云南罗平锌电股份有限公司2019年年度报告全文.pdf_P11-P15

云南罗平锌电股份有限公司2019年年度报告全文第四节经营情况讨论与分析、概述 (一)报告期铅锌行业概述 2019年,在海外矿山增产预期下,锌精矿供应过剩趋势推动锌精矿加工费大幅走高,冶炼厂实际结算的国产矿加工费创近十年高点。在高加工费刺激下,国内冶炼潜力快速释放,月产量逐步提高,从5月份起,精锌累计产量同比转正:9月份开始,单月产量屡创近四年同期新高,全年增产50万吨以上,年总产量创历史新高。另一方面,国内铅锌矿山及冶炼企业正处于深度结构调整时期,高质量的绿色矿山建设开始提速,绿色工厂建设正如火如荼。围绕着绿色发展理念,中国铅锌行业绿色矿山及绿色工厂建设已取得积极进展,产能布局更加合理,产能结构进一步优化,高质量发展成未来主线。采矿方法向充填法转变以提高矿山“三率”指标:国内较多铅锌企业正积极探索低碱低钙甚至无石灰的淸洁化生产新工艺,环境效益将显著提升:大型低品位铅锌矿山资源在科学技术的带动下得以开发。国内铅锌行业正快速走向绿色、科技、可持续发展,在这一行业发展态势下,对矿山、冶炼加工厂提出了更高的要求。各家企业都要充分发挥科技学技术作用,提升技术攻关、技术装备及劳动者素质和管理创新等多个方面的能力,并加大对环保工艺研发、技术装备提升的投入力度,持续提高清洁生产水平,提升资源综合利用、循环利用、集约化利用能力,才能在激烈的竞争中取得胜利国内铅锌行业的竞争是剧烈的,但下游消费市场也是广阔的。根据安泰科调研资料显示,在锌金属下游产品中60%的锌消费领域为镀锌钢,而新兴国家的镀锌钢使用量正在增长,另一方面消除全球范围内的锌缺失锌化肥正在积极推广使用,国际锌协会在开发和发展高影响力的锌的应用,锌的市场潜力很大。而在中国锌市场开发的特高压电力带来50万吨的锌消费机会,脚手架的广泛使用也带来了锌市场的消费潜力增加。随着科技的发展,95%轧制的锌可以回收处理,锌浸渣、高炉烟灰等含锌二次资源,氧化锌矿已经成为一种发展趋势。综合铅锌行业发展趋势,国际锌市场发展潜力很大,锌是可持续发展的,是现代社会的必需品。国内锌行业发展要求很高,资源储量奠定领先地位,基础产能规模稳固发展基础,成本控制是企业生存根本,冶炼技术工艺硏发增强发展动力,要敬畏科学,尊重专业 (二)报告期公司经营情况概述 2019年是公司发展极为不平凡的一年,全年锌价市场震荡下行,变幻莫测,对公司的经营效益,扭亏为盈构成重大考验环保隐患整改先后经历了两次中央环保督察到公司开展环境隐患问题“回头看”及环境问题整改省环保的验收考验:上半年融资和贷款授信一度被多家银行进行额度冻结、观望和关注,导致公司经营资金、保障资金链经历较为困难的考验。虽然历经考验,但公司广大干部员工没有气馁。在公司董事会、经理层的领导下,公司环保整改成效得到督察验收组及社会各界高度认可,公司资金紧张局面得到及时缓解,生产经营状况逐渐向好。在公司全体干部员工的共同努力下,围绕既定的工作目标,公司以科技创新和技术工艺提升为动力,全面加强企业管理,有效化解生产经营中的困难和问题,较好地完成了各项目标任务,实现了扭亏为盈根本目标 019年公司完成主产品锌水、锌锭及锌合金产量共计94,328.124吨,创公司历史最高,其中:锌锭42130.982吨、锌水 40938831吨、锌合金11258311吨。实现营业收入186,667.48万元,较上年同期的107,392.35元增加了73.82%,主要原因是本期锌产品产量和销量比上年同期增加;本期营业成本167,897.53万元,较上年同期的102,96542万元增加了63.06%,主要原因是上期受环境隐患问题停产整改影响导致锌锭产量和销量减少而本期未受此因素影响所致:本期税金及附加1,631.22万元比上年同期的1,821.29万元减少了10.44%,主要原因是本期应交资源税和增值税附加税比上年同期减少所致:本期销售费用 2,η71442万元,比上年同期的1,637.33万元减少10.4%,主要原因是本期锌锭销售量增加导致运输费增加和本期职工薪酬增加所致:本期管理费用10,750.60万元,比上年同期的17,720.86万元减少了3933%,主要原因是:(1)上年因环境隐患整改, 公司为加大含铅废渣的处置力度,以支付费用的方式委托具有处置资质和运输资质单位进行含铅废渣的处置而发生了废渣处置费及渣库闭库费合计648631万元;(2)上年同期因为环境隐患整改停产期间发生停工损失2,643.95万元,而本期只发生 59041万元;本期财务费用1,74534万元,比上年同期的1,03413万元增加了6877%,主要原因是本期银行融资增加,导致利息支出增加以及本期进口原料开具的信用证押汇因汇率变动发生的汇兑损失同比增加所致:本期发生资产减值损失-18.58万 chin乡 www.cninfocom.cn

云南罗平锌电股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 第四节经营情况讨论与分析一、概述（一）报告期铅锌行业概述 2019年，在海外矿山增产预期下，锌精矿供应过剩趋势推动锌精矿加工费大幅走高，冶炼厂实际结算的国产矿加工费创近十年高点。在高加工费刺激下，国内冶炼潜力快速释放，月产量逐步提高，从5月份起，精锌累计产量同比转正；9月份开始，单月产量屡创近四年同期新高，全年增产50万吨以上，年总产量创历史新高。另一方面，国内铅锌矿山及冶炼企业正处于深度结构调整时期，高质量的绿色矿山建设开始提速，绿色工厂建设正如火如荼。围绕着绿色发展理念，中国铅锌行业绿色矿山及绿色工厂建设已取得积极进展，产能布局更加合理，产能结构进一步优化，高质量发展成未来主线。采矿方法向充填法转变以提高矿山“三率”指标；国内较多铅锌企业正积极探索低碱低钙甚至无石灰的清洁化生产新工艺，环境效益将显著提升；大型低品位铅锌矿山资源在科学技术的带动下得以开发。国内铅锌行业正快速走向绿色、科技、可持续发展，在这一行业发展态势下，对矿山、冶炼加工厂提出了更高的要求。各家企业都要充分发挥科技学技术作用，提升技术攻关、技术装备及劳动者素质和管理创新等多个方面的能力，并加大对环保工艺研发、技术装备提升的投入力度，持续提高清洁生产水平，提升资源综合利用、循环利用、集约化利用能力，才能在激烈的竞争中取得胜利。国内铅锌行业的竞争是剧烈的，但下游消费市场也是广阔的。根据安泰科调研资料显示，在锌金属下游产品中60%的锌消费领域为镀锌钢，而新兴国家的镀锌钢使用量正在增长，另一方面消除全球范围内的锌缺失锌化肥正在积极推广使用，国际锌协会在开发和发展高影响力的锌的应用，锌的市场潜力很大。而在中国锌市场开发的特高压电力带来50万吨的锌消费机会，脚手架的广泛使用也带来了锌市场的消费潜力增加。随着科技的发展，95%轧制的锌可以回收处理，锌浸渣、高炉烟灰等含锌二次资源，氧化锌矿已经成为一种发展趋势。综合铅锌行业发展趋势，国际锌市场发展潜力很大，锌是可持续发展的，是现代社会的必需品。国内锌行业发展要求很高，资源储量奠定领先地位，基础产能规模稳固发展基础，成本控制是企业生存根本，冶炼技术工艺研发增强发展动力，要敬畏科学，尊重专业。（二）报告期公司经营情况概述 2019年是公司发展极为不平凡的一年，全年锌价市场震荡下行，变幻莫测，对公司的经营效益，扭亏为盈构成重大考验；环保隐患整改先后经历了两次中央环保督察到公司开展环境隐患问题“回头看”及环境问题整改省环保的验收考验；上半年融资和贷款授信一度被多家银行进行额度冻结、观望和关注，导致公司经营资金、保障资金链经历较为困难的考验。虽然历经考验，但公司广大干部员工没有气馁。在公司董事会、经理层的领导下，公司环保整改成效得到督察验收组及社会各界高度认可，公司资金紧张局面得到及时缓解，生产经营状况逐渐向好。在公司全体干部员工的共同努力下，围绕既定的工作目标，公司以科技创新和技术工艺提升为动力，全面加强企业管理，有效化解生产经营中的困难和问题，较好地完成了各项目标任务，实现了扭亏为盈根本目标。 2019年公司完成主产品锌水、锌锭及锌合金产量共计94,328.124吨，创公司历史最高,其中：锌锭42130.982吨、锌水 40938.831吨、锌合金11258.311吨。实现营业收入186,667.48万元，较上年同期的107,392.35元增加了73.82%，主要原因是本期锌产品产量和销量比上年同期增加；本期营业成本167,897.53万元，较上年同期的102,965.42万元增加了63.06%，主要原因是上期受环境隐患问题停产整改影响导致锌锭产量和销量减少而本期未受此因素影响所致；本期税金及附加1,631.22万元，比上年同期的1,821.29万元减少了10.44%，主要原因是本期应交资源税和增值税附加税比上年同期减少所致；本期销售费用 2,714.42万元，比上年同期的1,637.33万元减少10.44%，主要原因是本期锌锭销售量增加导致运输费增加和本期职工薪酬增加所致；本期管理费用10,750.60万元，比上年同期的17,720.86万元减少了39.33%，主要原因是：（1）上年因环境隐患整改，公司为加大含铅废渣的处置力度，以支付费用的方式委托具有处置资质和运输资质单位进行含铅废渣的处置而发生了废渣处置费及渣库闭库费合计6,486.31万元；（2）上年同期因为环境隐患整改停产期间发生停工损失2,643.95万元，而本期只发生 590.41万元；本期财务费用1,745.34万元，比上年同期的1,034.13万元增加了68.77%，主要原因是本期银行融资增加，导致利息支出增加以及本期进口原料开具的信用证押汇因汇率变动发生的汇兑损失同比增加所致；本期发生资产减值损失-18.58万

云南罗平锌电股份有限公司2019年年度报告全文元,比上年同期的-31544万元减少了99.41%,主要原因是上年期末锌锭市场价格下跌,库存原材料和产品计提的存货跌价准备增加所致:本期其他收益1,9993万元,较上年同期的193.00万元增加了93593%,主要原因是本期收到环保专项补助资金、研发经费投入补助、外贸发展促进资金等政府补助增加所致:本期投资收益293.92万元,较上年同期的331.94万元减少了1145%,主要原因是本期处置长期股权投资产生的投资收益减少所致:本期营业外支出24923万元,比上年同期的354766 万元减少了9297%,主要原因是本期非流动资产毁损报废损失比上年同期减少,上年同期主要因为环境隐患整改期间厂区提质整改报废了部分固定资产;综上因素导致本期归属于母公司股东的净利润2,55654万元,较上年同期的-25,7734万元增加了10992% 公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第2号—一上市公司从事固体矿产资源相关业务》的披露要求 19年,国内铅锌矿山及冶炼企业正处于深度结构调整时期,高质量的绿色矿山建设开始提速。绿色制造已经上升为国家战略,中国铅锌冶炼企业积极推动绿色工厂的建设与评定。绿色工厂建设由污染物末端治理、源头管控清洁化生产、产业协同打造循环经济层层递进升级而来,并引入生命周期思想,针对产品全生命周期考量生产制造,既侧重污染物的防治,也侧重资源能源的高效利用。工业和信息化部原材料工业司发布了《铅锌行业规范条件(征求意见稿)》,公开征求意见,适用于已建成投产的铅锌矿山及利用铅、锌精矿和含锌二次资源为原料的铅锌冶炼企业,是促进行业技术进步和规范发展的引导性文件。工业和信息化部发布2019年第29号文件,批准了436项行业标准,编号为YST1343-2019的《锌冶炼用氧化锌富集物》标准位列其中,将于2020年1月1日起实施。该标准规定了锌冶炼用氧化锌富集物的术语和定义、技术要求、试验方法、检验规则及包装、运输和质量证明书以及订货单(或合同)内容;适用于利用锌浸出渣、炼铅炉渣、电炉炼钢烟尘、高炉瓦斯灰 (泥〕等含锌物料经火法挥发富集加工生产的用于锌冶炼的氧化锌富集物。锌冶炼用氧化锌富集物的制定,对于我国氧化锌富集物的甄别和进口管理起到重要的指导作用,对于我国再生锌企业扩大原料来源以及再生锌行业的发展都具有重要意义。以上行业标准和规定的出台,指导着公司的的发展思路和发展方向,公司将进一步按照行业发展要求来规范公司生产经营行为第一、更积极的参与绿色矿山建设,加大生产工艺研发,加大二次资源的利用第二、根据公司全年对生产任务的安排,有计划的组织协调好每月的生产任务,条件具备的情况下,有效的释放产能节约降低各种成本第三、围绕公司确定的氧化镁攻关,开展创新驱动,真正使技术攻关成为第一生产力、主营业务分析概述参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容 2、收入与成本 (1)营业收入构成单位:元 2019年 2018年同比增减金额占营业收入比重金额占营业收入比重营业收入合计 1,866,674,820. 100901,073923,466.0 73.82% 分行业有色金属 1,835,960,340.94 9835%1,051,462,28502 74.61 发电 30,714,47918 1.65% 2,461,181.08 2.099 6.74 chin乡 www.cninfocom.cn

云南罗平锌电股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 元，比上年同期的-3154.44万元减少了99.41%，主要原因是上年期末锌锭市场价格下跌，库存原材料和产品计提的存货跌价准备增加所致；本期其他收益1,999.33万元，较上年同期的193.00万元增加了935.93%，主要原因是本期收到环保专项补助资金、研发经费投入补助、外贸发展促进资金等政府补助增加所致；本期投资收益293.92万元，较上年同期的331.94万元减少了11.45%，主要原因是本期处置长期股权投资产生的投资收益减少所致；本期营业外支出249.23万元，比上年同期的3,547.66 万元减少了92.97%，主要原因是本期非流动资产毁损报废损失比上年同期减少，上年同期主要因为环境隐患整改期间厂区提质整改报废了部分固定资产；综上因素导致本期归属于母公司股东的净利润2,556.54万元，较上年同期的-25,777.34万元增加了109.92%。公司需遵守《深圳证券交易所行业信息披露指引第2号——上市公司从事固体矿产资源相关业务》的披露要求 2019年，国内铅锌矿山及冶炼企业正处于深度结构调整时期，高质量的绿色矿山建设开始提速。绿色制造已经上升为国家战略，中国铅锌冶炼企业积极推动绿色工厂的建设与评定。绿色工厂建设由污染物末端治理、源头管控清洁化生产、产业协同打造循环经济层层递进升级而来，并引入生命周期思想，针对产品全生命周期考量生产制造，既侧重污染物的防治，也侧重资源能源的高效利用。工业和信息化部原材料工业司发布了《铅锌行业规范条件（征求意见稿）》，公开征求意见，适用于已建成投产的铅锌矿山及利用铅、锌精矿和含锌二次资源为原料的铅锌冶炼企业，是促进行业技术进步和规范发展的引导性文件。工业和信息化部发布2019年第29号文件，批准了436项行业标准，编号为YS/T1343-2019的《锌冶炼用氧化锌富集物》标准位列其中，将于2020年1月1日起实施。该标准规定了锌冶炼用氧化锌富集物的术语和定义、技术要求、试验方法、检验规则及包装、运输和质量证明书以及订货单（或合同）内容；适用于利用锌浸出渣、炼铅炉渣、电炉炼钢烟尘、高炉瓦斯灰（泥）等含锌物料经火法挥发富集加工生产的用于锌冶炼的氧化锌富集物。锌冶炼用氧化锌富集物的制定，对于我国氧化锌富集物的甄别和进口管理起到重要的指导作用，对于我国再生锌企业扩大原料来源以及再生锌行业的发展都具有重要意义。以上行业标准和规定的出台，指导着公司的的发展思路和发展方向，公司将进一步按照行业发展要求来规范公司生产经营行为：第一、更积极的参与绿色矿山建设，加大生产工艺研发，加大二次资源的利用；第二、根据公司全年对生产任务的安排，有计划的组织协调好每月的生产任务，条件具备的情况下，有效的释放产能，节约降低各种成本；第三、围绕公司确定的氧化镁攻关，开展创新驱动，真正使技术攻关成为第一生产力。二、主营业务分析 1、概述参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。 2、收入与成本（1）营业收入构成单位：元 2019 年 2018 年同比增减金额占营业收入比重金额占营业收入比重营业收入合计 1,866,674,820.12 100% 1,073,923,466.10 100% 73.82% 分行业有色金属 1,835,960,340.94 98.35% 1,051,462,285.02 97.91% 74.61% 发电 30,714,479.18 1.65% 22,461,181.08 2.09% 36.74%