浙江三花智能控制股份有限公司2019年年度报告全文

浙江三花智能控制股份有限公司2019年年度报告全文 第四节经营情况讨论与分析 、概述 2019年全球经济的关键词是“变化”。传统行业洗牌加剧,经济下行压力加大,对技术创新推动产业升级、向高质量发展 的需求更显迫切。具体到公司经营所处的行业,制冷空调电器零部件行业全年市场需求不振,渠道库存较高,同时空调新能 效标准即将发布,行业清库存、价格战成为主旋律,加剧了行业洗牌。汽车零部件行业国内外市场竞争剧烈,下游整车因需 求下滑带来行业洗牌调整,行业面临两级分化与结构调整:;新能源汽车下半年受政策影响,产销下降,市场从政策驱动型逐 步向需求、技术驱动型转变。 报告期内,公司营收和净利润均稳定增长,实现营业收入112.87亿元,同比增长4.17%;实现营业利润1664亿元,同比 上升761%;归属于上市公司股东的净利润1421亿元,同比上升997%。按照产品划分,制冷空调电器零部件业务营业收入 为9637亿元,同比上升248%:汽车零部件业务营业收入为16.5亿元,同比上升1527% 2019年公司主要开展的工作如下 聚焦经营、创新管理 制冷空调电器零部件业务 2019年外部环境充满了变化和不确定性,挑战和机遇并存。公司制冷空调电器零部件业务在市场形势不好、对手恶性竞 争的压力下,主动调整积极应对。对外注重维护与大客户的战略合作关系,保证市场份额稳定的同时,坚持用新产品、新技 术持续蠃得市场机会。对内深λ推进精益生产、自动化改造,“精兵强将ˆ班组管理ν等项目,有效推进降成增效工作,产品 毛利率得到了明显的提升 2、汽车零部件业务 2019年汽车市场继续经历高速增长的拐点,传统汽车市场下滑,新能源汽车行业増速放缓。汽零业务团队面对挑战积极 进取,抓住新能源汽车热管理行业的先机,实现了整体业务的高速增长,成为公司业务的有力增长点。在市场已经打开、客 户需求越来越多的情况下,公司从长期价值和技术积累的角度,主动对项目和商机进行识别与筛选,聚焦宝马Chlr总成 GM热泵系统等战略项目 坚持技术领先、加强专利维权意识 报告期内,公司研发投入532亿元,同比增长21.70%,以研发的持续投入来强化战略产品的核心竞争力。公司重点以“排 除专利障碍~‘增强可维权专利”为主要工作导向,进行重点项目识别以及技术升级改造。组织年度技术论坛,提升专利保护 意识,从保护我司、限制对手、影响客户、管理供应商等角度着手,进行专利布局和质量管理。截止报告期末,获国内外专 利授权1,957项,其中发明专利授权918项 三、加强人才识别、培养、任用机制建设,持续优化人才结构 公司继续深化开展“精兵强将、精简高效”工作,推动各单元优化人才发展与淘汰机制,对人才盘点结果要展开全面的应 继续推动跨部门轮岗,加速人才的全面发展,加强职业规划。继续构建完善“领航、远航、启航”人才培育体系,做好“质 量管理精锐班ν生产计划精锐班ν、首届管培生的推进工作,打造好三花内部质量管理团队、计划管理团队。加大对国际亻 人才的培育及引进力度,打造一支国际化、专业化、年轻化的骨干队伍,重点关注对海外员工的文化宣传,提升文化认同感 加强文化落地。 四、高度重视维护投资者关系、强化服务和回报股东的意识 报告期内,公司为维护广大股东利益,增强投资者信心,再次以自有资金进行股份回购,为公司和股东的长远利益保驾 护航。同时,加强并完善内控制度建设,规范三会运行,健全公司信息披露、投资者关系管理等方面工作,并通过互动易平 台、投资者来电接听、现场接待等多种方式,确保投资者与上市公司的顺畅交流。2019年度公司股价和估值屡创历史新高 chin乡 www.cninfocom.cn

浙江三花智能控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 第四节经营情况讨论与分析 一、概述 2019年全球经济的关键词是“变化”。传统行业洗牌加剧，经济下行压力加大，对技术创新推动产业升级、向高质量发展 的需求更显迫切。具体到公司经营所处的行业，制冷空调电器零部件行业全年市场需求不振，渠道库存较高，同时空调新能 效标准即将发布，行业清库存、价格战成为主旋律，加剧了行业洗牌。汽车零部件行业国内外市场竞争剧烈，下游整车因需 求下滑带来行业洗牌调整，行业面临两级分化与结构调整；新能源汽车下半年受政策影响，产销下降，市场从政策驱动型逐 步向需求、技术驱动型转变。 报告期内，公司营收和净利润均稳定增长，实现营业收入112.87亿元，同比增长4.17%；实现营业利润16.64亿元，同比 上升7.61%；归属于上市公司股东的净利润14.21亿元，同比上升9.97%。按照产品划分，制冷空调电器零部件业务营业收入 为96.37亿元，同比上升2.48%；汽车零部件业务营业收入为16.51亿元，同比上升15.27%。 2019年公司主要开展的工作如下： 一、聚焦经营、创新管理 1、制冷空调电器零部件业务 2019年外部环境充满了变化和不确定性，挑战和机遇并存。公司制冷空调电器零部件业务在市场形势不好、对手恶性竞 争的压力下，主动调整积极应对。对外注重维护与大客户的战略合作关系，保证市场份额稳定的同时，坚持用新产品、新技 术持续赢得市场机会。对内深入推进精益生产、自动化改造，“精兵强将”“班组管理”等项目，有效推进降成增效工作，产品 毛利率得到了明显的提升。 2、汽车零部件业务 2019年汽车市场继续经历高速增长的拐点，传统汽车市场下滑，新能源汽车行业增速放缓。汽零业务团队面对挑战积极 进取，抓住新能源汽车热管理行业的先机，实现了整体业务的高速增长，成为公司业务的有力增长点。在市场已经打开、客 户需求越来越多的情况下，公司从长期价值和技术积累的角度，主动对项目和商机进行识别与筛选，聚焦宝马Chiller总成、 GM热泵系统等战略项目。 二、坚持技术领先、加强专利维权意识 报告期内，公司研发投入5.32亿元，同比增长21.70%，以研发的持续投入来强化战略产品的核心竞争力。公司重点以“排 除专利障碍”“增强可维权专利”为主要工作导向，进行重点项目识别以及技术升级改造。组织年度技术论坛，提升专利保护 意识，从保护我司、限制对手、影响客户、管理供应商等角度着手，进行专利布局和质量管理。截止报告期末，获国内外专 利授权1,957项，其中发明专利授权918项。 三、加强人才识别、培养、任用机制建设，持续优化人才结构 公司继续深化开展“精兵强将、精简高效”工作，推动各单元优化人才发展与淘汰机制，对人才盘点结果要展开全面的应 用，继续推动跨部门轮岗，加速人才的全面发展，加强职业规划。继续构建完善“领航、远航、启航”人才培育体系，做好“质 量管理精锐班”“生产计划精锐班”、首届管培生的推进工作，打造好三花内部质量管理团队、计划管理团队。加大对国际化 人才的培育及引进力度，打造一支国际化、专业化、年轻化的骨干队伍，重点关注对海外员工的文化宣传，提升文化认同感， 加强文化落地。 四、高度重视维护投资者关系、强化服务和回报股东的意识 报告期内，公司为维护广大股东利益，增强投资者信心，再次以自有资金进行股份回购，为公司和股东的长远利益保驾 护航。同时，加强并完善内控制度建设，规范三会运行，健全公司信息披露、投资者关系管理等方面工作，并通过互动易平 台、投资者来电接听、现场接待等多种方式，确保投资者与上市公司的顺畅交流。2019年度公司股价和估值屡创历史新高

浙江三花智能控制股份有限公司2019年年度报告全文 、主营业务分析 、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 收入与成本 (1)营业收入构成 单位:元 2019年 2018年 同比增减 金额 占营业收入比重 占营业收入比重 营业收入合计 11,287489,44223 100%10,835990677.51 100% 4.17% 分行业 设备制造业 11,287,489,442.23 10000%10.835,9906751 100.00% 4.17% 分产品 制冷空调电器零部 9,636,58870635 8537%9,403,758,81021 汽车零部件 1,650,900,735.88 14.63%1,432,23:86730 13.22% 1527% 分地区 国内销售 5,594,651,760.03 5,881,838,58505 428% -4.88% 国外销售 5692,83768220 4,954,152,09246 45.72% 14.91 2)占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √适用口不适用 单位 营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 营业收入 营业成本 毛利率 同期增减 同期增减 期增减 分行业 11287,4894422 通用设备制造业 7,946,844,445.83 29.60% 4.17% 2.69% 1.01% 分产品 制冷空调电器零 9636,588706356,801,749257.57 29.42% 2.48% 1.11% 0.95% 汽车零部件165090735881,145095,188261 3064% 1527% 13.22% 1.26% 0.29% 12 chin乡 www.cninfocom.cn

浙江三花智能控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 11,287,489,442.23 100% 10,835,990,677.51 100% 4.17% 分行业 通用设备制造业 11,287,489,442.23 100.00% 10,835,990,677.51 100.00% 4.17% 分产品 制冷空调电器零部 件 9,636,588,706.35 85.37% 9,403,758,810.21 86.78% 2.48% 汽车零部件 1,650,900,735.88 14.63% 1,432,231,867.30 13.22% 15.27% 分地区 国内销售 5,594,651,760.03 49.57% 5,881,838,585.05 54.28% -4.88% 国外销售 5,692,837,682.20 50.43% 4,954,152,092.46 45.72% 14.91% （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 通用设备制造业 11,287,489,442.2 3 7,946,844,445.83 29.60% 4.17% 2.69% 1.01% 分产品 制冷空调电器零 部件 9,636,588,706.35 6,801,749,257.57 29.42% 2.48% 1.11% 0.95% 汽车零部件 1,650,900,735.88 1,145,095,188.26 30.64% 15.27% 13.22% 1.26% 分地区 国内销售 5,594,651,760.03 4,021,401,753.27 28.12% -4.88% -5.27% 0.29%

浙江三花智能控制股份有限公司2019年年度报告全文 国外销售 5,692,8376822039254426926 31.05% 14.91 12.36 1.57% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 (3)公司实物销售收入是否大于劳务收入 √是口否 行业分类 项目 单位 2019年 2018年 同比增减 销售量 118748442310.8359906751 4.17 通用设备制造业生产量 11337246796410.91842997691 3.84% 库存量 202167 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 口适用√不适用 (4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 口适用√不适用 5)营业成本构成 行业和产品分类 单位:元 2019年 018年 行业分类 项目 同比增减 占营业成本比重金额 占营业成本比重 通用设备制造业|材料 6,022,623,11462 7579%5,8873555005 7609% 2.30 通用设备制造业人工 1.176.641.430.25 1481%1129,891,02495 460% 414% 通用设备制造业折旧 22490869423 283%213,756,781.77 2.76% 5.22% 通用设备制造业能源 194,227,590.85 244%193,658,19704 2.50% 029% 通用设备制造业其他 328,443,61588 413%313,747,39142 4.05% 468% 单位:元 2019年 2018年 产品分类 目 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 制冷空调电器零 材料 5,241,925,556.58 6596%5,189,243,941.11 67.06% 102% 部件 制冷空调电器零 人工 1,045,010,795.00 13.15%1,023,632,49469 13.23% 2.09% 部件 制冷空调电器零 折旧 189,097,66975 238%184.05182136 2.38 2.74% 13 chin乡 www.cninfocom.cn

浙江三花智能控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 国外销售 5,692,837,682.20 3,925,442,692.56 31.05% 14.91% 12.36% 1.57% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2019 年 2018 年 同比增减 通用设备制造业 销售量 元 11,287,489,442.23 10,835,990,677.51 4.17% 生产量 元 11,337,224,679.64 10,918,429,976.91 3.84% 库存量 元 2,273,270,394.25 2,130,477,186.62 6.70% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 通用设备制造业 材料 6,022,623,114.62 75.79% 5,887,355,540.05 76.09% 2.30% 通用设备制造业 人工 1,176,641,430.25 14.81% 1,129,891,024.95 14.60% 4.14% 通用设备制造业 折旧 224,908,694.23 2.83% 213,756,781.77 2.76% 5.22% 通用设备制造业 能源 194,227,590.85 2.44% 193,658,197.04 2.50% 0.29% 通用设备制造业 其他 328,443,615.88 4.13% 313,747,391.42 4.05% 4.68% 单位：元 产品分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 制冷空调电器零 部件 材料 5,241,925,556.58 65.96% 5,189,243,941.11 67.06% 1.02% 制冷空调电器零 部件 人工 1,045,010,795.00 13.15% 1,023,632,494.69 13.23% 2.09% 制冷空调电器零 部件 折旧 189,097,669.75 2.38% 184,051,821.36 2.38% 2.74%

浙江三花智能控制股份有限公司2019年年度报告全文 冷空调电器零 能源 150,757539.80 190%152,06721978 0.86% 制冷空调电器零 其他 174,957,69644 220%1779793473 2.30% 汽车零部件 材料 780,697,558.04 982%698.111598.9 1183% 汽车零部件人工 131,630,635.25 1.66%106,258.53026 1.38 23.889 汽车零部件 折旧 3581102448 29,704,960.41 汽车零部件能源 43,470,051.05 0.5%41590,97726 0.54% 4.52% 汽车零部件其他 153,485,91944 1.93%135,768,04412 175% 1305% 说明 (6)报告期内合并范围是否发生变动 √是口否 单位:元 公司名称 处置方式注销时点注销日净资产 期初至注销日净利润 「上海太清国际贸易有限公司清算注销201952605763 711.60 (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 3.902784.402 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 0.00% 公司前5大客户资料 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 1,263,130,31712 l1.19% 1,019,559,76360 9.03% 718,918,980.74 637% 48,988,76591 第五名 352,186,575.55 3.12% 14 chin乡 www.cninfocom.cn

浙江三花智能控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 14 制冷空调电器零 部件 能源 150,757,539.80 1.90% 152,067,219.78 1.97% -0.86% 制冷空调电器零 部件 其他 174,957,696.44 2.20% 177,979,347.30 2.30% -1.70% 汽车零部件 材料 780,697,558.04 9.82% 698,111,598.94 9.02% 11.83% 汽车零部件 人工 131,630,635.25 1.66% 106,258,530.26 1.38% 23.88% 汽车零部件 折旧 35,811,024.48 0.45% 29,704,960.41 0.39% 20.56% 汽车零部件 能源 43,470,051.05 0.55% 41,590,977.26 0.54% 4.52% 汽车零部件 其他 153,485,919.44 1.93% 135,768,044.12 1.75% 13.05% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 √ 是 □ 否 单位：元 公司名称 处置方式 注销时点 注销日净资产 期初至注销日净利润 上海太清国际贸易有限公司 清算注销 2019-5-22 6,057.63 -1,711.60 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 3,902,784,402.92 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 34.57% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 例 0.00% 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 第一名 1,263,130,317.12 11.19% 2 第二名 1,019,559,763.60 9.03% 3 第三名 718,918,980.74 6.37% 4 第四名 548,988,765.91 4.86% 5 第五名 352,186,575.55 3.12% 合计 -- 3,902,784,402.92 34.57%

浙江三花智能控制股份有限公司2019年年度报告全文 主要客户其他情况说明 适用√不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 1,029,739,75402 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 0.00% 比例 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 第一名 第二名 265,006,50556 第三名 186,166,65591 3.02% 第四名 13528251588 第五名 125,063,91002 2.03% 合计 1029,739,75402 主要供应商其他情况说明 适用√不适用 费用 单位:元 2019年 2018年 同比增减 重大变动说明 销售费用 588547454653207441374 10.61% 管理费用 595,781,120 582,490,890.81 2.28% 财务费用 77281907 52,2122240 8511%主要系汇兑损益变动 研发费用 21.70% 4、研发投入 适用口不适用 公司研发投入情况 2019年 018年 变动比例 研发人员数量(人) 1,279 1.394 -8.25% 研发人员数量占比 1203% 14.00% 197% 研发投入金额(元) 532,012,335.99 437,166,9183 21.70% 研发投入占营业收入比例 4.71% 4.03% 0.68% 15 nf乡 www.cninfocom.cn

浙江三花智能控制股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 1,029,739,754.02 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 16.70% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额 比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 第一名 318,220,166.65 5.16% 2 第二名 265,006,505.56 4.30% 3 第三名 186,166,655.91 3.02% 4 第四名 135,282,515.88 2.19% 5 第五名 125,063,910.02 2.03% 合计 -- 1,029,739,754.02 16.70% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 588,547,454.16 532,074,413.74 10.61% 管理费用 595,781,120.22 582,490,890.81 2.28% 财务费用 -7,772,819.07 -52,212,224.07 85.11% 主要系汇兑损益变动 研发费用 532,012,335.99 437,166,918.31 21.70% 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 公司研发投入情况 2019 年 2018 年 变动比例 研发人员数量（人） 1,279 1,394 -8.25% 研发人员数量占比 12.03% 14.00% -1.97% 研发投入金额（元） 532,012,335.99 437,166,918.31 21.70% 研发投入占营业收入比例 4.71% 4.03% 0.68%