北京光环新网科技股份有限公司2017年年度报告全文

北京光环新网科技股份有限公司2017年年度报告全文 同司是上海嘉定绿色云计算基地项目的实施主体,报告期内上海嘉定绿色云计算基地项 目已有部分模块投入使用 变更后的项目可行性发生重大变化 不适用 情况说明 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 口适用√不适用 公司报告期未出售重大资产 2、出售重大股权情况 适用√不适用 七、主要控股参股公司分析 √适用口不适用 主要子公司及对公司净利润影响达10%以上的参股公司情况 单位: 公司名称公司类型主要业务注册资本总资产净资产营业收入营业利润净利润 代理、发布 北京无双科 6043835901546986091,39870,8793,716.85878449 有限公司子公 告,技术2,000万元 74 2.31 术服 北京中金云 计算机系统 网科技有限子公司 限务、数0230万元2065098307529560596538010425799396286080 公司 处理 1、无双科技的主营业务为搜索引擎营销及相关服务,通过对广告主投放广告效果的追踪、分析,进行投放策略调整 使客户的广告效果达到最优化,依托精细的大数据挖掘技术提炼大量高品质的媒体用户行为数据,为客户提供优质完整的搜 索引擎营销解决方案。无双科技具体服务内容包括广告数据监测、投放管理、数据分析与优化、营销托管等。2017年取得 营业收入133,98709万元,实现净利润8,444万元,完成重大资产重组业绩承诺。 2、公司全资子公司中金云网主要从事云计算服务,高等级数据中心基础设施外包服务、IT外包服务,主要面向金融行 业客户提供云主机、云存储、云桌面等基础的云服务产品和增值服务,在金融客户细分领域处于国内领先的地位。2017年 取得营业收入63,380.71万元,实现净利润21,88608万元,完成重大资产重组业绩承诺 报告期内取得和处置子公司的情况 √适用口不适用 公司名称 告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 北京光环凯旋管理咨询有限公司 投资设立 2017年8月30日,公司与北京无双科技

北京光环新网科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 36 司是上海嘉定绿色云计算基地项目的实施主体，报告期内上海嘉定绿色云计算基地项 目已有部分模块投入使用。 变更后的项目可行性发生重大变化 的情况说明 不适用。 六、重大资产和股权出售 1、出售重大资产情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期未出售重大资产。 2、出售重大股权情况 □ 适用 √ 不适用 七、主要控股参股公司分析 √ 适用 □ 不适用 主要子公司及对公司净利润影响达 10%以上的参股公司情况 单位：元 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 北京无双科 有限公司 子公司 代理、发布 广告，技术 服务 2,000 万元 604,383,590. 74 154,698,609. 50 1,339,870,87 2.31 93,716,858.7 0 84,444,390.9 5 北京中金云 网科技有限 公司 子公司 技术服务； 计算机系统 服务、数据 处理 20,250 万元 2,065,298,30 0.33 752,956,059. 94 633,807,104. 06 257,943,096. 65 218,860,801. 71 1、无双科技的主营业务为搜索引擎营销及相关服务，通过对广告主投放广告效果的追踪、分析，进行投放策略调整， 使客户的广告效果达到最优化，依托精细的大数据挖掘技术提炼大量高品质的媒体用户行为数据，为客户提供优质完整的搜 索引擎营销解决方案。无双科技具体服务内容包括广告数据监测、投放管理、数据分析与优化、营销托管等。2017 年取得 营业收入 133,987.09 万元，实现净利润 8,444.44 万元，完成重大资产重组业绩承诺。 2、公司全资子公司中金云网主要从事云计算服务，高等级数据中心基础设施外包服务、IT 外包服务，主要面向金融行 业客户提供云主机、云存储、云桌面等基础的云服务产品和增值服务，在金融客户细分领域处于国内领先的地位。2017 年 取得营业收入 63,380.71 万元，实现净利润 21,886.08 万元，完成重大资产重组业绩承诺。 报告期内取得和处置子公司的情况 √ 适用 □ 不适用 公司名称 报告期内取得和处置子公司方式 对整体生产经营和业绩的影响 北京光环凯旋管理咨询有限公司 投资设立 2017 年 8 月 30 日，公司与北京无双科技

北京光环新网科技股份有限公司2017年年度报告全文 有限公司、西藏瀚博投资管理合伙企业 共同投资设立北京光环凯旋管理咨询有 限公司,注册资本1000万元,公司持股 比例为40%,北京无双科技有限公司 股比例为20%。本次投资将围绕公司发 展战略,深化各参与方的合作及优势资 源共享整合,通过合作方的专业投资经 验,对拓展与公司主营业务相关的产业 链、整合投资、并购等提供支持和帮助 有利于提高公司的产业整合能力,将对 促进公司业务的长远发展产生积极作 用 2017年7月25日,光环有云(北京) 络服务有限公司在香港投资设立了光环 有云(香港)网络科技有限公司,主要 光环有云(香港)网络科技有限公司投资设立 业务为广大企业客户打造领先的基于 AwS技术的云服务产品和混合云资源, 加速客户向云端迁移,实现企业的数字 化转型 八、公司控制的结构化主体情况 口适用√不适用 九、公司未来发展的展望 (一)行业格局和趋势 公司所从事的云计算业务及互联网数据中心服务(IDC及其增值服务)与互联网行业发展息息相关。 中国互联网络信息中心(CNNC)发布的第41次《中国互联网络发展状况统计报告》显示,截至2017年12月,我国网 民规模达772亿,普及率达到558%,超过全球平均水平(51.7%)41个百分点,超过亚洲平均水平(46.7%)9.1个百分点 我国网民规模继续保持平稳增长,互联网模式不断创新、线上线下服务融合加速以及公共服务线上化步伐加快,成为网民规 模增长推动力。互联网的蓬勃发展,进一步促进了云计算技术的发展及市场推广,贝恩咨询公司预测,未来几年全球云计算 市场仍将高速发展,到2020年,全球云计算市场收入将达到3900亿美元。 随着云计算、物联网、人工智能等技术的发展和广泛应用,数据中心作为数据计算和存储的基础设施,在我国信息化发 展过程中扮演了重要角色,市场规模逐年递增 (二)公司发展战略 公司上市前主营业务为SP、IDC及其增值服务,上市以来,公司根据行业的发展趋势与市场需求,一方面积极筹划数 据中心全国战略布局,在加快数据中心建设进度的同时,进一步提升数据中心服务品质,目前已成为国内一流的数据中心服 务提供商:另一方面公司紧跟互联网科技发展潮流,大力发展并推广云计算服务,报告期内 及服务收入已超过公司 总收入的70%。未来,公司将继续秉承客户第一、服务至上的经营理念,以市场需求为导向,以互联网技术发展为基础,不 断强化自身核心竞争力,把企业建设成为具有高技术水平、高增长速度、高利润率、高客户满意度的国内一流的云计算及互 联网业务综合服务提供商 (三)2018年经营计划 2018年度,公司将紧紧围绕企业发展战略,继续加快募投项目建设进度,不断提升云计算业务规模及服务能力,为公司

北京光环新网科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 37 有限公司、西藏瀚博投资管理合伙企业 共同投资设立北京光环凯旋管理咨询有 限公司，注册资本 1000 万元，公司持股 比例为 40%，北京无双科技有限公司持 股比例为 20%。本次投资将围绕公司发 展战略，深化各参与方的合作及优势资 源共享整合，通过合作方的专业投资经 验，对拓展与公司主营业务相关的产业 链、整合投资、并购等提供支持和帮助， 有利于提高公司的产业整合能力，将对 促进公司业务的长远发展产生积极作 用。 光环有云（香港）网络科技有限公司 投资设立 2017 年 7 月 25 日，光环有云（北京）网 络服务有限公司在香港投资设立了光环 有云（香港）网络科技有限公司，主要 业务为广大企业客户打造领先的基于 AWS 技术的云服务产品和混合云资源， 加速客户向云端迁移，实现企业的数字 化转型。 八、公司控制的结构化主体情况 □ 适用 √ 不适用 九、公司未来发展的展望 （一）行业格局和趋势 公司所从事的云计算业务及互联网数据中心服务（IDC及其增值服务）与互联网行业发展息息相关。 中国互联网络信息中心（CNNIC）发布的第41次《中国互联网络发展状况统计报告》显示，截至2017年12月，我国网 民规模达7.72亿，普及率达到55.8%，超过全球平均水平（51.7%）4.1个百分点，超过亚洲平均水平（46.7%）9.1个百分点。 我国网民规模继续保持平稳增长，互联网模式不断创新、线上线下服务融合加速以及公共服务线上化步伐加快，成为网民规 模增长推动力。互联网的蓬勃发展，进一步促进了云计算技术的发展及市场推广，贝恩咨询公司预测，未来几年全球云计算 市场仍将高速发展，到2020年，全球云计算市场收入将达到3900亿美元。 随着云计算、物联网、人工智能等技术的发展和广泛应用，数据中心作为数据计算和存储的基础设施，在我国信息化发 展过程中扮演了重要角色，市场规模逐年递增。 （二）公司发展战略 公司上市前主营业务为ISP、IDC及其增值服务，上市以来，公司根据行业的发展趋势与市场需求，一方面积极筹划数 据中心全国战略布局，在加快数据中心建设进度的同时，进一步提升数据中心服务品质，目前已成为国内一流的数据中心服 务提供商；另一方面公司紧跟互联网科技发展潮流，大力发展并推广云计算服务，报告期内，云计算及服务收入已超过公司 总收入的70%。未来，公司将继续秉承客户第一、服务至上的经营理念，以市场需求为导向，以互联网技术发展为基础，不 断强化自身核心竞争力，把企业建设成为具有高技术水平、高增长速度、高利润率、高客户满意度的国内一流的云计算及互 联网业务综合服务提供商。 （三）2018年经营计划 2018年度，公司将紧紧围绕企业发展战略，继续加快募投项目建设进度，不断提升云计算业务规模及服务能力，为公司

北京光环新网科技股份有限公司2017年年度报告全文 长期稳定发展奠定坚实基础 有序推动项目建设进度,提高服务品质。公司将根据市场及业务发展需要,有序推动各在建项目的建设进度,分步分 模块推动项目的有序运营,进一步提高公司的服务能力及服务品质。面向各类具有高等级数据中心业务和云计算业务需求的 客户,提供高可用性、高安全性、高便捷性的专业服务。在不断提升公司盈利能力的同时,公司将按照国际一流的标准,完 善数据中心运营管理体系,确保为客户提供专业、规范、优质、满意的服务:公司将继续加大力度,对数据中心进行绿色节 能改造,努力降低运营成本,致力于打造高效、安全、稳定的绿色数据中心。 拓展云计算业务,助推云服务发展。公司紧跟互联网发展趋势,大力加强云计算投入及云计算应用,报告期内,云计 算及服务收入已超过公司总收入的70%。未来,公司将继续加大力度消化吸收运营AWS的先进云计算技术,大规模拓展基 于AWS云计算技术业务的发展及光环云的服务范围。同时,公司将基于现有SaaS业务发展情况,广泛吸纳国内外SaS云计 算领域新技术,大力开拓SaaS业务的市场应用及市场份额,为公司成为国内一流的云计算及互联网业务综合服务提供商奠定 基础 继续加大研发投入,增强核心竞争力。公司将继续在云计算应用领域加大研发投入,持续提升云计算平台的性能,进 行多种混合云应用领域的研发,为客户提供多样化的应用方案。公司在攻击防护、数据安全等领域进行持续研发,确保IT 系统信息安全。公司将继续在数据中心自动化运维领域进行持续研发,提高数据中心运维效率,进一步提升数据中心运维能 力及服务能力 推动并购重组进度,拓展业务范围。2018年2月1日,公司发布了《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关 联交易预案》,拟以发行股份和支付现金相结合的方式购买科信盛彩85%的股权,本次交易完成后,公司将持有科信盛彩 100%的股权。公司将根据监管要求,完善相关资料,推动本次交易的顺利进行,从而不断拓展公司业务范围,提升公司的 整体实力和市场竞争力 (四)可能面对的风险 1、发行股份购买资产事项的审批风险 公司拟以发行股份及支付现金的方式购买北京科信盛彩云计算有限公司85%的股权,于2018年2月1日披露了《北京光环 新网科技股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》及相关文件,本次交易的正式方案尚 需再次取得公司董事会审议通过、公司股东大会批准及中国证监会核准,本次交易能否取得上述核准以及最终取得核准的时 间均存在不确定性,公司郑重提示投资者注意投资风险。 2、业绩承诺无法实现的风险 公司收购中金云网和无双科技时,本次交易的交易对方对标的公司的业绩做出了承诺。截至本报告期末,中金云网已连 续两年(2016年-2017年)完成业绩承诺,无双科技已连续三年(2015年2017年)完成业绩承诺。2018年如中金云网经营情 况未达预期,可能导致业绩承诺无法实现,进而影响公司的整体经营业绩和盈利水平。若未实现业绩承诺,中金云网相关承 诺人将以现金或股份补偿上市公司,交易双方约定的业绩补偿方案能够在较大程度上保障公司及广大股东的利益,降低收购 3、子公司无双科技完成业绩承诺后业绩下滑的风险 截至本报告期末,无双科技已完成重组业绩承诺。无双科技2015年度、2016年度和2017年度经审计的扣除非经常性损益 后的归属于母公司所有者的净利润分别为360791万元、4,840.47万元和8,44568万元,均高于业绩承诺利润金额,呈现良好 的增长趋势。但由于经济活动影响因素较多,无双科技将面临来自宏观经济、行业发展、市场竞争及自身经营等方面的不确 定性影响,从而导致无双科技经营业绩出现波动,不排除无双科技可能在业绩承诺期后出现营业利润下滑的风险 公司将从战略、人事、制度、财务、文化等方面持续进行并购后的整合过程,充分发挥并购协同效应,以保证无双科技 的业绩不出现重大下滑。公司将从长远发展战略出发,不断提升无双科技在SaaS领域的核心竞争力、强化竞争优势。采用多 种激励措施和管理方法,留住重要的技术和销售人才,有针对性地开展人力资源培训,确保未来的人力资源既具有相对连续 性和稳定性。保持人事、财务、营销和开发等职能制度的优勢互补过程,建立健全高效的财务制度体系,实现一体化管理, 最大限度的共享和高效利用财务资源 4、应收账款回收风险 随着公司业务规模的快速扩大,应收账款增速较快,截至报告期末,公司应收账款面值为98,672.49万元,若客户因审 批流程长或经营状况出现恶化等原因拖延付款,存在应收账款逐年增加且不能回收的风险。公司的客户广泛分布于通信行业

北京光环新网科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 38 长期稳定发展奠定坚实基础。 有序推动项目建设进度，提高服务品质。公司将根据市场及业务发展需要，有序推动各在建项目的建设进度，分步分 模块推动项目的有序运营，进一步提高公司的服务能力及服务品质。面向各类具有高等级数据中心业务和云计算业务需求的 客户，提供高可用性、高安全性、高便捷性的专业服务。在不断提升公司盈利能力的同时，公司将按照国际一流的标准，完 善数据中心运营管理体系，确保为客户提供专业、规范、优质、满意的服务；公司将继续加大力度，对数据中心进行绿色节 能改造，努力降低运营成本，致力于打造高效、安全、稳定的绿色数据中心。 拓展云计算业务，助推云服务发展。公司紧跟互联网发展趋势，大力加强云计算投入及云计算应用，报告期内，云计 算及服务收入已超过公司总收入的70%。未来，公司将继续加大力度消化吸收运营AWS的先进云计算技术，大规模拓展基 于AWS云计算技术业务的发展及光环云的服务范围。同时，公司将基于现有SaaS业务发展情况，广泛吸纳国内外SaaS云计 算领域新技术，大力开拓SaaS业务的市场应用及市场份额，为公司成为国内一流的云计算及互联网业务综合服务提供商奠定 基础。 继续加大研发投入，增强核心竞争力。公司将继续在云计算应用领域加大研发投入，持续提升云计算平台的性能，进 行多种混合云应用领域的研发，为客户提供多样化的应用方案。公司在攻击防护、数据安全等领域进行持续研发，确保IT 系统信息安全。公司将继续在数据中心自动化运维领域进行持续研发，提高数据中心运维效率，进一步提升数据中心运维能 力及服务能力。 推动并购重组进度，拓展业务范围。2018年2月1日，公司发布了《发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关 联交易预案》，拟以发行股份和支付现金相结合的方式购买科信盛彩 85% 的股权，本次交易完成后，公司将持有科信盛彩 100%的股权。公司将根据监管要求，完善相关资料，推动本次交易的顺利进行，从而不断拓展公司业务范围，提升公司的 整体实力和市场竞争力。 （四）可能面对的风险 1、发行股份购买资产事项的审批风险 公司拟以发行股份及支付现金的方式购买北京科信盛彩云计算有限公司85%的股权，于2018年2月1日披露了《北京光环 新网科技股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案》及相关文件，本次交易的正式方案尚 需再次取得公司董事会审议通过、公司股东大会批准及中国证监会核准，本次交易能否取得上述核准以及最终取得核准的时 间均存在不确定性，公司郑重提示投资者注意投资风险。 2、业绩承诺无法实现的风险 公司收购中金云网和无双科技时，本次交易的交易对方对标的公司的业绩做出了承诺。截至本报告期末，中金云网已连 续两年（2016年-2017年）完成业绩承诺，无双科技已连续三年（2015年-2017年）完成业绩承诺。2018年如中金云网经营情 况未达预期，可能导致业绩承诺无法实现，进而影响公司的整体经营业绩和盈利水平。若未实现业绩承诺，中金云网相关承 诺人将以现金或股份补偿上市公司，交易双方约定的业绩补偿方案能够在较大程度上保障公司及广大股东的利益，降低收购 风险。 3、子公司无双科技完成业绩承诺后业绩下滑的风险 截至本报告期末，无双科技已完成重组业绩承诺。无双科技2015年度、2016年度和2017年度经审计的扣除非经常性损益 后的归属于母公司所有者的净利润分别为3,607.91万元、4,840.47万元和8,445.68万元，均高于业绩承诺利润金额，呈现良好 的增长趋势。但由于经济活动影响因素较多，无双科技将面临来自宏观经济、行业发展、市场竞争及自身经营等方面的不确 定性影响，从而导致无双科技经营业绩出现波动，不排除无双科技可能在业绩承诺期后出现营业利润下滑的风险。 公司将从战略、人事、制度、财务、文化等方面持续进行并购后的整合过程，充分发挥并购协同效应，以保证无双科技 的业绩不出现重大下滑。公司将从长远发展战略出发，不断提升无双科技在SaaS领域的核心竞争力、强化竞争优势。采用多 种激励措施和管理方法，留住重要的技术和销售人才，有针对性地开展人力资源培训，确保未来的人力资源既具有相对连续 性和稳定性。保持人事、财务、营销和开发等职能制度的优势互补过程，建立健全高效的财务制度体系，实现一体化管理， 最大限度的共享和高效利用财务资源。 4、应收账款回收风险 随着公司业务规模的快速扩大，应收账款增速较快，截至报告期末，公司应收账款面值为98,672.49万元，若客户因审 批流程长或经营状况出现恶化等原因拖延付款，存在应收账款逐年增加且不能回收的风险。公司的客户广泛分布于通信行业

北京光环新网科技股份有限公司2017年年度报告全文 电子商务、金融、保险、传媒、教育、医疗、制造等各行各业,其中不乏国内大型互联网企业、国际知名品牌、媒体、商业 银行、保险机构以及政府部门,该等客户资信情况良好,具有较强的支付能力。 报告期内,公司进一步加强风控力度,完善回款机制,确保客户在合同约定期限内按时支付服务费用 5、资产负债率较高及流动性风险 截至本报告期末,公司全资子公司中金云网的资产负债率6354%,子公司科信盛彩的资产负债率为6742%。子公司数据 中心业务及运营对资金需求量较大,在既定的运营效率下,业务扩张主要依靠运营资金规模的扩大。在重资产运营模式下 进行数据中心前期建设需投入大量资金,项目投资回收期较长,导致公司可能存在流动性不足风险。 未来,随着公司各项目的竣工投产,收入将不断增加,现金流充裕,资产负债率将逐渐降低。 6、市场竞争加剧的风险 随着互联网在行业应用上的普及,市场对IDC及其增值服务的需求不断提升,2014年1月国务院发布《国务院关于取消 和下放一批行政审批项目的决定》(国发[2014]5号文),“取消基础电信和跨地区增值电信业务经营许可证备案核准”,IDC 企业跨地区经营的成本更低,吸引更多企业进入,同时有越来越多的企业开始涉足云计算产业,在这种市场环境下,未来公 司面临的竞争可能加剧。一方面,竞争加剧使公司面临市场份额被竟争对手抢夺的风险,原有的市场份额可能减小。另一方 面,竞争加剧还可能导致行业整体利润率下降 报告期内,公司继续推进各在建项目的建设进度,确保各募投项目按照既定计划顺利实施。截至报告期末,上海绿色云 计算基地项目、科信盛彩亦庄绿色云计算基地项目、燕郊光环云谷二期项目己有部分模块完成验收工作并进入正式运营状态 房山绿色云计算基地一期项目己完成工程主体建筑建设工作,报告期内机房建设工作正按照项目规划进度有序进行。公司各 在建云计算基地项目投入使用后,将大大增加公司的市场占有率,从而进一步提高综合竞争能力。 报告期内,上海嘉定数据中心获得 Uptime Institute T4标准认证,成为上海地区唯一一家获得T4标准认证的商用数据中心, 将为用户提供更有优质、更满意的数据中心服务;由中金云网主导研发的云计算平台运维系统20版本、互联网流量矩阵项 目20己完成硏发工作并投入,进一步提升了数据中心运营效率,增强公司竞争实力:;无双科技完成了AG动态创意模板系统、 AG人群库广告产品推荐系统、多媒体营销助手软件、广告数据诊断工具(数据医生)软件、AG第三方监测数据对接分析系 统、AG网站影响力排名分析平台、AG应用统计分析平台、AG网站推广关键词自动推荐系统、基于网页 Context语境分析的 AG人群库系统、AG客户网站流量分析、创意点击优化系统、广告主私有定制化人群库系统、多层模型广告点击率预测系统 等多个项目的研发和建立,有效提升了运营效率及客户体验度。 报告期内,公司与亚马逊在云计算业务方面进一步加深合作,基于AWS平台合作推出 AWS-DX产品,并为广大客户提 供云计算架构及方案咨询服务、混合云系统集成服务、云平台运维服务等。通过光环云和AWS两大平台,公司可满足不同 层次客户需求的云计算产品组合和配套服务。 报告期内,公司积极筹划并推进以发行股份和支付现金相结合的方式购买科信盛彩85%的股权的相关事项。公司第三届 董事会2018年第二次会议已审议通过了《<北京光环新网科技股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨 关联交易预案>及其摘要的议案》等相关议案,如本次交易的正式方案经公司董事会审议通过、公司股东大会批准及中国证 监会核准,并顺利实施后,将对公司未来三年业绩增长产生积极影响。 7、运营成本增加带来的风险 公司经营规模和资产规模的扩大,子公司数量增加,技术硏发、销售方面员工人数的增长,产能的扩大将会带来相应的 各项成本费用增加,从而导致公司毛利率降低,对公司经营业绩产生一定影响。报告期内,公司通过进一步强化管理、控制 费用等举措,尽可能减轻成本上升压力。同时,公司在保证募投项目资金使用的前提下,使用暂时闲置的募集资金进行现金 管理,提高资金使用效率,增加公司收益。 8、公司规横扩张带来的管理风险 随着公司经营规模扩大,投资项目的増加,新业务的拓展以及募投项目的实施,公司的资产规模还会不断扩张,管理的 深度和广度都会扩大,人员规模也将随之增大,需要公司在资源整合、市场开拓、研发和质量管理、内控制度、组织机构等 方面做相应的改进和调整,对经营管理层提出了更高的要求。同时,公司对子公司业务体系、组织机构、管理制度、企业文 化等方面的整合面临较大的风险 公司将通过持续完善法人治理结构及内控制度、规范公司运作体系、提高核心管理团队的管理素质和决策能力、以满足 公司业务快速发展的需要。但公司管理层如果不能及时结合公司实际情况提高管理水平,建立起更加科学有效的管理体制

北京光环新网科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 39 电子商务、金融、保险、传媒、教育、医疗、制造等各行各业，其中不乏国内大型互联网企业、国际知名品牌、媒体、商业 银行、保险机构以及政府部门，该等客户资信情况良好，具有较强的支付能力。 报告期内，公司进一步加强风控力度，完善回款机制，确保客户在合同约定期限内按时支付服务费用。 5、资产负债率较高及流动性风险 截至本报告期末，公司全资子公司中金云网的资产负债率63.54%，子公司科信盛彩的资产负债率为67.42%。子公司数据 中心业务及运营对资金需求量较大，在既定的运营效率下，业务扩张主要依靠运营资金规模的扩大。在重资产运营模式下， 进行数据中心前期建设需投入大量资金，项目投资回收期较长，导致公司可能存在流动性不足风险。 未来，随着公司各项目的竣工投产，收入将不断增加，现金流充裕，资产负债率将逐渐降低。 6、市场竞争加剧的风险 随着互联网在行业应用上的普及，市场对IDC及其增值服务的需求不断提升，2014年1月国务院发布《国务院关于取消 和下放一批行政审批项目的决定》（国发[2014]5号文），“取消基础电信和跨地区增值电信业务经营许可证备案核准”，IDC 企业跨地区经营的成本更低，吸引更多企业进入，同时有越来越多的企业开始涉足云计算产业，在这种市场环境下，未来公 司面临的竞争可能加剧。一方面，竞争加剧使公司面临市场份额被竞争对手抢夺的风险，原有的市场份额可能减小。另一方 面，竞争加剧还可能导致行业整体利润率下降。 报告期内，公司继续推进各在建项目的建设进度，确保各募投项目按照既定计划顺利实施。截至报告期末，上海绿色云 计算基地项目、科信盛彩亦庄绿色云计算基地项目、燕郊光环云谷二期项目已有部分模块完成验收工作并进入正式运营状态。 房山绿色云计算基地一期项目已完成工程主体建筑建设工作，报告期内机房建设工作正按照项目规划进度有序进行。公司各 在建云计算基地项目投入使用后，将大大增加公司的市场占有率，从而进一步提高综合竞争能力。 报告期内，上海嘉定数据中心获得Uptime Institute T4标准认证，成为上海地区唯一一家获得T4标准认证的商用数据中心， 将为用户提供更有优质、更满意的数据中心服务；由中金云网主导研发的云计算平台运维系统2.0版本、互联网流量矩阵项 目2.0已完成研发工作并投入，进一步提升了数据中心运营效率，增强公司竞争实力；无双科技完成了AG动态创意模板系统、 AG人群库广告产品推荐系统、多媒体营销助手软件、广告数据诊断工具（数据医生）软件、AG第三方监测数据对接分析系 统、AG网站影响力排名分析平台、AG应用统计分析平台、AG网站推广关键词自动推荐系统、基于网页Context语境分析的 AG人群库系统、AG客户网站流量分析、创意点击优化系统、广告主私有定制化人群库系统、多层模型广告点击率预测系统 等多个项目的研发和建立，有效提升了运营效率及客户体验度。 报告期内，公司与亚马逊在云计算业务方面进一步加深合作，基于AWS平台合作推出AWS-DX产品，并为广大客户提 供云计算架构及方案咨询服务、混合云系统集成服务、云平台运维服务等。通过光环云和AWS两大平台，公司可满足不同 层次客户需求的云计算产品组合和配套服务。 报告期内，公司积极筹划并推进以发行股份和支付现金相结合的方式购买科信盛彩85%的股权的相关事项。公司第三届 董事会2018年第二次会议已审议通过了《<北京光环新网科技股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨 关联交易预案>及其摘要的议案》等相关议案，如本次交易的正式方案经公司董事会审议通过、公司股东大会批准及中国证 监会核准，并顺利实施后，将对公司未来三年业绩增长产生积极影响。 7、运营成本增加带来的风险 公司经营规模和资产规模的扩大，子公司数量增加，技术研发、销售方面员工人数的增长，产能的扩大将会带来相应的 各项成本费用增加，从而导致公司毛利率降低，对公司经营业绩产生一定影响。报告期内，公司通过进一步强化管理、控制 费用等举措，尽可能减轻成本上升压力。同时，公司在保证募投项目资金使用的前提下，使用暂时闲置的募集资金进行现金 管理，提高资金使用效率，增加公司收益。 8、公司规模扩张带来的管理风险 随着公司经营规模扩大，投资项目的增加，新业务的拓展以及募投项目的实施，公司的资产规模还会不断扩张，管理的 深度和广度都会扩大，人员规模也将随之增大，需要公司在资源整合、市场开拓、研发和质量管理、内控制度、组织机构等 方面做相应的改进和调整，对经营管理层提出了更高的要求。同时，公司对子公司业务体系、组织机构、管理制度、企业文 化等方面的整合面临较大的风险。 公司将通过持续完善法人治理结构及内控制度、规范公司运作体系、提高核心管理团队的管理素质和决策能力、以满足 公司业务快速发展的需要。但公司管理层如果不能及时结合公司实际情况提高管理水平，建立起更加科学有效的管理体制

北京光环新网科技股份有限公司2017年年度报告全文 将可能削弱公司的市场竞争力,影响公司的长远发展,存在公司规模扩张带来的管理风险 9、抵押、质押风险 公司全资子公司中金云网拥有的位于北京经济技术开发区博兴八路1号2幢和3幢房产(不动产权证号:京【2016】开发 区不动产权第0011007号)、位于北京经济技术开发区博兴八路1号的土地(不动产权证号:京【2016】开发区不动产权第0011007 号)及土地上在建工程(2016年度转固)已全部抵押给相关银行用于融资:同时由中金云网北京数据中心一期、二期在融资 期内产生的全部经营收入及该合同项下应收账款已质押给相关银行用于融资 公司子公司科信盛彩拥有的位于北京经济技术开发区瑞合西二路6号院7号楼1至4层等3套房屋所有权及对应国有土地使 用权(不动产权证书编号:京(2016)开发区不动产权第0019466号)、位于北京经济技术开发区瑞合西二路6号院1号楼等6 幢楼的房屋所有权及对应国有土地使用权(不动产权证书编号:京(2016)开发区不动产权第0019668号)以及融资期限内 亦庄云计算基地产生的全部经营收入已全部抵、质押给相关银行用于融资。 截至本报告期末,上述房产及土地尚未解除抵押,如中金云网、科信盛彩未能按期偿还银行贷款,相关房产及土地将存 在被银行强行过户的风险 报告期内,中金云网、科信盛彩运营情况良好,具备还款能力,公司将持续关注上述子公司的财务状况 10、人才流失带来的风险 互联网及其相关行业的高速发展,对公司紧跟行业发展趋势,不断提高技术创新能力提出了更高的要求,公司的核心技 术研发不可避免地依赖专业人才,特别是核心技术人员,如果公司的核心技术人员流失,将导致以专有技术为主的核心技术 流失或泄密,将可能会给公司的生产经营造成重大影响 报告期内,公司通过实施首期股票期权激励计划,进一步完善公司治理结构、健全激励机制,增加了公司管理团队和技 术、业务骨干对实现公司持续健康发展的责任感、使命感,增强了核心人员的凝聚力,促进公司长期稳定发展。同时公司还 将通过吸收合并专业的技术团队,进一步增强公司的核心技术能力,以此应对技术不断更新带来的风险。 十、接待调研、沟通、采访等活动登记表 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √适用口不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 2017年05月08日 实地调研 机构 www.cninfo.com.cn 2017年07月11日 实地调研 机构 www.cninfo.com.cn 2017年08月30日 实地调研 机构 www.cninfo.com.cn

北京光环新网科技股份有限公司 2017 年年度报告全文 40 将可能削弱公司的市场竞争力，影响公司的长远发展，存在公司规模扩张带来的管理风险。 9、抵押、质押风险 公司全资子公司中金云网拥有的位于北京经济技术开发区博兴八路1号2幢和3幢房产（不动产权证号：京【2016】开发 区不动产权第0011007号）、位于北京经济技术开发区博兴八路1号的土地（不动产权证号：京【2016】开发区不动产权第0011007 号）及土地上在建工程（2016年度转固）已全部抵押给相关银行用于融资；同时由中金云网北京数据中心一期、二期在融资 期内产生的全部经营收入及该合同项下应收账款已质押给相关银行用于融资。 公司子公司科信盛彩拥有的位于北京经济技术开发区瑞合西二路6号院7号楼1至4层等3套房屋所有权及对应国有土地使 用权（不动产权证书编号：京（2016）开发区不动产权第0019466号）、位于北京经济技术开发区瑞合西二路6号院1号楼等6 幢楼的房屋所有权及对应国有土地使用权（不动产权证书编号：京（2016）开发区不动产权第0019668号）以及融资期限内 亦庄云计算基地产生的全部经营收入已全部抵、质押给相关银行用于融资。 截至本报告期末，上述房产及土地尚未解除抵押，如中金云网、科信盛彩未能按期偿还银行贷款，相关房产及土地将存 在被银行强行过户的风险。 报告期内，中金云网、科信盛彩运营情况良好，具备还款能力，公司将持续关注上述子公司的财务状况。 10、人才流失带来的风险 互联网及其相关行业的高速发展，对公司紧跟行业发展趋势，不断提高技术创新能力提出了更高的要求，公司的核心技 术研发不可避免地依赖专业人才，特别是核心技术人员，如果公司的核心技术人员流失，将导致以专有技术为主的核心技术 流失或泄密，将可能会给公司的生产经营造成重大影响。 报告期内，公司通过实施首期股票期权激励计划，进一步完善公司治理结构、健全激励机制，增加了公司管理团队和技 术、业务骨干对实现公司持续健康发展的责任感、使命感，增强了核心人员的凝聚力，促进公司长期稳定发展。同时公司还 将通过吸收合并专业的技术团队，进一步增强公司的核心技术能力，以此应对技术不断更新带来的风险。 十、接待调研、沟通、采访等活动登记表 1、报告期内接待调研、沟通、采访等活动登记表 √ 适用 □ 不适用 接待时间 接待方式 接待对象类型 调研的基本情况索引 2017 年 05 月 08 日 实地调研 机构 www.cninfo.com.cn 2017 年 07 月 11 日 实地调研 机构 www.cninfo.com.cn 2017 年 08 月 30 日 实地调研 机构 www.cninfo.com.cn