凯迪生态环境科技股份有限公司2018年年度报告全文

凯迪生态环境科技股份有限公司2018年年度报告全 4、研发投入 口适用√不适用 5、现金流 单位:元 2018年 2017年 同比增减 经营活动现金流入小计 268,185,78663 6.497032993.37 经营活动现金流出小计 2,597,579,94200 6,045,887,794.31 57.04% 活动产生的现金流量净 329,394,155.37 451,145,19906 17301% 投资活动现金流入小计 65,977337.00 235,313,389.24 71.96% 投资活动现金流出小计 384,689,945.37 2411,478,89892 -84.05% 投资活动产生的现金流量净 318,712,608.37 2,176,165,50968 -85.35% 筹资活动现金流入小计 308,214,481.23 10,519,342245.19 筹资活动现金流出小计 3,294,671,839.80 13,812,211,895.4 76.15% 筹资活动产生的现金流量净 986457,35857 现金及现金等价物净增加额 -1,633,909,786.70 5,017,745,80203 -6744% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 口适用√不适用 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 口适用√不适用 三、非主营业务分析 √适用口不适用 单位 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 42470,32460 资产减值 营业外收入 营业外支出 7426027.70 21

凯迪生态环境科技股份有限公司 2018 年年度报告全文 21 4、研发投入 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2018 年 2017 年 同比增减 经营活动现金流入小计 2,268,185,786.63 6,497,032,993.37 -65.09% 经营活动现金流出小计 2,597,579,942.00 6,045,887,794.31 -57.04% 经营活动产生的现金流量净 额 -329,394,155.37 451,145,199.06 -173.01% 投资活动现金流入小计 65,977,337.00 235,313,389.24 -71.96% 投资活动现金流出小计 384,689,945.37 2,411,478,898.92 -84.05% 投资活动产生的现金流量净 额 -318,712,608.37 -2,176,165,509.68 -85.35% 筹资活动现金流入小计 2,308,214,481.23 10,519,342,245.19 -78.06% 筹资活动现金流出小计 3,294,671,839.80 13,812,211,895.42 -76.15% 筹资活动产生的现金流量净 额 -986,457,358.57 -3,292,869,650.23 -70.04% 现金及现金等价物净增加额 -1,633,909,786.70 -5,017,745,802.03 -67.44% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 □ 适用 √ 不适用 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、非主营业务分析 √ 适用 □ 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 42,470,324.60 -0.87% 资产减值 661,683,307.50 -13.60% 营业外收入 3,971,599.35 -0.08% 营业外支出 74,260,227.70 -1.53%

凯迪生态环境科技股份有限公司2018年年度报告全 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位:元 2018年末 2017年末 占总资产比 占总资产比比重增减 重大变动说明 金额 金额 例 661,1218574 64.199417 货币资金 2.03% 6.85%-4.82%现金流断裂 1.603.993.114 2,648,757,270 应收账款 7.37%-245%多家电厂停产未正常发电 存货 1,573,934,024 1,707,468,359 4.82% 4.75%007% 投资性房地产 000% 0.00%00 长期股权投资63,504,15893 0.1910941,57884 0.31%-0.12% 固定资产 14,081,356,878 在建工程转固:根据结算协议调整固 47.97% 8.809 定资产 7,117,584,156 在建工程 218198,136,723,498 2263%082%在建工程转固,在建电厂停建 4.678957,373 4,960,700,234 短期借款 14.34% 13.80%0.54% 1,918,515,01 3.969061.809 长期借款 5.88% 1104%-5.16%本期新增借款减少 2、以公允价值计量的资产和负债 口适用√不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 五、投资状况 1、总体情况 口适用√不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 适用√不适用

凯迪生态环境科技股份有限公司 2018 年年度报告全文 22 四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况 单位：元 2018 年末 2017 年末 比重增减 重大变动说明 金额 占总资产比 例 金额 占总资产比 例 货币资金 661,121,857.4 4 2.03% 2,464,199,417. 55 6.85% -4.82% 现金流断裂 应收账款 1,603,993,114. 63 4.92% 2,648,757,270. 68 7.37% -2.45% 多家电厂停产未正常发电 存货 1,573,934,024. 48 4.82% 1,707,468,359. 57 4.75% 0.07% 投资性房地产 0.00% 0.00% 0.00% 长期股权投资 63,504,158.93 0.19% 110,941,578.84 0.31% -0.12% 固定资产 15,651,586,08 2.79 47.97% 14,081,356,878 .60 39.17% 8.80% 在建工程转固；根据结算协议调整固 定资产 在建工程 7,117,584,156. 13 21.81% 8,136,723,498. 12 22.63% -0.82% 在建工程转固，在建电厂停建 短期借款 4,678,957,373. 19 14.34% 4,960,700,234. 33 13.80% 0.54% 长期借款 1,918,515,011. 98 5.88% 3,969,061,809. 43 11.04% -5.16% 本期新增借款减少 2、以公允价值计量的资产和负债 □ 适用 √ 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况 五、投资状况 1、总体情况 □ 适用 √ 不适用 2、报告期内获取的重大的股权投资情况 □ 适用 √ 不适用

凯迪生态环境科技股份有限公司2018年年度报告全 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 口适用√不适用 、金融资产投资 (1)证券投资情况 口适用√不适用 公司报告期不存在证券投资。 (2)衍生品投资情况 口适用√不适用 公司报告期不存在衍生品投资 5、募集资金使用情况 √适用口不适用 (1)募集资金总体使用情况 适用口不适用 单位:万元 报告期内累计变更累计变更 尚未使用 募集年份募集方式/集贷金本期已使已累计使 总额用募集资用募集资 金总额 总额的募集资|集资金总集资金总/每集资金/募集资/闲置两年 尚未使用 变更用途用途的募用途的募 以上募集 总额用途及去 金总额额额比例 向资金额 尚未使用 公开发行 的募集资 016公司债券158,304 1.18金均存于 募集资金 公司募集 金专户 尚未使用 的募集资 非公开发 金公司将 行股票募417,49984 1382256,46744 00.00%354.58继续按承 集资金 诺投资项 目规定用 途使用 非公开发 尚未使用 行股票募131,130.16 0131,130.1 0.14的募集资 集资金 金均存于

凯迪生态环境科技股份有限公司 2018 年年度报告全文 23 3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 □ 适用 √ 不适用 4、金融资产投资 （1）证券投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在证券投资。 （2）衍生品投资情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在衍生品投资。 5、募集资金使用情况 √ 适用 □ 不适用 （1）募集资金总体使用情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 募集年份 募集方式 募集资金 总额 本期已使 用募集资 金总额 已累计使 用募集资 金总额 报告期内 变更用途 的募集资 金总额 累计变更 用途的募 集资金总 额 累计变更 用途的募 集资金总 额比例 尚未使用 募集资金 总额 尚未使用 募集资金 用途及去 向 闲置两年 以上募集 资金金额 2016 公开发行 公司债券 募集资金 158,304 0 158,304 0 0 0.00% 1.18 尚未使用 的募集资 金均存于 公司募集 资金专户 2016 非公开发 行股票募 集资金 417,499.84 138.2 256,467.44 0 0 0.00% 354.58 尚未使用 的募集资 金公司将 继续按承 诺投资项 目规定用 途使用 2015 非公开发 行股票募 集资金 131,130.16 0 131,130.1 0 0 0.00% 0.14 尚未使用 的募集资 金均存于

凯迪生态环境科技股份有限公司2018年年度报告全 公司募集 资金专户 合计 06934 1382|545,901.54 000%35 募集资金总体使用情况说明 018年1月,公司将募集资金专户资金40,278.50万元转出,未用于募投项目。截至本报告报出日尚未归还 (2)募集资金承诺项目情况 √适用口不适用 单位:万元 资金投向(含部分/诺投资资总/本报告/酸至期/截至期末项目达到 是否己变 募集资金调整后投 本报告期 承诺投资项目和超募更项目 投资进度预定可使 是否达到性是否发 累计投入 实现的效 投入金额 变更)/总额 (3)=用状态日 (1) 金额(2) 益计效益生重大变 (2)(1) 期 承诺投资项目 14家生物质发电厂建 243899811655.7|176557 否 289,000 48249%06月30 0不适用否 项目 2020年 林业生态文明建设项 6000506060161581383123412月31 不适用否 123,0470 偿还银行贷款 145.800 12,719.32|122,940.9991% 0不适用否 417,583.6 承诺投资项目小计 494.800 1395764256410 超募资金投向 没有超募资金 417,583.6 合计 494,800 139576425641 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因无 (分具体项目) 项目可行性发生重大 公司发生债务危机,相关项目推进可能受到影响 变化的情况说明 超募资金的金额、用途不适用 及使用进展情况 募集资金投资项目实不适用 施地点变更情况

凯迪生态环境科技股份有限公司 2018 年年度报告全文 24 公司募集 资金专户 合计 -- 706,934 138.2 545,901.54 0 0 0.00% 355.9 -- 0 募集资金总体使用情况说明 2018 年 1 月，公司将募集资金专户资金 40,278.50 万元转出，未用于募投项目。截至本报告报出日尚未归还。 （2）募集资金承诺项目情况 √ 适用 □ 不适用 单位：万元 承诺投资项目和超募 资金投向 是否已变 更项目 (含部分 变更) 募集资金 承诺投资 总额 调整后投 资总额 (1) 本报告期 投入金额 截至期末 累计投入 金额(2) 截至期末 投资进度 (3)＝ (2)/(1) 项目达到 预定可使 用状态日 期 本报告期 实现的效 益 是否达到 预计效益 项目可行 性是否发 生重大变 化 承诺投资项目 14 家生物质发电厂建 设项目 否 289,000 243,899.8 9 117,655.7 2 117,655.7 2 48.24% 2018 年 06 月 30 日 0 不适用 否 林业生态文明建设项 目 否 60,000 50,636.66 9,201.36 15,813.38 31.23% 2020 年 12 月 31 日 0 不适用 否 偿还银行贷款 否 145,800 123,047.0 8 12,719.32 122,940.9 99.91% 0 不适用 否 承诺投资项目小计 -- 494,800 417,583.6 3 139,576.4 256,410 -- -- 0 -- -- 超募资金投向 没有超募资金 否 合计 -- 494,800 417,583.6 3 139,576.4 256,410 -- -- 0 -- -- 未达到计划进度或预 计收益的情况和原因 （分具体项目） 无 项目可行性发生重大 变化的情况说明 公司发生债务危机，相关项目推进可能受到影响 超募资金的金额、用途 及使用进展情况 不适用 募集资金投资项目实 施地点变更情况 不适用

凯迪生态环境科技股份有限公司2018年年度报告全 不适用 募集资金投资项目实 施方式调整情况 适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况07年4月14日,公司第八届董事会第二十九次会议审议通过了(关于公司用集资金置换先期 投入的议案》,同意公司以募集资金置换已投入募集资金项目自筹资金2623423万元 适用 2017年4月6日,公司第八届董事会第二十七次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时 补充流动资金的议案》,拟使用2016年度非公开发行A股股份生态文明建设项目闲置募集资金 95亿元暂时补充流动资金,主要用于与主业相关的生产经营,使用期限自董事会审议通过之日起 用闲置募集资金暂时|12个月,到期前将及时、足额将该部分募集资金还至募集资金专用账户。2017年5月9日已归 补充流动资金情况还上述资金至募集资金专户。2017年5月10日,公司第八届董事会第三十三次会议审议通过了《关 于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》,拟使用2016年度非公开发行A股股份林业 生态文明建设项目闲置募集资金29500万元及14家生物质发电厂建设项目中敦化、平乐、天门 汉寿、乐安、紫云、黄平、三都8个项目部分闲置募集资金83.621.12万元,总计11.12112万 元暂时补充流动资金 适用 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 截止2017年12月31日,该项目募集资金尚未使用余额4106490万元(含收到的银行存款利息) 由于公司尚未支付因此尚有余额 尚未使用的募集资金 尚未使用的募集资金公司将继续按承诺投资项目规定用途使用 用途及去向 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 208年1月,公司将募集资金专户资金4027850万元转出,未用于募投项目。截至本报告报出日 尚未归 情况 (3)募集资金变更项目情况 口适用√不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 l、出售重大资产情况 口适用√不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 √适用口不适用

凯迪生态环境科技股份有限公司 2018 年年度报告全文 25 募集资金投资项目实 施方式调整情况 不适用 募集资金投资项目先 期投入及置换情况 适用 2017 年 4 月 14 日，公司第八届董事会第二十九次会议审议通过了《关于公司用募集资金置换先期 投入的议案》，同意公司以募集资金置换已投入募集资金项目自筹资金 26,234.23 万元 用闲置募集资金暂时 补充流动资金情况 适用 2017 年 4 月 6 日，公司第八届董事会第二十七次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金暂时 补充流动资金的议案》，拟使用 2016 年度非公开发行 A 股股份生态文明建设项目闲置募集资金 2.95 亿元暂时补充流动资金，主要用于与主业相关的生产经营，使用期限自董事会审议通过之日起 12 个月，到期前将及时、足额将该部分募集资金还至募集资金专用账户。2017 年 5 月 9 日已归 还上述资金至募集资金专户。2017 年 5 月 10 日，公司第八届董事会第三十三次会议审议通过了《关 于使用部分闲置募集资金暂时补充流动资金的议案》，拟使用 2016 年度非公开发行 A 股股份林业 生态文明建设项目闲置募集资金 29,500 万元及 14 家生物质发电厂建设项目中敦化、平乐、天门、 汉寿、乐安、紫云、黄平、三都 8 个项目部分闲置募集资金 83,621 .12 万元，总计 113,121.12 万 元暂时补充流动资金 项目实施出现募集资 金结余的金额及原因 适用 截止 2017 年 12 月 31 日，该项目募集资金尚未使用余额 41,064.90 万元（含收到的银行存款利息）， 由于公司尚未支付因此尚有余额。 尚未使用的募集资金 用途及去向 尚未使用的募集资金公司将继续按承诺投资项目规定用途使用 募集资金使用及披露 中存在的问题或其他 情况 2018 年 1 月，公司将募集资金专户资金 40,278.50 万元转出，未用于募投项目。截至本报告报出日 尚未归还。 （3）募集资金变更项目情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期不存在募集资金变更项目情况。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 √ 适用 □ 不适用