第五条国有商业银行应根据现代金融企业制度的要求，建立规范的股东大会、董事会、监事 会和高级管理层制度，建立科学的权力制衡、责任约束和利益激励机制。 (一)国有商业银行应根据《中华人民共和国公司法》等法律法规的规定，设立股东大 会、董事会、监事会和高级管理层，制定体现现代金融企业制度要求的银行章程，明确股东 大会、董事会、监事会与高级管理层，以及董事、监事、高级管理人员的职责权限，实现权、 责、利的有机结合，建立科学高效的决策、执行和监督机制，确保各方独立运作、有效制衡。 (二)股东大会是国有商业银行的权力机构。国有商业银行股东应当通过股东大会合法 行使权利，遵守法律法规和银行章程的规定，不得干预董事会和高级管理层履行职责：股东 滥用股东权利给银行或者其他股东造成损失的，应当依法承担赔偿责任。 (三)国有商业银行董事会对股东大会负责。董事会应设立专门委员会，并制定各专门 委员会议事规则及工作细则。各专门委员会根据董事会的授权履行职责，向董事会提供专业 意见。各专门委员会有权直接与高级管理人员及其他工作人员进行交流，获得足够的银行经 营管理信息。 国有商业银行董事会原则上应设立战略规划委员会、薪酬与提名委员会、审计（稽核） 委员会、风险管理委员会和关联交易控制委员会等专门委员会。各专门委员会成员不得少于3 人。其中，薪酬与提名委员会、审计（稽核）委员会、关联交易控制委员会的主席原则上由 独立董事担任：薪酬与提名委员会、审计（稽核）委员会、关联交易控制委员会成员中的独 立董事人数应占其所在委员会成员总数的半数以上。 (四)国有商业银行高级管理层对董事会负责，接受监事会监督。高级管理层依法在其 职权范围内独立履行职责。 (五)监事会是国有商业银行的监督机构，对股东大会负责。监事会负责对董事、高级 管理人员履行职责的行为进行监督，对违反法律法规、银行章程或者股东大会决议的董事、 高级管理人员提出罢免的建议：当董事、高级管理人员的行为损害银行的利益时，要求董事、 高级管理人员加以纠正：对银行经营决策、风险管理和内部控制等经营管理行为进行监督。 (六)国有商业银行应制定详细的股东大会、董事会、监事会的议事、决事规则，以及 高级管理层的工作细则和规程，明确组织机构之间的职责边界，建立明晰的汇报路线和信息 沟通机制。 (七)国有商业银行应建立董事、监事及高级管理人员的忠实和勤勉尽责履职制度。董 事应以个人身份承担相应的法律责任，忠实履行受托人职责和看管职责：监事应严格履行监 督职责，对银行运营情况以及董事、高级管理人员和其他工作人员的尽职行为进行监督：高 级管理人员应具备良好的职业素质和操守，对银行进行专业化的管理运作。 (八)国有商业银行应建立完备的董事、监事及高级管理人员的提名、聘任、辞职以及 解聘制度，并依照有关规定履行相应程序。国有商业银行应建立健全董事、监事及高级管理 人员市场化的绩效评价方法和激励约束机制，建立健全常规化、多层次的问责制度。 (九)国有商业银行应充分尊重董事、监事的意见和建议，保证董事、监事能够独立开 展工作，充分发挥其在公司治理中的作用。股权董事应在公司治理中积极发挥作用，推动国 有商业银行完善公司治理，加强风险控制及内部管理。 (十)国有商业银行应规范关联交易。关联交易应遵循诚实信用及公允的原则，依法合 规进行，并全面、客观、真实地披露。 第二节 商业银行的资产负债业务
第五条 国有商业银行应根据现代金融企业制度的要求，建立规范的股东大会、董事会、监事 会和高级管理层制度，建立科学的权力制衡、责任约束和利益激励机制。 （一）国有商业银行应根据《中华人民共和国公司法》等法律法规的规定，设立股东大 会、董事会、监事会和高级管理层，制定体现现代金融企业制度要求的银行章程，明确股东 大会、董事会、监事会与高级管理层，以及董事、监事、高级管理人员的职责权限，实现权、 责、利的有机结合，建立科学高效的决策、执行和监督机制，确保各方独立运作、有效制衡。 （二）股东大会是国有商业银行的权力机构。国有商业银行股东应当通过股东大会合法 行使权利，遵守法律法规和银行章程的规定，不得干预董事会和高级管理层履行职责；股东 滥用股东权利给银行或者其他股东造成损失的，应当依法承担赔偿责任。 （三）国有商业银行董事会对股东大会负责。董事会应设立专门委员会，并制定各专门 委员会议事规则及工作细则。各专门委员会根据董事会的授权履行职责，向董事会提供专业 意见。各专门委员会有权直接与高级管理人员及其他工作人员进行交流，获得足够的银行经 营管理信息。 国有商业银行董事会原则上应设立战略规划委员会、薪酬与提名委员会、审计（稽核） 委员会、风险管理委员会和关联交易控制委员会等专门委员会。各专门委员会成员不得少于 3 人。其中，薪酬与提名委员会、审计（稽核）委员会、关联交易控制委员会的主席原则上由 独立董事担任；薪酬与提名委员会、审计（稽核）委员会、关联交易控制委员会成员中的独 立董事人数应占其所在委员会成员总数的半数以上。 （四）国有商业银行高级管理层对董事会负责，接受监事会监督。高级管理层依法在其 职权范围内独立履行职责。 （五）监事会是国有商业银行的监督机构，对股东大会负责。监事会负责对董事、高级 管理人员履行职责的行为进行监督，对违反法律法规、银行章程或者股东大会决议的董事、 高级管理人员提出罢免的建议；当董事、高级管理人员的行为损害银行的利益时，要求董事、 高级管理人员加以纠正；对银行经营决策、风险管理和内部控制等经营管理行为进行监督。 （六）国有商业银行应制定详细的股东大会、董事会、监事会的议事、决事规则，以及 高级管理层的工作细则和规程，明确组织机构之间的职责边界，建立明晰的汇报路线和信息 沟通机制。 （七）国有商业银行应建立董事、监事及高级管理人员的忠实和勤勉尽责履职制度。董 事应以个人身份承担相应的法律责任，忠实履行受托人职责和看管职责；监事应严格履行监 督职责，对银行运营情况以及董事、高级管理人员和其他工作人员的尽职行为进行监督；高 级管理人员应具备良好的职业素质和操守，对银行进行专业化的管理运作。 （八）国有商业银行应建立完备的董事、监事及高级管理人员的提名、聘任、辞职以及 解聘制度，并依照有关规定履行相应程序。国有商业银行应建立健全董事、监事及高级管理 人员市场化的绩效评价方法和激励约束机制，建立健全常规化、多层次的问责制度。 （九）国有商业银行应充分尊重董事、监事的意见和建议，保证董事、监事能够独立开 展工作，充分发挥其在公司治理中的作用。股权董事应在公司治理中积极发挥作用，推动国 有商业银行完善公司治理，加强风险控制及内部管理。 （十）国有商业银行应规范关联交易。关联交易应遵循诚实信用及公允的原则，依法合 规进行，并全面、客观、真实地披露。 第二节 商业银行的资产负债业务
一、商业银行的资产负债表 资产负债表是反映企业某一特定日期（如某一年度12月31日或6月30日）财务状 况的会计报表，是静态会计报表。它是根据资产、负债和所有者权益（或股东权益）之间的 相互关系，按照一定的分类标准和一定的顺序，把企业一定日期的资产、负债和所有者权益 各项目予以适当排列，并对日常工作中形成的大量数据进行高度浓缩整理后编制而成的。它 表明企业在某一特定日期所拥有或控制的经济资源、所承担的现有义务和所有者对净资产的 要求权。 资产负债表提供了资产、负债、所有者权益的全貌。它提供了某一日期资产的总额，表 明企业拥有或控制的经济资源及其分布情况，是分析企业生产经营能力的重要资料：它也反 映了某一日期的负债总额以及结构，表明企业未来需要用多少资产或劳务清偿债务：它还反 映了所有者权益的情况，表明投资者在企业资产中所占的份额，了解所有者权益的构成情况。 资产负债表还能够提供进行财务分析的基本资料，如通过资产负债表可以计算流动比率和速 动比率等。 资产负债表按帐户式反映，即资产负债表分为左方和右方，左方列示资产各项目，右方 列示负债和所有者权益各项目，资产各项目的合计等于负债和所有者权益各项目的合计，即 资产负债表的基本结构是“资产=负债+所有者权益”。同时，资产负债表还提供年初数 和期末数的比较资料。 商业银行的资产负债表是反映商业银行在会计期末全部资产、负债和所有者权益状况的 报表，与一般企业一样，也是根据“资产=负债+所有者权益”的会计平衡公式，依据一 定的分类标准和一定的次序，将某一特定日期的资产、负债和所有者权益的项目，予以适当 的排列后编制而成。 资产负债表是商业银行使用最多的财务报表之一，其结构与一般企业的资产负债表一样， 只是反映的内容上有一定区别。商业银行的资产负债表可以反映商业银行各项资产、负债和 所有者权益的增减变化，以及各项目之间的相互关系。从中可以检查银行商业银行各项资产、 负债和所有者权益的构成是否合理，考核各项资金计划的执行结果，提供分析银行的偿债能 力和财务前景的资料。资产负债表不仅可以反映银行的财务状况，而且能清楚地体现银行的 产权关系，从而突出银行作为经营者的独立法人的地位。 资产负债表所反映的是银行在一特定日期的财务状况，主要包括以下内容：(1)银行在 某一特定日期所掌握的全部资产：(2)银行在某一特定日期所负担的全部债务：(3)所有者 在银行所拥有的各项权益：(4)银行偿还债务的能力。如表7-1所示： 表7-1 中国工商银行资产负债表 单位：亿元 资 产 负债及所有 2001 2000 者权益 2001 2000 现金 257.59 295.02 存款 35804.70 32485.19 存放中央银 行款项 3479.17 2957.66 短期 17918.97 16039.86 存放同业 358.03 238.51 长期 17885.73 16445.33 拆放同业 1456.88 1207.48 同业存款 2932.35 3086.35 贷款 26594.66 24135.91 同业拆放 319.94 151.08 短期 15999.04 15371.69 借入款项 327.26 240.01 中长期 10595.62 8764.22 发行债券 0.27 0.21
一、商业银行的资产负债表 资产负债表是反映企业某一特定日期（如某一年度 12 月 31 日或 6 月 30 日）财务状 况的会计报表，是静态会计报表。它是根据资产、负债和所有者权益（或股东权益）之间的 相互关系，按照一定的分类标准和一定的顺序，把企业一定日期的资产、负债和所有者权益 各项目予以适当排列，并对日常工作中形成的大量数据进行高度浓缩整理后编制而成的。它 表明企业在某一特定日期所拥有或控制的经济资源、所承担的现有义务和所有者对净资产的 要求权。 资产负债表提供了资产、负债、所有者权益的全貌。它提供了某一日期资产的总额，表 明企业拥有或控制的经济资源及其分布情况，是分析企业生产经营能力的重要资料；它也反 映了某一日期的负债总额以及结构，表明企业未来需要用多少资产或劳务清偿债务；它还反 映了所有者权益的情况，表明投资者在企业资产中所占的份额，了解所有者权益的构成情况。 资产负债表还能够提供进行财务分析的基本资料，如通过资产负债表可以计算流动比率和速 动比率等。 资产负债表按帐户式反映，即资产负债表分为左方和右方，左方列示资产各项目，右方 列示负债和所有者权益各项目，资产各项目的合计等于负债和所有者权益各项目的合计，即 资产负债表的基本结构是“资产 = 负债 + 所有者权益” 。同时，资产负债表还提供年初数 和期末数的比较资料。 商业银行的资产负债表是反映商业银行在会计期末全部资产、负债和所有者权益状况的 报表，与一般企业一样，也是根据“资产 = 负债 + 所有者权益 ”的会计平衡公式，依据一 定的分类标准和一定的次序，将某一特定日期的资产、负债和所有者权益的项目，予以适当 的排列后编制而成。 资产负债表是商业银行使用最多的财务报表之一，其结构与一般企业的资产负债表一样， 只是反映的内容上有一定区别。商业银行的资产负债表可以反映商业银行各项资产、负债和 所有者权益的增减变化，以及各项目之间的相互关系。从中可以检查银行商业银行各项资产、 负债和所有者权益的构成是否合理，考核各项资金计划的执行结果，提供分析银行的偿债能 力和财务前景的资料。资产负债表不仅可以反映银行的财务状况，而且能清楚地体现银行的 产权关系，从而突出银行作为经营者的独立法人的地位。 资产负债表所反映的是银行在一特定日期的财务状况，主要包括以下内容：（1）银行在 某一特定日期所掌握的全部资产；（2）银行在某一特定日期所负担的全部债务；（3）所有者 在银行所拥有的各项权益；（4）银行偿还债务的能力。如表7-1所示： 表 7-1 中国工商银行资产负债表 单位：亿元 资 产 2001 2000 负债及所有 者权益 2001 2000 现金 257.59 295.02 存款 35804.70 32485.19 存放中央银 行款项 3479.17 2957.66 短期 17918.97 16039.86 存放同业 358.03 238.51 长期 17885.73 16445.33 拆放同业 1456.88 1207.48 同业存款 2932.35 3086.35 贷款 26594.66 24135.91 同业拆放 319.94 151.08 短期 15999.04 15371.69 借入款项 327.26 240.01 中长期 10595.62 8764.22 发行债券 0.27 0.21
减：准备 80.46 111.14 短期 金 应收利息 514.65 588.19 长期 0.27 0.21 证券投资 7944.52 7925.37 其他负债 1886.25 1900.87 固定资产 840.77 926.16 所有者权益 1909.94 1873.66 减：累计 折旧 204.02 200.01 实收资本 1674.17 1674.17 其他资产 2018.92 2356.53 资本公积 11.47 12.04 盈余公积 147.61 135.09 未分配利 润 76.69 52.36 资产总计 负债及所有 43180.71 39737.37 者权益总计 43180.71 39737.37 资料来源：2002年中国金融年鉴 在上表中，负债和所有者权益部分，即商业银行的资金来源。主要包括存款、 同业拆借、同业存款、借入款项、发行债券和资本金帐户等，其中资本金帐户包 括实收资本、资本公积、盈余公积和未分配利润等。资本帐户代表着银行股东对 银行的债权（或所有权），在银行总的资金来源中所占比例较小。商业银行的资 金来源主要是银行所吸收的存款和从市场上的借款。 表中的资产部分，即银行资金的运用情况。表中的资产类主要有现金资产（包 括库存现金、在央行的存款、同业存款等)、各项贷款、证券资产和固定资产等。 其中贷款类资产是银行的主要资产。 二、商业银行的资本金业务 商业银行的资本金是指商业银行自身拥有的或者能永久支配使用的资金，是 其资产负债表中所有者权益部分。尽管资本金在商业银行的资金来源中所占的比 例比较小，但它所发挥的作用却是非常大的。因此，稳定而适度的资本增长，便 成为商业银行所关注和追求的一个重要经营目标。 （一)商业银行的资本金构成 根据1988年7月巴塞尔银行业务条例和监管业务委员会《关于统一国际资本衡 量和资本标准的协议》（即《巴塞尔协议》）及后来的补充协议和新资本协议的 规定，商业银行的资本金由一级资本（核心资本）、二级资本（附属资本）和三 级资本构成，其中核心资本包括实收股本（是指已经发行并完全缴足的普通股和 永久性非累积优先股)和公开储备（资本公积、盈余公积、普通准备金和法定准 备金的增值)两部分：附属资本包括非公开储备、资产重估储备、普通准备金（普 通贷款损失准备金)、混合（债务股票）资本工具、次级长期债务等几部分：三 级资本则指原始期限在两年以上的、无担保的、次级的、全额支付的短期次级债 务。为了保证银行资本金的稳定性，巴塞尔协议规定，商业银行的核心资本应至 少占50%以上，二级资本和三级资本的总和在总资本中所占的比例不得超过核心资 本的100%，其中长期次级债务的比例不超过核心资本的50%。巴塞尔协议规定， 商业银行的资本金至少应占加权风险资产的8%，即
减：准备 金 80.46 111.14 短期 应收利息 514.65 588.19 长期 0.27 0.21 证券投资 7944.52 7925.37 其他负债 1886.25 1900.87 固定资产 840.77 926.16 所有者权益 1909.94 1873.66 减：累计 折旧 204.02 200.01 实收资本 1674.17 1674.17 其他资产 2018.92 2356.53 资本公积 11.47 12.04 盈余公积 147.61 135.09 未分配利 润 76.69 52.36 资产总计 43180.71 39737.37 负债及所有 者权益总计 43180.71 39737.37 资料来源：2002年中国金融年鉴 在上表中，负债和所有者权益部分，即商业银行的资金来源。主要包括存款、 同业拆借、同业存款、借入款项、发行债券和资本金帐户等，其中资本金帐户包 括实收资本、资本公积、盈余公积和未分配利润等。资本帐户代表着银行股东对 银行的债权（或所有权），在银行总的资金来源中所占比例较小。商业银行的资 金来源主要是银行所吸收的存款和从市场上的借款。 表中的资产部分，即银行资金的运用情况。表中的资产类主要有现金资产（包 括库存现金、在央行的存款、同业存款等）、各项贷款、证券资产和固定资产等。 其中贷款类资产是银行的主要资产。 二、商业银行的资本金业务 商业银行的资本金是指商业银行自身拥有的或者能永久支配使用的资金，是 其资产负债表中所有者权益部分。尽管资本金在商业银行的资金来源中所占的比 例比较小，但它所发挥的作用却是非常大的。因此，稳定而适度的资本增长，便 成为商业银行所关注和追求的一个重要经营目标。 （一）商业银行的资本金构成 根据1988年7月巴塞尔银行业务条例和监管业务委员会《关于统一国际资本衡 量和资本标准的协议》（即《巴塞尔协议》）及后来的补充协议和新资本协议的 规定，商业银行的资本金由一级资本（核心资本）、二级资本（附属资本）和三 级资本构成，其中核心资本包括实收股本（是指已经发行并完全缴足的普通股和 永久性非累积优先股）和公开储备（资本公积、盈余公积、普通准备金和法定准 备金的增值）两部分；附属资本包括非公开储备、资产重估储备、普通准备金（普 通贷款损失准备金）、混合（债务/股票）资本工具、次级长期债务等几部分；三 级资本则指原始期限在两年以上的、无担保的、次级的、全额支付的短期次级债 务。为了保证银行资本金的稳定性，巴塞尔协议规定，商业银行的核心资本应至 少占50%以上，二级资本和三级资本的总和在总资本中所占的比例不得超过核心资 本的100%，其中长期次级债务的比例不超过核心资本的50%。巴塞尔协议规定， 商业银行的资本金至少应占加权风险资产的8%，即
资本充足率=一级资本+二级资本+三级资本 ×100%≥8%。 加权风险资产总额 其中，表内风险资产=表内资产额×风险权数：表外风险资产=表外资产额×信用转换系数 ×表内相对性质资产的风险权数：加权风险资产总额=表内风险资产+表外风险资产。 （二)商业银行资本金的功能 在商业银行经营管理过程中，尽管资本金在总的资金来源中所占的比例很低， 但对商业银行来说，资本金的作用却是非常巨大的，一般认为资本金对商业银行 的经营管理具有以下功能。 1、购置房产及设备，为商业银行业务活动提供物质基础，是商业银行开展业 务经营活动的先决条件。商业银行与国民经济的任何一个部门一样，要从事经营 活动需要有办公、营业场所和用房，需要有相应的设备等硬件设施。巴塞尔协议 认为商业银行的这些资产的风险系数为100%，因此对商业银行来说，用在这方面 的费用，只能来自于资本金。 2、可以帮助商业银行保持良好的信誉。商业银行作为经营货币信用业务的特 殊金融企业，保持良好的信誉是非常重要的。资本金能够保持商业银行的良好信 誉，主要表现在两个方面：第一，可以取得社会大众和银行客户的信赖，社会大 众特别是银行客户非常关心银行的资本金数量，在他们心中，银行资本金的数量 代表着银行的经济实力，是银行可信赖程度的重要标志：第二，可以取得银行监 管当局的认可和支持，这实际上也是商业银行取信于社会大众的重要途径，银行 监管当局在审批银行资格和对商业银行进行监督管理时，使用的一个重要指标就 是商业银行的资本充足率，只有当其资本的数量和比例达到规定标准时，监管当 局才会允许其开业或继续营业。 3、保障存款客户免受损失。最大限度地保障广大存款客户的经济利益，是各 国金融监管当局对商业银行进行监管的重要目的之一，也是各国商业银行法的立 法目的之一。资本金对保障银行存款客户利益的作用有两层含义：一是承担日常 经营的信贷风险，即银行在经营管理过程中，一旦发生贷款或投资风险，银行可 用资本金承担其中的损失，以免存款户受损：二是在银行破产清理时对存款户的 权益起保障作用，即在商业银行破产倒闭时，若清理出来的资金不足以偿还存款 人的存款，银行可用资本金来偿还。 专栏7一6 1998年日本樱花银行的紧急增资 1998年8月31日，日本樱花银行正式宣布己经向丰田汽车和三井集团提出紧急增资 的要求。此次樱花银行提出的增资金额为3000亿日元左右，目的是通过增资进一步改善 财务状况，提高资本充足率，将樱花银行的信用评级由3个B提升至A级水平，增强抵 御风险的能力。樱花银行突然提出增资要求，其背景在于大幅扩大不良债权的处理。起 初，樱花银行计划在本年度处理1500亿至1600亿日元的不良债权，但1998年4月以来， 由于日本国内不景气情形加剧，亚洲经济危机迟迟不见好转，导致樱花银行的资产中不 良债权的规模加大。根据测算，樱花银行由于股价下跌造成的损失额将近4000亿日元。 另外，日本金融监督厅对日本各家银行进行检查后，向樱花银行提出了加大准备金积累 的要求。 樱花银行的前身为太阳神户三井银行，1990年4月由三井银行和原太阳神户银行合 并而来，于1992年改为现名。截止1998年3月底，樱花银行在日本国内拥有493家营
100% 8% + + = 加权风险资产总额 一级资本 二级资本 三级资本 资本充足率 。 其中，表内风险资产＝表内资产额×风险权数； 表外风险资产＝表外资产额×信用转换系数 ×表内相对性质资产的风险权数；加权风险资产总额＝表内风险资产＋表外风险资产。 （二）商业银行资本金的功能 在商业银行经营管理过程中，尽管资本金在总的资金来源中所占的比例很低， 但对商业银行来说，资本金的作用却是非常巨大的，一般认为资本金对商业银行 的经营管理具有以下功能。 1、购置房产及设备，为商业银行业务活动提供物质基础，是商业银行开展业 务经营活动的先决条件。商业银行与国民经济的任何一个部门一样，要从事经营 活动需要有办公、营业场所和用房，需要有相应的设备等硬件设施。巴塞尔协议 认为商业银行的这些资产的风险系数为100%，因此对商业银行来说，用在这方面 的费用，只能来自于资本金。 2、可以帮助商业银行保持良好的信誉。商业银行作为经营货币信用业务的特 殊金融企业，保持良好的信誉是非常重要的。资本金能够保持商业银行的良好信 誉，主要表现在两个方面：第一，可以取得社会大众和银行客户的信赖，社会大 众特别是银行客户非常关心银行的资本金数量，在他们心中，银行资本金的数量 代表着银行的经济实力，是银行可信赖程度的重要标志；第二，可以取得银行监 管当局的认可和支持，这实际上也是商业银行取信于社会大众的重要途径，银行 监管当局在审批银行资格和对商业银行进行监督管理时，使用的一个重要指标就 是商业银行的资本充足率，只有当其资本的数量和比例达到规定标准时，监管当 局才会允许其开业或继续营业。 3、保障存款客户免受损失。最大限度地保障广大存款客户的经济利益，是各 国金融监管当局对商业银行进行监管的重要目的之一，也是各国商业银行法的立 法目的之一。资本金对保障银行存款客户利益的作用有两层含义：一是承担日常 经营的信贷风险，即银行在经营管理过程中，一旦发生贷款或投资风险，银行可 用资本金承担其中的损失，以免存款户受损；二是在银行破产清理时对存款户的 权益起保障作用，即在商业银行破产倒闭时，若清理出来的资金不足以偿还存款 人的存款，银行可用资本金来偿还。 专栏 7－6 1998 年日本樱花银行的紧急增资 1998 年 8 月 31 日，日本樱花银行正式宣布已经向丰田汽车和三井集团提出紧急增资 的要求。此次樱花银行提出的增资金额为 3000 亿日元左右，目的是通过增资进一步改善 财务状况，提高资本充足率，将樱花银行的信用评级由 3 个 B 提升至 A 级水平，增强抵 御风险的能力。樱花银行突然提出增资要求，其背景在于大幅扩大不良债权的处理。起 初，樱花银行计划在本年度处理 1500 亿至 1600 亿日元的不良债权，但 1998 年 4 月以来， 由于日本国内不景气情形加剧，亚洲经济危机迟迟不见好转，导致樱花银行的资产中不 良债权的规模加大。根据测算，樱花银行由于股价下跌造成的损失额将近 4000 亿日元。 另外，日本金融监督厅对日本各家银行进行检查后，向樱花银行提出了加大准备金积累 的要求。 樱花银行的前身为太阳神户三井银行， 1990 年 4 月由三井银行和原太阳神户银行合 并而来，于 1992 年改为现名。截止 1998 年 3 月底，樱花银行在日本国内拥有 493 家营
业网点，居日本各家之首。由于泡沫经济时代向建筑业、不动产业和非银行金融机构融 资的比重较大，樱花银行在不良债权处理方面行动缓慢，导致信用评级下降。为此，樱 花银行近年来把大规模处理不良债权作为主攻课题。到1998年3月底，累计处理不良债 权1.2万亿日元，动用准备金2500亿日元，并接受政府公共资金援助1000亿日元。1998 年3月底决算过后，樱花银行宣布己经基本上处理完泡沫经济时代遗留下的不良债权。 国际上的信用评级机构相继调低了日本数家银行的信用级数。美国穆迪公司对樱花 银行的长期存款评级是Baal,即当时尚无问题，但今后在利息支付等方面存在有不确定 性。市场上樱花银行的股价明显下跌。1998年3月底年度决算后，其股票价格为440日 元，到7月底降至每股334日元，并在8月28日的全球股市动荡中，一度下跌到了218 日元。市场上甚至传出樱花银行股票已经成为海外投机家争相炒作的对象，樱花银行陷 入股价下跌、评级下降、股价再跌的恶性循环中。而要避免这种情况的出现，樱花银行 的选择只有一条，即努力改善财务状况，这只能通过加速处理不良债权、大规模扩股筹 资来实现。樱花银行是三井集团的主要交易银行，三井集团的大部分公司都是樱花银行 的股东，双方已形成了紧密的利益整体，樱花有难，丰田自然责无旁贷。 三、商业银行的存款业务 存款是银行所发行的负债，它体现了银行与客户之间的信用关系。吸收存款 是商业银行的传统业务，在负债业务中占有最主要的地位，大部分商业银行的存 款占其资金来源的60%以上。“存款是银行生存和发展壮大的基础，是银行资产负 债表中独特的一项，以此可区分银行和其他商业机构。…存款为银行贷款提供 资金来源，因此也是银行利润及规模扩展的最终决定力量。…银行管理效率的 一种重要显示指标就是看其吸收存款的成本是否尽可能低，其希望发放的贷款是 否有足够的存款资金来支持。”1 一般来说，商业银行存款主要包括以下几类： 1、活期存款 活期存款是一种不需要事先通知、凭支票便可随时提取或支付的存款，因而 也称“支票存款”。活期存款主要是为满足客户支取方便、灵活运用的需要，同 时也是客户取得银行放款和服务的重要条件。由于活期存款的流动性较大，存取 频繁，并需要提供许多相应的服务，因而成本也比较高，商业银行对活期存款一 般不支付或较少支付利息。 活期存款是商业银行的主要资金来源。通过吸收活期存款，不但可以取得短 期资金以用于短期的放款和投资，而且还可以取得比较稳定的活期存款余额以用 于中长期的放款和投资，同时由于活期存款成本相对较低，因此活期存款备受商 业银行的青睐。另外，吸收活期存款能够扩大信用关系、扩张信用规模。 2、定期存款 定期存款是一种由存户预先约定期限的存款。存入这种存款的资金通常是短 期暂不支用或作为价值储存的款项。定期存款大多采用定期存款单的形式，也有 采用存折形式的。其利率一般随着期限的长短而高低不等，期限越长利率越高。 定期存款一般到期才能提取，因此定期存款是商业银行较为稳定的资金来源，可 以用于中长期的贷款和投资，获取较高的利润，当然定期存款的成本也较高，即 银行要支付较高的利息。 传统的定期存款单不能转让。20世纪60年代以来，银行为了更广泛的吸收存 美]彼得·S·罗斯《商业银行管理》（第三版）唐旭、王丹译，经济科学出版社2003年7月版第71页
业网点，居日本各家之首。由于泡沫经济时代向建筑业、不动产业和非银行金融机构融 资的比重较大，樱花银行在不良债权处理方面行动缓慢，导致信用评级下降。为此，樱 花银行近年来把大规模处理不良债权作为主攻课题。到 1998 年 3 月底，累计处理不良债 权 1.2 万亿日元，动用准备金 2500 亿日元，并接受政府公共资金援助 1000 亿日元。1998 年 3 月底决算过后，樱花银行宣布已经基本上处理完泡沫经济时代遗留下的不良债权。 国际上的信用评级机构相继调低了日本数家银行的信用级数。美国穆迪公司对樱花 银行的长期存款评级是 Baa1，即当时尚无问题，但今后在利息支付等方面存在有不确定 性。市场上樱花银行的股价明显下跌。1998 年 3 月底年度决算后，其股票价格为 440 日 元，到 7 月底降至每股 334 日元，并在 8 月 28 日的全球股市动荡中，一度下跌到了 218 日元。市场上甚至传出樱花银行股票已经成为海外投机家争相炒作的对象，樱花银行陷 入股价下跌、评级下降、股价再跌的恶性循环中。而要避免这种情况的出现，樱花银行 的选择只有一条，即努力改善财务状况，这只能通过加速处理不良债权、大规模扩股筹 资来实现。樱花银行是三井集团的主要交易银行，三井集团的大部分公司都是樱花银行 的股东，双方已形成了紧密的利益整体，樱花有难，丰田自然责无旁贷。 三、商业银行的存款业务 存款是银行所发行的负债，它体现了银行与客户之间的信用关系。吸收存款 是商业银行的传统业务，在负债业务中占有最主要的地位，大部分商业银行的存 款占其资金来源的60%以上。“存款是银行生存和发展壮大的基础，是银行资产负 债表中独特的一项，以此可区分银行和其他商业机构。……存款为银行贷款提供 资金来源，因此也是银行利润及规模扩展的最终决定力量。……银行管理效率的 一种重要显示指标就是看其吸收存款的成本是否尽可能低，其希望发放的贷款是 否有足够的存款资金来支持。”1 一般来说，商业银行存款主要包括以下几类： 1、活期存款 活期存款是一种不需要事先通知、凭支票便可随时提取或支付的存款，因而 也称“支票存款”。活期存款主要是为满足客户支取方便、灵活运用的需要，同 时也是客户取得银行放款和服务的重要条件。由于活期存款的流动性较大，存取 频繁，并需要提供许多相应的服务，因而成本也比较高，商业银行对活期存款一 般不支付或较少支付利息。 活期存款是商业银行的主要资金来源。通过吸收活期存款，不但可以取得短 期资金以用于短期的放款和投资，而且还可以取得比较稳定的活期存款余额以用 于中长期的放款和投资，同时由于活期存款成本相对较低，因此活期存款备受商 业银行的青睐。另外，吸收活期存款能够扩大信用关系、扩张信用规模。 2、定期存款 定期存款是一种由存户预先约定期限的存款。存入这种存款的资金通常是短 期暂不支用或作为价值储存的款项。定期存款大多采用定期存款单的形式，也有 采用存折形式的。其利率一般随着期限的长短而高低不等，期限越长利率越高。 定期存款一般到期才能提取，因此定期存款是商业银行较为稳定的资金来源，可 以用于中长期的贷款和投资，获取较高的利润，当然定期存款的成本也较高，即 银行要支付较高的利息。 传统的定期存款单不能转让。20世纪60年代以来，银行为了更广泛的吸收存 1 [美]彼得·S·罗斯《商业银行管理》（第三版）唐旭、王丹译，经济科学出版社 2003 年 7 月版第 71 页