浙江世宝股份有限公司2016半年度报告全文

浙江世宝股份有限公司2016半年度报告全文 第三节会计数据和财务指标摘要 、主要会计数据和财务指标 公司不存在因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据的情形 本报告期比上年 本报告期 上年同期 同期增减 营业收入(元) 531,577028.7 724272316364 20.07% 归属于上市公司股东的净利润(元) 38,867,423.38 109,760.10 7.648% 归属于上市公司股东的扣除非经常性 33,412,277.24 28,493,235.4 损益的净利润(元) 经营活动产生的现金流量净额(元) 2,150,169 207,604.08 基本每股收益(元/股) 1231 0.1143 7.70% 稀释每股收益(元/股) 0.123 0.1143 加权平均净资产收益率 本报告期末 上年度末 年度末增减 总资产(元) 1,965,932,414.68 1,885,802,663.68 归属于上市公司股东的净资产(元) 1,449,864,761.95 1,42,583,124.07 0.50% 截止披露前一交易日的公司总股本 截止披露前一交易日的公司总股本(股) 315,857,855 用最新股本计算的全面摊薄每股收益(元/股) 0.1231 非经常性损益项目及金额 单位:元 项目 金额 非流动资产处置损益(包括已计提资产减值准备的冲销部分) 50,250.47 计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受 的政府补助除外) 3,723,737.71 委托他人投资或管理资产的损益 2,656,495.90 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -11,669.18 减:所得税影响额 少数股东权益影响额(税后) 339,693.68 5,455,146.1 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号—一非经常性损益》定义、列举的非 经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形

浙江世宝股份有限公司 2016 半年度报告全文 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、主要会计数据和财务指标 公司不存在因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据的情形。 单位：元 本报告期 上年同期 本报告期比上年 同期增减 营业收入（元） 531,577,028.72 442,723,463.64 20.07% 归属于上市公司股东的净利润（元） 38,867,423.38 36,109,760.10 7.64% 归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益的净利润（元） 33,412,277.24 28,493,235.40 17.26% 经营活动产生的现金流量净额（元） 2,150,169.85 26,207,604.08 -91.80% 基本每股收益（元/股） 0.1231 0.1143 7.70% 稀释每股收益（元/股） 0.1231 0.1143 7.70% 加权平均净资产收益率 2.66% 2.51% 0.15% 本报告期末 上年度末 本报告期末比上 年度末增减 总资产（元） 1,965,932,414.68 1,885,802,663.68 4.25% 归属于上市公司股东的净资产（元） 1,449,864,761.95 1,442,583,124.07 0.50% 截止披露前一交易日的公司总股本： 截止披露前一交易日的公司总股本（股） 315,857,855 用最新股本计算的全面摊薄每股收益（元/股） 0.1231 二、非经常性损益项目及金额 单位：元 项目 金额 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分） 50,250.47 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受 的政府补助除外） 3,723,737.71 委托他人投资或管理资产的损益 2,656,495.90 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 -11,669.18 减：所得税影响额 623,975.08 少数股东权益影响额（税后） 339,693.68 合计 5,455,146.14 公司报告期不存在将根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号——非经常性损益》定义、列举的非 经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形

浙江世宝股份有限公司2016半年度报告全文 第四节董事会报告 、公司概况 浙江世宝为一家在中国注册的股份有限公司。公司H股自2006年5月16日在港交所创业板上市,之后于2011年3月9 日转至港交所主板上市,股份代号为1057。公司A股自2012年1月2日在深交所上市,股份代号为002703 浙江世宝以提高汽车驾驶安全性和舒适性为使命。公司致力于为全球领先汽车集团提供安全、节能、轻量化、新 能源的汽车转向系统。公司的战略目标是为全球领先汽车集团提供智能驾驶解决方案及产品。 公司是国内率先自主开发汽车液压助力转向系统、汽车电动助力转向系统的企业之一,力争在行业内率先实现智 能驾驶技术与系统集成能力,保持公司持续发展的竟争优势。公司在汽车行业积累了超过三十年的系统配套经验, 客户资源多元化并且国际化,是众多声誉良好的汽车集团的一级配套商,包括一汽集团、东风集团、江淮汽车 金龙客车、北汽集团、奇瑞汽车、吉利汽车、赛帕汽车、戴姆勒集团、上汽通用五菱、长安马自达等 、中国汽车行业回顾 2016年1-6月,中国汽车产销分别为1,289.20万辆和1,283.00万辆,同比分别增长6.50%和8.10%。其中,乘用车 产销分别为1,109.90万辆和1,104.20万辆,同比分别增长7.30%和9.20%;商用车产销分别为179.30万辆和178.70 万辆,同比分别增长1.50%和1.90% 16年1-6月,中国品牌乘用车销量为473.50万辆,同比增长12.80%,占乘用车销售总量的42.90%,占有率同比 提高1.40%。商用车中,客车产销同比分别下降9.40%和9.50%;货车产销同比分别增长3.60%和4.00%。中国新能 源汽车产销分别为17.70万辆和17.00万辆,同比分别增长125.00%和126.90%。 2016年1-6月,汽车销量排名前十位的企业集团销量合计为1,140.70万辆,同比增长7.20%;占汽车销售总量 的88.90%,同比下降0.80 三、经营业绩分析 1、主营业务分析 报告期内,公司主要财务数据变化情况: 单位 本报告期 上年同期 同比增减 营业收入 531,577,028.72 442.723,463.64 20.07% 营业成本 408,626,363.05 326,12344.42 25 销售费用 27,285,116.63 24,904,879.91 管理费用 51,478,217.09 51,520,842.49 财务费用 -1,159,919.59 4,933,494.25 123.51% 所得税费用 8,203,729.06 6,863,903.42 研发投入 17,930,229 经营活动产生的现金流量净额 2,150,169.85 26,207,604.08

浙江世宝股份有限公司 2016 半年度报告全文 6 第四节 董事会报告 一、公司概况 浙江世宝为一家在中国注册的股份有限公司。公司H股自2006年5月16日在港交所创业板上市，之后于2011年3月9 日转至港交所主板上市，股份代号为1057。公司A股自2012年11月2日在深交所上市，股份代号为002703。 浙江世宝以提高汽车驾驶安全性和舒适性为使命。公司致力于为全球领先汽车集团提供安全、节能、轻量化、新 能源的汽车转向系统。公司的战略目标是为全球领先汽车集团提供智能驾驶解决方案及产品。 公司是国内率先自主开发汽车液压助力转向系统、汽车电动助力转向系统的企业之一，力争在行业内率先实现智 能驾驶技术与系统集成能力，保持公司持续发展的竞争优势。公司在汽车行业积累了超过三十年的系统配套经验， 客户资源多元化并且国际化，是众多声誉良好的汽车集团的一级配套商，包括一汽集团、东风集团、江淮汽车、 金龙客车、北汽集团、奇瑞汽车、吉利汽车、赛帕汽车、戴姆勒集团、上汽通用五菱、长安马自达等。 二、中国汽车行业回顾 2016年1-6月，中国汽车产销分别为1,289.20万辆和1,283.00万辆，同比分别增长6.50%和8.10%。其中，乘用车 产销分别为1,109.90万辆和1,104.20万辆，同比分别增长7.30%和9.20%；商用车产销分别为179.30万辆和178.70 万辆，同比分别增长1.50%和1.90%。 2016年1-6月，中国品牌乘用车销量为473.50万辆，同比增长12.80%，占乘用车销售总量的42.90%，占有率同比 提高1.40%。商用车中，客车产销同比分别下降9.40%和9.50%；货车产销同比分别增长3.60%和4.00%。中国新能 源汽车产销分别为17.70万辆和17.00万辆，同比分别增长125.00%和126.90%。 2016 年 1-6 月，汽车销量排名前十位的企业集团销量合计为 1,140.70 万辆，同比增长 7.20%；占汽车销售总量 的 88.90%，同比下降 0.80%。 三、经营业绩分析 1、主营业务分析 报告期内，公司主要财务数据变化情况： 单位：元 本报告期 上年同期 同比增减 营业收入 531,577,028.72 442,723,463.64 20.07% 营业成本 408,626,363.05 326,123,440.42 25.30% 销售费用 27,285,116.63 24,904,879.91 9.56% 管理费用 51,478,217.09 51,520,842.49 -0.08% 财务费用 -1,159,919.59 4,933,494.25 -123.51% 所得税费用 8,203,729.06 6,863,903.42 19.52% 研发投入 17,930,229.53 16,481,132.68 8.79% 经营活动产生的现金流量净额 2,150,169.85 26,207,604.08 -91.80%

浙江世宝股份有限公司2016半年度报告全文 投资活动产生的现金流量净额 -295,217,886.13 筹资活动产生的现金流量净额 13,462,833.31 75,077,107.57 -82.07% 现金及现金等价物净增加额 06,522,847.54 276,886,913.13 10.70 报告期内,得益于公司电动助力转向系统销售大幅增加以及液压助力齿轮齿条转向器销售继续扩大,公司实现营 业收入人民币531,577,028.72元,较上年同期增加20.07% 报告期内,公司主营业务毛利较上年同期增加人民币5,428,079.50元,主营业务毛利率为22.72%(2015年同期 25.98%)。公司毛利率下降主要是受部分老产品进入成熟期后售价下降,以及新产品开发投入大幅增加,包括对 可应用于自动驾驶汽车的智能转向系统的研发、试验、试装等综合所致 报告期内,公司销售费用为人民币27,285,116.63元,较上年同期增加9.56%,主要系业务规模扩大导致三包费用 计提增加所致:管理费用为人民币51,478,217.09元,与上年同期基本持平,其中研发支出仍保持上升趋势,专 业服务费显著下降:财务费用为-1,159,919.59元,较上年同期大幅下降123.51%,主要系减少银行借款导致利息 支出减少 报告期内,公司研发支出为人民币17,930,229.53元,较上年同期增加8.79%。公司研发支出主要用于汽车转向系 统相关的新技术、新工艺的研究和试验。强大的研发能力是公司的核心竞争力之一,帮助公司持续获得新业务及 保持行业领先地位 综上,报告期内,公司实现归属于上市公司股东的净利润为人民币38,867,423.38元,较上年同期增加7.64% 报告期内,公司经营活动产生的现金流量净额为人民币2,150,169.85元,较上年同期减少91.80%,主要系销售商 品收到的银行承兑汇票到期托收金额减少:投资活动产生的现金流量净额为净流出人民币295,217,886.13元, 上年同期增加29.67%,主要系本期使用部分闲置募集资金购买银行理财产品的金额增加以及购买设备支付的现金 增加综合所致;筹资活动产生的现金流量净额为净流出人民币13,462,833.31元,较上年同期减少82.07%,主要 系本期收到的银行借款较上年同期增多,而归还的银行借款较上年同期减少所致 综上,报告期内,公司现金及现金等价物净减少额为人民币306.52847.54元,较上年同期增加107%. 报告期内,主营业务构成情况 营业收入营业成本毛利率比 营业收入 营业成本 毛利率比上年同比上年同上年同期 期增减|期增减增减 分行业 车零部件及配件制造 527,243,673. 407,439,879.99 19.74% 分产品 转向系统及部件 501,792,849.63387,747,515.602.73%21.44%26.88%-3.31% 2、回顾与展望 报告期内,公司乘用车液压助力齿轮齿条转向器的产能扩建带动了销售规模持续扩大。同时,得益于公司始终坚 持高标准的技术与质量要求,公司电动助力转向产品在行业内树立了良好的口碑,带动销售大幅增加

浙江世宝股份有限公司 2016 半年度报告全文 7 投资活动产生的现金流量净额 -295,217,886.13 -227,666,779.76 29.67% 筹资活动产生的现金流量净额 -13,462,833.31 -75,077,107.57 -82.07% 现金及现金等价物净增加额 -306,522,847.54 -276,886,913.13 10.70% 报告期内，得益于公司电动助力转向系统销售大幅增加以及液压助力齿轮齿条转向器销售继续扩大，公司实现营 业收入人民币531,577,028.72元，较上年同期增加20.07%。 报告期内，公司主营业务毛利较上年同期增加人民币5,428,079.50元，主营业务毛利率为22.72%（2015年同期： 25.98%）。公司毛利率下降主要是受部分老产品进入成熟期后售价下降，以及新产品开发投入大幅增加，包括对 可应用于自动驾驶汽车的智能转向系统的研发、试验、试装等综合所致。 报告期内，公司销售费用为人民币27,285,116.63元，较上年同期增加9.56%，主要系业务规模扩大导致三包费用 计提增加所致；管理费用为人民币51,478,217.09元，与上年同期基本持平，其中研发支出仍保持上升趋势，专 业服务费显著下降；财务费用为-1,159,919.59元，较上年同期大幅下降123.51%，主要系减少银行借款导致利息 支出减少。 报告期内，公司研发支出为人民币17,930,229.53元，较上年同期增加8.79%。公司研发支出主要用于汽车转向系 统相关的新技术、新工艺的研究和试验。强大的研发能力是公司的核心竞争力之一，帮助公司持续获得新业务及 保持行业领先地位。 综上，报告期内，公司实现归属于上市公司股东的净利润为人民币38,867,423.38元，较上年同期增加7.64%。 报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额为人民币2,150,169.85元，较上年同期减少91.80%，主要系销售商 品收到的银行承兑汇票到期托收金额减少；投资活动产生的现金流量净额为净流出人民币295,217,886.13元，较 上年同期增加29.67%，主要系本期使用部分闲置募集资金购买银行理财产品的金额增加以及购买设备支付的现金 增加综合所致；筹资活动产生的现金流量净额为净流出人民币13,462,833.31元，较上年同期减少82.07%，主要 系本期收到的银行借款较上年同期增多，而归还的银行借款较上年同期减少所致。 综上，报告期内，公司现金及现金等价物净减少额为人民币306,522,847.54元，较上年同期增加10.70%。 报告期内，主营业务构成情况： 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入 比上年同 期增减 营业成本 比上年同 期增减 毛利率比 上年同期 增减 分行业 汽车零部件及配件制造 527,243,673.19 407,439,879.99 22.72% 19.74% 25.00% -3.26% 分产品 转向系统及部件 501,792,849.63 387,747,515.60 22.73% 21.44% 26.88% -3.31% 2、回顾与展望 报告期内，公司乘用车液压助力齿轮齿条转向器的产能扩建带动了销售规模持续扩大。同时，得益于公司始终坚 持高标准的技术与质量要求，公司电动助力转向产品在行业内树立了良好的口碑，带动销售大幅增加

浙江世宝股份有限公司2016半年度报告全文 浙江世宝的使命是提高汽车驾驶安全性和舒适性。公司致力于为全球领先汽车集团提供安全、节能、轻量化、新 能源的汽车转向系统。报告期内,公司加快新技术投资步伐,与国内多个汽车制造商、互联网企业建立了合作关 系,开发可应用于自动驾驶汽车的智能转向系统 四、核心竞争力分析 浙江世宝以提高汽车驾驶安全性和舒适性为使命,长期致力于汽车转向系统的研发与制造,在汽车行业积累了丰 富的系统配套经验和国际化客户资源,是国内外众多大型汽车集团的一级配套商。公司的核心竞争优势具体体现 在以下五个方面 1)领先的技术研发能力:公司在转向技术领域拥有大量专利,以及在电子控制单元研发领域拥有多项软件著作 权。同时,为迎接汽车产业技术革新给汽车零部件企业带来的新机遇与新挑战,公司己在国内率先开展汽车智能 驾驶相关的转向技术研发与试验。 2)先进的生产制造工艺:公司主要生产基地全面推行精益生产模式及IS0:TS16949质量认证体系,以最优价格 最新技术和最高品质为客户提供量身定制的转向系统产品。公司是德国戴姆勒集团商用车底盘件与转向器的全球 采购合格供应商 3)稳定敬业的团队:公司建立了灵活的人才引进与激励机制,吸引海内外专业人士加盟,核心管理团队与技术 人员队伍稳定并具有丰富的行业经验。 4)高水平的公司治理:公司建立了同时满足中国大陆与香港二地上市规则要求的公司治理结构和政策,财务报 告透明、风险控制规范 5)稳健的财务状况和较强的融资能力:公司是中国汽车零部件转向行业唯一在境内外同时上市的企业,融资方 式灵活多样 五、投资状况分析 1、对外股权投资 报告期内,公司无对外投资、未持有金融企业股权、不存在证券投资、未持有其他上市公司股权

浙江世宝股份有限公司 2016 半年度报告全文 8 浙江世宝的使命是提高汽车驾驶安全性和舒适性。公司致力于为全球领先汽车集团提供安全、节能、轻量化、新 能源的汽车转向系统。报告期内，公司加快新技术投资步伐，与国内多个汽车制造商、互联网企业建立了合作关 系，开发可应用于自动驾驶汽车的智能转向系统。 四、核心竞争力分析 浙江世宝以提高汽车驾驶安全性和舒适性为使命，长期致力于汽车转向系统的研发与制造，在汽车行业积累了丰 富的系统配套经验和国际化客户资源，是国内外众多大型汽车集团的一级配套商。公司的核心竞争优势具体体现 在以下五个方面： 1）领先的技术研发能力：公司在转向技术领域拥有大量专利，以及在电子控制单元研发领域拥有多项软件著作 权。同时，为迎接汽车产业技术革新给汽车零部件企业带来的新机遇与新挑战，公司已在国内率先开展汽车智能 驾驶相关的转向技术研发与试验。 2）先进的生产制造工艺：公司主要生产基地全面推行精益生产模式及ISO:TS16949质量认证体系，以最优价格、 最新技术和最高品质为客户提供量身定制的转向系统产品。公司是德国戴姆勒集团商用车底盘件与转向器的全球 采购合格供应商。 3）稳定敬业的团队：公司建立了灵活的人才引进与激励机制，吸引海内外专业人士加盟，核心管理团队与技术 人员队伍稳定并具有丰富的行业经验。 4）高水平的公司治理：公司建立了同时满足中国大陆与香港二地上市规则要求的公司治理结构和政策，财务报 告透明、风险控制规范。 5） 稳健的财务状况和较强的融资能力：公司是中国汽车零部件转向行业唯一在境内外同时上市的企业，融资方 式灵活多样。 五、投资状况分析 1、对外股权投资 报告期内，公司无对外投资、未持有金融企业股权、不存在证券投资、未持有其他上市公司股权

浙江世宝股份有限公司2016半年度报告全文 2、强托理财、衍生品投资积托货款情况 报告期内,公司不存在衍生品投资、不存在委托贷款 报告期内,公司委托理财情况如下: 单位:万元 交易 本金金额金额(如有) 002016年01月0 支行 马佛堂支行 公司义乌佛堂支行 周起线开发区支行 6年是本浮就 司义乌佛堂支行 7397 股份有限公司义鸟 中恼银行厭份有限公司杭州经济技术开发区支行 0206年0月20日无名文存续劑保本浮动收益 64,00 托理财资金来源 闲置募集资金 和收益累计金额 委托理财审批董事会公告按露日期(如有) 2016年01月06日 委托理财审批股东会公告披露日期《如有) 不适用

浙江世宝股份有限公司 2016 半年度报告全文 9 2、委托理财、衍生品投资和委托贷款情况 报告期内，公司不存在衍生品投资、不存在委托贷款。 报告期内，公司委托理财情况如下： 单位：万元 受托人名称 关联关系 是否关联 交易 产品类型 委托理财金额 起始日期 终止日期 报酬确定方式 本期实际收回 本金金额 计提减值准备 金额（如有） 预计收益 报告期实际损 益金额 浙商银行股份有限公司杭州玉泉支行 非关联 否 银行理财产品 2,800 2016 年 01 月 05 日 2016 年 01 月 29 日 保本浮动收益 2,800 5.52 浙商银行股份有限公司杭州玉泉支行 非关联 否 银行理财产品 4,200 2016 年 01 月 05 日 2016 年 01 月 29 日 保本浮动收益 4,200 8.28 中国工商银行股份有限公司义乌分行 非关联 否 银行理财产品 4,300 2016 年 01 月 08 日 2016 年 03 月 10 日 保本浮动收益 4,300 23.38 中信银行股份有限公司杭州经济技术开发区支行 非关联 否 银行理财产品 4,000 2016 年 01 月 08 日 2016 年 04 月 08 日 保本浮动收益 4,000 32.91 中信银行股份有限公司杭州经济技术开发区支行 非关联 否 银行理财产品 2,000 2016 年 01 月 08 日 2016 年 02 月 12 日 保本浮动收益 2,000 5.47 中国农业银行股份有限公司义乌佛堂支行 非关联 否 银行理财产品 10,000 2016 年 01 月 08 日 2016 年 02 月 17 日 保本保证收益 10,000 38.36 中国工商银行股份有限公司义乌分行 非关联 否 银行理财产品 4,500 2016 年 01 月 29 日 2016 年 03 月 31 日 保本浮动收益 4,500 22.91 浙商银行股份有限公司杭州玉泉支行 非关联 否 银行理财产品 3,500 2016 年 02 月 02 日 2016 年 02 月 29 日 保本浮动收益 3,500 7.77 浙商银行股份有限公司杭州玉泉支行 非关联 否 银行理财产品 4,200 2016 年 02 月 02 日 2016 年 02 月 29 日 保本浮动收益 4,200 9.32 中国农业银行股份有限公司义乌佛堂支行 非关联 否 银行理财产品 10,000 2016 年 03 月 02 日 2016 年 04 月 11 日 保本浮动收益 10,000 33.97 中国工商银行股份有限公司义乌分行 非关联 否 银行理财产品 4,300 2016 年 03 月 11 日 2016 年 05 月 12 日 保本浮动收益 4,300 21.89 中信银行股份有限公司杭州经济技术开发区支行 非关联 否 银行理财产品 4,200 2016 年 03 月 18 日 2016 年 06 月 17 日 保本浮动收益 4,200 29.84 中国工商银行股份有限公司义乌分行 非关联 否 银行理财产品 4,500 2016 年 04 月 01 日 2016 年 06 月 02 日 保本浮动收益 4,500 22.14 中信银行股份有限公司杭州经济技术开发区支行 非关联 否 银行理财产品 1,500 2016 年 04 月 15 日 2016 年 05 月 20 日 保本浮动收益 1,500 3.88 中信银行股份有限公司杭州经济技术开发区支行 非关联 否 银行理财产品 2,000 2016 年 04 月 15 日 2016 年 07 月 15 日 保本浮动收益 14.21 中国农业银行股份有限公司义乌佛堂支行 非关联 否 银行理财产品 10,000 2016 年 04 月 14 日 2016 年 07 月 13 日 保本浮动收益 73.97 中国工商银行股份有限公司义乌分行 非关联 否 银行理财产品 4,300 2016 年 05 月 13 日 2016 年 07 月 14 日 保本浮动收益 21.15 中国工商银行股份有限公司义乌分行 非关联 否 银行理财产品 4,500 2016 年 06 月 03 日 2016 年 08 月 04 日 保本浮动收益 21.36 中信银行股份有限公司杭州经济技术开发区支行 非关联 否 银行理财产品 5,000 2016 年 06 月 20 日 无名义存续期 保本浮动收益 25.70 合计 89,800 -- -- -- 64,000 156.39 265.64 委托理财资金来源 闲置募集资金 逾期未收回的本金和收益累计金额 无。 涉诉情况（如适用） 无。 委托理财审批董事会公告披露日期（如有) 2016 年 01 月 06 日 -- -- 64,000 156.4 265.65 委托理财审批股东会公告披露日期（如有) 不适用