩国、德国等数个国家进口的小试、中试生产设备和分 析检测仪器设备，如德国菲特压片机、BOCH胶囊充填机、干法制粒机、全自动干血斑检测系统、电感耦合等离子体质谱仪、 液相色谱质谱联用仪、超高效液相色谱仪、气相色谱仪、原子吸收光谱仪、傅立叶红外光谱仪、激光粒度仪等，拥有万元科 研仪器设备100多台套，设备原值近3,000万元，制定了近200项内控检测项目严于国家标准，以严苛要求打造让人放心的高 品质产品。 （2）产学研合作情况 2017年，公司围绕精准营养研发战略，进一步加强与国内外权威科研机构、重点原料供应商的“协同创新”研发合作， 建立了行业内首个“全自动干血斑检测中心”，达成了数项研发战略合作，落地开展了一系列精准营养相关技术和产品研发 项目。 2017年初，公司与在全球干血斑技术处于领先地位的企业与研究机构展开合作，在珠海透明工厂建立了国内第一个针对 营养健康检测的“全自动干血斑检测中心”。现已开展基于饮食及生活方式分析、干血斑检测、基因检测等的个性化营养素 定制产品及技术服务研发。 2017年3月，公司与荷兰应用科学研究院（The Netherlands Organization For Applied Scientific Research）签署备忘录，达 成“创新发战略合作伙伴关系”。双方将共同开展精准营养和人工智能领域的创新合作，并推进其在中国市场的应用。 2017年4月，公司与荷兰应用科学研究院（The Netherlands Organization For Applied Scientific Research）、美国辉瑞（Pfizer）、 德国巴斯夫（BASF）等企业签署联合研发协议，共同开展为期三年的“Phenotypic Flexibility and diet-related health (PhenFlex, phase 2)”项目研究。通过内稳态指数系统性研究及相关模型算法开发，研究个性化生活干预在改善健康方面的优势，为科 学性、系统性地定义健康评价标准奠定基础。 2017年5月，公司与德国巴斯夫（BASF）签订为期十年的联合研发合作协议。双方将充分发挥各自在产品和原料上的 优势，共同开发与技术相结合的定制化原料、开展精准营养相关的技术合作及成果转化项目。目前双方已联合开展肌肉衰减