youon安行 2019年年度报告 2019年我国共享经济市场 结构情况 0.69% 9.33% 2804% 52.70% 0.69% 8.22% ■共享住宿■知识技能■共享医疗■生产能力 ■共享办公■交通出行■生活服务 数据来源:《中国共享经济发展报告(2020)》 随着众多共享单车公司的倒闭,市场格局和行业的竞争态势发生了根本的转变,共享出行正 从盲目追求规模和速度的粗放模式向更加注重效率的精细化运营模式加速转型,企业想一家独大 的时代已经变得不可能了。各公司以取得在各城市合法市场准入为前提,按照城市管理部门的要 求适度投放、规范运营、接受监管。这给永安行的传统公共自行车业务的发展带来了生机和活力, 因为永安行的每个城市出行项目都是获得城市管理部门的许可和准入,永安行将充分发挥平台自 身造血功能和线下精细化运维服务能力,将线上的技术与线下的运营完美切入,构成全新的多层 次城市出行体系
2019 年年度报告 11 / 190 随着众多共享单车公司的倒闭，市场格局和行业的竞争态势发生了根本的转变，共享出行正 从盲目追求规模和速度的粗放模式向更加注重效率的精细化运营模式加速转型，企业想一家独大 的时代已经变得不可能了。各公司以取得在各城市合法市场准入为前提，按照城市管理部门的要 求适度投放、规范运营、接受监管。这给永安行的传统公共自行车业务的发展带来了生机和活力， 因为永安行的每个城市出行项目都是获得城市管理部门的许可和准入，永安行将充分发挥平台自 身造血功能和线下精细化运维服务能力，将线上的技术与线下的运营完美切入，构成全新的多层 次城市出行体系
youon安行 二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 口适用√不适用 三、报告期内核心竞争力分析 √适用口不适用 公司以基于物联网和大数据分析技术的共享出行系统的研发、销售、建设和运营为主业,在 共享出行领域先后发展了自行车、助力自行车、共享汽车等多种业务,完成从1-30公里全面覆盖 的综合共享出行体系建设,公司继续加大在研发方面的投入,不断优化自行车、共享助力自行车、 共享汽车、网约车的出行服务平台,同时公司产品和商业模式也在不断创新,特别是共享助力自 行车和共享汽车的业务发展,使得公司共享出行平台业务能够快速增长。2019年度公司实现营业 收入9.36亿元,归属上市公司股东的净利润为5.01亿元,归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益的净利润为1.12亿元,主要依靠以下核心竞争力 1、多种出行工具相融合的一体化共享出行平台的优势 永安行共享出行平台已完成将传统的公共自行车业务与新一代公共自行车业务、共享助力车 业务、共享汽车业务、网约车业务的技术对接和服务融合,并已在多个城市试点综合布局,充分 发挥平台自身造血功能和线下精细化运维服务能力,将线上的技术与线下的运营完美切入,通过 同一个共享出行APP平台,实现提供多种共享出行工具的toC服务,供用户选择。多种共享出行 服务间可以实现有效融合、无缝衔接、用户导流和数据共享构成全新的多层次城市出行体系,快 速提升永安行toC端的共享出行平台的业务收入的增长 2、技术优势 报告期内,公司不断完善知识产权管理制度,开展知识产权战略研究和实施,公司被认定为 2019年度国家知识产权优势企业”。截至2019年12月31日,公司拥有有效授权专利数量172 项,其中发明专利15项,取得计算机软件著作权60项,在公共自行车、助力公共自行车、氢能 源助力车和共享汽车等方面取得技术突破并布局相关专利、软件著作权等核心知识产权。 3、主营业务立足于城市服务,业务稳定 公司继续加强公共自行车系统的研发、销售、建设和运营,公共自行车具有公共服务属性、 公益属性和监管属性,属于政府的公益项目,项目收入相对固定,受天气、环境、使用频次等因 素影响较小,在管理上,规范有序,完全符合监管需求,而且运营期结束后,各城市政府都继续 续期,保证了公司业务的连续性 4、自身的市场准入资源助推了新业务的发展 目前,公司的公共自行车系统覆盖290个县市,其中有120多个市、县由公司独立运营公共 自行车业务,这些平台业务的流量和线下站点及网格化管理的能力资源给公司未来toC端的新业 务的开展带来了独特的优势,如公司在运营城市公共自行车的基础之上再叠加助力自行车或电动 汽车等服务产品,这些新业务将由公司自行投放并通过永安行APP自行收费。另一方面公司公共 自行车业务都是获得了当地政府部门的市场准入,这极大地助推了公司新业务的发展,这种创新 12/190
2019 年年度报告 12 / 190 二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 □适用 √不适用 三、报告期内核心竞争力分析 √适用 □不适用 公司以基于物联网和大数据分析技术的共享出行系统的研发、销售、建设和运营为主业，在 共享出行领域先后发展了自行车、助力自行车、共享汽车等多种业务，完成从 1-30 公里全面覆盖 的综合共享出行体系建设，公司继续加大在研发方面的投入，不断优化自行车、共享助力自行车、 共享汽车、网约车的出行服务平台，同时公司产品和商业模式也在不断创新，特别是共享助力自 行车和共享汽车的业务发展，使得公司共享出行平台业务能够快速增长。2019 年度公司实现营业 收入 9.36 亿元，归属上市公司股东的净利润为 5.01 亿元，归属于上市公司股东的扣除非经常性 损益的净利润为 1.12 亿元，主要依靠以下核心竞争力： 1、多种出行工具相融合的一体化共享出行平台的优势 永安行共享出行平台已完成将传统的公共自行车业务与新一代公共自行车业务、共享助力车 业务、共享汽车业务、网约车业务的技术对接和服务融合，并已在多个城市试点综合布局，充分 发挥平台自身造血功能和线下精细化运维服务能力，将线上的技术与线下的运营完美切入，通过 同一个共享出行 APP 平台，实现提供多种共享出行工具的 to C 服务，供用户选择。多种共享出行 服务间可以实现有效融合、无缝衔接、用户导流和数据共享构成全新的多层次城市出行体系，快 速提升永安行 to C 端的共享出行平台的业务收入的增长。 2、技术优势 报告期内，公司不断完善知识产权管理制度，开展知识产权战略研究和实施，公司被认定为 “2019 年度国家知识产权优势企业”。截至 2019 年 12 月 31 日，公司拥有有效授权专利数量 172 项，其中发明专利 15 项，取得计算机软件著作权 60 项，在公共自行车、助力公共自行车、氢能 源助力车和共享汽车等方面取得技术突破并布局相关专利、软件著作权等核心知识产权。 3、主营业务立足于城市服务，业务稳定 公司继续加强公共自行车系统的研发、销售、建设和运营，公共自行车具有公共服务属性、 公益属性和监管属性，属于政府的公益项目，项目收入相对固定，受天气、环境、使用频次等因 素影响较小，在管理上，规范有序，完全符合监管需求，而且运营期结束后，各城市政府都继续 续期，保证了公司业务的连续性。 4、自身的市场准入资源助推了新业务的发展 目前，公司的公共自行车系统覆盖 290 个县市，其中有 120 多个市、县由公司独立运营公共 自行车业务，这些平台业务的流量和线下站点及网格化管理的能力资源给公司未来 to C 端的新业 务的开展带来了独特的优势，如公司在运营城市公共自行车的基础之上再叠加助力自行车或电动 汽车等服务产品，这些新业务将由公司自行投放并通过永安行 APP 自行收费。另一方面公司公共 自行车业务都是获得了当地政府部门的市场准入，这极大地助推了公司新业务的发展，这种创新
youon安行 2019年年度报告 业务的模式已在常州、苏州、南通、徐州、聊城、昆山、泰州、菏泽、枣庄、张家港等30多个城 市成功落地,2020年计划将扩展到50个以上城市,未来三年布局到100个城市,这将助推公司 业务面向toC端的新业务发展 与此同时永安行已取得常州、阜阳、宿州、潍坊、安阳、盐城、枣庄、淮安网约车运营许可 证,其他各城市的运营许可证正在相继申领中。一旦试点的网约车商业模式获得成功,公司将快 速布局网约车市场 13/190
2019 年年度报告 13 / 190 业务的模式已在常州、苏州、南通、徐州、聊城、昆山、泰州、菏泽、枣庄、张家港等 30 多个城 市成功落地，2020 年计划将扩展到 50 个以上城市，未来三年布局到 100 个城市，这将助推公司 业务面向 to C 端的新业务发展。 与此同时永安行已取得常州、阜阳、宿州、潍坊、安阳、盐城、枣庄、淮安网约车运营许可 证，其他各城市的运营许可证正在相继申领中。一旦试点的网约车商业模式获得成功，公司将快 速布局网约车市场
youon安行 第四节经营情况讨论与分析 、经营情况讨论与分析 报告期内,公司营收为9.36亿元,其中公共自行车的运营服务收入为6.87亿元、系统销售 收入为0.99亿元、永安行出行平台收入为1.08亿元、智慧生活收入0.41亿元。截至2019年 月31日,公司已成功地在全国约290个城市和地区成功开展了共享出行业务。虽然公共自行车的 运营服务和系统销售收入与2018年业务相接近,但永安行出行平台收入却快速上升,即从2018 年的0.10亿元增加到2019年的1.08亿元,带动公司全年收入的增长,这也是公司从toB端业 务向toC端业务的转化和延申,也是公司未来业务增长的一个方向。未来三年公司总营业收入将 保持稳定增长且toC端业务收入的比重将从2019年的12%上升到60%以上, 2019年是公司共享出行平台新业务发展之年。在这一年里,公司瞄准自营投放有桩有序的共 享助力自行车和共享汽车业务,分别在常州、苏州、南通、徐州、聊城、昆山、泰州、菏泽、枣 庄、张家港等30余个城市进行了投放,为公司贡献营业收入1.08亿元。与此同时,公司成立了 常州永安行智慧科技有限公司,开始试点智慧生活的新业务,将公司平台流量和业务进行转化及 延申,2019年这一业务收入达到4,100万元。这两个新业务满足了消费者多元化出行方式的需求 和高质量生活服务需要,合计为公司创造营业收入1.49亿元,成为2019年公司整体业务发展的 两个新的增长点。预计2020年,共享出行平台的新业务收入仍然会保持100%以上的收入增长 智慧生活的新业务也将快速发展,再次带动公司整体营业收入的增长。 公司2019年归属于上市公司股东的净利润为5.01亿元,同比增长306.13%,主要是公司持有 的金融资产公允价值变动所致。归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.12亿元, 由于2019年部分城市政府没有按期支付应付款,使公司应收款规模增加,公司出于谨慎性原则在 以前年度坏账准备的基础上又计提了2,400万元坏账准备,若冲回这部分的计提,公司归属于上 市公司股东的扣除非经常性损益的净利润应是同比增长10%以上,可达到年初的预定目标 2019年,永安行的经营目标基本达到预期,但电动汽车投入未能按预定数量投放,投放了 3,500辆,主要是因2019年下半年国家电动汽车退补政策的调整等原因造成每辆共享汽车价格大 幅上涨,这给刚刚盈利的共享汽车项目造成了巨大压力,公司管理层本着谨慎性原则减缓了共享 汽车的投放速度。未来3年公司将根据市场变化,有节奏地调整共享汽车的投放规模 资金管理一直是公司发展的根基,在保障公司现金流方面,作为共享出行的服务型企业,长 期以来永安行的财务团队自创一套现金流分析模型,每月都在监控分析公司未来24个月的连续现 金流,财务团队把公司的现金流预警线设定为15个月,公司的应收账款回笼和共享出行平台流水 保障了公司每月都有稳定的资金回笼。另外,公司的战略合作银行也给了永安行约10亿元的授信 额度,不仅如此,公司未来还会利用上市公司融资渠道优势,保证公司充足的现金流,有效地保 障公司业务的迅速发展 14/190
2019 年年度报告 14 / 190 第四节 经营情况讨论与分析 一、经营情况讨论与分析 报告期内，公司营收为 9.36 亿元，其中公共自行车的运营服务收入为 6.87 亿元、系统销售 收入为 0.99 亿元、永安行出行平台收入为 1.08 亿元、智慧生活收入 0.41 亿元。截至 2019 年 12 月 31 日，公司已成功地在全国约 290 个城市和地区成功开展了共享出行业务。虽然公共自行车的 运营服务和系统销售收入与 2018 年业务相接近，但永安行出行平台收入却快速上升，即从 2018 年的 0.10 亿元增加到 2019 年的 1.08 亿元，带动公司全年收入的增长，这也是公司从 to B 端业 务向 to C 端业务的转化和延申，也是公司未来业务增长的一个方向。未来三年公司总营业收入将 保持稳定增长且 to C 端业务收入的比重将从 2019 年的 12%上升到 60%以上。 2019 年是公司共享出行平台新业务发展之年。在这一年里，公司瞄准自营投放有桩有序的共 享助力自行车和共享汽车业务，分别在常州、苏州、南通、徐州、聊城、昆山、泰州、菏泽、枣 庄、张家港等 30 余个城市进行了投放，为公司贡献营业收入 1.08 亿元。与此同时，公司成立了 常州永安行智慧科技有限公司，开始试点智慧生活的新业务，将公司平台流量和业务进行转化及 延申，2019 年这一业务收入达到 4,100 万元。这两个新业务满足了消费者多元化出行方式的需求 和高质量生活服务需要，合计为公司创造营业收入 1.49 亿元，成为 2019 年公司整体业务发展的 两个新的增长点。预计 2020 年，共享出行平台的新业务收入仍然会保持 100%以上的收入增长； 智慧生活的新业务也将快速发展，再次带动公司整体营业收入的增长。 公司 2019 年归属于上市公司股东的净利润为 5.01 亿元,同比增长 306.13%，主要是公司持有 的金融资产公允价值变动所致。归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 1.12 亿元， 由于 2019 年部分城市政府没有按期支付应付款，使公司应收款规模增加，公司出于谨慎性原则在 以前年度坏账准备的基础上又计提了 2,400 万元坏账准备，若冲回这部分的计提，公司归属于上 市公司股东的扣除非经常性损益的净利润应是同比增长 10%以上，可达到年初的预定目标。 2019 年，永安行的经营目标基本达到预期，但电动汽车投入未能按预定数量投放，投放了 3,500 辆，主要是因 2019 年下半年国家电动汽车退补政策的调整等原因造成每辆共享汽车价格大 幅上涨，这给刚刚盈利的共享汽车项目造成了巨大压力，公司管理层本着谨慎性原则减缓了共享 汽车的投放速度。未来 3 年公司将根据市场变化，有节奏地调整共享汽车的投放规模。 资金管理一直是公司发展的根基，在保障公司现金流方面，作为共享出行的服务型企业，长 期以来永安行的财务团队自创一套现金流分析模型，每月都在监控分析公司未来 24 个月的连续现 金流，财务团队把公司的现金流预警线设定为 15 个月，公司的应收账款回笼和共享出行平台流水 保障了公司每月都有稳定的资金回笼。另外，公司的战略合作银行也给了永安行约 10 亿元的授信 额度，不仅如此，公司未来还会利用上市公司融资渠道优势， 保证公司充足的现金流，有效地保 障公司业务的迅速发展
youon安行 2019年年度报告 在稳定业务增长的同时,公司也在进行新技术的研发,特别是在设计生产锂电池供电助力自 行车的同时,组织技术力量加快在氢能源助力车、智能居家服务产品、物联网存储芯片和自动驾 驶技术产品的研发投入,力争技术领先,夯实公司未来可持续发展的基础。 、报告期内主要经营情况 报告期内,公司实现营业收入9.36亿元,同比增加6.56%;归属上市公司股东的净利润为5. 亿元,同比增加306.13%:归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为1.12亿元,同比 减少2.45%;归属于上市公司股东净资产为27.04亿元,同比增长了62.26%;基本每股收益2.69 元/股,扣除非经常性损益后基本每股收益0.60元/股 (一)主营业务分析 1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元币种:人民币 科目 本期数 上年同期数变动比例(%) 营业收入 935,554,415.41877,984,549.22 6.56 营业成本 668,012,087.57618,207,142.88 8.06 销售费用 6,373,6526115,236,36880 管理费用 31,387,785.9929,941,604.81 4.83 研发费用 43,704,806.81 44,575,745.56 1.95 财务费用 10,817,500.06 -584,977.03 1,949.22 经营活动产生的现金流量净额 392,136,580.97297,126,445.45 31.98 投资活动产生的现金流量净额 494,792,71.77-116,446,942.56 324.91 [筹资活动产生的现金流量净额 74,617,904.70 2,113,156.18 3,631 2.收入和成本分析 √适用口不适用 报告期内,公司主营业务收入为9.36亿元,比上年度增加6.56%;主营业务成本为6.68亿 元,比上年度增加8.06%
2019 年年度报告 15 / 190 在稳定业务增长的同时，公司也在进行新技术的研发，特别是在设计生产锂电池供电助力自 行车的同时，组织技术力量加快在氢能源助力车、智能居家服务产品、物联网存储芯片和自动驾 驶技术产品的研发投入，力争技术领先，夯实公司未来可持续发展的基础。 二、报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入 9.36 亿元，同比增加 6.56%；归属上市公司股东的净利润为 5.01 亿元，同比增加 306.13%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 1.12 亿元，同比 减少 2.45%；归属于上市公司股东净资产为 27.04 亿元，同比增长了 62.26%；基本每股收益 2.69 元/股，扣除非经常性损益后基本每股收益 0.60 元/股。 (一) 主营业务分析 1. 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%） 营业收入 935,554,415.41 877,984,549.22 6.56 营业成本 668,012,087.57 618,207,142.88 8.06 销售费用 16,373,652.61 15,236,368.80 7.46 管理费用 31,387,785.99 29,941,604.81 4.83 研发费用 43,704,806.81 44,575,745.56 -1.95 财务费用 10,817,500.06 -584,977.03 -1,949.22 经营活动产生的现金流量净额 392,136,580.97 297,126,445.45 31.98 投资活动产生的现金流量净额 -494,792,774.77 -116,446,942.56 324.91 筹资活动产生的现金流量净额 -74,617,904.70 2,113,156.18 -3,631.11 2. 收入和成本分析 √适用 □不适用 报告期内，公司主营业务收入为 9.36 亿元，比上年度增加 6.56%；主营业务成本为 6.68 亿 元，比上年度增加 8.06%