中核苏阀科技实业股份有限公司 2012 年度报告全文

中核苏阀科技实业股份有限公司2012年度报告全文 第四节董事会报告 、概述 公司是国内具有相当规模的生产工业用阀门专业生产企业,经营业务主要面向石油、化工、冶金、电 力行业和核能建设项目的阀门市场需求。公司作为高新技术企业,阀门生产经营能力和技术研发水平,拥 有的“H、“SUFA”阀门产品商标,在国内阀门行业中有着较大的影响和市场优势。 2012年,宏观经济环境偏紧,发展速度趋缓,市场阀门需求减少,竞争更加激烈。加之,核电建设项 目延期开工,企业外部经济环境复杂多变。公司按照董事会制定的发展战略和经营决策,审视度势应对企 业外部经济环境出现的不确定变化因素,为实现公司经营的健康稳定、可持续发展目标,坚持改革创新 加大科研自主开发力度,加快募投项目建设进度,扩展公司经营业务,做大做优阀门主业,提升公司在阀 门行业的地位和核心竞争能力。经过公司员工的共同努力,2012年,公司经济运行总体情况良好,主要经 营指标比上年度继续有所增长。其中:实现营业收入81,213.04万元,比上年72,790.96万元,增长11.57%; 实现营业利润4,593.34万元,比上年3,756.35万元,增长22.28%;归属于上市公司母公司股东的净利润为 6048.73万元,比上年5781.61元,增长4.62%。 、主营业务分析 、概述 公司主营业务为经营各类工业用阀门,产品范围包括闸阀、截止阀、球阀、调节阀、隔膜阀、止回阀、 蝶阀等工业用阀门。公司承接的阀门订单大部分具有耐高温高压、耐腐蚀,大口径、高磅级,不同材质 技术加工要求高的特种阀门,品种规格达12000个、30多种不同材质,口径规格为1/8英寸~52英寸,阀门压 力等级为150磅级~2500磅级,是国内生产阀门品种最多的生产企业。 2012年,公司面临着外部经济环境变化等各种困难因素影响,为保持公司经营业务的稳步发展,提升 主营业务阀门产品的市场竞争能力公司在石油、石化、电力、水处理等传统市场的阀门业务基础上,加大 力度开发相关行业的高端阀门市场,包括核电、核化工建设项目配套所需的阀门市场,加快关键阀门国产 化的自主技术创新与科研开发的步伐,优化产品结构。同时,及时调整营销策略,增加主营业务收入,合 理配置生产资源,提高生产效率,加强产品成本控制,消化各种不利因素。2012年,公司实现营业收入 81,21304万元,比上年72,790.96万元,增长11.57%:实现营业利润4,593.34万元,比上年3,756.35万元,增 长2228%。 公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 2012年,公司面临着外部经济环境变化等各种困难因素影响,为保持经营业务的稳步发展,公司在 石油、石化、电力、水处理等传统市场的阀门业务基础上,加大力度开发相关行业的高端阀门市场,包括 核电、核化工建设项目配套所需的阀门市场,加快关键阀门国产化的自主技术创新与科研开发的步伐,优 化产品结构,提高市场竞争能力。2012年,公司生产经营和主要工作进展情况如下: (1)努力完成年度经营目标,提高公司经济效益。报告期内,公司围绕年度经营发展目标,积极应 对外部经济环境变化影响,克服各种不利困难因素,认真做好年度经营计划落实,增收节支,加强管理 全面完成年度各项经营指标,实现营业收入和利润总额同步增长。 (2)实施全面绩效管理,调动和激励全体员工的经营生产积极性。报告期内,公司进一步开展了全

中核苏阀科技实业股份有限公司 2012 年度报告全文 11 第四节 董事会报告 一、概述 公司是国内具有相当规模的生产工业用阀门专业生产企业，经营业务主要面向石油、化工、冶金、电 力行业和核能建设项目的阀门市场需求。公司作为高新技术企业，阀门生产经营能力和技术研发水平，拥 有的“H”、“SUFA”阀门产品商标，在国内阀门行业中有着较大的影响和市场优势。 2012年，宏观经济环境偏紧，发展速度趋缓，市场阀门需求减少，竞争更加激烈。加之，核电建设项 目延期开工，企业外部经济环境复杂多变。公司按照董事会制定的发展战略和经营决策，审视度势应对企 业外部经济环境出现的不确定变化因素，为实现公司经营的健康稳定、可持续发展目标，坚持改革创新， 加大科研自主开发力度，加快募投项目建设进度，扩展公司经营业务，做大做优阀门主业，提升公司在阀 门行业的地位和核心竞争能力。经过公司员工的共同努力，2012年，公司经济运行总体情况良好，主要经 营指标比上年度继续有所增长。其中: 实现营业收入81,213.04万元，比上年72,790.96万元，增长11.57%； 实现营业利润4,593.34万元，比上年3,756.35万元，增长22.28%；归属于上市公司母公司股东的净利润为 6048.73万元，比上年5781.61元，增长4.62%。 二、主营业务分析 1、概述 公司主营业务为经营各类工业用阀门，产品范围包括闸阀、截止阀、球阀、调节阀、隔膜阀、止回阀、 蝶阀等工业用阀门。公司承接的阀门订单大部分具有耐高温高压、耐腐蚀，大口径、高磅级，不同材质、 技术加工要求高的特种阀门，品种规格达12000个、30多种不同材质，口径规格为1/8英寸~52英寸，阀门压 力等级为150磅级～2500磅级，是国内生产阀门品种最多的生产企业。 2012年，公司面临着外部经济环境变化等各种困难因素影响，为保持公司经营业务的稳步发展，提升 主营业务阀门产品的市场竞争能力,公司在石油、石化、电力、水处理等传统市场的阀门业务基础上，加大 力度开发相关行业的高端阀门市场，包括核电、核化工建设项目配套所需的阀门市场，加快关键阀门国产 化的自主技术创新与科研开发的步伐，优化产品结构。同时，及时调整营销策略，增加主营业务收入，合 理配置生产资源，提高生产效率，加强产品成本控制，消化各种不利因素。 2012年，公司实现营业收入 81,213.04万元，比上年72,790.96万元，增长11.57%；实现营业利润4,593.34万元，比上年3,756.35万元，增 长22.28%。 公司回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展情况 2012年，公司面临着外部经济环境变化等各种困难因素影响，为保持经营业务的稳步发展，公司在 石油、石化、电力、水处理等传统市场的阀门业务基础上，加大力度开发相关行业的高端阀门市场，包括 核电、核化工建设项目配套所需的阀门市场，加快关键阀门国产化的自主技术创新与科研开发的步伐，优 化产品结构，提高市场竞争能力。2012年，公司生产经营和主要工作进展情况如下： （1）努力完成年度经营目标，提高公司经济效益。报告期内，公司围绕年度经营发展目标，积极应 对外部经济环境变化影响，克服各种不利困难因素，认真做好年度经营计划落实，增收节支，加强管理， 全面完成年度各项经营指标，实现营业收入和利润总额同步增长。 （2）实施全面绩效管理，调动和激励全体员工的经营生产积极性。报告期内，公司进一步开展了全

中核苏阀科技实业股份有限公司2012年度报告全文 面绩效管理。公司将年度经营计划,在公司内部层层分解落实,将员工薪酬与业绩指标考核挂钩,形成良 好的激励机制。开展职工劳动竞赛,调动和发挥职工干部的经营积极性、主动性和创造性,促进企业加快 发展 (3)加强营销管理,提升公司市场应变能力。国内市场,公司在巩固传统的石油、石化市场基础上, 通过抓着能源项目关键阀门国产化契机,进一步加强了与下游厂商的合作关系,有效促进了公司中高端产 品的工程化应用,较好地完成了公司销售订单承接任务目标:国外市场,公司加大了海外工程、长输管线、 中海油等市场的开拓,发展了一批新的市场客户,阀门出口业务有较大幅度的增长 (4)坚持科技创新,打造高效技术创新平台。报告期内,公司在坚持技术自主创新研发的同时,加强 与外部合作力度,分别与相关科学研究设计院所签订产品联合开发合作协议,提升了公司创新能力。同时, 公司积极争取重点项目的国家专项资金支持,加快项目研发进程,完成年度项目研发任务,增强企业核心 竞争能力。 (5)加快募投项目建设进度,增强企业发展后劲。报告期内,募投项目中高端核级阀门锻件生产基地 建设项目完工投产后,目前运行情况良好:核电关键阀门生产能力扩建项目截至报告期末已基本完成工程 建设,具备搬迁条件,但因公司核阀搬迁涉及核电阀门生产场地的部分变更,根据国家相关法规需经国家 核安全局对生产资料及现场审查、批准后方可进行试生产,目前尚需等待相关有权部门的审核批复:核化 工专用阀门生产线技改项目经公司第五届董事会第十六次会议审议通过,项目地点变更至核电关键阀门生 产能力扩建项目厂区内,以有利于降低项目建设和运营成本,优化布局,提高设备使用效率,有利于核电 阀门和核化工阀门的统一管理,该项目将在变更后的生产厂区内,抓紧实施。 (6)全面实施内控规范,提升企业管理水平。根据国家证监会和江苏证监局关于上市公司实施内部 规范的工作部署,按照董事会审议通过的内控实施方案,结合公司内部开展“管理提升”活动,全面实施内 部控制规范,建立内控体系和制度建设,做妤内控自我评价,落实内控缺陷整改,提升公司管理水平,促 进企业健康发展 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于20%以上的差异原因 口适用√不适用 2、收入 说明 报告期内,公司实现营业收入8121304万元,比上年同期7279096万元,增长11.57%:其中主营业务 收入实现8083786万元,比上年同期70580.52万元增长14159%:其他业务收入实现57517万元,比上年同 期221044万元,下降73.98% 公司实物销售收入是否大于劳务收入 口是√否 公司重大的在手订单情况 口适用√不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 口适用√不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额(元) 227840,24680 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例(%) 28.06% 12

中核苏阀科技实业股份有限公司 2012 年度报告全文 12 面绩效管理。公司将年度经营计划，在公司内部层层分解落实，将员工薪酬与业绩指标考核挂钩，形成良 好的激励机制。开展职工劳动竞赛，调动和发挥职工干部的经营积极性、主动性和创造性，促进企业加快 发展。 （3）加强营销管理，提升公司市场应变能力。国内市场，公司在巩固传统的石油、石化市场基础上， 通过抓着能源项目关键阀门国产化契机，进一步加强了与下游厂商的合作关系，有效促进了公司中高端产 品的工程化应用，较好地完成了公司销售订单承接任务目标；国外市场，公司加大了海外工程、长输管线、 中海油等市场的开拓，发展了一批新的市场客户，阀门出口业务有较大幅度的增长。 （4）坚持科技创新，打造高效技术创新平台。报告期内，公司在坚持技术自主创新研发的同时，加强 与外部合作力度，分别与相关科学研究设计院所签订产品联合开发合作协议，提升了公司创新能力。同时， 公司积极争取重点项目的国家专项资金支持，加快项目研发进程，完成年度项目研发任务，增强企业核心 竞争能力。 （5）加快募投项目建设进度，增强企业发展后劲。报告期内，募投项目中高端核级阀门锻件生产基地 建设项目完工投产后，目前运行情况良好；核电关键阀门生产能力扩建项目截至报告期末已基本完成工程 建设，具备搬迁条件，但因公司核阀搬迁涉及核电阀门生产场地的部分变更，根据国家相关法规需经国家 核安全局对生产资料及现场审查、批准后方可进行试生产，目前尚需等待相关有权部门的审核批复；核化 工专用阀门生产线技改项目经公司第五届董事会第十六次会议审议通过，项目地点变更至核电关键阀门生 产能力扩建项目厂区内，以有利于降低项目建设和运营成本，优化布局，提高设备使用效率，有利于核电 阀门和核化工阀门的统一管理，该项目将在变更后的生产厂区内，抓紧实施。 （6）全面实施内控规范，提升企业管理水平。根据国家证监会和江苏证监局关于上市公司实施内部 规范的工作部署，按照董事会审议通过的内控实施方案，结合公司内部开展“管理提升”活动，全面实施内 部控制规范，建立内控体系和制度建设，做好内控自我评价，落实内控缺陷整改，提升公司管理水平，促 进企业健康发展。 公司实际经营业绩较曾公开披露过的本年度盈利预测低于或高于 20%以上的差异原因 □ 适用 √ 不适用 2、收入 说明 报告期内，公司实现营业收入81213.04万元，比上年同期72790.96万元，增长11.57％；其中主营业务 收入实现80837.86万元，比上年同期70580.52万元,增长14.15%；其他业务收入实现575.17万元，比上年同 期2210.44万元，下降73.98%。 公司实物销售收入是否大于劳务收入 □ 是 √ 否 公司重大的在手订单情况 □ 适用 √ 不适用 公司报告期内产品或服务发生重大变化或调整有关情况 □ 适用 √ 不适用 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元） 227,840,246.80 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例（%） 28.06%

中核苏阀科技实业股份有限公司2012年度报告全文 公司前5大客户资料 √适用口不适用 序号 客户名称 销售额(元) 占年度销售总额比例(%) 国石油化工股份有限公司南京阀门供应 594975982 7.33% 诸备中心 核新能核工业工程有限责任公司设备分 56,603,658.1 6.97% 3|中国核电工程有限公司 53,327,5297 6.57% SAIBERICA DE DISTRIBUCIONES 3300 4.16% NDUSTRIALES 5惠生工程(中国)有限公司 24.611754.68 3.03% 合计 227,840,246.80 28.06% 3、成本 行业分类 单位:元 2012年 2011年 行业分类 项目 占营业成本比重 占营业成本比重同比增减%) 金额 (%) 阀门制造 原材料 17,863,780.5 7203%385,570,82243 阀门制造 人工成本 51,916,01825 895%47,550,398 8.97% 9.18% 阀门制造 折旧 15,164,85767 261%13,6985666 10.7% 阀门制造 制造费 95,205,63682 16.41%83,352,551.141 14.22% 产品分类 单位:元 2012年 2011 年 产品分类 占营业成本比重 占营业成本比重同比增减% 金额 阀门 原材料 417.863.780.53 7203%385,570,82243 72.73% 8.38% 阀门 人工成本 51,916,01825 895%47,550,39826 8.97 9.18% 阀门 折旧 15,164,857671 2.61%13,698,56668 2.58% 10.7% 制造费用 95,20563682 1641%83,352,551.14 15.72 14.22% 说明 无 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额(元) 64,626,655

中核苏阀科技实业股份有限公司 2012 年度报告全文 13 公司前 5 大客户资料 √ 适用 □ 不适用 序号 客户名称 销售额（元） 占年度销售总额比例（%） 1 中国石油化工股份有限公司南京阀门供应 储备中心 59,497,598.22 7.33% 2 中核新能核工业工程有限责任公司设备分 公司 56,603,658.11 6.97% 3 中国核电工程有限公司 53,327,529.73 6.57% 4 S.A.IBERICA DE DISTRIBUCIONES INDUSTRIALES 33,799,706.06 4.16% 5 惠生工程（中国）有限公司 24,611,754.68 3.03% 合计 —— 227,840,246.80 28.06% 3、成本 行业分类 单位：元 2012 年 2011 年 行业分类 项目 金额 占营业成本比重 （%） 金额 占营业成本比重 （%） 同比增减(%) 阀门制造 原材料 417,863,780.53 72.03% 385,570,822.43 72.73% 8.38% 阀门制造 人工成本 51,916,018.25 8.95% 47,550,398.26 8.97% 9.18% 阀门制造 折旧 15,164,857.67 2.61% 13,698,566.68 2.58% 10.7% 阀门制造 制造费用 95,205,636.82 16.41% 83,352,551.14 15.72% 14.22% 产品分类 单位：元 2012 年 2011 年 产品分类 项目 金额 占营业成本比重 （%） 金额 占营业成本比重 （%） 同比增减(%) 阀门 原材料 417,863,780.53 72.03% 385,570,822.43 72.73% 8.38% 阀门 人工成本 51,916,018.25 8.95% 47,550,398.26 8.97% 9.18% 阀门 折旧 15,164,857.67 2.61% 13,698,566.68 2.58% 10.7% 阀门 制造费用 95,205,636.82 16.41% 83,352,551.14 15.72% 14.22% 说明 无 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元） 64,626,655.98

中核苏阀科技实业股份有限公司2012年度报告全文 五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例(% 8.23% 公司前5名供应商资料 √适用口不适用 序号 供应商名称 采购额(元) 占年度采购总额比例(%) 工苏万恒铸业有限公司 14,257,07587 2浙江中泰阀门有限公司 13,488,407 1.72% 3滨海康源精密铸造有限公司 13,296,681.5 深圳市创致新能源科仪有限公司 12,514,90624 丹阳中核苏阀蝶阀有限公司 11069,58535 合计 64,626655 费用 财务费用报告期比上年同期大幅增加,主要原因是报告期公司控股子公司中核苏阀横店机械有限公司 利息支出增加所致 5、研发支出 无 6、现金流 单位:元 项目 2012年 比增减(%) 经营活动现金流入小计 749,077601.38 716,141,289.38 经营活动现金流出小计 751,119,570.41 760473,751.30 -1.23% 经营活动产生的现金流量净 2,041,96903 44,332,461.92 -95.39% 活动现金流入小计 6612,489.12 l8,024,267.80 7.83% 投资活动现金流出小计 176,363,034.24 62,490,17999 182.23% 投资活动产生的现金流量净 159,750545.12 -4446591219 25927 筹资活动现金流入小计 129.174.657.00 26.000.000.00 筹资活动现金流出小计 64,427,523.65 24,961,52920 -4844% 筹资活动产生的现金流量净 64,747,133.35 1,038,470.80 6.134.85% 现金及现金等价物净增加额 97,181,18809 -87,786,37.17 相关数据同比发生变动30%以上的原因说明

中核苏阀科技实业股份有限公司 2012 年度报告全文 14 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例（%） 8.23% 公司前 5 名供应商资料 √ 适用 □ 不适用 序号 供应商名称 采购额（元） 占年度采购总额比例（%） 1 江苏万恒铸业有限公司 14,257,075.87 1.82% 2 浙江中泰阀门有限公司 13,488,407.00 1.72% 3 滨海康源精密铸造有限公司 13,296,681.52 1.69% 4 深圳市创致新能源科仪有限公司 12,514,906.24 1.59% 5 丹阳中核苏阀蝶阀有限公司 11,069,585.35 1.41% 合计 —— 64,626,655.98 8.23% 4、费用 财务费用报告期比上年同期大幅增加，主要原因是报告期公司控股子公司中核苏阀横店机械有限公司 利息支出增加所致。 5、研发支出 无 6、现金流 单位：元 项目 2012 年 2011 年 同比增减（%） 经营活动现金流入小计 749,077,601.38 716,141,289.38 4.6% 经营活动现金流出小计 751,119,570.41 760,473,751.30 -1.23% 经营活动产生的现金流量净 额 -2,041,969.03 -44,332,461.92 -95.39% 投资活动现金流入小计 16,612,489.12 18,024,267.80 -7.83% 投资活动现金流出小计 176,363,034.24 62,490,179.99 182.23% 投资活动产生的现金流量净 额 -159,750,545.12 -44,465,912.19 259.27% 筹资活动现金流入小计 129,174,657.00 126,000,000.00 2.52% 筹资活动现金流出小计 64,427,523.65 124,961,529.20 -48.44% 筹资活动产生的现金流量净 额 64,747,133.35 1,038,470.80 6,134.85% 现金及现金等价物净增加额 -97,181,188.09 -87,786,337.17 10.7% 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明

中核苏阀科技实业股份有限公司2012年度报告全文 √适用口不适用 经营活动产生的现金净流量报告期比上年同期增加,主要是报告期公司加强销售货款的催收回笼管理 提高货款回笼率,以及强化生产经营采购资金计划管理,合理支付生产经营资金所致 投资活动产生的现金净流量报告期比上年同期减少,主要是报告期公司加快募集资金项目建设,项目 建设资金投入增加所致; 筹资活动产生的现金净流量报告期比上年同期増加,主要是报告期公司发行集合票据和控股子公司横 店机械长期借款増加资金筹集以及控股子公司苏阀福斯收到外方股东注册资本投资增加所致 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 口适用√不适用 三、主营业务构成情况 营业收入 营业成本 毛利率%营业收入比上年营业成本比上年毛利率比上年同 同期增减(%)同期增减(%)期增减(%) 行业 阀门制造 774,903,650 560,398,431.41 27.68% 2.43% 「毛坯制造 31474,9905319751861.86 3725% 32.52% 3.03% 23.01% 分产品 核电阀门 83,350,7879962,563,63762 24.94% -4.37% 3.09 2、核化工阀门 59092982430,587,485.1 48.24% 3749% 1685% 9.14% 3、其他特阀(石 油、石化、电力519280.046.15369673,99416 28.81% 9.63 2.75% 4、水道阀门 113179.8338397,573,314.51 13.79% 18.1% 19.1 -0.79% 5、铸锻件 3147490.5319,751,86186 3725% 32.52% -3.03% 23.01% 分地区 国内阀门销售67684296058478502.83747 29.3% 8.01% 4.05% 2.69% 国外阀门销售 980606895381,89559394 1648% 77.02% 国内毛坯销售314749905319.751,8616 37.25% 32.52% 3.03% 23.01% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下,公司最近1年按报告期末口径调整后的主营业务数据 口适用√不适用 四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况

中核苏阀科技实业股份有限公司 2012 年度报告全文 15 √ 适用 □ 不适用 经营活动产生的现金净流量报告期比上年同期增加，主要是报告期公司加强销售货款的催收回笼管理， 提高货款回笼率，以及强化生产经营采购资金计划管理，合理支付生产经营资金所致； 投资活动产生的现金净流量报告期比上年同期减少，主要是报告期公司加快募集资金项目建设，项目 建设资金投入增加所致； 筹资活动产生的现金净流量报告期比上年同期增加，主要是报告期公司发行集合票据和控股子公司横 店机械长期借款增加资金筹集以及控股子公司苏阀福斯收到外方股东注册资本投资增加所致。 报告期内公司经营活动的现金流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 □ 适用 √ 不适用 三、主营业务构成情况 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率(%) 营业收入比上年 同期增减（%） 营业成本比上年 同期增减（%） 毛利率比上年同 期增减（%） 分行业 阀门制造 774,903,650.11 560,398,431.41 27.68% 13.61% 9.92% 2.43% 毛坯制造 31,474,990.53 19,751,861.86 37.25% 32.52% -3.03% 23.01% 分产品 1、核电阀门 83,350,787.99 62,563,637.62 24.94% -4.37% -3.09% -0.99% 2、核化工阀门 59,092,982.14 30,587,485.12 48.24% 37.49% 16.85% 9.14% 3、其他特阀（石 油、石化、电力 等） 519,280,046.15 369,673,994.16 28.81% 13.86% 9.63% 2.75% 4、水道阀门 113,179,833.83 97,573,314.51 13.79% 18.1% 19.19% -0.79% 5、铸锻件 31,474,990.53 19,751,861.86 37.25% 32.52% -3.03% 23.01% 分地区 国内阀门销售 676,842,960.58 478,502,837.47 29.3% 8.01% 4.05% 2.69% 国外阀门销售 98,060,689.53 81,895,593.94 16.48% 77.02% 64.03% 6.62% 国内毛坯销售 31,474,990.53 19,751,861.86 37.25% 32.52% -3.03% 23.01% 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 □ 适用 √ 不适用 四、资产、负债状况分析 1、资产项目重大变动情况 单位：元