第四章外汇交易 即期外汇交易 传统交易方式 外汇市场交易 远期外汇交易 外汇交易方式 外汇期货交易 衍生交易方式 衍生市场交易 外汇期权交易 2021年2月2日星期
2021年2月23日星期二 1 第四章 外汇交易 外汇交易方式 即期外汇交易 远期外汇交易 外汇期货交易 外汇期权交易 传统交易方式 外汇市场交易 衍生交易方式 衍生市场交易
第一节即期外汇交易 即朝外汇交易 1.即期外汇交易概念 ★买卖双方达成外汇买卖协议后,在两个 营业目内完成交剖的外汇交易方式。 2021年2月2日星期
2021年2月23日星期二 2 一、即期外汇交易 1. 即期外汇交易概念 ★ 买卖双方达成外汇买卖协议后，在两个 营业日内完成交割的外汇交易方式。 第一节 即期外汇交易
2.即期外汇交易报价 ◆各地报价的中心货币是美元。 或以美元为单位货币(直接标价法); 或以美元为报价货币(间接标价法); 双档报价(买价和卖价)。 最小报价单位是报价货币最小价值草位的 1%(市场称基本点,即万分之一)。 ◆外汇市场行情可随时变化。 2021年2月2日星期
2021年2月23日星期二 3 ◆ 各地报价的中心货币是美元。 或以美元为单位货币（直接标价法）； 或以美元为报价货币（间接标价法）； ◆ 双档报价（买价和卖价）。 ◆ 最小报价单位是报价货币最小价值单位的 1%（市场称基本点，即万分之一）。 ◆ 外汇市场行情可随时变化。 2. 即期外汇交易报价
3.即期外汇交易的作用 ◆满足国际经济交易者对不同币种的要求。 ◆平衡或调整外汇头寸,避免外汇风险。 ◆进行外汇投机,获取投机利涧。 2021年2月2日星期
2021年2月23日星期二 4 ◆ 满足国际经济交易者对不同币种的要求。 ◆ 平衡或调整外汇头寸，避免外汇风险。 ◆ 进行外汇投机，获取投机利润。 3. 即期外汇交易的作用
三套汇 1.直接套汇 ◆例1,某日 纽约市场:USD1=JPY10616-10636 东京市场:USD1=JPY10676-10696 试问:如果投入1000万日元或100万美元套 汇,利润各为多少? 2021年2月2日星期
2021年2月23日星期二 5 1. 直接套汇 ◆ 例1，某日 纽约市场：USD1 = JPY106.16-106.36 东京市场：USD1 = JPY106.76-106.96 试问：如果投入1000万日元或100万美元套 汇，利润各为多少？ 二、套 汇