张家港富瑞特种装备股份有限公司 017年年度报告 其他应付款 其他应付款期末余额10,39661万元,比上年末余额685414万元增加3,542.47万 增加51.68%。主要为限制性股票回购义务增加所致 年内到期的非流动负债 年内到期的非流动负债期末余额12,89121万元,比上年末余额4,385.81万元增 加8,50540万元,增加193.93%。主要为融资租赁款增加所致。 长期借款期末余额632569万元,比上年末余额1252.15万元减少10.92646万元 期借款 减少6333%。主要为氢能专项贷款减少所致。 长期应付款期末余额8040.51万元,比上年末余额5,16542万元增加2,87509万 长期应付款 增加5566%。为融资租赁款增加所致 递延所得税负债期末余额59.58万元,比上年末余额34.57万元增加2501万元,增 递延所得税负债 加72.36%。为交易性金融资产公允价值上升所致 2、主要境外资产情况 √适用口不适用 障资产 境外资产占 资产的具体 是否存在重 形成原因资产规模|所在地运营模式全性的控制收益状况公司净资产 内容 大减值风险 措施 的比重 51,3574877 香港富瑞对外投资 9人民币香港 新加坡投资对外投资4人民币 新加坡 富瑞SITE对外投资5905232 新加坡 8人民币 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 报告期内,公司申请发明专利11项、实用新型专利54项:获得发明专利5项、实用新型专利25项:报 告期末公司累计拥有发明专利38项、实用新型专利171项,外观专利11项。 2017年公司紧密围绕科技创新平台建设,推动研发管理体系运行。公司积极参与行业标准制订,进一 步带动公司产品的创新,其中公司参与起草的3项国家标准、2项行业标准(包括:低温绝热气瓶定期检验 与评定GB/T34347-2017、汽车用液化天然气气瓶GB/T34510-2017、低温绝热气瓶用阀门一第2部分:截止 阀GB/T34530.2-2017、冷冻液化气体汽车罐车NB/T47058-2017、冷冻液化气体罐式集装箱NB/T47059-2017) 于2017年下半年正式发布。 报告期内公司申报的省级制造业创新中心试点项目(国家企业技术中心)获批,高新技术企业通过重 新认定,公司的五项产品(包括:大容积智慧液化天然气车用气瓶、58立方超轻量化LNG罐车、大型子弹
张家港富瑞特种装备股份有限公司 2017 年年度报告 11 其他应付款 其他应付款期末余额 10,396.61 万元，比上年末余额 6,854.14 万元增加 3,542.47 万 元，增加 51.68%。主要为限制性股票回购义务增加所致。 一年内到期的非流动负债 一年内到期的非流动负债期末余额 12,891.21 万元，比上年末余额 4,385.81 万元增 加 8,505.40 万元，增加 193.93%。主要为融资租赁款增加所致。 长期借款 长期借款期末余额 6,325.69 万元，比上年末余额 17,252.15 万元减少 10,926.46 万元， 减少 63.33%。主要为氢能专项贷款减少所致。 长期应付款 长期应付款期末余额 8,040.51 万元，比上年末余额 5,165.42 万元增加 2,875.09 万元， 增加 55.66%。为融资租赁款增加所致。 递延所得税负债 递延所得税负债期末余额 59.58 万元，比上年末余额 34.57 万元增加 25.01 万元，增 加 72.36%。为交易性金融资产公允价值上升所致。 2、主要境外资产情况 √ 适用 □ 不适用 资产的具体 内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安 全性的控制 措施 收益状况 境外资产占 公司净资产 的比重 是否存在重 大减值风险 香港富瑞 对外投资 51,357,487.7 9 人民币 香港 否 新加坡投资 对外投资 72,069,860.1 4 人民币 新加坡 否 富瑞 SIXTEE 对外投资 59,055,123.2 8 人民币 新加坡 否 三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 报告期内，公司申请发明专利11项、实用新型专利54项；获得发明专利5项、实用新型专利25项；报 告期末公司累计拥有发明专利38项、实用新型专利171项，外观专利11项。 2017年公司紧密围绕科技创新平台建设，推动研发管理体系运行。公司积极参与行业标准制订，进一 步带动公司产品的创新，其中公司参与起草的3项国家标准、2项行业标准（包括：低温绝热气瓶定期检验 与评定GB/T34347-2017、汽车用液化天然气气瓶GB/T34510-2017、低温绝热气瓶用阀门—第2部分：截止 阀GB/T34530.2-2017、冷冻液化气体汽车罐车NB/T 47058-2017、冷冻液化气体罐式集装箱NB/T 47059-2017） 于2017年下半年正式发布。 报告期内公司申报的省级制造业创新中心试点项目（国家企业技术中心）获批，高新技术企业通过重 新认定，公司的五项产品（包括：大容积智慧液化天然气车用气瓶、58立方超轻量化LNG罐车、大型子弹
张家港富瑞特种装备股份有限公司 017年年度报告 罐、高效膜式蒸发器、LNG加注船5800方大型双体储罐)被认定为江苏省高新技术产品,两项产品(汽车 用大容积液化天然气气瓶、35MPa集装箱增压加氢装置和氢气加气机)通过新产品新技术鉴定验收, 2017年公司荣获江苏省重点培育和发展的国际知名品牌、苏州市两化深度融合示范试点企业称号。 12
张家港富瑞特种装备股份有限公司 2017 年年度报告 12 罐、高效膜式蒸发器、LNG加注船5800方大型双体储罐）被认定为江苏省高新技术产品，两项产品（汽车 用大容积液化天然气气瓶、35MPa集装箱增压加氢装置和氢气加气机）通过新产品新技术鉴定验收。 2017年公司荣获江苏省重点培育和发展的国际知名品牌、苏州市两化深度融合示范试点企业称号
张家港富瑞特种装备股份有限公司 017年年度报告 第四节经营情况讨论与分析 、概述 本报告期内,随着国内整体经济环境的向好,大宗商品物流市场景气度提升,同时受GB1589新版标准 实施和治超新政的深入贯彻落实等因素影响,国内重卡和LNG重卡销售均大幅增长;同期国际原油价格上 涨,天然气应用的经济性得到一定程度恢复,而且国家出台了一系列加快天然气利用的政策,也带动了LNG 装备需求的增长 公司抓住LNG应用装备市场复苏的有利时机,及时推出适应市场需求的大容量气瓶产品,带动国内LNG 气瓶产品的更新换代,巩固了公司LNG气瓶业务的市场份额,提升了产品的市场竞争力。受上述因素影响 报告期内公司实现营业收入1,745,566,577.25元,较去年同期增长96.91%;实现营业利润66,326,495.54 元,较去年同期增长119.25%:实现归属于上市公司普通股股东的净利润51,048,483.15元,较去年同期增 长117.09% 报告期内,在公司董事会的领导下,公司继续强化内控管理,完善公司组织结构,健全管理制度,提 髙公司整体管控水平,积极进行技术创新,优化产品结构,提高产品质量和稳定性,以进一步实现降本增 效的目标,提升了公司整体经济运行效益。2017年度公司各项经营管理活动主要如下 1、产品研发方面 全资子公司富瑞深冷采用新工艺改制的槽车和大容积车用瓶自2016年下半年投放市场后取得了良好 的市场效果,客户反应良好,报告期内富瑞深冷继续对LNG车用瓶、储罐、槽车等产品进行了工艺优化升 级,并对生产设备进行升级改造,达到了提升产品质量和降低生产成本的目标 全资子公司富瑞重装开展船用LNG液罐及供气系统撬块的设计、制造工艺技术的研发,报告期内公司 已完成了1000立方和2010立方的船用LNG液罐及其供气系统撬块设计、制造工艺的技术研发工作。其中2台 1000立方和1台2010立方的船用LNG液罐及其供气系统撬块实际项目正在执行中,并计划于2018年内交付瓦 锡兰客户。另外富瑞重装还开展了用高锰钢代替9Ni低温钢的研发。通过对高锰钢材料性能的硏究,已完 成了1.5立方NG试验储罐的设计、试制、检验、绝缘和FAT试验并取得了成功。高锰钢代替⑨Ni低温钢作为 LNG储存运输用液罐的材料能大幅降低材料成本,有效提升公司技术实力和提高公司产品的综合市场竞争 力 控股子公司富瑞阀门在已有LNG装备阀门基础上,成功研发出配套用于35MPa高压储氢瓶、撬装加氢装 置等产品的阀门,进一步拓展了公司低温阀门及氢用阀门的品种范围,有利于提高公司对各类低温装备及 13
张家港富瑞特种装备股份有限公司 2017 年年度报告 13 第四节 经营情况讨论与分析 一、概述 本报告期内，随着国内整体经济环境的向好，大宗商品物流市场景气度提升，同时受GB1589新版标准 实施和治超新政的深入贯彻落实等因素影响，国内重卡和LNG重卡销售均大幅增长；同期国际原油价格上 涨，天然气应用的经济性得到一定程度恢复，而且国家出台了一系列加快天然气利用的政策，也带动了LNG 装备需求的增长。 公司抓住LNG应用装备市场复苏的有利时机，及时推出适应市场需求的大容量气瓶产品，带动国内LNG 气瓶产品的更新换代，巩固了公司LNG气瓶业务的市场份额，提升了产品的市场竞争力。受上述因素影响， 报告期内公司实现营业收入1,745,566,577.25元，较去年同期增长96.91%；实现营业利润66,326,495.54 元，较去年同期增长119.25%；实现归属于上市公司普通股股东的净利润51,048,483.15元，较去年同期增 长117.09%。 报告期内，在公司董事会的领导下，公司继续强化内控管理，完善公司组织结构，健全管理制度，提 高公司整体管控水平，积极进行技术创新，优化产品结构，提高产品质量和稳定性，以进一步实现降本增 效的目标，提升了公司整体经济运行效益。2017年度公司各项经营管理活动主要如下： 1、产品研发方面 全资子公司富瑞深冷采用新工艺改制的槽车和大容积车用瓶自2016年下半年投放市场后取得了良好 的市场效果，客户反应良好，报告期内富瑞深冷继续对LNG车用瓶、储罐、槽车等产品进行了工艺优化升 级，并对生产设备进行升级改造，达到了提升产品质量和降低生产成本的目标。 全资子公司富瑞重装开展船用LNG液罐及供气系统撬块的设计、制造工艺技术的研发，报告期内公司 已完成了1000立方和2010立方的船用LNG液罐及其供气系统撬块设计、制造工艺的技术研发工作。其中2台 1000立方和1台2010立方的船用LNG液罐及其供气系统撬块实际项目正在执行中，并计划于2018年内交付瓦 锡兰客户。另外富瑞重装还开展了用高锰钢代替9Ni低温钢的研发。通过对高锰钢材料性能的研究，已完 成了1.5立方LNG试验储罐的设计、试制、检验、绝缘和FAT试验并取得了成功。高锰钢代替9Ni低温钢作为 LNG储存运输用液罐的材料能大幅降低材料成本，有效提升公司技术实力和提高公司产品的综合市场竞争 力。 控股子公司富瑞阀门在已有LNG装备阀门基础上，成功研发出配套用于35MPa高压储氢瓶、撬装加氢装 置等产品的阀门，进一步拓展了公司低温阀门及氢用阀门的品种范围，有利于提高公司对各类低温装备及
张家港富瑞特种装备股份有限公司 017年年度报告 天然气、氢能等工程项目的阀门配套能力,可以进一步提升公司低温阀门及氢用阀门的综合市场竞争能力 控股子公司长隆装备根据客户需求开展LNG二合一型装车撬的研发,主要应用于LNG接收站、储备站、 城市调峰站等工程领域,能够帮助客户优化投资额度,降低运营成本,提高运营效率,并通过数据化平台 实时掌握设备运行状态,加强安全管控和预警功能,受到客户的高度评价。2017年,此项目获得江苏省首 台(套)重大装备(部件)认定证书,并被评定为江苏省新产品。 控股子公司富瑞氢能的35MPa高压储氢瓶、车载供氢系统、撬装加氢装置和加氢机四大新产品硏制在 2017年下半年顺利完成考核验收,并实现了小批量的市场销售。 2、市场开拓方面 公司坚持立足国内市场,积极开拓国际市场的营销策略。国内市场开拓充分发挥公司在LNG市场确立 的行业优势,密切关注客户需求,通过新品研发和技术革新为客户提供更好的产品和服务;海外市场开发 则依托于国家“一带一路”发展战略,发挥公司LNG全产业链优势,在东南亚、中亚等地构建LNG应用商业 模式,进而带动公司LNG应用装备的生产和销售 报告期内公司海外市场开拓卓有成效。公司在马来西亚承建的日产5万方液化工厂项目建设进展顺利, 预计2018年二季度可以正式投产试运行;富瑞深冷承接了非洲加纳、南美阿根廷、东南亚等国家项目的设 备配套服务,槽车、集装箱、气化站等产品海外销售明显增加,开启了公司深冷产品出口多元化业务的新 篇章,下一步拟将继续开发中亚地区市场和非洲市场,将海外业务做成公司新的利润增长点。 3、管理提升方面 报告期内,公司重点落实监管部门加强上市公司规范治理的要求,不断完善公司的治理结构,形成科 学的决策机制、执行机制和监督机制,有效保证公司经营管理目标的实现;内部控制制度较为规范且行之 有效,保证了公司各项经营业务活动的正常有序运行。 报告期内,公司根据《上市规则》及《创业板上市公司规范运作指引》要求,顺利完成董事会、监事 会及各专门委员会的换届选举工作,并对《公司章程》、《董事会议事规则》等制度进行修订和完善,达 到监管部门及中小投资者保护中心的要求。 在符合上市公司规范治理要求的前提下,各子公司结合自身业务的实际情况,进一步完善了适合子公 司运营的内部管理控制制度。富瑞深冷子公司报告期内创立并试行了《富瑞深冷部门综合绩效管理制度》 针对各部门从“部门管理、计划管理、系统运营”三个纬度进行综合量化评分,工作效率和业务协作水平 得到了较大提升;同时全面推进《计件工时考核方案》,对产品工时进行了全面量化和规范化调整,并对 原非计件的一线车间以下管理人员进行改革,统一调整为计件制人员,生产效率提升明显。 4、团队建设方面
张家港富瑞特种装备股份有限公司 2017 年年度报告 14 天然气、氢能等工程项目的阀门配套能力，可以进一步提升公司低温阀门及氢用阀门的综合市场竞争能力。 控股子公司长隆装备根据客户需求开展LNG二合一型装车撬的研发，主要应用于LNG接收站、储备站、 城市调峰站等工程领域, 能够帮助客户优化投资额度，降低运营成本，提高运营效率，并通过数据化平台 实时掌握设备运行状态，加强安全管控和预警功能，受到客户的高度评价。2017年，此项目获得江苏省首 台（套）重大装备（部件）认定证书，并被评定为江苏省新产品。 控股子公司富瑞氢能的35MPa高压储氢瓶、车载供氢系统、撬装加氢装置和加氢机四大新产品研制在 2017年下半年顺利完成考核验收，并实现了小批量的市场销售。 2、市场开拓方面 公司坚持立足国内市场，积极开拓国际市场的营销策略。国内市场开拓充分发挥公司在LNG市场确立 的行业优势，密切关注客户需求，通过新品研发和技术革新为客户提供更好的产品和服务；海外市场开发 则依托于国家“一带一路”发展战略，发挥公司LNG全产业链优势，在东南亚、中亚等地构建LNG应用商业 模式，进而带动公司LNG应用装备的生产和销售。 报告期内公司海外市场开拓卓有成效。公司在马来西亚承建的日产5万方液化工厂项目建设进展顺利， 预计2018年二季度可以正式投产试运行；富瑞深冷承接了非洲加纳、南美阿根廷、东南亚等国家项目的设 备配套服务，槽车、集装箱、气化站等产品海外销售明显增加，开启了公司深冷产品出口多元化业务的新 篇章，下一步拟将继续开发中亚地区市场和非洲市场，将海外业务做成公司新的利润增长点。 3、管理提升方面 报告期内，公司重点落实监管部门加强上市公司规范治理的要求，不断完善公司的治理结构，形成科 学的决策机制、执行机制和监督机制，有效保证公司经营管理目标的实现；内部控制制度较为规范且行之 有效，保证了公司各项经营业务活动的正常有序运行。 报告期内，公司根据《上市规则》及《创业板上市公司规范运作指引》要求，顺利完成董事会、监事 会及各专门委员会的换届选举工作，并对《公司章程》、《董事会议事规则》等制度进行修订和完善，达 到监管部门及中小投资者保护中心的要求。 在符合上市公司规范治理要求的前提下，各子公司结合自身业务的实际情况，进一步完善了适合子公 司运营的内部管理控制制度。富瑞深冷子公司报告期内创立并试行了《富瑞深冷部门综合绩效管理制度》， 针对各部门从“部门管理、计划管理、系统运营”三个纬度进行综合量化评分，工作效率和业务协作水平 得到了较大提升；同时全面推进《计件工时考核方案》，对产品工时进行了全面量化和规范化调整，并对 原非计件的一线车间以下管理人员进行改革，统一调整为计件制人员，生产效率提升明显。 4、团队建设方面
张家港富瑞特种装备股份有限公司 017年年度报告 为适应业务发展需要,报告期内公司完善优化用人机制,建立符合现代企业制度的人力资源管理体系 并以培养和引进相结合方式选拔使用人才,建立人才绩效评价体系和激励机制,对各级管理人员和技术人 员进行相关管理、技术提升教育,持续提升员工整体素质,做好人才培训和储备,进一步增强公司持续发 展能力。公司在2017年初提出了股权激励计划,范围涵盖了公司100多名管理团队人员,并在2018年初将 股权激励预留部分再次授予60多名关键岗位人员,以明确的股权激励方案和完善的内部考核机制,激发管 理团队工作热情,以达到员工与企业共同成长的目的 5、对外投资方面 报告期内,公司深刻总结了过去几年对外投资方面的经验教训,一方面持续优化投资决策机制,加 强对投资项目的投后管理和内部风险控制,进一步提升对外投资的收益水平;另一方面全面梳理公司的产 业架构和战略方向,集中力量发展主业、避免盲目投资创新,将提升企业运营质量、保障资金安全放在首 位 报告期内,公司对全资子公司富瑞深冷増资1亿元人民币,以优化富瑞深冷财务结构、增强资本实力、 提高抗风险能力,有利于富瑞深冷的长期发展规划。报告期内相关增资手续已办理完毕。 报告期内,公司全资子公司上海富瑞投资以334.80万元出让其在新云科技的全部45%股权(原始出资额 为279万元)给氢能装备的管理团队,有利于提升管理团队的经营积极性,同时回笼资金。报告期内相关 股权转让手续已办理完毕。 报告期内,公司拟出资795.60万美元与乌兹别克斯坦共和国 Maxsusenergogaz股份公司、瑞辰能源工 程有限公司共同出资在乌国设立合资公司富瑞清洁能源有限责任公司,在乌兹别克斯坦和中亚周边国家从 事L№G工厂建设和运营、LNG储运、LNG加气站建设和运营、LNG改装设备及改装方案提供、物联网建设等 彐的仍是扩大公司装备销售、促进LNG主业发展。但鉴于海外投资的复杂性,需要审慎推进项目进度以规 避风险,现经项目团队多次优化,投资方案日趋完善。截至本报告披露日,合资公司尚未正式投入运营。 报告期内,公司根据国内氢燃料电池汽车市场的发展现状及市场需求情况,经过认真研究和分析, 决定终止公司原计划建设的水电解制氢成套设备关键技术研发及产业化项目,并使用该项目原竞拍的土地 建设氢能源汽车供氢系统产业化项目。项目计划总投资30,000.09万元,使用已有土地58亩(折合投资额 2,233.00万元),实际投资额27,767.09万元。截至本报告披露日,项目基础建设工作已经开工建设 报告期内,公司全资子公司富瑞新加坡投资以现金25万美元收购 Bside holding( Singapore)Pte Ltd持有的富瑞(新加坡)国际贸易有限公司40%股权。收购完成后,富瑞(新加坡)国际贸易有限公司成 为富瑞新加坡投资的全资子公司。报告期内相关股权转让手续已办理完毕。 报告期内,富瑞 SIXTEE控股有限公司其他股东 BEST ENG INEERING SERVICE TEAM LTD因2016年和2017 年均未完成《合资合同》约定的保底业绩考核利润,根据《业绩补偿协议》将其持有的富瑞 SIXTEE公司的
张家港富瑞特种装备股份有限公司 2017 年年度报告 15 为适应业务发展需要，报告期内公司完善优化用人机制，建立符合现代企业制度的人力资源管理体系， 并以培养和引进相结合方式选拔使用人才，建立人才绩效评价体系和激励机制，对各级管理人员和技术人 员进行相关管理、技术提升教育，持续提升员工整体素质，做好人才培训和储备，进一步增强公司持续发 展能力。公司在2017年初提出了股权激励计划，范围涵盖了公司100多名管理团队人员，并在2018年初将 股权激励预留部分再次授予60多名关键岗位人员，以明确的股权激励方案和完善的内部考核机制，激发管 理团队工作热情，以达到员工与企业共同成长的目的。 5、对外投资方面 报告期内，公司深刻总结了过去几年对外投资方面的经验教训，一方面持续优化投资决策机制，加 强对投资项目的投后管理和内部风险控制，进一步提升对外投资的收益水平；另一方面全面梳理公司的产 业架构和战略方向，集中力量发展主业、避免盲目投资创新，将提升企业运营质量、保障资金安全放在首 位。 报告期内，公司对全资子公司富瑞深冷增资1亿元人民币，以优化富瑞深冷财务结构、增强资本实力、 提高抗风险能力，有利于富瑞深冷的长期发展规划。报告期内相关增资手续已办理完毕。 报告期内，公司全资子公司上海富瑞投资以334.80万元出让其在新云科技的全部45%股权（原始出资额 为279万元）给氢能装备的管理团队，有利于提升管理团队的经营积极性，同时回笼资金。报告期内相关 股权转让手续已办理完毕。 报告期内，公司拟出资795.60万美元与乌兹别克斯坦共和国Maxsusenergogaz股份公司、瑞辰能源工 程有限公司共同出资在乌国设立合资公司富瑞清洁能源有限责任公司，在乌兹别克斯坦和中亚周边国家从 事LNG工厂建设和运营、LNG储运、LNG加气站建设和运营、LNG改装设备及改装方案提供、物联网建设等， 目的仍是扩大公司装备销售、促进LNG主业发展。但鉴于海外投资的复杂性，需要审慎推进项目进度以规 避风险，现经项目团队多次优化，投资方案日趋完善。截至本报告披露日，合资公司尚未正式投入运营。 报告期内，公司根据国内氢燃料电池汽车市场的发展现状及市场需求情况，经过认真研究和分析， 决定终止公司原计划建设的水电解制氢成套设备关键技术研发及产业化项目，并使用该项目原竞拍的土地 建设氢能源汽车供氢系统产业化项目。项目计划总投资30,000.09万元，使用已有土地58亩（折合投资额 2,233.00万元），实际投资额27,767.09万元。截至本报告披露日，项目基础建设工作已经开工建设。 报告期内，公司全资子公司富瑞新加坡投资以现金25万美元收购Bside Holding (Singapore) Pte. Ltd持有的富瑞（新加坡）国际贸易有限公司40%股权。收购完成后，富瑞（新加坡）国际贸易有限公司成 为富瑞新加坡投资的全资子公司。报告期内相关股权转让手续已办理完毕。 报告期内，富瑞SIXTEE控股有限公司其他股东BEST ENGINEERING SERVICE TEAM LTD因2016年和2017 年均未完成《合资合同》约定的保底业绩考核利润，根据《业绩补偿协议》将其持有的富瑞SIXTEE公司的