宝塔实业股份有限公司2019年年度报告全文

宝塔实业股份有限公司2019年年度报告全文 第四节经营情况讨论与分析 、概述 报告期内,公司全年实现营业收入311,23389522元,较上年同期下降2801%。其中:(1)轴承业务 收入201,325,59791元,与上年同期基本持平:船舶电器收入23,215,753.10元,较上年同期下降72.55%:汽 车前轴收入63,386,37638元,较上年同期下降267%;(2)其他业务收入23,306,167.84元,较上年同期减 少60.78%。归属于上市公司股东的净利润-315,215,41193元,较上年同期下降22101%:基本每股收益-0.41 元/股,较上年同期下降215.38%:总资产1,524,548,101.1元,较上年同期下降1663% 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容 2、收入与成本 (1)营业收入构成 单位:元 2019年 2018年 比增减 金额 占营业收入比重 占营业收入比重 营业收入合计 311233,89522 100% 432,317,736.74 100% 8.01 分行业 机械制造行业 264,711974.30 85.05% 15,37220 66.69% 18.36 设备制造行业 23,215,753.10 11.53% 84,582,1684 -8.03% 其他 23,306,167.82 7.49% 59420,196141 13.74% -6.25% 分产品 承行业 201,325,597.90 64.69% 201,758,862 4667% 18.02% 船舶电气 23,215,753.1 746% 84,582,168441 12.10% 汽车前轴 63,386,37638 86.556.50966 20.02% 0.35% 其他业务 23,306,167.84 7.49% 59420,19641 13.74% -6.25% 分地区 2,797,56741 924.35883 0.219 308436.32781 9910% ,393,377.9 9.79% chin乡 www.cninfocom.cn

宝塔实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 第四节经营情况讨论与分析 一、概述 报告期内，公司全年实现营业收入311,233,895.22元，较上年同期下降28.01%。其中：（1）轴承业务 收入201,325,597.91元，与上年同期基本持平；船舶电器收入23,215,753.10元，较上年同期下降72.55%；汽 车前轴收入63,386,376.38元，较上年同期下降26.77%；（2）其他业务收入23,306,167.84元，较上年同期减 少60.78%。归属于上市公司股东的净利润-315,215,411.93元，较上年同期下降221.01%；基本每股收益-0.41 元/股，较上年同期下降215.38%；总资产1,524,548,101.11元，较上年同期下降16.63%； 二、主营业务分析 1、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本 （1）营业收入构成 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 311,233,895.22 100% 432,317,736.74 100% -28.01% 分行业 机械制造行业 264,711,974.30 85.05% 288,315,372.20 66.69% 18.36% 设备制造行业 23,215,753.10 11.53% 84,582,168.40 19.56% -8.03% 其他 23,306,167.82 7.49% 59,420,196.14 13.74% -6.25% 分产品 轴承行业 201,325,597.90 64.69% 201,758,862.50 46.67% 18.02% 船舶电气 23,215,753.10 7.46% 84,582,168.44 19.56% -12.10% 汽车前轴 63,386,376.38 20.37% 86,556,509.66 20.02% 0.35% 其他业务 23,306,167.84 7.49% 59,420,196.14 13.74% -6.25% 分地区 国外 2,797,567.41 0.90% 924,358.83 0.21% 0.69% 国内 308,436,327.81 99.10% 431,393,377.91 99.79% -0.69%

宝塔实业股份有限公司2019年年度报告全文 (2)占公司营业收入或营业利润10%以上的行业、产品或地区情况 √适用口不适用 营业收入 营业成本 毛利率营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 同期增减 同期增减 期增减 分行业 机械制造行业26471194292417529051 866 23.63% 设备制造行业 23215,753.108581,88648 63.03% -72.55% 71.00% 3.05% 其他 23,306,1678359626921.30 15584% 60.78% 505% 877.62% 产品 轴承行业 201,32559791190,866080.86 520% -0.21% 386% -41.70% 船舶电气 23215,753.10858188648 6303% -72.55% 71.00% 3.05% 汽车前轴 63386376.3850909,20965 1968% 26.77% 29.15% 15.83% 其他业务 23,306,167.8359,626,92130 155.84% -60.78% 2505% 877.62% 地区 国外 2,797,567432,626,280.31 202.65% 202.26% 国内 308436,32779307,357,81798 0.35% -94.17% 743% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 (3)公司实物销售收入是否大于劳务收入 行业分类 项目 单位 019年 018年 同比增减 销售量 1,319,709 1,514,083 1284% 制造行业 生产量 296.272 522,502 -43.30% 存量 234.807 355,822 3401% 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明 口适用√不适用 (4)公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 口适用√不适用 (5)营业成本构成 行业和产品分类 单位 12 chin乡 www.cninfocom.cn

宝塔实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 （2）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况 √ 适用 □ 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年 同期增减 营业成本比上年 同期增减 毛利率比上年同 期增减 分行业 机械制造行业 264,711,974.29 241,775,290.51 8.66% -8.19% -5.42% -23.63% 设备制造行业 23,215,753.10 8,581,886.48 63.03% -72.55% -71.00% -3.05% 其他 23,306,167.83 59,626,921.30 -155.84% -60.78% 25.05% -877.62% 分产品 轴承行业 201,325,597.91 190,866,080.86 5.20% -0.21% 3.86% -41.70% 船舶电气 23,215,753.10 8,581,886.48 63.03% -72.55% -71.00% -3.05% 汽车前轴 63,386,376.38 50,909,209.65 19.68% -26.77% -29.15% 15.83% 其他业务 23,306,167.83 59,626,921.30 -155.84% -60.78% 25.05% -877.62% 分地区 国外 2,797,567.43 2,626,280.31 6.12% -73.41% 202.65% 202.26% 国内 308,436,327.79 307,357,817.98 0.35% -94.17% -28.50% -7.43% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入 √ 是 □ 否 行业分类 项目 单位 2019 年 2018 年 同比增减 制造行业 销售量 套 1,319,709 1,514,083 -12.84% 生产量 套 296,272 522,502 -43.30% 库存量 套 234,807 355,822 -34.01% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 □ 适用 √ 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 □ 适用 √ 不适用 （5）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元

宝塔实业股份有限公司2019年年度报告全文 2019年 2018年 行业分类 项目 比重 同比增减 占营业成本 占营业成本比重 刂造行业 材料 135,942.13447 54.30%171,108,16401 0.23% 刂造行业 薪酬 60,296,77448 2408%57,5599892 3.82% 刂造行业 能源 21,345,25321 8.53%23652,379.30 8.33 0.209 制造行业 折旧 28,251,978.94 1128%28236,00621 994%9 1.34% 制造行业 其他 4,521,035.89 181%3,54144262 1.25% 50.357.17699 284,093,991.06 单位:元 产品分类 项目 同比增减 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 轴承业务 材料 100,732,5880 5302%101,27728923 55.109% 208 轴承业务 52.010.000.00 2737%43,907,771.93 23.89 轴承业务 能源 l1,846,867.60 624%1284180.17 6.99% 轴承业务 折旧 22,208,1063 169%22675,918.90 12.34% -0.65% 轴承业务 3,200532.10 1.68%3,059,77323 1.67% 0.01% 电器 4,982,79 5709%23,076,130.94 电器 薪酬 3,154,70521 36.15%44609905 1507 2108% 船舶电器 185,38561 212% 370.662.32 1.25% 0.87% 船舶电器 折旧 04,9282 309.40125 3.59% 船舶电器 其他 360,880.11 0.00%1,374,88048 4.65% -4.65% 说明 (6)报告期内合并范围是否发生变动 口是√否 (7)公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 (8)主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 169,645,47 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 6527% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 19.79% 13 chin乡 www.cninfocom.cn

宝塔实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 行业分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 制造行业 材料 135,942,134.47 54.30% 171,108,164.01 60.23% -5.93% 制造行业 薪酬 60,296,774.48 24.08% 57,555,998.92 20.26% 3.82% 制造行业 能源 21,345,253.21 8.53% 23,652,379.30 8.33% 0.20% 制造行业 折旧 28,251,978.94 11.28% 28,236,006.21 9.94% 1.34% 制造行业 其他 4,521,035.89 1.81% 3,541,442.62 1.25% 0.56% 合计 250,357,176.99 284,093,991.06 单位：元 产品分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 轴承业务 材料 100,732,588.01 53.02% 101,277,289.23 55.10% -2.08% 轴承业务 薪酬 52,010,000.00 27.37% 43,907,771.93 23.89% 3.48% 轴承业务 能源 11,846,867.60 6.24% 12,849,180.17 6.99% -0.75% 轴承业务 折旧 22,208,106.39 11.69% 22,675,918.90 12.34% -0.65% 轴承业务 其他 3,200,532.10 1.68% 3,059,773.23 1.67% 0.01% 船舶电器 材料 4,982,791.86 57.09% 23,076,130.94 77.98% -20.89% 船舶电器 薪酬 3,154,705.21 36.15% 4,460,959.05 15.07% 21.08% 船舶电器 能源 185,385.61 2.12% 370,662.32 1.25% 0.87% 船舶电器 折旧 404,928.22 4.64% 309,401.25 1.05% 3.59% 船舶电器 其他 360,880.11 0.00% 1,374,880.48 4.65% -4.65% 说明 （6）报告期内合并范围是否发生变动 □ 是 √ 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 169,645,478.32 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 65.27% 前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比 19.79%

宝塔实业股份有限公司2019年年度报告全文 公司前5大客户资料 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例 1江苏达尔瑞贸易有限公司 62731 2客户1造船厂 3西北轴承集团有限责任公司郑州销售分公司 28,027,02549 4北京宁银西北轴承销售有限公司 23411,141721 9.01 5客户2造船厂 19248,000.00 合计 16964547832 6527% 主要客户其他情况说明 口适用√不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 25.25% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前5名供应商资料 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例 夏第一建筑有限公司 1322355487 11.23% 天津仁汇新能源科技有限公司 无锡机床股份有限公司 5,886,588.00 500% 波中亿自动化装备有限公司 2,095,35128 北京港源建筑装饰工程有限公司 1295.762.82 29,728,209.55 25.25% 主要供应商其他情况说明 适用√不适用 3、费用 单位: 2019年 2018年 同比增减 重大变动说明 销售费用 ,688,309 管理费用 62,982,825 74,237,502.91 15.16% 财务费用 4,170,40 3088433632 21.7 研发费用 296.641 2215226.39 368% chin乡 www.cninfocom.cn

宝塔实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 14 例 公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例 1 江苏达尔瑞贸易有限公司 66,277,311.11 25.50% 2 客户 1 造船厂 32,682,000.00 12.57% 3 西北轴承集团有限责任公司郑州销售分公司 28,027,025.49 10.78% 4 北京宁银西北轴承销售有限公司 23,411,141.72 9.01% 5 客户 2 造船厂 19,248,000.00 7.41% 合计 -- 169,645,478.32 65.27% 主要客户其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 29,728,209.55 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 25.25% 前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00% 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例 1 宁夏第一建筑有限公司 13,223,554.87 11.23% 2 天津仁汇新能源科技有限公司 7,226,952.58 6.14% 3 无锡机床股份有限公司 5,886,588.00 5.00% 4 宁波中亿自动化装备有限公司 2,095,351.28 1.78% 5 北京港源建筑装饰工程有限公司 1,295,762.82 1.10% 合计 -- 29,728,209.55 25.25% 主要供应商其他情况说明 □ 适用 √ 不适用 3、费用 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 20,045,239.44 22,688,309.05 -11.65% 管理费用 62,982,825.49 74,237,502.91 -15.16% 财务费用 24,170,403.54 30,884,336.32 -21.74% 研发费用 2,296,641.22 2,215,226.39 3.68%

宝塔实业股份有限公司2019年年度报告全文 4、研发投入 √适用口不适用 本报告期内,公司硏发团队主要硏发电机轴承、机床主轴轴承和精密模锻件三类产品。 公司研发投入情况 2019年 2018年 变动比例 研发人员数量(人) 190 发人员数量占比 15.40% 发投入金额(元) 14,000,120.00 16,102,562.3 发投入占营业收入比例 4.50% 发投入资本化的金额(元) 0.009 资本化研发投入占研发投入的比例 0.00% 000% 0.009 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 口适用√不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 口适用√不适用 5、现金流 单位:元 项目 2019年 2018年 同比增减 经营活动现金流入小计 421,374,447.53 665666571.22 经营活动现金流出小计 410,680,28683 636.895.844.12 35.52% 经营活动产生的现金流量净 10,694,160.70 28770,72710 6283% 投资活动现金流入小计 140,000.00 105.0000 投资活动现金流出小计 1,595,86245 39,930,187 96.00% 投资活动产生的现金流量净 1455862.45 39,825,18788 96.34% 筹资活动现金流入小计 189,049,9174 -82.55% 筹资活动现金流出小计 12,916,393 231.040.084.06 筹资活动产生的现金流量净 20.076,31160 41,990,166.63 14781% 现金及现金等价物净增加额 29313870.79 53.043.180.51 15526% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √适用口不适用 本报告期内,公司投资和筹资活动大幅减少导致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 chin乡 www.cninfocom.cn

宝塔实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 4、研发投入 √ 适用 □ 不适用 本报告期内，公司研发团队主要研发电机轴承、机床主轴轴承和精密模锻件三类产品。 公司研发投入情况 2019 年 2018 年 变动比例 研发人员数量（人） 190 190 0.00% 研发人员数量占比 15.40% 13.86% 1.54% 研发投入金额（元） 14,000,120.00 16,102,562.35 -13.06% 研发投入占营业收入比例 4.50% 3.72% 0.78% 研发投入资本化的金额（元） 0.00 0.00 0.00% 资本化研发投入占研发投入的比例 0.00% 0.00% 0.00% 研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 □ 适用 √ 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 □ 适用 √ 不适用 5、现金流 单位：元 项目 2019 年 2018 年 同比增减 经营活动现金流入小计 421,374,447.53 665,666,571.22 -36.70% 经营活动现金流出小计 410,680,286.83 636,895,844.12 -35.52% 经营活动产生的现金流量净 额 10,694,160.70 28,770,727.10 -62.83% 投资活动现金流入小计 140,000.00 105,000.00 33.33% 投资活动现金流出小计 1,595,862.45 39,930,187.88 -96.00% 投资活动产生的现金流量净 额 -1,455,862.45 -39,825,187.88 -96.34% 筹资活动现金流入小计 32,992,705.10 189,049,917.43 -82.55% 筹资活动现金流出小计 12,916,393.50 231,040,084.06 -94.41% 筹资活动产生的现金流量净 额 20,076,311.60 -41,990,166.63 -147.81% 现金及现金等价物净增加额 29,313,870.79 -53,043,180.51 -155.26% 相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 √ 适用 □ 不适用 本报告期内，公司投资和筹资活动大幅减少导致。 报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明