2019年年度报告 国内市场方面,公司将在维持现有业务规模的基础上,稳定增加门店,进一步渠道下沉,提 升荣泰品牌在线下的影响力。通过电商渠道,抓住消费分层带来的新机遇,积极参与轻奢型、简 约型按摩椅的竞争,打造全网爆款产品 国外市场方面,维持韩国市场销量稳中有升,重点开发北美和欧洲为主的潜力市场,提升市 场教育力度。通过亚马逊平台,销售自有品牌按摩椅,让荣泰品牌走出国门,成为国际化品牌。 2020年,公司将通过一系列具体措施提升产品毛利率,提高产品品质,在保持原有销售模式 的基础上,整合品牌营销,将上海打造成全国性的标杆市场,提升单店产出率 2、科技创新战略计划 近年来,市场分层日益明显,公司将延续往年研发投入的力度,研发并推出适合不同消费水 平的按摩椅,包括超髙端按摩椅、中髙端按摩椅、轻奢型按摩椅、简约型按摩椅等,以此来増强 公司在各个细分市场的竞争力。其中,超高端按摩椅将加载公司研发的最新科技,从而带动按摩 椅技术更新换代,引领按摩椅行业的发展趋势。同时,公司还将投入医疗器械产品相关的技术研 发,进一步完善公司大健康产业协同效应,做好技术积累,真正做到销售一代,生产一代,研发 一代,储备一代,保证代际之间的延续性,以研发带动市场,通过技术领先保持竞争优势 3、大数据服务平台计划 随着5G时代带来的智能生活消费升级趋势以及大数据物联网的成熟,公司准备建立高效的大 数据平台。做好流量转化工作,利用共享按摩椅聚集的流量及影响力,树立摩摩哒轻奢品牌形象, 打造全网爆款产品,在售价万元以下的按摩椅及按摩小件市场取得竞争优势。 4、人力资源发展计划 人才是实现公司各项目标的根本保障,为协助各部门达成经营指标,公司遵循以人为本的原 则,建立健全各项管理制度,加强企业文化建设,持续不断地吸引、利用、培养和激励技术创新 人才,提高他们的素质及工作技能,提升和保持公司在市场竞争中的战略要求,从而实现公司可 持续发展 公司将做好各项后勤保障工作,实施人才盘点,正确评估员工能力,培养专业人才,提升专 业素养,优化管理流程,提升工作效率,保证员工幸福指数。 5、完善公司内控计划 结合公司战略发展需要,为进一步优化公司现有组织架构,提高公司运营管理效率,持续推 动ToP改善项目,保持创新动力,优化产品质量、控制生产成本,实现由粗放型经济向集约型经 济转变,树立绝对质量意识,通过加强质量管理,改善品质,杜绝不良;通过减少整个流程上的 浪费,实现费用节减,改善收益:通过提高设备的效率,让产品做到精益求精,提高客户的满意 度和忠诚度。公司将在2020年重新梳理生产流程,严抓内控,査漏补缺,节流开源,减少不良产 出与费用开支,让投入产出效率再上一个台阶。 6、筹资计划 31/210
2019 年年度报告 31 / 210 国内市场方面，公司将在维持现有业务规模的基础上，稳定增加门店，进一步渠道下沉，提 升荣泰品牌在线下的影响力。通过电商渠道，抓住消费分层带来的新机遇，积极参与轻奢型、简 约型按摩椅的竞争，打造全网爆款产品。 国外市场方面，维持韩国市场销量稳中有升，重点开发北美和欧洲为主的潜力市场，提升市 场教育力度。通过亚马逊平台，销售自有品牌按摩椅，让荣泰品牌走出国门，成为国际化品牌。 2020 年，公司将通过一系列具体措施提升产品毛利率，提高产品品质，在保持原有销售模式 的基础上，整合品牌营销，将上海打造成全国性的标杆市场，提升单店产出率。 2、科技创新战略计划 近年来，市场分层日益明显，公司将延续往年研发投入的力度，研发并推出适合不同消费水 平的按摩椅，包括超高端按摩椅、中高端按摩椅、轻奢型按摩椅、简约型按摩椅等，以此来增强 公司在各个细分市场的竞争力。其中，超高端按摩椅将加载公司研发的最新科技，从而带动按摩 椅技术更新换代，引领按摩椅行业的发展趋势。同时，公司还将投入医疗器械产品相关的技术研 发，进一步完善公司大健康产业协同效应，做好技术积累，真正做到销售一代，生产一代，研发 一代，储备一代，保证代际之间的延续性，以研发带动市场，通过技术领先保持竞争优势。 3、大数据服务平台计划 随着 5G 时代带来的智能生活消费升级趋势以及大数据物联网的成熟，公司准备建立高效的大 数据平台。做好流量转化工作，利用共享按摩椅聚集的流量及影响力，树立摩摩哒轻奢品牌形象， 打造全网爆款产品，在售价万元以下的按摩椅及按摩小件市场取得竞争优势。 4、人力资源发展计划 人才是实现公司各项目标的根本保障，为协助各部门达成经营指标，公司遵循以人为本的原 则，建立健全各项管理制度，加强企业文化建设，持续不断地吸引、利用、培养和激励技术创新 人才，提高他们的素质及工作技能，提升和保持公司在市场竞争中的战略要求，从而实现公司可 持续发展。 公司将做好各项后勤保障工作，实施人才盘点，正确评估员工能力，培养专业人才，提升专 业素养，优化管理流程，提升工作效率，保证员工幸福指数。 5、完善公司内控计划 结合公司战略发展需要，为进一步优化公司现有组织架构，提高公司运营管理效率，持续推 动 TOP 改善项目，保持创新动力，优化产品质量、控制生产成本，实现由粗放型经济向集约型经 济转变，树立绝对质量意识，通过加强质量管理，改善品质，杜绝不良；通过减少整个流程上的 浪费，实现费用节减，改善收益；通过提高设备的效率，让产品做到精益求精，提高客户的满意 度和忠诚度。公司将在 2020 年重新梳理生产流程，严抓内控，查漏补缺，节流开源，减少不良产 出与费用开支，让投入产出效率再上一个台阶。 6、筹资计划
2019年年度报告 在以后年度,公司将根据本次项目完成情况、产品经营效益情况和市场发展情况,合理选择 资本市场、银行贷款等多种形式,本着“稳妥、适度、合理”的原则,在综合分析财务结构和资 金成本的基础上来选择筹资组合,为公司实现战略目标提供资金支持 7、收购兼并计划 公司未来发展战略目标是成为国际领先的时尚健康电器专业服务商之一,在实施战略目标的 过程中,除进一步巩固现有市场外,公司计划在境内外通过收购本行业或者大健康相关的医疗行 业内具有并购价值的企业,通过参股、控股等资本运作方式,快速实现公司的低成本扩张和跨越 式发展 (四)可能面对的风险 √适用口不适用 1、原材料价格波动风险 公司产品使用的原材料包括电器类部件、电子类部件、缝制类部件、塑料类部件和五金类部 件等,公司成本结构中原材料超过80%,如果市场出现系统性风险,原材料价格出现大规模上涨, 将使公司的生产成本出现上升,公司净利润增速将面临下降的风险 应对措施: 公司使用先进生产工艺提升生产效率,加强和优化供应链管理,通过实现规模经济减少单台 成本 2、大客户集中风险 近年来公司业绩增幅中来自韩国 BODY FRIEND公司的贡献较大。本报告期间来自 BODY FRIEND 公司的销售额占公司主营业务收入比例继续降低但仍占重要水平。如果 BODY FRIENI公司未来销 售增长不能持续、成长性不能维持或与公司的合作情况发生不利变化,均将使公司经营业绩遭受 较大的不利影响 应对措施 公司与oDM合作伙伴积极共同开发新品,并在多维度进行市场开发合作。另外公司积极开拓 除韩国外其他欧美市场的外贸合作伙伴。 3、募集资金投资项目风险 公司未完成的募投项目厂房新建项目,若国内外经济环境、产业政策等因素发生重大变化, 或公司产品研发或市场开拓不力,该投资项目将面临一定的产能消化风险 公司未完成的募投项目销售渠道及售后服务网络建设项目,在全国开设120家直营店铺和面 向全国的售后服务网络。如果公司不能及时、有效地建立起一套适应数量多、分布广的直营店面 的管理体系,或者基于当前的人流量、租金、人力成本等市场要素发生不利变化,该项目将面临 较大的运营风险 应对措施: 32/210
2019 年年度报告 32 / 210 在以后年度，公司将根据本次项目完成情况、产品经营效益情况和市场发展情况，合理选择 资本市场、银行贷款等多种形式，本着“稳妥、适度、合理”的原则，在综合分析财务结构和资 金成本的基础上来选择筹资组合，为公司实现战略目标提供资金支持。 7、收购兼并计划 公司未来发展战略目标是成为国际领先的时尚健康电器专业服务商之一，在实施战略目标的 过程中，除进一步巩固现有市场外，公司计划在境内外通过收购本行业或者大健康相关的医疗行 业内具有并购价值的企业，通过参股、控股等资本运作方式，快速实现公司的低成本扩张和跨越 式发展。 (四) 可能面对的风险 √适用 □不适用 1、原材料价格波动风险 公司产品使用的原材料包括电器类部件、电子类部件、缝制类部件、塑料类部件和五金类部 件等，公司成本结构中原材料超过 80%，如果市场出现系统性风险，原材料价格出现大规模上涨， 将使公司的生产成本出现上升，公司净利润增速将面临下降的风险。 应对措施： 公司使用先进生产工艺提升生产效率，加强和优化供应链管理，通过实现规模经济减少单台 成本。 2、大客户集中风险 近年来公司业绩增幅中来自韩国 BODY FRIEND 公司的贡献较大。本报告期间来自 BODY FRIEND 公司的销售额占公司主营业务收入比例继续降低但仍占重要水平。如果 BODY FRIEND 公司未来销 售增长不能持续、成长性不能维持或与公司的合作情况发生不利变化，均将使公司经营业绩遭受 较大的不利影响。 应对措施： 公司与 ODM 合作伙伴积极共同开发新品，并在多维度进行市场开发合作。另外公司积极开拓 除韩国外其他欧美市场的外贸合作伙伴。 3、募集资金投资项目风险 公司未完成的募投项目厂房新建项目，若国内外经济环境、产业政策等因素发生重大变化， 或公司产品研发或市场开拓不力，该投资项目将面临一定的产能消化风险。 公司未完成的募投项目销售渠道及售后服务网络建设项目，在全国开设 120 家直营店铺和面 向全国的售后服务网络。如果公司不能及时、有效地建立起一套适应数量多、分布广的直营店面 的管理体系，或者基于当前的人流量、租金、人力成本等市场要素发生不利变化，该项目将面临 较大的运营风险。 应对措施：
2019年年度报告 公司将结合业务发展需要进行生产能力和营销能力的扩展。公司根据实际销售和合理预期进 行产线扩建安排,通过开展线下市场调研、了解市场需求进行营销网络扩展 4、人民币汇率波动风险 公司出口业务主要以美元结算。当汇率出现较大波动时,汇兑损益会对公司经营业绩产生 定的影响 应对措施 公司将通过在合同签订时以人民币结算、使用套期保值工具进行汇率风险管理等多种方式 规避因为汇率波动导致的风险 5、国际贸易政治和经济环境风险 目前中美贸易谈判尚未正式达成协议,虽然目前按摩器具(含按摩椅)不在美国政府公布的 加征关税的产品清单中,但是国际贸易政治环境的不确定性对公司业绩可能造成负面影响。 应对措施 在国际贸易政治不确定的环境下,保持定力,练好内功,提升公司产品竞争力。 (五)其他 口适用√不适用 四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因,未按准则披露的情况和原因说明 口适用√不适用 第五节重要事项 普通股利润分配或资本公积金转增预案 )现金分红政策的制定、执行或调整情况 √适用口不适用 根据《公司章程》的规定,2014年9月11日公司第一届董事会第八次会议制定了审议通过 了《上海荣泰健康科技股份有限公司股东未来分红回报规划》,一方面坚持保证给予股东稳定的 投资回报;另一方面,结合经营现状和业务发展目标,进一步扩大生产经营规模,给股东带来长 期的投资回报。 2020年3月26日公司第三届董事会第二次会议审议通过利润分配方案,对截至2019年12 月31日的可供分配利润进行分配,公司拟以实施利润分配方案时股权登记日的总股本(扣除股份 回购专户中的股份数量)为基数,每10股派发现金红利人民币15.00元(含税),不进行资本公 积转增股本。此预案尚需年度股东大会批准。 2019年4月19公司第二届董事会第十九次会议通过利润分配方案,对截至2018年12月31 日的可供分配利润进行分配,拟以公司2018年度利润分配方案实施时股权登记日的总股本为基数, 每10股派发现金红利人民币3.00元(含税),不进行资本公积转增股本。 33/210
2019 年年度报告 33 / 210 公司将结合业务发展需要进行生产能力和营销能力的扩展。公司根据实际销售和合理预期进 行产线扩建安排，通过开展线下市场调研、了解市场需求进行营销网络扩展。 4、人民币汇率波动风险 公司出口业务主要以美元结算。当汇率出现较大波动时，汇兑损益会对公司经营业绩产生一 定的影响。 应对措施： 公司将通过在合同签订时以人民币结算、使用套期保值工具进行汇率风险管理等多种方式， 规避因为汇率波动导致的风险。 5、国际贸易政治和经济环境风险 目前中美贸易谈判尚未正式达成协议，虽然目前按摩器具（含按摩椅）不在美国政府公布的 加征关税的产品清单中，但是国际贸易政治环境的不确定性对公司业绩可能造成负面影响。 应对措施： 在国际贸易政治不确定的环境下，保持定力，练好内功，提升公司产品竞争力。 (五) 其他 □适用 √不适用 四、公司因不适用准则规定或国家秘密、商业秘密等特殊原因，未按准则披露的情况和原因说明 □适用 √不适用 第五节 重要事项 一、普通股利润分配或资本公积金转增预案 (一) 现金分红政策的制定、执行或调整情况 √适用 □不适用 根据《公司章程》的规定，2014 年 9 月 11 日公司第一届董事会第八次会议制定了审议通过 了《上海荣泰健康科技股份有限公司股东未来分红回报规划》，一方面坚持保证给予股东稳定的 投资回报；另一方面，结合经营现状和业务发展目标，进一步扩大生产经营规模，给股东带来长 期的投资回报。 2020 年 3 月 26 日公司第三届董事会第二次会议审议通过利润分配方案，对截至 2019 年 12 月 31 日的可供分配利润进行分配，公司拟以实施利润分配方案时股权登记日的总股本（扣除股份 回购专户中的股份数量）为基数，每 10 股派发现金红利人民币 15.00 元（含税），不进行资本公 积转增股本。此预案尚需年度股东大会批准。 2019 年 4 月 19 公司第二届董事会第十九次会议通过利润分配方案，对截至 2018 年 12 月 31 日的可供分配利润进行分配，拟以公司 2018 年度利润分配方案实施时股权登记日的总股本为基数， 每 10 股派发现金红利人民币 3.00 元（含税），不进行资本公积转增股本
2019年年度报告 2018年8月20日公司股东大会通过利润分配方案,对截至2018年6月30日的可供分配利 润进行分配,向全体股东分配现金股利共计42,000,000.00元 2018年3月15日公司股东大会通过利润分配方案,对截至2017年12月31日的可供分配利 润进行分配,向全体股东分配现金股利共计70,00,000.00元 2017年3月20日公司股东大会通过利润分配方案,对截至2016年12月31日的可供分配利 润进行分配,向全体股东分配现金股利共计42,000,000.00 2016年10月15日公司股东大会通过利润分配方案,对截至2016年6月30日的可供分配利 润进行分配,向全体股东分配现金股利共计26,250,000.00元。 2016年1月31日公司股东大会通过利润分配方案,对截至2015年末的可供分配利润进行分 配,向全体股东分配现金股利共计39,375,000.00元。 015年2月5日公司股东大会通过利润分配方案,对截至2014年末的可供分配利润进行分 配,向全体股东分配现金股利共计26,250,0000元 公司严格按照《公司章程》的规定执行现金分红政策。报告期内公司利润分配符合公司章程 的规定,符合股东大会决议的要求,审议程序和机制完备,有明确的分红标准及分配比例,独立 董事已尽职履责并发挥了应有的作用,中小股东有充分表达意见和诉求的机会,切实维护了中小 股东的合法权益 (二)公司近三年(含报告期)的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位:元币种:人民币 占合并报表 分红/每(10股送/每10股 分红年度合并报中归属于上 年度红股数 派息数|每10股转|现金分红的数额表中归属于上市市公司普通 (股)(元)(含增数(股)(含税)公司普通股东股股东的净 2019年 15.00 0204,55,605.50295,589,240.20 69.20 2018年 083,97,140.00249,210,278.88 2017年 5.00 1070,000000216175,428.53 注:公司于2020年3月26日第三届董事会第二次会议审议通过了关于公司2019年度利润分配的 议案,公司拟以实施利润分配方案时股权登记日的总股本(扣除股份回购专户中的股份数量)为 基数,每10股派发现金红利人民币15.00元(含税),不进行资本公积转增股本。此预案尚需年 度股东大会批准 (三)以现金方式回购股份计入现金分红的情况 口适用√不适用 (四)报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正,但未提出普通股现金利润分配方案预 案的,公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 口适用√不适用 34/210
2019 年年度报告 34 / 210 2018 年 8 月 20 日公司股东大会通过利润分配方案，对截至 2018 年 6 月 30 日的可供分配利 润进行分配，向全体股东分配现金股利共计 42,000,000.00 元。 2018 年 3 月 15 日公司股东大会通过利润分配方案，对截至 2017 年 12 月 31 日的可供分配利 润进行分配，向全体股东分配现金股利共计 70,000,000.00 元。 2017 年 3 月 20 日公司股东大会通过利润分配方案，对截至 2016 年 12 月 31 日的可供分配利 润进行分配，向全体股东分配现金股利共计 42,000,000.00 元。 2016 年 10 月 15 日公司股东大会通过利润分配方案，对截至 2016 年 6 月 30 日的可供分配利 润进行分配，向全体股东分配现金股利共计 26,250,000.00 元。 2016 年 1 月 31 日公司股东大会通过利润分配方案，对截至 2015 年末的可供分配利润进行分 配，向全体股东分配现金股利共计 39,375,000.00 元。 2015 年 2 月 5 日公司股东大会通过利润分配方案，对截至 2014 年末的可供分配利润进行分 配，向全体股东分配现金股利共计 26,250,000.00 元。 公司严格按照《公司章程》的规定执行现金分红政策。报告期内公司利润分配符合公司章程 的规定，符合股东大会决议的要求，审议程序和机制完备，有明确的分红标准及分配比例，独立 董事已尽职履责并发挥了应有的作用，中小股东有充分表达意见和诉求的机会，切实维护了中小 股东的合法权益。 (二) 公司近三年（含报告期）的普通股股利分配方案或预案、资本公积金转增股本方案或预案 单位：元 币种：人民币 分红 年度 每10股送 红股数 （股） 每 10 股 派息数 (元)（含 税） 每10股转 增数（股） 现金分红的数额 （含税） 分红年度合并报 表中归属于上市 公司普通股股东 的净利润 占合并报表 中归属于上 市公司普通 股股东的净 利润的比率 (%) 2019 年 0 15.00 0 204,554,605.50 295,589,240.20 69.20 2018 年 0 6.00 0 83,977,140.00 249,210,278.88 33.70 2017 年 0 5.00 10 70,000,000.00 216,175,428.53 32.38 注：公司于 2020 年 3 月 26 日第三届董事会第二次会议审议通过了关于公司 2019 年度利润分配的 议案，公司拟以实施利润分配方案时股权登记日的总股本（扣除股份回购专户中的股份数量）为 基数，每 10 股派发现金红利人民币 15.00 元（含税），不进行资本公积转增股本。此预案尚需年 度股东大会批准。 (三) 以现金方式回购股份计入现金分红的情况 □适用 √不适用 (四) 报告期内盈利且母公司可供普通股股东分配利润为正，但未提出普通股现金利润分配方案预 案的，公司应当详细披露原因以及未分配利润的用途和使用计划 □适用 √不适用
2019年年度报告 、承诺事项履行情况 (-)公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告 期内的承诺事项 √适用口不适用 如未能及如未能 承诺 承诺承诺时是否有是否及时履行应及时履 承诺青景类型承诺方内容间及期履行期时严格说明未完行应说 限 限 履行成履行的明下 具体原因步计划 股份限林光内容详2017年是 荣、林|见注 月11 琪、林 日至 光胜 2020年 1月10 与首次公开发 日 行相关的承诺股份限林珏、内容详2017年是 林萍、见注21月 宁波立 日至 嘉、宁 2020年 波正嘉 月 其他公司控内容详2017年是 股股见注31月11 东、自 日至 与首次公开发 公司领 2020年 行相关的承诺 取薪酬 1月10 的董 日 事、高 级管理 其他实际控内容详长期是 制人林|见注4 琪、林 光荣 与首次公开发 本公 行相关的承诺 体董 事、监 事、高 级管理 人员 股份限林琪、「内容详2019年是 林光见注52月18 林 日至 其他承诺 光胜、 2020年 林珏 2月18 应建 森、张 35/210
2019 年年度报告 35 / 210 二、承诺事项履行情况 (一) 公司实际控制人、股东、关联方、收购人以及公司等承诺相关方在报告期内或持续到报告 期内的承诺事项 √适用 □不适用 承诺背景 承诺 类型 承诺方 承诺 内容 承诺时 间及期 限 是否有 履行期 限 是否及 时严格 履行 如未能及 时履行应 说明未完 成履行的 具体原因 如未能 及时履 行应说 明下一 步计划 与首次公开发 行相关的承诺 股份限 售 林光 荣、林 琪、林 光胜 内容详 见注 1 2017 年 1 月 11 日至 2020 年 1 月 10 日 是 是 股份限 售 林珏、 林萍、 宁波立 嘉、宁 波正嘉 内容详 见注 2 2017 年 1 月 11 日至 2020 年 1 月 10 日 是 是 与首次公开发 行相关的承诺 其他 公司控 股股 东、自 公司领 取薪酬 的董 事、高 级管理 人 内容详 见注 3 2017 年 1 月 11 日至 2020 年 1 月 10 日 是 是 与首次公开发 行相关的承诺 其他 实际控 制人林 琪、林 光荣、 本公 司、全 体董 事、监 事、高 级管理 人员 内容详 见注 4 长期 是 是 其他承诺 股份限 售 林琪、 林光 荣、林 光胜、 林珏、 应建 森、张 内容详 见注 5 2019 年 2 月 18 日至 2020 年 2 月 18 日 是 是