Chapter9单亦程估计中的富 级问题 Lagged variable models
Chapter 9 单方程估计中的高 级问题 Lagged Variable models
A general lagged variable model Y1=b+b1+b212+…+b,y taxtax, taxat.tax ta 滞后时期数 1)如S1=0,称为分布滞后模型 (1)又如S2有限,称为有限分布滞后模型 (2)又如S2无限,称为无限分布滞后模型 2)如S2=0,称为自回归模型
A general lagged variable model : : 滞后时期数 1) 如 , 称为分布滞后模型 (1) 又如 有限, 称为有限分布滞后模型 (2) 又如 无限, 称为无限分布滞后模型 2）如 ，称为自回归模型。 1 1 2 2 0 1 1 2 2 0 1 1 2 2 + t t t s t s t t t s t s t Y b b Y b Y b Y a X a X a X a X − − − − − − = + + + + + + + + + 1 2 s s, 1 s = 0 2 s 2 s 2 s = 0
几何滞后模型(无限分布滞后模型的特况) y=a+B∑w3X S=0 The long-run response: m=Bw=B/(1-w The mean lag Ml=s=o
几何滞后模型（无限分布滞后模型的特况）： The long-run response: The mean lag: 0 s t t s s Y w X − = = + /(1 ) s m w w = = − 0 0 s s s s s ML = = =
分布滞后模型的参数估升 设有限分布滞后模型为: Y=a+box,+bX+b2- 2+ +bres+a Almon polynomial distributed lag method
分布滞后模型的参数估计 设有限分布滞后模型为： Almon polynomial distributed lag method t t t t s t s t 0 1 1 2 2 Y a b X b X b X b X − − − = + + + + + +
Assumption: b=d+di+d42+…+d K ∑(K<,0≤i≤) k=0 将此代入模型方程并整理后可得
Assumption: 将此代入模型方程并整理后可得 2 0 1 2 K k=0 = ( , 0 ) K i K k k b d d i d i d i d i K s i s = + + + +