特变电工股份有限公司2017年年度报告

TBEA 特变电工股份有限公司2017年年度报告 第二节公司简介和主要财务指标 公司信息 公司的中文名称 特变电工股份有限公司 公司的中文简称 特变电工 公司的外文名称 TBEA CO. LTD 公司的外文名称缩写 TBEA 公司的法定代表人 张新 二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 郭俊香 焦海华 联系地址新疆昌吉州昌吉市北京南路189号新疆昌吉州昌吉市北京南路189号 0994-6508000 0994-6508000 传真 0994-2723615 0994-2723615 电子信箱|guojunxiang@tbea.com jiaohaihuaetbea.com 三、基本情况简介 公司注册地址 新疆昌吉州昌吉市北京南路189号 公司注册地址的邮政编码83100 公司办公地址 新疆昌吉州昌吉市北京南路189号 公司办公地址的邮政编码|83110 公司网址 http://www.tbea.com 乜子信箱 tbeazab@tbea.com 四、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 《上海证券报》《中国证券报》《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址w. sse. com. cn 公司年度报告备置地点 上海证券交易所、公司证券事务部 五、公司股票简况 公司股票简况 股票种类股票上市交易所股票简称 股票代码变更前股票简称 A股 上海证券交易所特变电工 600089 6/274

特变电工股份有限公司 2017 年年度报告 6 / 274 第二节 公司简介和主要财务指标 一、 公司信息 公司的中文名称 特变电工股份有限公司 公司的中文简称 特变电工 公司的外文名称 TBEA CO., LTD. 公司的外文名称缩写 TBEA 公司的法定代表人 张新 二、 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 郭俊香 焦海华 联系地址 新疆昌吉州昌吉市北京南路189号 新疆昌吉州昌吉市北京南路189号 电话 0994-6508000 0994-6508000 传真 0994-2723615 0994-2723615 电子信箱 guojunxiang@tbea.com jiaohaihua@tbea.com 三、 基本情况简介 公司注册地址 新疆昌吉州昌吉市北京南路189号 公司注册地址的邮政编码 831100 公司办公地址 新疆昌吉州昌吉市北京南路189号 公司办公地址的邮政编码 831100 公司网址 http://www.tbea.com 电子信箱 tbeazqb@tbea.com 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 《上海证券报》《中国证券报》《证券时报》 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 www.sse.com.cn 公司年度报告备置地点 上海证券交易所、公司证券事务部 五、 公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 特变电工 600089

TBEA 特变电工股份有限公司2017年年度报告 六、其他相关资料 名称 信永中和会计师事务所(特殊普通合伙) 公司聘请的会计师事务所 (境内) 办公地址 北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦 A座8层 签字会计师姓名张建祖、马艳 名称 广发证券股份有限公司 报告期内履行持续督导职责/办公地址 广州市天河区天河北路183-187号大都会 广场43楼(4301-4316房) 的保荐机构 签字的保荐代表 人姓名 胡金泉、吴将君 持续督导的期间2017年6月至本次募集资金使用完毕止 七、近三年主要会计数据和财务指标 (一)主要会计数据 单位:万元币种:人民币 主要会计数据 2017年 2016年 本期比上年 同期增减(%) 2015年 营业收入 3,828.,120.174,011,749.22 3,745,196.22 归属于上市公司股东的净利润219,576.23219,034.82 188,754.67 归属于上市公司股东的扣除非189.201.38189,64.80 经常性损益的净利润 -0.23150,154.00 经营活动产生的现金流量净额 178,790.15263,879.48 32.25205,755.87 本期末比上 2017年末 年末年同期末增2015年末 减(%) 归属于上市公司股东的净资产2,940,819.232,319,282 26.802,089,71.56 总资产 8,359,776.717,499,331.03 11.477,025,940.40 期末总股本(股) 3,718,647,7893,243,448,886 14.653,249,053,686 (二)主要财务指标 主要财务指标 2017年2016年本期比上年同期增减(%)2015年 基本每股收益(元/股) 0.61160.6785 -9.860.5816 稀释每股收益(元/股) 0.61160.6785 -9.860.5816 扣除非经常性损益后的基本0.52360.5863 每股收益(元/股) 10.690.4627 加权平均净资产收益率(% 8.24 9.78 减少1.54个百分点9.3 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率(%) 7.06 减少139个百分点7.42 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 7/27

特变电工股份有限公司 2017 年年度报告 7 / 274 六、 其他相关资料 公司聘请的会计师事务所 （境内） 名称 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙） 办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 8 层 签字会计师姓名 张建祖、马艳 报告期内履行持续督导职责 的保荐机构 名称 广发证券股份有限公司 办公地址 广州市天河区天河北路 183-187 号大都会 广场 43 楼（4301-4316 房） 签字的保荐代表 人姓名 胡金泉、吴将君 持续督导的期间 2017 年 6 月至本次募集资金使用完毕止 七、 近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：万元 币种：人民币 主要会计数据 2017年 2016年 本期比上年 同期增减(%) 2015年 营业收入 3,828,120.17 4,011,749.22 -4.58 3,745,196.22 归属于上市公司股东的净利润 219,576.23 219,034.82 0.25 188,754.67 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益的净利润 189,201.38 189,644.80 -0.23 150,154.00 经营活动产生的现金流量净额 178,790.15 263,879.48 -32.25 205,755.87 2017年末 2016年末 本期末比上 年同期末增 减（%） 2015年末 归属于上市公司股东的净资产 2,940,819.23 2,319,282.55 26.80 2,089,772.56 总资产 8,359,776.71 7,499,331.03 11.47 7,025,940.40 期末总股本（股） 3,718,647,789 3,243,448,886 14.65 3,249,053,686 (二) 主要财务指标 主要财务指标 2017年 2016年 本期比上年同期增减(%) 2015年 基本每股收益（元／股） 0.6116 0.6785 -9.86 0.5816 稀释每股收益（元／股） 0.6116 0.6785 -9.86 0.5816 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元／股） 0.5236 0.5863 -10.69 0.4627 加权平均净资产收益率（%） 8.24 9.78 减少1.54个百分点 9.33 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%） 7.06 8.45 减少1.39个百分点 7.42 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明

TBEA 特变电工股份有限公司2017年年度报告 √适用口不适用 报告期内,公司因回购注销首期限制性股票激励计划中未解锁的5,566,200 股限制性股票及配股发行480,765,103股无限售条件流通股,公司总股本从2016 年12月31日的3,243,448,886股变更为2017年12月31日的3,718,647,789 股。上述表格中基本每股收益、稀释每股收益指标报告期与上年同期的计算基数 不同 八、境内外会计准则下会计数据差异 ()同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归属于上市公司股东的净资产差异情况 口适用√不适用 (二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归属于上市公司股东的净资产差异情况 口适用√不适用 (三)境内外会计准则差异的说明 口适用√不适用 九、2017年分季度主要财务数据 单位:万元币种:人民币 第一季度第二季度第三季度 第四季度 (1-3月份)(4-6月份)(7-9月份)(10-12月份) 营业收入 816,755.68985,907.431,009,950 1,015,507.01 归属于上市公司股东的净利润61,443.9174,792.5049,343.15 33,996.67 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益后的净利润 58,633.4770,309.8143,716.3516,541.76 经营活动产生的现金流量净额-137,830.27242.027.40-15,379.20231,972.23 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 口适用√不适用 十、非经常性损益项目和金额 √适用口不适用 单位:元币种:人民币 非经常性损益项目 2017年金额附注(如适用)2016年金额 2015年金额 非流动资产处置损益 11018.64021/主要系固定资 产等处管损益14643634.09340 计入当期损益的政府补 助,但与公司正常经营业 56.954,41806主要系收到的 与收益相的305,818,248.98418,478,352.51 8/274

特变电工股份有限公司 2017 年年度报告 8 / 274 √适用 □不适用 报告期内，公司因回购注销首期限制性股票激励计划中未解锁的 5,566,200 股限制性股票及配股发行 480,765,103 股无限售条件流通股，公司总股本从 2016 年 12 月 31 日的 3,243,448,886 股变更为 2017 年 12 月 31 日的 3,718,647,789 股。上述表格中基本每股收益、稀释每股收益指标报告期与上年同期的计算基数 不同。 八、 境内外会计准则下会计数据差异 (一) 同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (二) 同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和 归属于上市公司股东的净资产差异情况 □适用 √不适用 (三) 境内外会计准则差异的说明： □适用 √不适用 九、 2017 年分季度主要财务数据 单位：万元 币种：人民币 第一季度 （1-3 月份） 第二季度 （4-6 月份） 第三季度 （7-9 月份） 第四季度 （10-12 月份） 营业收入 816,755.68 985,907.43 1,009,950.06 1,015,507.01 归属于上市公司股东的净利润 61,443.91 74,792.50 49,343.15 33,996.67 归属于上市公司股东的扣除非 经常性损益后的净利润 58,633.47 70,309.81 43,716.35 16,541.76 经营活动产生的现金流量净额 -137,830.27 242,027.40 -157,379.20 231,972.23 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 □适用 √不适用 十、 非经常性损益项目和金额 √适用 □不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2017 年金额 附注（如适用） 2016 年金额 2015 年金额 非流动资产处置损益 11,018,640.24 主 要 系 固 定 资 产等处置损益 14,654,332.61 34,049,334.01 计入当期损益的政府补 助，但与公司正常经营业 256,954,418.06 主 要 系 收 到 的 与 收 益 相 关 的 305,818,248.98 418,478,352.51

TBEA 特变电工股份有限公司2017年年度报告 非经常性损益项目 2017年金额附注(如适用)2016年金额2015年金额 务密切相关,符合国家政 政府补助及公 策规定、按照一定标准定 司递延收益摊 额或定量持续享受的政府 销转入金额 补助除外 除同公司正常经营业务相 关的有效套期保值业务 外,持有交易性金融资产 主要系远期结 交易性金融负债产生的公 售汇公允价值 允价值变动损益,以及处/89,042,898.76变动损益及公43,867,372.9128,162,608.63 置交易性金融资产、交易 司银行理财产 性金融负债和可供出售金 品收益 融资产取得的投资收益 主要系收回部 单独进行减值测试的应收 分已全额计提 款项减值准备转回 5,342,856.77 减值准备的应 收款项 除上述各项之外的其他营4,22174.1款收入所致 业外收入和支出 主要系赔款及25,35,200927,314,303.75 少数股东权益影响额 -40,777,896.78 36,854697.52-29,108,056.85 所得税影响额 62,058,614.44 -58,940,208.481-72,889,824.02 合计 303,748,476.72 93,900,249.42386,006,718.03 十一、采用公允价值计量的项目 口适用√不适用 十二、其他 口适用√不适用 9/274

特变电工股份有限公司 2017 年年度报告 9 / 274 非经常性损益项目 2017 年金额 附注（如适用） 2016 年金额 2015 年金额 务密切相关，符合国家政 策规定、按照一定标准定 额或定量持续享受的政府 补助除外 政 府 补 助 及 公 司 递 延 收 益 摊 销转入金额 除同公司正常经营业务相 关的有效套期保值业务 外，持有交易性金融资产、 交易性金融负债产生的公 允价值变动损益，以及处 置交易性金融资产、交易 性金融负债和可供出售金 融资产取得的投资收益 89,042,898.76 主 要 系 远 期 结 售 汇 公 允 价 值 变 动 损 益 及 公 司 银 行 理 财 产 品收益 43,867,372.91 28,162,608.63 单独进行减值测试的应收 款项减值准备转回 5,342,856.77 主 要 系 收 回 部 分 已 全 额 计 提 减 值 准 备 的 应 收款项 除上述各项之外的其他营 业外收入和支出 44,226,174.11 主 要 系 赔 款 及 罚款收入所致 25,355,200.92 7,314,303.75 少数股东权益影响额 -40,777,896.78 -36,854,697.52 -29,108,056.85 所得税影响额 -62,058,614.44 -58,940,208.48 -72,889,824.02 合计 303,748,476.72 293,900,249.42 386,006,718.03 十一、 采用公允价值计量的项目 □适用 √不适用 十二、 其他 □适用 √不适用

TBEA 特变电工股份有限公司2017年年度报告 第三节公司业务概要 、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 (一)公司的主营业务 公司主营业务包括输变电业务、新能源业务及能源业务。公司输变电业务主 要包括变压器、电线电缆及其他输变电产品的研发、生产和销售,输变电国际成 套系统集成业务等;新能源业务主要包括多晶硅、逆变器的生产与销售,为光伏、 风能电站提供设计、建设、调试及运维等全面的能源解决方案;能源业务主要包 括煤炭的开采与销售、电力及热力的生产和供应。 2017年度公司主营业务未发生重大变化。 (二)公司主要经营模式 公司各主营业务拥有完整的研发、采购、生产、销售、售后服务体系。公司 输变电业务围绕产品特点,主要采取“以销定产”的经营模式,仅有部分标准化 产品根据市场需求少量生产并根据市场情况销售;公司主要通过EC总承包方式 承担海外输变电国际成套系统集成业务的设计、采购、施工、调试服务等工作 新能源多晶硅业务根据市场情况制定生产、销售计划,保证公司多晶硅产品生产 销售顺利进行;新能源电站业务通过EPC、PC、BT等方式进行风光资源开发及建 设,为新能源电站提供全面的能源解决方案,并开展光伏、风能电站B00运营业 务;能源业务采用“以销定产”、与客户建立长期战略合作关系并签订长单的经 营模式。 (三)公司所处行业情况 公司所处行业主要为输变电行业、新能源行业及能源行业。 1、输变电行业 输变电行业的市场需求与电力行业发电装机及电源建设密切相关 根据中国电力企业联合会相关分析报告,2017年全国发电装机容量17.8亿 千瓦,同比增长7.6%,全国非化石能源发电装机容量6.9亿千瓦,占总发电装 机容量的38.7%,同比提高2.1个百分点;2017年全国新增发电装机容量中新增 非化石能源发电装机占67%,创历年新高,装机结构清洁化趋势明显。 2017年全国电源建设投资2,700亿元,同比下降20.8%,电网建设投资5,315 亿元,同比下降2.2%。全国电源投资建设继续放缓,新增装机主要为非化石能 10/274

特变电工股份有限公司 2017 年年度报告 10 / 274 第三节 公司业务概要 一、 报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 （一）公司的主营业务 公司主营业务包括输变电业务、新能源业务及能源业务。公司输变电业务主 要包括变压器、电线电缆及其他输变电产品的研发、生产和销售，输变电国际成 套系统集成业务等；新能源业务主要包括多晶硅、逆变器的生产与销售，为光伏、 风能电站提供设计、建设、调试及运维等全面的能源解决方案；能源业务主要包 括煤炭的开采与销售、电力及热力的生产和供应。 2017年度公司主营业务未发生重大变化。 （二）公司主要经营模式 公司各主营业务拥有完整的研发、采购、生产、销售、售后服务体系。公司 输变电业务围绕产品特点，主要采取“以销定产”的经营模式，仅有部分标准化 产品根据市场需求少量生产并根据市场情况销售；公司主要通过EPC总承包方式 承担海外输变电国际成套系统集成业务的设计、采购、施工、调试服务等工作； 新能源多晶硅业务根据市场情况制定生产、销售计划，保证公司多晶硅产品生产、 销售顺利进行；新能源电站业务通过EPC、PC、BT等方式进行风光资源开发及建 设，为新能源电站提供全面的能源解决方案，并开展光伏、风能电站BOO运营业 务；能源业务采用“以销定产”、与客户建立长期战略合作关系并签订长单的经 营模式。 （三）公司所处行业情况 公司所处行业主要为输变电行业、新能源行业及能源行业。 1、输变电行业 输变电行业的市场需求与电力行业发电装机及电源建设密切相关。 根据中国电力企业联合会相关分析报告，2017 年全国发电装机容量 17.8 亿 千瓦，同比增长 7.6%，全国非化石能源发电装机容量 6.9 亿千瓦，占总发电装 机容量的 38.7%，同比提高 2.1 个百分点；2017 年全国新增发电装机容量中新增 非化石能源发电装机占 67%,创历年新高，装机结构清洁化趋势明显。 2017 年全国电源建设投资 2,700 亿元，同比下降 20.8%，电网建设投资 5,315 亿元，同比下降 2.2%。全国电源投资建设继续放缓，新增装机主要为非化石能