中国银行人民币存款基准利率表 项目 年利率 城乡居民及单位存款 (一)活期 0.5 (二)定期 1整存整取 三个月 3.1 半 3.3 年年年年年 3.5 4.4 5.0 五 5。5 2零存整取、整存零取、存本取息 年 3.1 三年 3.3 五年 3.5 3定活两便 按一年以内定期整存整取同档次利率打6折 、协定存款 1.31
第三章资金的时间价值与等值计算 11 中国银行人民币存款基准利率表 项目 年利率 一、城乡居民及单位存款 （一）活期 0.5 （二）定期 1.整存整取 三个月 3.1 半年 3.3 一年 3.5 二年 4.4 三年 5.0 五年 5.5 2.零存整取、整存零取、存本取息 一年 3.1 三年 3.3 五年 3.5 3.定活两便 按一年以内定期整存整取同档次利率打6折 二、协定存款 1.31
中国银行人民币贷款基准利率表 项目 项目 短期贷款 六个月(含) 6.1 六个月至一年(含) 6.56 二、中长期贷款 一至三年(含) 6.6 三至五年(含) 6.95 五年以上 7.05 第三章资金的时间价值与等值计算
第三章资金的时间价值与等值计算 12 中国银行人民币贷款基准利率表 项目 项目 一、短期贷款 六个月（含） 6.1 六个月至一年（含） 6.56 二、中长期贷款 一至三年（含） 6.6 三至五年（含） 6.95 五年以上 7.05
第二节利息、利率及其计算 、名义利率和实际利率 当利率的时间单位与计息周期不一致时,若采用 复利计息,会产生名义利率与实际利率不一致问题。 名义利率r:计息期利率与一年内计息次数的乘积。 若年利率为r,每年计息n次,则计息期利率为r/n 年后本利和F=P{1+ 年利息=F-P=(1+ 年实际利率 n) 第三章资金的时间价值与等值计算 13
第三章资金的时间价值与等值计算 13 二、名义利率和实际利率 当利率的时间单位与计息周期不一致时，若采用 复利计息，会产生名义利率与实际利率不一致问题。 名义利率r：计息期利率与一年内计息次数的乘积。 若年利率为r，每年计息n次，则计息期利率为r/n。 n n r F P 一年后本利和 = 1+ − = − = 1+ 1 n n r 年利息 I F P P 1 −1 = = + n n r P I 年实际利率 i 第二节 利息、利率及其计算
第二节利息、利率及其计算 举例 例本金1000元,年利率12 每年计息一次,一年后本利和为 F =1000(1+12%=1120 每月计息一次,一年后本利和为 0.12 F=1000(1+ )2=11268 12 计算年实际利率 11268-1000 100%=12.68 1000 第三章资金的时间价值与等值计算 14
第三章资金的时间价值与等值计算 14 举 例 例 本金1000元，年利率12% ◼ 每年计息一次，一年后本利和为 ) 1126.8 12 0.12 1000(1 1 2 F = + = F =1000(1+12%) =1120 100% 12.68% 1000 1126.8 1000 = − i = ◼每月计息一次，一年后本利和为 ◼计算年实际利率 第二节 利息、利率及其计算
第二节利息、利率及其计算 、间断计息和连续计息 1.间断计息可操作性强 计息周期为一定的时段(年、季、月、周), 且按复利计息的方式称为间断计息。 2.连续计息符合客观规律,可操作性差 i=lim 1+ 1=lim 1+- n→0 n→00 第三章资金的时间价值与等值计算
第三章资金的时间价值与等值计算 15 三、间断计息和连续计息 1.间断计息 可操作性强 计息周期为一定的时段（年、季、月、周）， 且按复利计息的方式称为间断计息。 2.连续计息 符合客观规律，可操作性差 1 1 1 1 1 → → = + − = + − = − r n n r r n n r r i lim lim e n n 第二节 利息、利率及其计算